公司基本信息 - 公司为非加速申报公司、较小报告公司和新兴成长公司[4] - 公司是数字健身平台，结合高端健身硬件产品与个人训练和教练服务[27] - 公司使命是通过教练的力量重塑自我保健方式，开启健康、幸福和长寿的新时代[26] 产品与服务 - 公司提供两款健身硬件产品，Forme Studio Lift的电缆式阻力臂单臂可提供高达100磅的阻力[29] - 公司推出的定制训练服务收费为每月149美元[31] - 公司外包产品制造，以专注于产品设计、开发等方面[34] 业绩数据 - 2021年和2020年公司总营收分别为0.3百万美元和0美元，净亏损分别为3280万美元和1120万美元[35] - 截至2022年9月30日的九个月内，公司总营收为0.5百万美元，2021年同期为0.2百万美元，净亏损分别为3940万美元和1980万美元[35] - 截至2022年9月30日，公司累计亏损9670万美元[35] - 2021年全年健身产品收入为31.9万美元，2020年为0；2022年前九个月为40.2万美元，2021年同期为16万美元[88] - 2021年全年净亏损为3284万美元，2020年为1118.3万美元；2022年前九个月为3941.5万美元，2021年同期为1980.1万美元[88] - 2021年全年研发、销售和营销、一般和行政的股票薪酬费用总计为116.4万美元，2020年为6.8万美元；2022年前九个月为395.1万美元，2021年同期为14.3万美元[90] - 截至2022年9月30日，现金及现金等价物为66万美元，营运资金为 -356.5万美元，总资产为2890万美元，客户存款为 -49万美元，可赎回可转换优先股为6565.6万美元，股东（赤字）权益为 -5212.2万美元[91] 股票相关 - 公司预计尽快在注册声明生效后向公众发售股票[3] - 公司已申请将普通股在纳斯达克资本市场上市，股票代码为“TRNR”[6] - 公司将发行认股权证，可购买的普通股数量最多占本次发售股份（不包括超额配售选择权项下出售的普通股股份）的5.0%[8] - 公司于2022年12月30日进行了1比150的反向股票拆分[19] - 公司向承销商授予认股权证，可购买本次发售普通股数量（不包括超额配售选择权下出售的股份）的5.0%，行使价格为每股公开发行价的125%，自发售销售开始六个月起的四年半内可执行[75] - 假设首次公开募股价格为招股说明书封面所列范围的中点，扣除承销折扣、佣金和发行费用后，公司预计本次发行净收益约为X百万美元，若承销商全额行使购买额外股份的选择权，净收益约为X百万美元[75] - 每股公开发行价每增加（减少）1美元，扣除承销折扣和佣金后，公司净收益将增加（减少）X百万美元（假设承销商未行使购买额外股份的选择权且未行使认股权证）[75] - 本次发行后公司普通股的预计发行数量考虑了2022年12月30日实施的1比150反向股票分割，基于2022年9月30日已发行的1,427,933股普通股（假设所有可赎回可转换优先股在2022年12月按1:1转换为A类普通股）[77] - 截至2022年9月30日，公司有410,666股普通股可在行使期权时发行，加权平均行使价格为每股2.23美元[78] - 2022年12月，895,516股可赎回可转换优先股按1:1比例转换为A类普通股，本次发行完成后，所有已发行的A类普通股将按1:1比例自动转换为总计1,344,270股普通股[78] - 2022年11月，公司发行了本金总额为4,400,489.59美元的可转换债券，到期日为2023年11月13日，同时发行了可购买92,296股普通股的认股权证，行使价格为每股0.01美元[81] - 本次发行完成后，所有已发行的无投票权B类普通股将按1:1比例自动转换为总计77,910股普通股[82] - 截至2022年9月30日，有10,443股普通股因期权提前行使而发行，但公司仍有权回购[82] - 2022年12月30日，公司进行了1比150的反向股票拆分[84] - 权利发行涉及向2022年12月19日的所有现有合格投资者出售A类普通股，价格约为每股0.51美元[84] 未来展望 - 公司将保持新兴成长型公司身份直至最早满足四个条件之一[71] - 公司为较小报告公司，满足条件可享受相关披露豁免[72] - 公司目前打算将本次发行的净收益主要用于一般公司用途，也可能用部分净收益收购互补业务、产品、服务或技术，但暂无具体收购协议或计划[75] - 公司预计未来仍将继续亏损[97] - 公司增长战略计划增加广告等营销支出并扩大零售和展厅规模[146] - 公司为推动未来增长和盈利，计划增加广告支出[147] 风险因素 - 公司面临利率上升带来的风险[100] - 公司难以准确预测会员续订或留存率[101] - 公司无法预测新或修改的产品、服务或定价模式的成功与否[103] - 公司业务可能受季节性影响[108] - 公司经营成果和财务指标会因多种不可控因素而波动[109] - 公司会员和健康教练服务收入依赖于Forme Studio设备销售[115] - 无法准确预测消费者需求和管理库存会导致公司经营受损[116] - 无法维持产品和会员服务的竞争性定价会影响公司财务状况[120] - 营销方式的变化可能增加营销费用和影响会员数量[121] - 智能家居健身房和互联健身市场增长不确定[122] - 信贷市场变化和信贷提供商决策可能导致公司收入下降[125] - 无法吸引和留住会员会对公司业务和增长速度产生不利影响[126] - 国际市场拓展可能带来吸引和留住会员的挑战[129] - 若无法有效吸引和留住健康教练、私人教练和健身指导员，公司业务将受不利影响[130][131] - 若无法有效吸引新会员或提高现有会员对Forme平台的使用率，公司业务和财务状况将受损害[135] - 公司定价方法或商业模式的改变可能会影响吸引和留住会员及教练的能力[136] - 若无法及时开发和推出新的创新产品和服务，公司业务可能会受到不利影响[138][139] - 公司品牌价值和声誉的维护对吸引和留住会员至关重要，负面宣传可能损害品牌[141] - 公司在当前运营规模下经验有限，若无法有效管理增长，品牌、企业文化和财务表现可能受损[144] - 营销活动可能无法带来收入增长，策略实施可能增加成本且无有效回报[147][148] - 公司Forme Studio设备依赖有限的供应商、制造商和物流合作伙伴，存在供应链风险[170] - 全球半导体供应短缺影响公司业务[176] - 美国对从中国进口产品加征关税影响公司组件成本和毛利率[177] - 全球供应链问题、地缘政治事件等影响公司组件和原材料供应及成本[179] - 公司支付系统依赖第三方提供商，存在支付风险[184] - 信息技术系统或网站的重大中断、升级失败等可能对公司业务和运营产生不利影响[190] - 公司平台在高峰使用期出现故障可能损害会员对平台可靠性的看法[193] - 公司依赖第三方提供计算、存储等服务，存在服务中断风险[195] - 公司面临会员、教练和健身指导员之间互动的风险[198] - 若公司对平台上音乐内容的使用许可出现不利变化、丢失或被索赔，可能对公司业务、财务状况和经营成果产生不利影响[200]