公司业务资产情况 - 公司拥有约3050台历史赛马机、约11000台老虎机和视频彩票终端以及200张桌游台[92] 公司运营部门划分 - 2021年第一季度更新运营部门，分为现场和历史赛马、TwinSpires和博彩三个可报告部门[93] 公司运营状态变化 - 2020年3月公司暂时暂停运营，部分物业后续有多次临时关停和重新开放，截至2021年3月31日所有物业重新开放但有运营限制[94] 公司整体财务关键指标变化 - 2021年第一季度净收入为3.243亿美元，2020年同期为2.529亿美元，增长7140万美元[99] - 2021年第一季度运营收入为4670万美元，2020年同期亏损1160万美元，增长5830万美元，运营利润率从 - 5%提升至14%[99] - 2021年第一季度持续经营业务净收入为3610万美元，2020年同期亏损2260万美元，增长5870万美元[99] - 2021年第一季度归属于公司的净收入为3610万美元，2020年同期亏损2340万美元，增长5950万美元[99] - 2021年第一季度调整后EBITDA为1.106亿美元，2020年同期为5530万美元，增长5530万美元[99] - 2021年第一季度净收入为3.243亿美元，较2020年同期的2.529亿美元增加7140万美元[104] - 2021年第一季度总运营费用为2.776亿美元，较2020年同期的2.645亿美元增加1310万美元[108] - 调整后EBITDA为1.106亿美元，较2020年同期的5530万美元增加5530万美元[111] - 2021年第一季度调整后EBITDA为1.106亿美元，较2020年的5530万美元增加5530万美元[114] - 截至2021年3月31日，总资产为27.871亿美元，较2020年12月31日增加1.007亿美元；总负债为25.849亿美元，增加2.656亿美元；股东权益为2.022亿美元，减少1.649亿美元[114] - 2021年第一季度经营活动现金流为 - 1980万美元，较2020年的4350万美元减少6330万美元；投资活动现金流为 - 1230万美元，较2020年减少3600万美元；融资活动现金流为1.068亿美元，较2020年减少5亿美元[116] - 2021年第一季度末总债务为19.87亿美元，较2020年12月31日增加3.493亿美元[119] - 现金及现金等价物增加8030万美元，主要源于新定期贷款B - 1和2028年额外票据的净收益[114] 各业务线收入关键指标变化 - 净收入增长7140万美元，主要来自现场和历史赛马增加3510万美元、TwinSpires增加3060万美元、博彩增加610万美元，部分被其他业务减少40万美元抵消[100] - 现场和历史赛马收入增加3560万美元，主要因橡树谷、德比城博彩、纽波特等地业务变化[106] - TwinSpires收入增加3070万美元，其中赛马业务因交易量增加1.133亿美元（34.3%）而增长2610万美元[106] - 博彩收入增加660万美元，部分被牛津、普雷斯克岛等地的减少所抵消[106] 各业务线调整后EBITDA关键指标变化 - 调整后EBITDA增长5530万美元，主要来自博彩增加3450万美元、现场和历史赛马增加1730万美元、TwinSpires增加650万美元，部分被其他业务减少300万美元抵消[102] - 现场和历史赛马调整后EBITDA增加1730万美元，主要因德比城博彩、橡树谷等地业务变化[112] - TwinSpires调整后EBITDA增加650万美元，赛马业务增长被体育和赌场业务亏损增加部分抵消[112] 公司运营费用关键指标变化 - 税费和奖金增加1320万美元，主要因橡树谷和纽波特业务开放及2020年3月业务暂停[108] - 内容费用增加1220万美元，主要因TwinSpires赛马业务某些费用增加[108] 公司现金流变化原因 - 经营活动现金流减少主要是由于Kater和Thimmegowda诉讼和解支付减少1.24亿美元以及2021年肯塔基德比和橡树赛预售票及赞助递延收入减少3240万美元[117] - 投资活动现金使用减少主要是由于资本项目支出减少3170万美元和资本维护支出减少430万美元[117] - 融资活动现金提供减少主要是由于长期债务净借款减少3.323亿美元、普通股回购增加1.655亿美元和其他融资活动减少220万美元[117] 公司信贷协议相关 - 2021年2月1日，公司将信贷协议中财务契约宽限期内的受限付款能力从2600万美元提高到2.26亿美元[119] - 截至2021年3月31日，公司信贷协议下未偿还债务6.87亿美元，加权平均借款利率2.12% [125][129] 公司债务发行情况 - 2019年3月25日，公司发行6亿美元2027年到期的优先无担保票据，利率5.50%，发行成本890万美元[121] - 2017年12月27日，公司发行5亿美元2028年到期的优先无担保票据，利率4.75%，发行成本770万美元[122] - 2021年3月17日，公司发行2亿美元2028年到期的优先无担保票据，利率4.75%，发行成本330万美元，溢价3.25% [122][124] 公司债务相关其他情况 - 截至2021年3月17日，2028年到期的优先无担保票据本金总额为7亿美元[124] - 截至2021年3月31日，公司未来付款承诺总计25.911亿美元，其中2021年4 - 12月7460万美元，2022 - 2023年2.038亿美元，2024 - 2025年5.62亿美元，之后17.507亿美元[125] - 假设债务余额不变，可变利率上升1个百分点，公司净收入和经营活动现金流将减少480万美元[129] - 2022年4月1日前，公司可赎回最多40%的2027年优先票据，赎回价格为面值的105.50% [121] - 2021年1月15日前，公司可赎回最多40%的2028年优先票据，赎回价格为面值的104.75% [122] 公司税务负债情况 - 截至2021年3月31日，公司有460万美元与未确认税收优惠相关的税务负债[125]