公司运营基本情况 - 截至2021年12月31日，公司通过旗下银行在大波士顿和大普罗维登斯地区运营50家全方位服务银行办事处[24] - 截至2021年12月31日，公司有786名全职员工和40名兼职员工，45%的员工采用混合工作模式[30][32] 公司业务数据 - 截至2021年12月31日，公司商业房地产投资组合中最大的商业房地产关系为5520万美元；最大的商业关系为5650万美元；最大的消费者关系为5210万美元[26][28] - 截至2021年12月31日，公司为约4700笔薪资保护计划（PPP）贷款提供资金，总额达8.721亿美元，其中6770万美元未偿还[39] - 截至2021年12月31日，公司对贷款和租赁余额8.924亿美元的3775笔贷款给予短期延期，其中3677笔贷款和租赁（总额8.542亿美元）已恢复还款状态，98笔贷款和租赁（总额3810万美元）仍处于延期状态，占贷款和租赁总余额的0.5%[41] - 截至2021年12月31日，存款总额70亿美元，占总资金的95.2%[423] - 截至2021年12月31日，借款总额3.573亿美元，占总资金的4.8%[424] - 截至2021年12月31日，公司现金、现金等价物和可供出售投资证券总额10亿美元，占总资产的12.2%[427] 公司监管与法规 - 公司作为银行控股公司，受美联储理事会、马萨诸塞州银行专员等监管机构的监管、监督和检查[37] - 根据《银行控股公司法》，公司需在银行财务困境时作为银行的财务实力来源[43] - 《银行控股公司法》禁止银行控股公司在未经美联储事先批准的情况下进行某些收购活动，同时对银行控股公司的业务活动有一定限制[44][45] - 《银行控制权变更法》和《银行控股公司法》对收购银行控股公司控制权有相关限制规定[46][48] - 公司和银行受多项消费者保护法律法规约束，违反将面临执法行动、罚款等处罚[79] - 《多德 - 弗兰克法案》和CFPB合格抵押贷款规则对银行发放住宅抵押贷款有要求[80] - 《格雷姆 - 利奇 - 比利雷法案》要求银行制定客户信息披露和安全保护政策[81] - 《银行保密法》要求金融机构报告至少10000美元现金交易和超5000美元可疑交易[84] - 美国实施经济制裁，由外国资产控制办公室管理，公司2021年底无涉制裁交易[85] 公司财务指标 - 2021年净利息收入增加2220万美元，增幅8.5%，达2.824亿美元；净息差从2020年的3.17%提升32个基点至3.49%；净收入增加6780万美元，增幅142.3%，达1.154亿美元；基本和摊薄后每股收益从2020年的0.60美元增至1.48美元[22] - 2021年总生息资产为8095216千美元，利息收入311748千美元，平均收益率3.85%[1] - 2021年总贷款和租赁为7114211千美元，利息收入298146千美元，平均收益率4.19%[1] - 2021年总投资为981005千美元，利息收入13602千美元，平均收益率1.39%[1] - 2021年总付息负债为5538069千美元，利息支出29156千美元，平均成本率0.53%[1] - 2021年净利息收入（税等效基础）为282592千美元，利率差3.32%[1] - 2021年净利息收入为282373千美元[1] - 2021年净息差为3.49%[1] - 2021年总资产为8518200千美元[1] - 2021年总负债为7550662千美元[1] - 2021年股东权益为967538千美元[1] - 2021年净利息收入增加2220万美元，达到2.824亿美元，2020年为2.602亿美元[362] - 2021年净利息收益率从2020年的3.17%提高32个基点至3.49%，其中15个基点归因于PPP额外手续费收入[363] - 2021年生息资产收益率从2020年的3.99%降至3.85%，主要因贷款和租赁收益率降低[364] - 2021年资金总成本从2020年的1.11%下降58个基点至0.53%[365] - 2021年贷款和租赁利息收入为2.979亿美元，收益率为4.19%，2020年分别为3.098亿美元和4.30%，减少1190万美元[367] - 