公司基本信息 - 公司股份代号为9899[4] - 公司于2016年2月2日在开曼群岛注册成立，股份于2021年12月2日在联交所主板上市[50] - 公司拥有一类股份，每股面值0.0001美元[57] 公司发展历程 - 2000年网易上市，公司主席表示想做一家唱片公司[5] - 2013年网易云音乐正式推出[5] 网易云音乐产品特点 - 网易云音乐通过歌单、AI推荐、私人FM等产品创新探索和发现更多好音乐[6] - 网易云音乐依托用户创造力成为有情感的社区，被用户称为“云村”[7] - 网易云音乐支持原创音乐人，让音乐人作品更好被听见[8] 公司整体财务数据关键指标变化 - 公司2021年的收入为人民币70亿元，较2020年的人民币49亿元增加42.9%[14][15] - 公司2021年的毛利为人民币1亿元，而2020年为毛亏损人民币6亿元，变动幅度为–124.0%[14][15] - 公司2021年除所得税前亏损为人民币20.51亿元，较2020年的人民币29.50亿元减少30.5%[14] - 公司2021年年内亏损为人民币20.56亿元，较2020年的人民币29.51亿元减少30.3%[14][15] - 公司2021年经调整净亏损为人民币10亿元，较2020年的人民币16亿元减少33.4%[14][16] - 公司2021年净亏损21亿元，较2020年的30亿元减少30.3%；经调整净亏损为10亿元，较2020年减少5.243亿元或33.4%[33][42] - 公司收入由2020年的48.957亿元增加42.9%至2021年的69.976亿元[34] - 2020年毛亏损5.953亿元，毛利率 -12.2%；2021年毛利1.427亿元，毛利率2.0%[36] - 2021年公司股东应占年内亏损为20.56092亿元，2020年为29.51463亿元；2021年经调整净亏损为10.43712亿元，2020年为15.67989亿元[44] - 2021年12月31日公司现金及现金等价物为9亿元，2020年12月31日为30亿元[46] - 2021年营运资金变动前的经营现金流出为10.79564亿元，2020年为14.98416亿元[47] - 2021年营运资金变动为1.76896亿元，2020年为5.3051亿元[47] - 2021年已付所得税为0.05744亿元，2020年为0.01552亿元[47] - 2021年经营活动所用现金净额为9.08412亿元，2020年为9.69458亿元；2021年投资活动所用现金净额为38.62405亿元，2020年所得现金净额为34.05915亿元；2021年融资活动所得现金净额为26.14174亿元，2020年所用现金净额为3.20948亿元[47] - 2021年现金及现金等价物减少净额为21.56643亿元，2020年增加净额为21.15509亿元[47] - 2021年12月31日，公司可供分派储备为13,861.5百万元，2020年为508.9百万元[61] - 2021年12月31日，集团资产负债率为21.4%[63] - 报告期内，前五大客户收入占同年收入的13.9%，2020年为14.6%[65] - 报告期内，前五大供应商营业成本占同年总营业成本金额的18.6%，2020年为28.8%；最大供应商占同年总营业成本金额约4.7%，2020年为14.4%[65] - 2021年慈善捐赠30,000元，2020年为209,298.49元[58] 在线音乐服务业务线数据关键指标变化 - 公司2021年在线音乐服务月活跃用户数为1.826亿人，2020年为1.805亿人[20] - 公司2021年在线音乐服务月付费用户数为2894.04万人，2020年为1596.15万人[21] - 公司2021年在线音乐服务每月每付费用户收入为6.7元，2020年为8.4元[21] - 公司在线音乐服务月活跃用户数由2020年的1.805亿人增至2021年的1.826亿人[24] - 