总营收数据变化 - 2018 - 2020年总营收分别为299,093千元人民币、655,606千元人民币、386,764千元人民币（59,274千美元）[419] - 2020年公司总营收为3.868亿人民币（5930万美元），较2019年的6.556亿人民币下降41.0%[467][468] 各业务线收入数据变化 - 2018 - 2020年在线广告服务收入分别为173,783千元人民币、283,426千元人民币、172,811千元人民币（26,484千美元）[419] - 2018 - 2020年企业增值服务收入分别为100,238千元人民币、319,469千元人民币、193,213千元人民币（29,611千美元）[419] - 2018 - 2020年订阅服务收入分别为25,072千元人民币、52,711千元人民币、20,740千元人民币（3,179千美元）[419] - 2020年在线广告服务收入为1.728亿人民币（2650万美元），较2019年的2.834亿人民币下降39.0%[467][468] - 2020年企业增值服务收入为1.932亿人民币（2960万美元），较2019年的3.195亿人民币下降39.5%[467][468] - 2020年订阅服务收入为2070万人民币（320万美元），较2019年的5270万人民币下降60.7%[467][469] 成本及费用数据变化 - 2018 - 2020年总成本分别为140,317千元人民币、380,290千元人民币、261,372千元人民币（40,057千美元）[423] - 2018 - 2020年销售和营销费用分别为66,984千元人民币、131,301千元人民币、140,672千元人民币（21,559千美元），占比分别为59.2%、44.0%、35.8%[425] - 2018 - 2020年一般及行政费用分别为24,125千元人民币、131,075千元人民币、212,411千元人民币（32,553千美元），占比分别为21.3%、44.0%、54.1%[425] - 2018 - 2020年研发费用分别为22,075千元人民币、35,807千元人民币、38,232千元人民币（5,859千美元），占比分别为19.5%、12.0%、9.7%[425] - 2020年毛利润为1.254亿人民币（1920万美元），较2019年的2.753亿人民币下降54.5%，毛利率从2019年的42.0%降至32.4%[467][472] - 2020年总运营费用为3.927亿人民币（6020万美元），较2019年的2.982亿人民币增加31.7%[467][473] - 2020年其他费用为830万人民币（130万美元），2019年为收入1680万人民币[475] - 2020年所得税费用为380万人民币（60万美元），较2019年的1990万人民币下降81.1%[467][476] 税率相关信息 - 香港子公司自2018年4月1日起实行两级利得税制度，首200万港元应评税利润税率为8.25%，超过部分为16.5%[434] - 北京多科被认定为高新技术企业，2020 - 2022年可享受15%的优惠税率[435] - 中国子公司服务增值税率为6%，中国企业向非居民企业支付股息预扣税率为10%，若香港企业直接持有中国企业至少25%股权，预扣税率可降至5%[436] - 若开曼群岛控股公司或中国境外子公司被认定为“居民企业”，需按25%税率就全球收入缴纳企业所得税[438] - 中国企业所得税法规定外资企业和国内公司统一按25%的税率缴纳企业所得税，北京多科作为高新技术企业2020 - 2022年可享受15%的优惠税率[589] 净损益及坏账准备数据变化 - 2018 - 2020年，归属于非控股权益的净损益分别为零、亏损16万元人民币和盈利89万元人民币（14万美元）[444] - 2018 - 2020年，计提的坏账准备分别为260万元人民币、1000万元人民币和1.271亿元人民币（1950万美元）[457] - 2020年净亏损为2.793亿人民币（4280万美元），2019年为2590万人民币[467][477] 租赁相关信息 - 