公司业务布局与运营模式 - 公司有三个制造基地，分别位于美国得克萨斯州的斯格拉兰、中国宁波和中国台北，在佐治亚州的达卢斯还有一个研发设施[97] - 公司目标市场为有线电视、互联网数据中心、电信和光纤到户四个网络终端市场，受益于各市场对带宽的显著需求[94][95] - 公司采用垂直整合制造模式，设计、制造和集成自己的模拟和数字激光器，多数激光芯片和光学组件由自己制造[96] - 公司业务依赖竞争性投标选择流程，销售周期因定制程度、市场、客户新旧及产品代际而异，无与客户的长期采购承诺[99] 公司资产出售与投资计划 - 公司计划将中国的制造设施及与收发器业务和多通道光组件产品相关的某些资产出售给宇瀚光电科技（上海）有限公司，交易预计2023年完成，购买价格为1.5亿美元等值人民币减去暂扣金额[102][103] - 公司预计在交易完成前，投资交易估计收益的4% - 10%，以换取买方10%的股权[103] 疫情影响与应对措施 - 自2020年3月起公司实施旅行限制和卫生消毒程序，近期允许部分员工旅行，同时实施员工安全返回办公环境的程序[105] - 新冠疫情影响公司供应链运营，部分供应商2022年恢复正常，但中国部分地区疫情限制及半导体组件供应商发货延迟影响未知[106] - 公司为减少供应中断影响，增加关键组件供应商，使用替代组件，可能对毛利率和盈利能力产生负面影响[106] 公司资产分类情况 - 公司管理层认为截至2022年9月30日，无资产或负债需分类为待售资产[104] 客户收入占比与目标 - 2022年和2021年前三季度，公司前十大客户分别占收入的85.8%和86.0%，公司将继续优先考虑新客户获取和多元化收入来源[115] 财务数据关键指标变化 - 营收 - 2022年第三季度和前九个月，公司总营收分别为5669.3万美元和1.61233亿美元，同比增长6.4%和2.6%，主要因CATV产品销售需求强劲，数据中心销售下降部分抵消了增长[112][113] 财务数据关键指标变化 - 销售成本 - 2022年第三季度和前九个月，公司销售成本分别为4694.4万美元和1.33832亿美元，同比增长4%和4.9%，主要由于销售额增长和原材料成本上升[117] 财务数据关键指标变化 - 毛利润 - 2022年第三季度，公司毛利润为974.9万美元，同比增长20%，主要因产品组合变化；前九个月毛利润为2740.1万美元，同比下降7.5%，主要因产品组合和原材料成本上升[118] 财务数据关键指标变化 - 各项费用 - 2022年第三季度和前九个月，公司研发费用分别为920.6万美元和2702.1万美元，同比下降9.3%和15.5%，主要因人员相关成本和材料使用减少[119][120] - 2022年第三季度和前九个月，公司销售和营销费用分别为238.5万美元和710.7万美元，同比下降14.3%和17.1%，主要因人员相关成本和运费减少，贸易展览费用增加部分抵消了下降[119][121] - 2022年第三季度和前九个月，公司一般和行政费用分别为1165.4万美元和3390.8万美元，同比增长9.5%和5.3%，主要因折旧费用、税费增加，股份支付和人员相关成本减少部分抵消了增长[119][122] - 2022年第三季度和前九个月，公司总运营费用分别为2324.5万美元和6803.6万美元，同比下降1.4%和6.5%[119] 财务数据关键指标变化 - 运营与净亏损 - 2022年第三季度和前九个月，公司运营亏损分别为1349.6万美元和4063.5万美元，同比分别下降23.8%和25.2%[109] - 2022年第三季度和前九个月，公司净亏损分别为1562.7万美元和4614.7万美元，同比分别下降27.6%和28.6%[109] 财务数据关键指标变化 - 利息收支与其他收入净额 - 2022年第三季度利息收入为3.1万美元，占收入0.1%，较2021年增加1.4万美元，增幅82.4%；前九个月利息收入为9万美元，占收入0.1%，较2021年增加4.1万美元，增幅83.7%[124] - 2022年第三季度利息支出为162.1万美元，占收入2.9%，较2021年增加26.2万美元，增幅19.3%；前九个月利息支出为443.1万美元，占收入2.7%，较2021年增加27.3万美元，增幅6.6%[124][125] - 2022年第三季度其他收入净额为 - 54.1万美元，占收入 - 1.0%，较2021年减少153.9万美元，降幅154.2%；前九个月其他收入净额为 - 117.1万美元，占收入 - 0.7%，较2021年减少879.9万美元，降幅115.4%[124][126] 财务数据关键指标变化 - 税率 - 2022年和2021年截至9月30日的三个月和九个月，公司有效税率均为0%，与联邦法定税率21%不同主要因联邦、州、台湾和中国递延税资产估值备抵的变化[127] 财务数据关键指标变化 - 亏损占比与综合亏损 - 2022年第三季度净亏损1562.7万美元，占收入27.6%，较2021年减少17万美元，降幅1.1%；前九个月净亏损4614.7万美元，占收入28.6%，较2021年增加652.5万美元，增幅16.5%[129][130] - 2022年第三季度综合亏损2384.1万美元，占收入42.1%，较2021年增加762.3万美元，增幅47.0%；前九个月综合亏损6320.6万美元，占收入39.2%，较2021年增加2575.9万美元，增幅68.8%[129][130] 财务数据关键指标变化 - 资金状况 - 截至2022年9月30日，公司未使用借款额度为1250万美元，现金、现金等价物和受限现金共计3460万美元[132] - 截至2022年9月30日，二次自动对市场发售总销售额为120万美元，剩余可售普通股金额为3380万美元[139] - 2022年前9个月经营活动净现金使用量为1050万美元，2021年同期为1140万美元[142][143] - 2022年前9个月投资活动净现金使用量为320万美元，2021年同期为790万美元[144] - 2022年前9个月融资活动提供现金560万美元，2021年同期为1900万美元[145][146] - 截至2022年9月30日，公司有1250万美元的未使用借款额度[148] 公司融资与票据发行情况 - 2021年1月，公司完成首次自动对市场发售，出售590万股，加权平均价格为每股9.12美元，净收益5390万美元[134] - 2019年3月5日，公司发行8050万美元的5%可转换优先票据，到期日为2024年3月15日，销售净收益为7640万美元[140] - 2019年3月5日，公司发行8050万美元5%的可转换优先票据，2024年到期[149] 工厂建设成本情况 - 中国宁波工厂建设合同总成本约2750万美元，截至2020年9月30日已支付约2740万美元[150] 通胀情况 - 2021年美国和台湾年通胀率加速超过7%，2022年美国通胀率升至8.38%[153] 公司资金预期情况 - 公司认为现有现金、经营活动现金流和可用信贷足以满足未来12个月预期现金需求[151] 公司关键会计政策 - 公司关键会计政策涉及收入确认、信用损失准备等多个方面[154] 公司市场风险敞口情况 - 公司认为自2021年12月31日以来市场风险敞口未发生重大变化[155]