发售计划 - 公司拟发售最多3,377,110个单位，每个单位含1股美国存托股份和1份L系列认股权证，公开发行价为每个单位5.33美元[6][84] - 公司提供最多3,377,110个预融资单位，购买价格为每个单位公开发行价减去0.0001美元[11] - 投资者对已发行普通股实益所有权超4.99%（最高9.99%）时，可投资由一份预融资认股权证和一份L系列认股权证组成的单位[85] 认股权证情况 - L系列认股权证行使价为本次发售每个单位公开发行价的225%，有效期2.5年[7] - L系列认股权证“零现金行使价”选项下，持有人有权在发行日后90个日历日内，不支付额外现金获得相当于现金行使时可发行存托股份数量2倍的股份[8] - L系列认股权证首次重置日（发行日后第5个交易日下午4:01）和第二次重置日（发行日后第10个交易日下午4:01），行使价将重置为当时行使价与特定价格中较低者[10] - 预融资认股权证行使价为每股存托股份0.0001美元[11] 股权与财务数据 - 截至2025年6月30日，公司有61,952,308,922股普通股流通在外；若本次发售的普通股全部发行并流通，将占已发行和流通普通股总数的约98.9%[12] - 2025年11月14日，公司存托股份在纳斯达克资本市场的最后报告销售价格为每股5.26美元[15] - 截至2025年9月30日，公司现金及现金等价物为279万英镑[64][165] - 2025年6月30日净有形账面价值约为579万英镑，即每股存托股份7.94美元[149] - 假设发行价为每单位5.33美元，发行后调整后净有形账面价值约为2343万美元，即每股存托股份5.86美元[150] 公司历史变更 - 2023年3月27日公司进行1比20的普通股反向股票分割，并将存托股份代表的普通股数量从每存托股份25股普通股变更为5股普通股[37][38] - 2023年4月26日公司普通股在AIM的上市资格取消生效[37] - 2023年6月14日公司股东批准最多70亿股普通股的分配及相关优先认购权的取消[39] - 2023年6月14日公司股东将递延股份重新指定为A类递延股份，并将普通股进行细分[39] - 2023年7月5日公司将存托股份代表的普通股数量从每存托股份5股普通股变更为400股普通股[40] - 2024年10月4日公司将存托股份代表的普通股数量从每存托股份400股普通股变更为10000股普通股[41] - 2024年11月22日公司股东将普通股进行细分并通过新章程[42] - 2025年6月11日公司股东将普通股进行细分并通过新章程[43] - 2025年7月31日公司将存托股份代表的普通股数量从每存托股份10000股普通股变更为100000股普通股[46][66][71][167] 产品研发与进展 - 公司是临床阶段生物制药公司，正在开发针对未满足医疗需求疾病的创新产品管线[57] - 2025年5月公司获德州癌症预防与研究机构300万美元赠款，用于支持eRapa在FAP的3期注册项目[58] - eRapa治疗FAP的3期研究是双盲安慰剂对照试验，计划招募168名患者，按2:1随机分配药物/安慰剂组，在美国和欧洲约30个临床点开展[59] - 托利米酮治疗1型糖尿病的2a期剂量确认研究于2025年6月4日招募第一名患者，将在12名患者三个剂量组中测量C肽水平、糖化血红蛋白及高血糖事件数量[60] - 因资源限制，MTX110在三类罕见/孤儿脑癌适应症的研发被降为次要优先级[61] 市场与合作 - 2025年5月12日，eRapa在FAP治疗方面获欧盟孤儿药认定，获批上市后将有10年市场独占期[69] - 公司从Melior获得托利米酮在除中国、韩国和一些亚洲小地区外的独家、全球、可转授许可权[196] - 公司为获得eRapa的许可，向Emtora支付1512份存托股份（占已发行普通股的5%），并负责最高3150万美元的销售里程碑付款，累计净销售额达10亿美元时需支付1000万美元里程碑款项[197] - 公司与Emtora签订的许可协议中，若公司控制权变更，将向Emtora发行可认购6417份存托股份的认股权证[198]