2020年1月1日采用新租赁准则，记录使用权资产约4190万元人民币，租赁负债约4210万元人民币[461] - 截至2020年12月31日，经营租赁承诺总额为2914.4万人民币，2021年需支付1480.1万人民币[503] 收入确认准则及方式 - 公司提前采用ASC 606准则确认收入，按识别合同、履约义务、交易价格等步骤进行[445] - 在线广告服务收入主要按CPD模式和按广告数量计费，根据不同模式在相应时间确认收入[447][448] - 企业增值服务包括整合营销、线下活动和咨询，将服务组合为单一履约义务，收入在活动和服务期间按比例确认[450][451][452][453] - 订阅服务包括机构投资者和企业订阅、个人订阅，根据不同服务特点和履约情况确认收入[454][455][456] 财务报表编制 - 公司按美国公认会计原则编制合并财务报表，合并范围包括公司、子公司、VIE及其子公司，消除内部交易和余额[441][442] 现金流量及资本支出数据变化 - 2020年经营活动净现金使用额为1.71亿人民币（260万美元），净亏损为2.793亿人民币（4280万美元）[488][489] - 2019年经营活动净现金使用额为1.589亿人民币，净亏损为2590万人民币[488][490] - 2020年投资活动净现金使用额为6430万人民币（990万美元），2019年投资活动净现金提供额为990万人民币[488][491] - 2020年融资活动净现金使用额为3280万人民币（500万美元），2019年融资活动净现金提供额为2.783亿人民币[488][492] - 2018 - 2020年资本支出分别为1670万、480万和240万人民币（40万美元）[493] 研发费用及人员情况 - 2018 - 2020年研发费用分别为2210万、3580万和3820万人民币（590万美元），截至2020年底有67名研发人员[498] 公司管理层信息 - 公司首席执行官兼董事会联合主席冯大刚42岁，有超10年管理经验和超15年媒体与投资领域经验[505] - 公司董事会联合主席刘成城32岁，2010年创立36氪网站[506] - 公司首席内容官兼董事杨丽44岁，有丰富媒体领域经验[507] 董事和高管薪酬 - 2020财年公司向董事和高管支付现金总计870万元人民币（130万美元）[515] 激励计划相关 - 2019年激励计划下可发行普通股的最大总数为1.37186亿股，已授予并流通的为8333.0016万股[517] - 2014年和2016年激励计划在2019年激励计划采用时同时取消，参与者获得相应期权[517] - 2019年激励计划有效期为自采用起十年，董事会可终止或修改[520] 员工持股及期权情况 - 截至年报日期，员工（除高级管理层）持有的购买普通股期权数量为5035.7948万股，行权价格为每股0.0001美元[522] 董事会及各委员会组成 - 董事会由七名董事组成，包括三名独立董事[525] - 审计委员会由李一帆、冼汉迪和苏鹏组成，李一帆担任主席[527] - 薪酬委员会由冯大刚和冼汉迪组成，冯大刚担任主席[530] - 提名与公司治理委员会已设立，但文档未详细说明成员和职能[527] 公司员工数量变化 - 2018 - 2020年公司员工总数分别为411、525和522人[536] - 2020年12月31日，内容与运营、销售与营销、研发、综合与行政部门的员工数分别为157、230、68、67人，占比分别为30.1%、44.1%、13.0%、12.8%[537] 公司股份发行及股东持股情况 - 截至2021年3月31日，公司发行在外普通股共计963,869,845股，其中A类普通股867,787,145股，B类普通股96,082,700股[540] - 截至2021年3月31日，董事兼首席执行官冯大刚共持有162,073,557股普通股，占比16.4%，表决权占比74.9%[542] - 截至2021年3月31日，董事兼联席董事长刘成城共持有58,749,000股普通股，占比6.1%，表决权占比32.0%[542] - 截至2021年3月31日，API（香港）投资有限公司持有151,772,000股普通股，占比15.7%，表决权占比4.6%[542] - 