上市信息 - 2026年2月10日，公司A股股票“电科蓝天”在上海证券交易所科创板上市[6][38][40] - 本次公开发行后的总股本为173,692.3890万股，公开发行股票数量为17,370.0000万股[40] - 本次上市无流通限制及限售安排的股票数量为13,201.6339万股，有流通限制或限售安排的股票数量为160,490.7551万股[39][40] - 本次发行完成后发行人市值为164.49亿元[43] 股权结构 - 本次发行前，中国电科直接持有公司48.97%的股份，为控股股东和实际控制人[45] - 本次发行后中国电科直接持股44.07%，合计控制76.05%表决权[48] - 本次发行后、上市前公司前十名股东合计持股152,815.8820万股，占87.9808%[60] 财务数据 - 2024年度归属于母公司股东的净利润为28,961.87万元，营业收入为312,702.27万元[43] - 2024年12月31日总资产647.16亿元、净资产348.63亿元、营业收入426.61亿元、净利润24.68亿元[46] - 2025年6月30日总资产622.42亿元、净资产356.75亿元、营业收入200.66亿元、净利润13.10亿元[46] - 报告期各期末公司应收账款账面价值分别为114142.63万元、192971.36万元、208069.35万元和246385.25万元，占流动资产比例分别为20.74%、31.67%、33.64%和42.82%[25] 发行情况 - 本次发行价格9.47元/股，对应不同计算方式的市盈率分别为43.90倍、51.11倍、48.78倍、56.79倍[15][73] - 本次发行市净率为3.18倍[74] - 本次发行初始战略配售发行数量为3474.0000万股，占初始发行数量的20.00%；最终战略配售数量为3167.8981万股，占发行总数量的18.24%[61] - 本次发行募集资金总额164493.90万元，净额为157916.14万元[77] 未来展望 - 公司将开设专项账户确保募集资金专款专用，按规定使用并考核审计[148] - 公司将加快推进募集资金投资项目，争取早日投产实现预期效益[149] - 公司将提高资金运营效率，降低运营成本，提升经营业绩[150] - 公司将完善内部控制，加强资金管理，提高资金使用效率，控制费用支出，加大成本控制力度，提升利润率[152] 风险提示 - 公司新能源应用及服务部分细分领域储能系统及储能EPC、消费类锂电池及锂电材料毛利率为负[24] - 商业航天产业发展需培育，潜在竞争者可能削弱公司产品竞争力[27] - 科创板股票上市首日即可作为融资融券标的，存在价格波动、市场、保证金追加和流动性风险[17]