业绩数据 - 2021 年和 2022 年营收分别为 2273.51 万新元和 1682.42 万新元（1261.81 万美元）[107] - 2021 年和 2022 年净利润分别为 177.78 万新元和 6.86 万新元（5.15 万美元）[107] - 2021 年和 2022 年基本和摊薄后每股收益分别为 0.16 新元和 0.01 新元[107] - 2021 年和 2022 年现金及受限现金分别为 367.00 万新元和 198.98 万新元（149.24 万美元）[108] - 2021 年和 2022 年营运资金分别为 231.14 万新元和 216.52 万新元（162.39 万美元）[108] - 2021 年和 2022 年总资产分别为 1920.59 万新元和 1718.83 万新元（1289.12 万美元）[108] - 2021 年和 2022 年总负债分别为 1538.47 万新元和 1209.85 万新元（907.39 万美元）[108] - 2021 年和 2022 年股东权益总额分别为 382.12 万新元和 508.98 万新元（381.74 万美元）[108] 发行情况 - 公司拟公开发行 3750000 股普通股，公司发售 2750000 股，售股股东发售 1000000 股[10][14][15] - 预计普通股首次公开发行价格为每股 4.00 美元[15][21][22] - 发行完成后，公司已发行和流通的股本将包括 14000000 股普通股[19] - 控股股东 Kelvin Ang 发行后将持有约 65.5%的已发行和流通普通股，代表约 65.5%的总投票权[19] - 承销商折扣为发行总收益的 7.5%[23] - 公司给予承销商 45 天选择权，可额外购买最多●股普通股以覆盖超额配售[25] - 承销商预计在 2023 年●日左右向购买者交付普通股[26] 公司背景 - 公司前身于 1996 年 3 月 9 日在新加坡成立，2022 年 8 月 2 日完成重组，FBS Global Limited 成为最终控股公司[73] - FBS SG 从 1996 年起发展成综合性工程公司，提供建筑和工程服务[74] - 公司是新加坡有超 20 年经验的室内设计和建造专家，提供多种服务[75] 未来战略 - 业务增长战略是在新加坡提供全方位服务以巩固绿色可持续建筑解决方案的领先地位[82] - 有三个战略优先事项，包括利用关键增长向量、在高增长地区和垂直领域加速发展、维持高性能以客户为中心的文化[84] 风险提示 - 投资公司普通股存在依赖建筑行业、主要客户、贸易应收账款回收等风险[87] - 面临外国工人配额收紧、依赖比率上限政策变化、外国工人税增加等风险[126] - 项目执行存在人力、材料和设备短缺等导致的延误风险[127] - 合同多为固定费用，成本波动风险大[129] - 依赖供应商和分包商，若其无法提供服务且无法及时找到替代者，业务和财务将受影响[132] - 工程质量不佳会导致返工、索赔，影响财务表现和声誉[134] - 短期收入和盈利能力不能代表长期运营结果，项目非重复性导致收入和利润波动[135] - 所在行业竞争激烈，若无法有效竞争，业务、财务表现和前景将受影响[138] - 财务报告内部控制存在三个重大缺陷，计划采取措施改进[143] - 受新加坡建筑行业法规变化影响，合规成本增加可能影响财务表现[152] - 项目现金流受支付方式和外汇汇率影响，可能出现负运营现金流[153] - 客户要求安排履约保证金或银行保函，违约会影响财务状况[154] - 可能面临与客户、供应商等的诉讼和纠纷，影响财务表现[156] - 员工工伤索赔可能导致高额费用，影响财务表现[158] - 未来计划和战略实施受资金、政策等因素影响，存在不确定性[159] - 保险可能不足以覆盖所有损失，保费可能增加[160] - 宏观经济、政治等因素影响公司业务，通胀可能增加成本[162] - 可能面临知识产权侵权风险，影响声誉和财务表现[166] - 普通股交易市场可能无法建立或不稳定，股价可能大幅波动[170] - 普通股交易价格可能大幅波动，小市值和低流通股数会加剧波动[175] 其他信息 - 公司已向纳斯达克申请将普通股以“FBGL”为代码上市[16] - 2022 年 8 月 2 日公司完成法律结构重组，发行 1125 万股面值 0.001 美元的普通股[40] - 重组后 FBS Cayman 拥有 SEDL 和 FBS SG 100%股权权益[41] - 2022 年 12 月 31 日新加坡元兑美元汇率为 1 新元兑 0.75 美元[42] - 截至 2023 年 1 月 15 日，在公司主要寻求项目的 CR06 工作类别中，有超 40 个和 74 个承包商分别拥有最高的 L6 和 L5 等级，超 1500 个承包商在所有 CR06 工作类别下注册[138] - 公司上一财年收入低于 10.7 亿美元，符合“新兴成长型公司”定义，可享受特定的简化报告和其他要求[97] - 公司预计近期不宣派股息，投资回报依赖股价升值[185] - 购买本次发行的股份，每股将立即遭受 3.09 美元的大幅摊薄[186] - 若公司被认定为被动外国投资公司，美国纳税人可能面临不利的联邦所得税后果[189] - 公司审计委员会需遵守《交易法》第 10A - 3 条规定，将设三名独立成员[197]