在线音乐服务收入由2020年的26亿元增加25.4%至2021年的33亿元；月活用户数由18050万人增至18260万人，月付费用户数由1600万人增至2890万人，每月每付费用户收入由8.4元减至6.7元[34] 社交娱乐服务业务线数据关键指标变化 - 公司2021年社交娱乐服务月付费用户数为68.33万人，2020年为32.71万人[21] - 公司2021年社交娱乐服务每月每付费用户收入为448.1元，2020年为573.8元[21] - 社交娱乐服务及其他收入由2020年的23亿元增加63.1%至2021年的37亿元；月付费用户数由32.71万人增至68.33万人，每月每付费用户收入由573.8元降至448.1元[34] 公司成本及费用数据关键指标变化 - 营业成本由2020年的55亿元增加24.8%至2021年的69亿元，主要因内容服务成本从48亿元增至60亿元[35] - 销售及市场费用由2020年的3.273亿元增加31.8%至2021年的4.313亿元[37] - 一般费用及管理费用由2020年的9690万元增加172.6%至2021年的2.642亿元，含上市开支6550万元[38] - 研发费用由2020年的5.765亿元增加50.8%至2021年的8.691亿元[39] - 财务收入由2020年的1.0064亿元减少51.9%至2021年的4840万元；可转换可赎回优先股公允价值变动由2020年的13.616亿元减少44.5%至2021年的7.552亿元[41] - 2021年股本结算的股权款项为2.57142亿元，2020年为0.21893亿元；2021年可转换可赎回优先股公允价值变动为7.55238亿元，2020年为13.61581亿元[44] 中国在线音乐娱乐市场情况 - 2020年中国在线音乐娱乐市场用户人数达6.583亿人，预计2025年将达7.928亿人[22] - 1990年或之后出生的用户占2020年中国在线音乐娱乐市场全部用户近50%，预计2025年占比将增至57%[22] 公司平台用户行为及内容相关数据 - 2021年公司日活跃用户数/月活跃用户数比率稳定维持在30%以上[24] - 2021年每名日活跃用户于公司平台每天平均花费约78.2分钟听歌[24] - 2021年底公司平台上创造内容的用户占比由2020年底的25%上升至27%[24] - 2021年公司来自平台推荐的音乐播放占比由28%上升至32%[24] - 2021年公司在平台积累31亿个用户生产内容歌单[28] 公司内容库及音乐人服务情况 - 截至2021年底，公司内容库包含约8000万首音乐曲目[27] - 到2021年底，公司为平台上逾40万名注册独立音乐人提供服务[28] - 2021年底，公司内容库中约有190万首音乐曲目来自注册独立音乐人，较2020年底增加约80%[28] - 2021年8月，公司与华纳音乐集团达成直接协议，目前与全球三大唱片公司均拥有直接数字分销合约[27] - 2021年下半年，公司新增来自摩登天空、英皇娱乐集团等流行厂牌的受版权保护音乐[27] 公司产品功能更新 - 11月公司增加“乐谱典藏馆”功能，已上线上百万页正版乐谱[26] 公司未来发展计划 - 公司计划未来三年不断创新产品和服务，加深对用户需求和喜好的了解[29] - 公司计划未来三年进一步发展社区，提高用户参与度和付费用户转化[29] - 公司计划未来三年继续进行科技能力投入，完善个性化内容推荐能力[29] 公司人员相关情况 - 2020年及2021年12月31日，公司分别有1,148名及1,503名雇员[66] - 2021年总薪酬成本为1,120.7百万元，2020年为646.6百万元[67] - 养老保险供款比例为15%至16%，医疗保险为5.45%至10.5%，失业保险为0.48%至0.5%，工伤保险为0.16%至0.4%，住房公积金为7%至12%[67] - 报告期内董事薪酬总额约为人民币1890万元[76] 公司关联交易情况 - 2021年5月18日，杭州乐读与外商独资企业订立经修订及重述的合作协议，提供互联网信息等服务[83] - 