财务数据关键指标变化 - 2022年第一季度净销售额为30.26亿美元，较2021年第一季度的27.52亿美元增加2.74亿美元，增幅10.0%，其中运营净销售额增长12.6%，外汇波动产生270个基点的负面影响[142] - 2022年第一季度归属于普通股股东的报告净收入为9700万美元，摊薄后每股0.07美元；调整后净收入为5.62亿美元，摊薄后每股0.39美元[142] - 2021年第一季度归属于普通股股东的报告净收入为3.27亿美元，摊薄后每股0.23美元；调整后净收入为5.24亿美元，摊薄后每股0.37美元[142] - 2022年第一季度毛利润为20.71亿美元，2021年第一季度为18.58亿美元，占净销售额的比例从2021年第一季度的67.5%增至2022年第一季度的68.4%[158] - 2022年第一季度销售、一般和行政费用为10.6亿美元，占净销售额的35%，同比增加4100万美元，增幅4%[159][160] - 2022年第一季度研发费用为3.19亿美元，占净销售额的10.5%，同比增加4300万美元，增幅16%[159][161] - 2022年第一季度摊销费用为1.98亿美元，同比增加1300万美元，增幅7%[162][163] - 2022年第一季度利息费用为2.79亿美元，平均借款利率为11.5%，2021年同期分别为8200万美元和3.5%[168] - 2022年第一季度其他净项为亏损3100万美元，2021年同期为盈利3700万美元，其中2021年第一季度因收购Preventice产生1.95亿美元收益，对Pulmonx Corporation投资产生1.46亿美元损失[169] - 2022年第一季度持续经营业务有效税率为29.1%，2021年同期为 - 4.9%，变化主要与特定收支的税率影响有关[170] - 2022年第一季度经营活动使用现金5800万美元，2021年同期提供现金2.84亿美元；投资活动使用现金15.74亿美元，2021年同期提供现金7100万美元；融资活动使用现金600万美元，2021年同期使用现金9500万美元[175] - 2022年第一季度公司从股票期权和员工股票购买计划获得5200万美元，2021年同期为1800万美元[183] 业务部门调整 - 2022年第一季度公司将业务重组为两个可报告部门：MedSurg和Cardiovascular [146] 各条业务线数据关键指标变化 - 2022年第一季度MedSurg部门净销售额为11.53亿美元，较2021年的10.58亿美元增长9.1% [147] - 2022年第一季度Cardiovascular部门净销售额为18.73亿美元，较2021年的16.81亿美元增长11.4% [147] - 2022年第一季度Medical Devices业务净销售额为30.26亿美元，较2021年的27.39亿美元增长10.5% [147] - 2021年3月1日公司完成特种制药业务剥离，2022年第一季度该业务净销售额为0，较2021年的1300万美元下降100.0% [147] - 2022年第一季度内窥镜业务净销售额为5.31亿美元，占合并净销售额的18%，较2021年增长3200万美元，增幅6.4% [148] - 2022年第一季度内窥镜业务运营净销售额增长8.8%，外汇波动产生240个基点的负面影响[148] - 2022年第一季度泌尿和盆腔健康业务净销售额为4.13亿美元，占合并净销售额的14%，同比增长5200万美元，增幅14.4%[149] - 2022年第一季度神经调节业务净销售额为2.09亿美元，占合并净销售额的7%，同比增长1200万美元，增幅5.8%[151] - 2022年第一季度心脏病学业务净销售额为14.07亿美元，占合并净销售额的47%，同比增长1.59亿美元，增幅12.7%[152] - 2022年第一季度外周介入业务净销售额为4.65亿美元，占合并净销售额的15%，同比增长3300万美元，增幅7.5%[154] - 2022年第一季度新兴市场净销售额占合并净销售额的13%，2021年第一季度为12%，2022年第一季度报告基础上增长22.8%[157] 现金及债务情况 - 截至2022年3月31日，公司有3.25亿美元不受限制的现金及现金等价物，包括2500万美元投资于货币市场基金和定期存款，2.99亿美元存在计息和不计息银行账户[173] - 2021年公司签订27.5亿美元循环信贷安排，截至2022年3月31日，有2.23亿美元商业票据债务未偿还，该信贷安排还有25.27亿美元可用流动性[174] - 2022年第一季度投资活动使用现金包括以14.71亿美元收购Baylis Medical，2021年投资活动现金流入包括出售特种制药业务获得8.01亿美元，部分被收购Preventice支付的7.06亿美元抵消[177] - 2022年第一季度公司完成30亿欧元优先票据公开发行，获得净现金32.71亿美元，用于回购32.75亿美元优先票据及支付相关费用，还发行2.23亿美元商业票据用于一般公司用途[178] - 2020年12月14日董事会批准最高10亿美元股票回购计划，截至2022年3月31日，该授权金额全部可用[184] - 2021年循环信贷安排要求公司保持最高3.75倍杠杆率，合格收购后特定时期可提高，截至2022年3月31日，公司有3.47亿美元重组费用排除额度和11.08亿美元诉讼费用排除额度[180][181] 财务指标使用及风险说明 - 公司使用非GAAP财务指标评估业绩、分析业务趋势、与竞争对手比较并制定运营目标和预测[196] - 公司认为提供调整后净收入等指标能让投资者更透明了解管理层运营决策信息[197] - 公司财报中的前瞻性陈述基于一定风险和不确定性，可能导致实际结果与预期有重大差异[198][199] - 影响公司业务的风险因素包括新冠疫情、经济政治环境、供应链、新产品推出等[201][202] - 公司面临监管合规、诉讼和数据保护等方面的风险[203][204] - 公司创新和增长举措面临时机、成本、竞争等方面的风险[205] - 公司国际市场业务面临依赖国际净销售、地缘政治、汇率波动等风险[207] - 公司流动性面临现金流、资本市场、税务、诉讼等方面的风险[208] - 公司成本降低和优化举措面临组织和运营结构变化、业务中断等风险[210] 衍生工具及债务结构情况 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司货币衍生工具未平仓合约金额分别为84.12亿美元和83.81亿美元；美元相对对冲货币升值10%，衍生工具公允价值分别增加2.75亿美元和2.98亿美元；贬值10%，分别减少3.36亿美元和3.64亿美元[213] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司无未到期的利率衍生工具[214] - 截至2022年3月31日，公司未偿还债务义务的固定利率本金总额为91.46亿美元，占总债务的约98% [214] - 截至2022年3月31日，公司未到期的货币衍生工具合同金额为84.12亿美元，2021年12月31日为83.81亿美元[213] - 截至2022年3月31日，若美元相对对冲货币升值10%，衍生工具公允价值将增加2.75亿美元，2021年12月31日为2.98亿美元[213] - 截至2022年3月31日，若美元相对对冲货币贬值10%，衍生工具公允价值将减少3.36亿美元，2021年12月31日为3.64亿美元[213] 财务控制及系统实施情况 - 截至2022年3月31日，公司的披露控制和程序有效[217] - 2022年第一季度，公司财务报告内部控制无重大影响的变化[218] - 公司正在分阶段实施新的全球企业资源规划（ERP）系统，预计未来几年完成[219]