股票发行情况 - 2021年3月26日，公司完成2000万股B类普通股发行，每股价格85美元，净收益约16.7亿美元；完成1000万股5.75% A系列强制可转换优先股发行，每股价格和清算优先权为100美元，净收益约9.83亿美元[162] - 2021年第一季度公司完成股票发行，B类普通股和强制可转换优先股净收益分别约为16.7亿美元和9.83亿美元[298] 整体财务关键指标变化（季度） - 2021年第二季度，公司GAAP收入为65.64亿美元，同比增长8%；运营收入为12.26亿美元，同比下降2%；持续经营业务归属公司的净利润为9.95亿美元，同比增长120%；摊薄后每股收益为1.50美元，同比增长105% [165] - 2021年第二季度，非GAAP调整后OIBDA为12.40亿美元，同比下降25%；调整后持续经营业务归属公司的净利润为6.40亿美元，同比下降14%；调整后摊薄后每股收益为0.97美元，同比下降20% [165] - 2021年Q2，GAAP下持续经营业务税前收益10.18亿美元，净利润9.95亿美元，摊薄后每股收益1.50美元；Non - GAAP下分别为9.05亿美元、6.40亿美元和0.97美元[183] - 2020年Q2，GAAP下持续经营业务税前收益9.02亿美元，净利润4.53亿美元，摊薄后每股收益0.73美元；Non - GAAP下分别为12.77亿美元、7.44亿美元和1.21美元[186] - 2021年Q2总营收65.64亿美元，较2020年Q2的60.75亿美元增长8%[197] - 2021年Q2广告收入增长24%，主要因CBS转播体育赛事及全球广告市场改善，部分被国内网络收视率降低抵消[197] - 2021年Q2附属收入增长9%，得益于基础有线电视网络推出、费率提高及付费拳击赛事收入，部分被用户减少抵消[197] - 2021年Q2流媒体收入增长92%[197] - 2021年Q2授权及其他收入下降36%[197] - 2021年Q2和H1流媒体广告收入分别增长102%和81%，订阅收入分别增长82%和76%，总流媒体收入分别增长92%和79%[204] - 2021年Q2和H1授权及其他收入分别下降36%和14%，主要因授权安排时间和疫情影响[208] - 2021年Q2和H1运营费用分别增长15%和12%，其中制作和节目费用分别增长22%和20%，参与和剩余费用分别增长9%和17%，分销及其他费用Q2增长18%、H1下降7%[209] - 2021年Q2和H1销售、一般和行政费用分别增长23%和16%，主要为支持流媒体服务增长和扩张[209][215] - 2021年Q2和H1折旧和摊销费用分别下降22%和17%，2020年相关费用含减值和加速折旧[216] - 2021年Q2和H1重组及其他公司事务费用均为3500万美元，2020年分别为1.58亿和3.89亿美元[219] - 2021年Q2和H1净销售收益为1.16亿美元，主要来自非核心商标许可业务出售[222] - 2021年Q2和H1利息费用分别下降8%和持平，利息收入分别增长18%和4%[223] - 2021年第二季度所得税收益为3400万美元，有效所得税税率为 - 3.3%[231] - 2020年第二季度所得税拨备为1.92亿美元，有效所得税税率为21.3%[234] - 2021年第二季度和上半年权益法投资的被投资公司净亏损分别为4400万美元和6200万美元，较2020年分别下降267%和195%[236] - 2021年第二季度和上半年终止经营业务的净收益分别为4100万美元和5300万美元，高于2020年的2800万美元和4300万美元[239] - 2021年第二季度和上半年非控股股东应占净收益分别为2.45亿美元和2.48亿美元，2020年分别为1300万美元和2500万美元[242] - 2021年第二季度和上半年持续经营业务归属于ViacomCBS的净收益分别为9.95亿美元和18.94亿美元，较2020年分别增长120%和99%[243] - 2021年第二季度和上半年持续经营业务摊薄每股收益分别为1.50美元和2.93美元，较2020年分别增长105%和89%[243] - 2021年第二季度总营收为65.64亿美元，较2020年增长8%；调整后OIBDA为12.4亿美元，较2020年下降25%；总经营收入为12.26亿美元，较2020年下降2%[247] 