同日，外商独资企业等就杭州乐读业务签订经修订及重述经营、独家购买权、股权质押、股东表决权委托、贷款等协议[83][84][85] - 2021年5月18日，杭州热歌与外商独资企业订立合作协议，提供歌曲版权等服务[85] - 同日，外商独资企业等就杭州热歌业务签订经修订及重述经营、独家购买权、股权质押、股东表决权委托等协议[85][86] - 2021年及2021年12月31日，来自受合约安排所规限的关联并表实体的总收入约为66.89亿元，净资产约为3380万元[86] - 2021年8月5日，公司与网易集团订立网易集团框架协议[87] - 公司向网易集团提供广告及其他服务，网易集团向公司提供广告代理等多项服务[87] - 网易集团框架协议按正常商业条款经公平磋商订立，交易期限从2021年12月2日至2023年12月31日[87] - 网易集团框架协议项下各交易详情载于招股章程“关连交易”一节[87] - 与网易集团持续关联交易中，其他服务年度上限2740万元，交易金额1800万元；带宽等服务年度上限1.052亿元，交易金额1.045亿元；共享服务年度上限7950万元，交易金额7700万元；产品采购年度上限2420万元，交易金额1170万元；信息技术年度上限2.819亿元，交易金额2.815亿元；广告服务交易金额4.732亿元[88] - 公司已向联交所申请并获豁免多项《上市规则》规定，包括持续关联交易的公告、通函及独立股东批准等规定，以及部分设置货币年度上限规定[90] - 独立非执行董事确认持续关联交易在集团日常业务中按正常或更佳商业条款、公平合理条款进行，符合股东整体利益[91] - 公司核数师确认持续关联交易获董事会批准，按定价政策和协议订立，未超出年度上限，公司遵守《上市规则》披露规定[92] 公司上市相关情况 - 公司2021年12月2日上市，全球发售1600万股新股，募集资金净额约31.6亿港元（约25.84亿元人民币）[93] - 全球发售募集资金用途中，继续深耕社区占40%，金额12.64亿港元；继续创新提高技术能力占40%，金额12.64亿港元；甄选合并等投资占10%，金额3.16亿港元；营运资金等占10%，金额3.16亿港元[94] - 截至2021年12月31日，全球发售募集资金各用途均未动用，未动用金额总计31.6亿港元[94] 公司董事会及管理层情况 - 董事会由三名执行董事、三名非执行董事及三名独立非执行董事组成[97] - 丁磊50岁，自1999年7月网易成立起担任董事，自2005年11月起担任首席执行官[97] - 李勇44岁，2019年4月加入网易，曾在腾讯、唯品会、高瓴资本任职[97] - 王燕凤35岁，自2020年7月起是公司的自制内容总监之一[97] - 李日强49岁，2003年首次加入网易，现任网易副总裁[98] - 郑德伟38岁，2005年7月加入网易，现任网易游戏高级首席营销官[98] - 俞峰45岁，2006年3月加入阿里巴巴集团，现任淘宝用户发展与运营中心副总裁[99] - 卢英杰60岁，2021年9月加入极狐信息技术(湖北)有限公司任首席财务官[100] - 顾险峰51岁，自2004年6月起任职于石溪大学，2021年1月起担任冠名教授[100] - 许忠53岁，曾获多项国际钢琴比赛奖项，2010年及2018年获法国相关勋章[101] - 2021年11月21日，各执行董事、非执行董事、独立非执行董事与公司订立的合约初始期限自上市日期起为期三年[72] 公司股权结构情况 - 丁磊先生在公司拥有127,391,568股普通股，持股概约百分比为61.32%[105] - 李勇先生在公司拥有300,000股普通股，持股概约百分比为0.14%[105] - 李日强先生在公司拥有4,000股普通股，持股概约百分比为0.00%[105] - 王燕凤女士在公司拥有3,000股普通股，持股概约百分比为0.00%[105] - 丁磊先生在相联法团网易拥有1,450,300,000股股份，权益为44.2%[107] - 李勇先生在相联法团网易拥有17,549股美国存托股，