广发证券(000776) - 广发证券股份有限公司2026年面向专业投资者公开发行公司债券(第一期)信用评级报告
2026-03-03 19:04

财务数据 - 2022 - 2025.09总资产分别为6172.56亿、6821.82亿、7587.45亿、9534.36亿元[7] - 2022 - 2025.09净利润分别为88.98亿、78.63亿、105.45亿、118.78亿元[7] - 2022 - 2024平均资本回报率分别为7.55%、5.92%、7.18% [7] - 2022 - 2025.09营业费用率分别为54.95%、59.59%、54.38%、45.28% [7] - 2022 - 2025.09风险覆盖率分别为186.58%、233.36%、276.22%、226.88% [7] - 2024 - 2025.09公司资产负债率分别为73.76%、78.18% [71] 业务数据 - 2022 - 2025年上半年财富管理业务收入分别为111.02亿、105.31亿、117.40亿、61.72亿元[25] - 2022 - 2025年上半年投资管理业务收入分别为99.43亿、78.91亿、76.00亿、38.45亿元[25] - 2022 - 2025年上半年交易及机构业务收入分别为28.66亿、37.09亿、69.72亿、49.69亿元[25] - 2022 - 2025年上半年投资银行业务收入分别为6.02亿、5.82亿、7.86亿、3.29亿元[25] - 截至2024年末,代销金融产品保有规模超2600亿元,较上年末增长约22% [27] - 2024年沪深股票基金成交量23.95万亿元,同比增长28.98% [27] - 截至2025年6月末,代销金融产品保有规模超3000亿元,较上年末增长约14.13% [27] - 2025年1 - 6月沪深股票基金成交金额15.14万亿元,同比增长62.12% [27] 公司运营 - 2015年4月公司在港交所上市,发行17.02亿股H股,募集320.79亿港币[11] - 2025年2月注销15242153股A股,截至2025年9月末注册资本降至76.06亿元[11] - 2026年1月14日完成H股配售2.19亿股,所得款项净额约39.59亿港元[12] - 发行21.50亿港元可转债,所得款项净额约21.54亿港元[12] - 截至2025年9月末,在31个省、直辖市、自治区设有27家分公司及330家营业部[13] 子公司情况 - 截至2025年6月末,主要一级控股子公司7家,主要参股公司1家[13] - 2025年1月向广发控股(香港)增资21.37亿港元,实缴资本增至103.37亿港元[13] - 截至2025年6月末,对广发期货、广发信德等6家子公司持股100%,对广发基金持股54.53%,对易方达基金持股22.65%[14] 债券发行 - 本期债券发行规模合计不超过60亿元,分为3年期和5年期两个品种[5][15] - 债券募集资金扣除费用后用于补充流动资金、偿还到期公司债券[16] 未来展望 - 中诚信国际认为公司信用水平未来12 - 18个月将保持稳定[5] 股东情况 - 截至2025年9月末,吉林敖东、辽宁成大、中山公用及其一致行动人持股比例分别为20.11%、17.97%和10.57%[11][77][83] - 截至2025年9月末,香港中央结算(代理人)有限公司持股比例22.36%,前十大股东合计持股73.63%[83]