整体财务关键指标变化（半年） - 2021年上半年，公司GAAP收入为139.76亿美元，同比增长11%；运营收入为27.54亿美元，同比增长28%；持续经营业务归属公司的净利润为18.94亿美元，同比增长99%；摊薄后每股收益为2.93美元，同比增长89% [170] - 2021年上半年，非GAAP调整后OIBDA为28.67亿美元，同比下降1%；调整后持续经营业务归属公司的净利润为16.01亿美元，同比增长12%；调整后摊薄后每股收益为2.47美元，同比增长6% [170] - 2021年上半年，公司收入增长主要得益于广告收入增长22%和流媒体收入增长79%，部分被许可和其他收入下降14%所抵消[172] - 2021年上半年，公司运营收入增长主要受重组和其他公司事务成本、2021年销售净收益和2020年节目费用等影响；调整后OIBDA下降主要是由于收入增长被更高的成本所抵消[173] - 2021年上半年，GAAP下持续经营业务税前收益21.73亿美元，净利润18.94亿美元，摊薄后每股收益2.93美元；Non - GAAP下分别为21.68亿美元、16.01亿美元和2.47美元[190] - 2020年上半年，GAAP下持续经营业务税前收益15.49亿美元，净利润9.54亿美元，摊薄后每股收益1.55美元；Non - GAAP下分别为21.67亿美元、14.34亿美元和2.32美元[193] - 2021年上半年总营收139.76亿美元，较2020年上半年的125.74亿美元增长11%[197] - 2021年上半年广告收入增长22%，主要因CBS转播体育赛事及全球广告市场改善，部分被国内网络收视率降低抵消[197] - 2021年上半年附属收入增长7%，得益于基础有线电视网络推出、费率提高及付费拳击赛事收入，部分被用户减少抵消[197] - 2021年上半年流媒体收入增长79%[197] - 2021年上半年授权及其他收入下降14%[197] - 2021年6月30日，Pluto TV全球月活用户达5230万，较2020年同期增长58%；全球流媒体订阅用户达4240万，较2020年同期增长65%[204] - 2021年上半年运营活动现金流增加6.4亿美元，主要因收款增加和重组等成本支付减少，部分被内容支出增加抵消[302] - 2021年上半年投资活动现金流增加3.16亿美元，主要因投资支出减少和处置收益增加[302][303] - 2021年上半年融资活动现金流减少2.98亿美元，主要因短期债务偿还和长期债务发行变化[302][306] - 2021年上半年所得税拨备为1.92亿美元，有效所得税税率为8.8%[231] - 2020年上半年所得税拨备为3.26亿美元，有效所得税税率为21.0%[234] 各业务线数据关键指标变化（季度） - 三个月内，电视娱乐广告收入从8.8亿美元增至10.88亿美元，增幅24%；附属收入从6.29亿美元增至6.91亿美元，增幅10%；流媒体收入从1.93亿美元增至3.5亿美元，增幅81%；总收入从22.87亿美元增至28.09亿美元，增幅23%；调整后OIBDA从3.92亿美元降至2.16亿美元，降幅45%[249] - 三个月内，有线电视网络广告收入从8.15亿美元增至10.11亿美元，增幅24%；附属收入从13亿美元增至14.16亿美元，增幅9%；流媒体收入从3.2亿美元增至6.33亿美元，增幅98%；总收入从32.32亿美元增至34.75亿美元，增幅8%；调整后OIBDA从12.85亿美元降至11.25亿美元，降幅12%[267] - 三个月内，影视娱乐票房收入从300万美元增至1.34亿美元；授权及其他收入从6.44亿美元降至5.33亿美元，降幅17%；总收入从6.47亿美元增至6.67亿美元，增幅3%；调整后OIBDA从1.16亿美元降至7200万美元，降幅38%[284] - 电视娱乐三个月广告收入增长24%，主要因CBS体育赛事转播及广告市场改善，部分被低收视率和CMG广告收入缺失抵消[251][252] - 有线电视网络三个月流媒体收入增长98%，得益于Pluto TV等广告收入增长和Showtime OTT等订阅用户增长[274] - 影视娱乐三个月票房收入增长显著，因《寂静岭2》和《人之怒》上映，而去年同期因疫情无影片上映[287] 