2021年商业房地产贷款利息收入为1.39451亿美元，较2020年减少898.7万美元，降幅6.1%[367] - 2021年商业贷款利息收入为4742.6万美元，较2020年增加627.6万美元，增幅15.3%[367] - 2021年设备融资利息收入为7190.6万美元，较2020年减少365.7万美元，降幅4.8%[367] - 2021年住宅抵押贷款利息收入为2793.3万美元，较2020年减少345.9万美元，降幅11.0%[367] - 2021年总投资收入为1360.2万美元，较2020年的1701.9万美元减少341.7万美元，降幅20.1%[369] - 2021年存款利息支出减少2770万美元，降幅57.2%，主要因利率降低和定期存款余额减少[370][371] - 截至2021年12月31日，公司借款资金包括1.479亿美元FHLBB预付款、8390万美元次级债券和票据、1.255亿美元其他借款资金；2021年FHLBB预付款平均余额减少6.272亿美元，降幅73.0%，次级债券和票据平均余额增加20万美元，增幅0.2%，其他借款资金平均余额减少180万美元，降幅2.0%[372] - 2021年借款资金利息支出减少980万美元，降幅53.7%，借款资金成本从2020年的1.73%升至2.06%[373] - 2021年信用损失拨备从2020年的6190万美元降至负780万美元，减少6970万美元，主要因经济预测改善，部分被2021年570万美元的冲销所抵消[376] - 2021年非利息收入增加230万美元，增幅9.5%，达2700万美元，主要因贷款和租赁销售收益、存款手续费和贷款层面衍生品收入增加，部分被投资证券销售收益和其他收入减少所抵消[378] - 2021年非利息支出增加180万美元，增幅1.1%，达1.626亿美元，主要因薪酬和员工福利及设备和数据处理费用增加，部分被其他费用、FDIC保险、专业服务、占用费和无形资产摊销减少所抵消[382] - 2021年效率比率从2020年的56.47%降至52.56%，主要因净利息收入和非利息收入增加，部分被2021年较高的非利息支出所抵消[383] - 2021年公司记录所得税费用3920万美元，2020年为1440万美元，有效税率从2020年的23.3%升至2021年的25.3%，主要因2020年《CARES法案》中的净营业亏损结转规则[389] - 2020年净利息收入增加690万美元，从2019年的2.533亿美元增至2.602亿美元[390] - 2020年净息差从2019年的3.51%降至3.17%，下降34个基点[391] - 2020年生息资产收益率从2019年的4.81%降至3.99%[392] - 2020年资金总成本从2019年的1.71%降至1.11%，下降60个基点[393] - 2020年贷款和租赁利息收入为3.098亿美元，较2019年减少2050万美元，收益率从5.07%降至4.30%[396] - 2020年总投资收入为1700万美元，较2019年减少30万美元，收益率从2.45%降至1.71%[397] - 2020年存款利息支出减少2120万美元，降幅30.4%；借款利息支出减少650万美元，降幅26.2%[399][400][402] - 2020年信用损失拨备从2019年的960万美元增至6190万美元，增加5230万美元[404] - 2020年非利息收入减少510万美元，降幅17.3%，至2460万美元[406] - 2020年贷款层面衍生品收入减少400万美元，降幅48.3%，至430万美元[407] - 2020年存款手续费减少160万美元，降幅14.8%，降至910万美元[408] - 2020年投资证券销售收益增加150万美元，增幅287.8%，升至200万美元[409] - 2020年贷款和租赁销售收益减少60万美元，降幅34.6%，降至110万美元[411] - 2020年非利息支出增加340万美元，增幅2.1%，升至1.608亿美元[413] - 2020年效率比率从55.63%升至56.47%[414] - 2020年公司所得税费用为1440万美元，有效税率为23.3%[421] 公司资本要求 - 