政府补贴收入 - 2021年第一季度，公司根据加拿大紧急工资补贴计划获得约340万美元抵免[92] 二手车销售业务数据 - 2019年和2018年北美通过整车拍卖销售的二手车分别约为1200万辆和1150万辆，预计2020年销量大幅低于2019年[97] - 2020年和2019年TradeRev和BacklotCars在数字经销商对经销商市场分别销售约31.6万辆和21万辆汽车，2021年第一季度销售约10万辆，2020年同期约5.5万辆[97] 业务运营调整 - 2020年3月20日公司暂停北美现场销售业务，4月6日在部分市场恢复仅同步直播销售，并逐步扩大[90] AFC业务客户与交易数据 - 2020年AFC的北美经销商客户约13600家，贷款交易约150万笔[98] 公司整体财务数据变化 - 2021年第一季度公司收入5.816亿美元，2020年同期6.455亿美元，减少10%，2020年收购业务使收入增加2520万美元，占比4%[104][105] - 2021年第一季度折旧和摊销为4700万美元，2020年同期4770万美元，减少0.7万美元，降幅1%[106] - 2021年第一季度利息费用为3090万美元，2020年同期3800万美元，减少710万美元，降幅19%[107] - 2021年第一季度公司对早期汽车公司和基金投资实现收益1700万美元，3月31日未实现收益4350万美元[108] - 2021年第一季度净利润为5090万美元，2020年同期280万美元，基本和摊薄每股收益分别为0.25美元和0.02美元[104] - 2021年第一季度其他收入为5020万美元，较2020年同期的200万美元增加，主要因投资证券实现和未实现收益增加约6050万美元及其他杂项增加70万美元，部分被或有对价估值增加1120万美元和外币损失增加180万美元抵消[109] - 2021年第一季度有效税率为31.7%，低于2020年同期的41.7%，主要因2020年第一季度税前收益较低[110] - 2021年第一季度欧洲汇率波动使收入增加560万美元、营业利润增加20万美元、净利润减少30万美元；加拿大汇率波动使收入增加380万美元、营业利润增加120万美元、净利润增加30万美元[111] - 2021年第一季度公司净利润为2800万美元，EBITDA为8.97亿美元，调整后EBITDA为8.86亿美元[152] - 2021年第一季度经营活动提供净现金1.645亿美元，2020年同期使用净现金4920万美元[153] - 2021年第一季度投资活动使用净现金7920万美元，2020年同期提供净现金1.167亿美元[154] - 2021年第一季度融资活动使用净现金8870万美元，2020年同期使用净现金1.972亿美元[154] - 2021年和2020年第一季度资本支出分别约为1450万美元和2960万美元，2021财年预计约为1.25亿美元[155] - 2021年第一季度A系列优先股股东以实物形式获得约1000万美元股息[156] - 2021年和2020年第一季度外汇贷款损失分别约为220万美元和40万美元[163] - 2021年和2020年第一季度，公司内部贷款的外汇损失分别约为220万美元和40万美元[163] - 2021年第一季度，加元换算使净收入增加约30万美元，2020年第一季度无影响[163] - 2021年第一季度，月末加元汇率变动1%，将使内部贷款外汇损失变动90万美元，净收入变动60万美元[163] - 2021年第一季度，平均加元汇率变动1%，将使净收入变动约10万美元[163] ADESA业务数据变化 - 2021年第一季度ADESA收入为5.158亿美元，较2020年同期减少5120万美元，降幅9%，主要因车辆销售数量减少，部分被每辆车平均收入增加抵消[116] - 2021年第一季度ADESA毛利润为1.989亿美元，较2020年同期增加260万美元，增幅1%，毛利润占收入比例从2020年的34.6%升至2021年的38.6%[119] - 2021年第一季度ADESA销售、一般和行政费用为1.402亿美元，较2020年同期减少1220万美元，降幅8%[121] - 2021年5月，ADESA以8000万美元现金收购Auction Frontier，并可能额外支付最多1500万美元[158] AFC业务数据变化 - 2021年第一季度AFC收入为6580万美元，较2020年同期减少1270万美元，降幅16%，主要因贷款交易数量减少17%和保修合同收入损失，部分被每笔贷款交易收入增加14%抵消[123] - 2021年第一季度AFC毛利润为5230万美元，较2020年同期减少230万美元，降幅4%，毛利润占收入比例从2020年的69.6%升至2021年的79.5%[126] - 2021年第一季度AFC销售、一般和行政费用为880万美元，较2020年同期减少120万美元，降幅12%[127] - 2021年3月31日，AFC资金公司美国金融应收款承诺流动性为16亿美元，AFCI承诺融资额度为1.75亿加元[143][144] - 2021年3月31日和2020年12月31日，AFC管理的总金融应收款分别为19.844亿美元和19.11亿美元，损失准备金分别为2550万美元和2200万美元[145] 公司现金与现金流情况 - 截至2021年3月31日，公司现金及现金等价物为7.59亿美元，经营活动现金流为1.645亿美元，较2020年同期的 - 4920万美元有所改善[129] - 2021年3月31日，公司外国子公司持有约1.804亿美元可用现金[132] 公司债务情况 - 2019年9月19日，公司签订7年期9.5亿美元定期贷款B - 6和5年期3.25亿美元循环信贷协议[133] - 定期贷款B - 6按240万美元折扣发行，按季度分期偿还，每期还款为原始本金的0.25%，2021年3月31日利率为2.38%[135][136] - 2021年3月31日，定期贷款B - 6未偿还金额为9.357亿美元，循环信贷协议无未偿还借款，未偿还信用证总额为2980万美元[137] - 2021年3月31日，公司综合高级有担保净杠杆率为0.6，需遵守不超过3.5的财务契约[139] - 2017年5月31日，公司发行9.5亿美元利率为5.125%的高级票据，2025年6月1日到期[142] 公司协议遵守情况 - 2021年3月31日，公司遵守信贷协议、高级票据契约和证券化协议中的契约规定[139][140][147] 公司合并与调整后EBITDA - 2021年第一季度，公司合并EBITDA为1.522亿美元，调整后EBITDA为1.232亿美元[151] 公司利率互换协议 - 2020年1月，公司签订三份名义总额5亿美元的固定利率互换协议，加权平均利率1.44%，期限五年[165] - 利率互换协议期限为五年，于2025年1月23日到期[165] - 考虑利率互换，2021年第一季度短期利率（LIBOR）假设提高100个基点，利息费用将增加约110万美元[166] - 假设2021年第一季度短期利率（LIBOR）提高100个基点，利息费用将增加约110万美元[166]