截至2021年3月31日，淡马锡有限公司持有101,261,000股普通股，占比10.5%，表决权占比3.1%[542] - 截至2021年3月31日，中国盛世资本阿尔法有限公司持有73,129,000股普通股，占比7.6%，表决权占比2.2%[542] - 截至2021年3月31日，美国一家存托机构持有402,829,950股A类普通股，占公司已发行和流通普通股总数的41.8%[549] 关联交易情况 - 2018年公司向江苏精准购买电子设备、软件使用权和广告服务约280万元，2020年购买信息和数据服务约300万元[551] - 截至2019年12月31日，公司应收36氪环球控股约170万元人民币[553] - 2020年，公司向36氪环球购买广告和信息服务支付约140万元人民币，代付工资等费用约150万元人民币[553] - 截至2020年12月31日，公司应付36氪环球控股约50万元人民币[553] 公司上市及股票相关 - 公司美国存托股票（ADS）自2019年11月8日起在纳斯达克全球市场上市，代码“KRKR”，每ADS代表25股A类普通股，每股面值0.0001美元[560][561] 公司法律诉讼及股息政策 - 公司目前无重大法律或行政诉讼，但日常经营可能面临相关索赔和程序[555] - 公司此前未宣派或支付现金股息，近期也无此计划，打算保留资金用于业务运营和扩张[556] - 公司董事会有权决定是否分配股息，股东可通过普通决议宣派股息，但不得超过董事会建议金额[558][567] 公司股份投票权及决议规则 - 公司A类普通股每股有1票投票权，B类普通股每股有25票投票权[569] - 股东大会普通决议需简单多数投票通过，特别决议需至少三分之二投票通过[571] 公司股份赎回及发行相关 - 公司可赎回、回购股份，赎回或回购款项可从利润、新股发行收益或资本中支付[576] - 公司第三份经修订和重述的组织章程大纲授权董事会不时发行额外普通股和优先股[580] - 发行优先股可能会稀释普通股股东的投票权[581] 公司性质及特殊规定 - 公司是开曼群岛的豁免有限公司，豁免公司有多项特殊规定，如20年内可获免未来征税承诺[582] 中美税收相关 - 若公司被认定为中国居民企业，向非中国企业股东支付股息可能需缴纳10%的预扣税，非居民企业股东出售ADS或A类普通股的收益可能需按10%缴纳中国税，非中国个人股东可能需按20%缴纳中国税[592] - 美国联邦所得税方面，持有ADS的美国持有人通常被视为基础普通股的所有者，交换ADS和基础普通股不确认损益[597] - 公司ADS或A类普通股的分配一般视为股息，股息不享受美国公司的股息扣除，部分非公司美国持有人的股息可能按优惠税率征税[598] - 股息作为外国来源收入，支付的股息可能需缴纳中国预扣税，美国持有人可按规定抵免或扣除中国税款[601] - 美国持有人出售ADS或A类普通股一般确认资本损益，持有超一年为长期资本损益，非公司美国持有人的长期资本利得可能适用较低税率[602] - 出售ADS或A类普通股的收益可能需缴纳中国税，符合条件的美国持有人可选择将收益视为中国来源并抵免中国税款[603] 被动外国投资公司（PFIC）相关 - 非美国公司在应税年度满足75%以上的总收入为被动收入或50%以上的平均资产价值为产生被动收入的资产时，被认定为被动外国投资公司（PFIC）[604] - 公司认为2020年应税年度不是PFIC，但由于与可变利益实体（VIE）的合同安排处理不明确、持有大量现金及资产价值受美国存托股份（ADS）价格影响，不能保证未来不会成为PFIC [605] - 若公司是PFIC且其拥有权益的实体也是PFIC，美国持有者将被视为按比例拥有下层PFIC的股份，并就下层PFIC的特定分配和股份处置缴纳美国联邦所得税 [607] - 若公司在应税年度是PFIC，美国持有者出售或处置ADS或A类普通股的收益将在持有期内分摊，分配到出售或处置年度及公司成为PFIC之前年度的金额按A类普通收入征税，其他年度按最高税率征税并加收利息 [608] - 若美国持有者在某一年收到的ADS或A类普通股股息超过前三年或持有期（以较短者为准）年均股息的125%，超出部分按上述方式征税 [