公司和银行需维持最低普通股一级资本比率4.5%、一级资本比率6.0%、总资本比率8.0%和杠杆比率4.0%[65] - 银行控股公司总风险资本比率至少10.0%、一级风险资本比率至少6.0%且无相关书面协议等要求时为“资本充足”[66] - 州成员银行总风险资本比率10.0%或更高、一级风险资本比率8.0%或更高等条件下为“资本充足”[66] - 社区银行杠杆比率框架要求有形资本与平均总合并资产比率不低于8.0%且不高于10.0%[69] - 符合条件且杠杆比率大于9.0%的机构可选择加入社区银行杠杆比率框架[69] - 2022年1月1日起，社区银行杠杆比率恢复至9.0%[71] - 公司目前不打算加入社区银行杠杆比率框架[71] - 截至2021年12月31日和2020年，公司和银行均超过所有监管资本要求，被视为“资本充足”[430] 公司股息与交易限制 - 公司获取银行股息受银行债权人优先索偿权限制[73] - 美联储有权禁止银行控股公司和银行支付股息，若支付被视为不安全或不稳健[74][75] - 银行控股公司及其非银行子公司与附属存款机构子公司的“涵盖交易”有法定限制，单一附属机构不超10%，所有附属机构不超20%[78] 公司风险与管理 - 公司面临利率风险和信用风险[351][352] - 公司面临的主要市场风险是利率风险，包括重新定价风险、收益率曲线风险、基差风险和提前还款风险[439] - 公司的资产/负债管理委员会（ALCO）负责管理市场风险和利率风险，设定风险敞口限制，并使用资产/负债模拟模型衡量利率风险[440] - 公司通过调整投资组合证券期限、限制贷款期限、控制固定利率存款、调整FHLBB预付款期限、限制MBS投资类型、限制长期固定利率抵押贷款持有量以及进行利率互换等策略控制利率风险敞口[441] - 截至2021年12月31日，公司的利率风险分析仍略微偏向资产敏感型[443] - 2021年12月31日，净利息收入模拟显示公司对利率变化的敞口在容忍范围内，市场利率上升300个基点对公司估计净利息收入在12个月内的影响为正10.2%，高于2020年的7.1%[446] - 经济价值权益（EVE）风险模拟与净利息收入模拟同步进行，以确定公司利率风险的长期状况[447] - 截至2021年12月31日，市场利率上升300个基点时，公司EVE风险估计百分比变化为8.2%，低于2020年的11.2%；利率下降100个基点时，变化为 -9.4%，高于2020年的 -13.6%[449] - 公司EVE资产敏感性从2020年12月31日至2021年12月31日有所下降，原因是现金余额减少以及投资和贷款组合期限延长[449] - 公司还使用利率敏感性“缺口”分析来概述其利率风险状况[450] - 利率敏感性缺口定义为特定时期内生息资产和付息负债到期或重新定价金额之间的差额[442] - 截至2021年12月31日，一年内到期或重新定价的生息资产达41亿美元，付息负债达37亿美元，一年累计正缺口为4.455亿美元，占总生息资产的5.48%[455] - 截至2020年12月31日，公司一年累计负缺口为3.3亿美元，占总生息资产的(3.90)%[455] - 2020年12月31日以来一年累计缺口状况的变化，是由于资金组合从短期批发借款、定期存款和经纪存款转向无到期日存款产品[455] 公司存款情况 - 公司NOW账户、储蓄账户和货币市场账户的利率可随时变动，这些存款可随时提取[456] - 过去几年，美联储调整基准利率时，这些存款类别的利率变动幅度和时间与其他存款不一致[456] - 管理层认为NOW和储蓄账户对利率的敏感度低于货币市场账户，属于五年以上稳定的长期资金[457] - 管理层认为货币市场账户是更不稳定的存款，对一年内的利率变化敏感[457] 公司投资与贷款情况 - 短期投资为261,472千美元，加权平均利率为0.06%[453] - 投资证券为720,866千美元，加权平均利率为2.38%[453] - 商业房地产贷款为4,103,041千美元，加权平均利率为3.33%[453] 其他 - 2021年公司银行FDIC保险评估成本约为300万美元[51] - 截至2021年12月31日，公司银行无经纪存款超过总资产10%