各业务线数据关键指标变化（半年） - 六个月内，电视娱乐调整后OIBDA从9.65亿美元降至6.65亿美元，降幅31%；有线电视网络从20.79亿美元增至23.09亿美元，增幅11%；影视娱乐从1.43亿美元增至2.76亿美元，增幅93%；总调整后OIBDA从28.97亿美元降至28.67亿美元，降幅1%[249] - 六个月内，电视娱乐广告收入从21.68亿美元增至28.95亿美元，增幅34%；附属收入从12.52亿美元增至13.84亿美元，增幅11%；流媒体收入从3.97亿美元增至6.72亿美元，增幅69%；总收入从52.34亿美元增至63.2亿美元，增幅21%；调整后OIBDA从9.65亿美元降至6.65亿美元，降幅31%[258] - 六个月内，有线电视网络广告收入从17.6亿美元增至18.89亿美元，增幅7%；附属收入从26.45亿美元增至27.98亿美元，增幅6%；流媒体收入从6.1亿美元增至11.27亿美元，增幅85%；总收入从60.9亿美元增至67.34亿美元，增幅11%；调整后OIBDA从20.79亿美元增至23.09亿美元，增幅11%[276] - 2021年上半年许可及其他收入增长19%，从12.88亿美元增至15.29亿美元，主要因多部影片授权，部分被家庭娱乐收入降低抵消[290][293] - 2021年上半年影院收入下降21%，从1.7亿美元降至1.35亿美元，因2020年第一季度影片发行的优势[290][292] - 2021年上半年总收入增长14%，从14.58亿美元增至16.64亿美元，得益于许可收入增长，部分被影院收入降低抵消[290][291] - 2021年上半年调整后OIBDA增长93%，增加1.33亿美元，从1.43亿美元增至2.76亿美元，因影片授权利润增加和发行成本降低[290][295] 业务合作与协议 - 2021年3月，公司与NFL达成协议，2023 - 2033赛季在CBS电视网转播AFC赛事并在Paramount+直播，拥有2024、2028和2032年超级碗转播权[202] 现金流与资金安排 - 公司预计未来十二个月运营现金流、现金及现金等价物、35亿美元信贷额度及资本市场渠道足以满足运营、投资和融资需求[296] - 截至2021年6月30日，公司未来五年到期的长期债务为39.6亿美元，资金主要来自运营活动现金流、非核心资产出售及债务再融资[296] - 2021年6月30日，公司有35亿美元的循环信贷安排，到期日为2025年1月，无未偿还借款，扣除未偿还信用证后剩余可用额度为35亿美元[316][317] - 2021年6月30日和2020年12月31日，公司在米拉麦克斯3亿美元信贷安排下的银行借款分别为4500万美元和9500万美元，加权平均利率为3.50%[318] - 2021年6月30日，未偿还的信用证和担保债券约为1.57亿美元，未记录在合并资产负债表上[319] - 2021年6月30日，合并资产负债表中“其他流动负债”和“其他负债”项下包含7500万美元的负债，为出售CBS电视城相关担保义务的估计应付金额的现值[322] - 2021年6月30日，公司与Famous Players Inc.先前已终止业务相关的租赁承诺为6500万美元，列于合并资产负债表的“其他负债”项下[323] - 信贷安排要求公司合并总杠杆率每季度末低于4.5倍（合格收购后最多连续四个季度可增至5.0倍），公司在2021年6月30日符合该契约要求[316] 公司其他事项 - 2018年10月，公司根据与莱斯利·穆恩维斯的分离协议向授予人信托出资1.2亿美元，2021年5月14日，双方撤销仲裁程序，信托资产全部归还给公司[333] - 截至2021年6月30日，公司有大约29720起待决石棉索赔，而2020年12月31日约为30710起，2021年第二季度收到约740起新索赔，结案或转至非活跃案卷约1500起[336] - 2020年和2019年，公司石棉索赔和解及辩护的总成本（扣除保险赔偿和税后）分别约为3500万美元和5800万美元[336] - 公司已与原告达成原则性协议，以解决电视广告反垄断诉讼，该和解无需公司承认责任或不当行为，需经法院批准[334] 报告与风险说明 - 2020年年报10 - K表格包含公司关键会计政策讨论[342] - 10 - Q季度报告包含历史和前瞻性陈述，前瞻性陈述有不确定性和风险[343] -