公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2021年11月30日，公司总资产为402,291千美元，较2021年2月28日的433,805千美元下降7.26%[9] - 截至2021年11月30日，公司总负债为322,110千美元，较2021年2月28日的338,720千美元下降4.90%[9] - 截至2021年11月30日，公司股东权益为80,181千美元，较2021年2月28日的95,085千美元下降15.67%[9] - 2021年11月结束的三个月，公司总营收为68,777千美元，较2020年同期的78,512千美元下降12.39%[12] - 2021年11月结束的三个月，公司毛利润为28,020千美元，较2020年同期的31,238千美元下降10.30%[12] - 2021年11月结束的三个月，公司运营亏损为6,559千美元，2020年同期运营亏损为71千美元[12] - 2021年11月结束的三个月，公司持续经营业务税前亏损为10,337千美元，较2020年同期的3,419千美元扩大202.34%[12] - 2021年11月结束的三个月，公司净亏损为11,437千美元，较2020年同期的23,680千美元收窄51.70%[12] - 2021年11月结束的九个月，公司总营收为227,462千美元，较2020年同期的226,640千美元增长0.36%[12] - 2021年11月结束的九个月，公司净亏损为18,810千美元，较2020年同期的47,580千美元收窄60.46%[12] - 2021年9个月净亏损1.881亿美元，2020年同期为4.758亿美元[16] - 2021年9个月持续经营业务净现金为3708万美元，2020年同期为2.852亿美元[16] - 2021年9个月投资活动净现金使用4621万美元，2020年同期为1.109亿美元[16] - 2021年9个月融资活动净现金使用3228万美元，2020年同期为2.8303亿美元[16] - 2021年11月30日现金及现金等价物期末余额为9.1114亿美元，2020年同期为9.1692亿美元[16] - 2021年9个月股东权益期末余额为8.0181亿美元，2020年同期为9.9318亿美元[18] - 2021年11月30日止三个月和九个月，计入所得税前损益的外币交易汇率损失均为10万美元；2020年11月30日止三个月和九个月，计入所得税前损益的外币交易汇率收益分别为30万美元和110万美元[51] - 2021年11月30日止三个月，公司从2021年2月28日递延收入余额5280万美元中确认了610万美元收入[37] - 2021年11月30日和2021年2月28日，公司估计的合同承诺收入的剩余履约义务分别为1.499亿美元和1.451亿美元；截至2021年11月30日，预计在2022财年确认约15%，2023财年确认约37%；截至2021年2月28日，预计在2022财年确认约50%，2023财年确认约22%[40] - 2021年11月30日和2021年2月28日，坏账准备分别为270万美元和370万美元[45] - 2021年11月30日止三个月和九个月，公司所得税费用分别为20万美元和80万美元，主要归因于一家外国子公司[98] - 2021年11月30日止三个月和九个月，公司基本和摊薄每股亏损分别为0.33美元和0.62美元；2020年同期分别为0.68美元和1.39美元[100] - 2021年前11个月，基于股票的薪酬费用总计856.1万美元，2020年同期为836.6万美元[104] - 截至2021年11月30日，未行使股票期权为66.9万份，加权平均行使价格为16.37美元，内在价值总计3.9万美元[104] - 截至2021年11月30日，未行使受限股、绩效股票单位和受限股票单位为294.6万股，加权平均授予公允价值为10.89美元[104] - 一家工业设备行业客户在2021年3个月和9个月分别占公司合并收入的21%和20%，2020年同期分别为21%和18%[106] - 2021年3个月和9个月，四家供应商分别占公司总库存采购的44%和52%，2020年同期分别为66%和64%[107] - 截至2021年11月30日，其他流动负债为2150.2万美元，其他非流动负债为2580.1万美元[109][110] - 2021年3个月和9个月，总利息费用分别为383万美元和1148.3万美元，2020年同期分别为388万美元和1181.4万美元[112] - 2021年前11个月，支付的利息费用为245.2万美元，支付的所得税净额为40万美元，2020年同期分别为298.3万美元和65.3万美元[113] - 2021年和2020年11月30日结束的三个月净亏损分别为1.1437亿美元和2.368亿美元，九个月净亏损分别为1.881亿美元和4.758亿美元[119] - 2021年和2020年11月30日结束的三个月调整后EBITDA分别为299.1万美元和886.3万美元，九个月分别为1967.7万美元和2220.2万美元[119] - 2021年和2020年11月30日结束的三个月美国收入分别为4.4613亿美元和5.1323亿美元，九个月分别为15.0133亿美元和14.6192亿美元[121] - 2021年和2020年11月30日结束的三个月EMEA收入分别为1209.7万美元和1377.2万美元，九个月分别为3945万美元和4521.4万美元[121] - 2021年和2020年11月30日结束的三个月LATAM收入分别为553.7万美元和734.9万美元，九个月分别为1968.7万美元和1907.8万美元[121] - 2021年和2020年11月30日结束的三个月APAC收入分别为576万美元和501.7万美元，九个月分别为1553.4万美元和1159.7万美元[121] - 2021年和2020年11月30日结束的三个月其他地区收入分别为77万美元和105.1万美元，九个月分别为265.8万美元和455.9万美元[121] - 2021年11月30日止三个月所得税费用为20万美元，去年同期为30万美元，减少10万美元[170] - 2021年11月30日止九个月GAAP基础净亏损为1880万美元，去年同期为4760万美元[187] - 2021年和2020年11月30日止九个月所得税费用均为80万美元[192] - 截至2021年11月30日，公司有9110万美元现金及现金等价物，5000万美元循环信贷额度可用，且该额度无未偿还借款[193][195] - 截至2021年11月30日的九个月，经营活动提供净现金330万美元，净亏损1880万美元[207] - 持续经营业务的非现金费用总计3670万美元，部分被370万美元非现金收入抵消[207] - 持续经营业务的经营资产和负债变动使用现金740万美元，主要因递延收入减少，部分被应收账款减少抵消[207] - 已终止经营业务使用净现金40万美元[207] 业务出售相关情况 - 2021年1月22日公司收到Spireon收购LoJack北美业务的正式提案，3月15日完成出售，交易价格800万美元[26] - 2021年3月15日，公司出售LoJack北美业务的资产并转移负债， upfront现金购买价约800万美元，收到净收益660万美元；2021年11月9日，因最终营运资金调整，购买价减少90万美元；2021年11月30日止九个月，出售该业务确认收益410万美元[57] - 截至2021年2月28日，LoJack北美业务为已终止经营业务[59] - 2021年2月28日，已终止经营业务资产账面价值为7872千美元，负债账面价值为5869千美元[62] - 2021年前三季度和2020年前三季度，已终止经营业务净收入（亏损）分别为-895千美元、-19942千美元、3157千美元和-29644千美元[62] - 2021年前三季度和2020年前三季度，已终止经营业务经营活动净现金使用量分别为395千美元和4177千美元[64] - 2021年前三季度，已终止经营业务投资活动净现金提供量为5721千美元，2020年前三季度为-2117千美元[64] - 2021年3月15日公司出售LoJack北美业务，获净收益660万美元，11月9日因最终营运资金调整，购买价格减少90万美元，2021年前九个月出售该业务实现收益410万美元[141] - 2021年11月30日止三个月，已终止经营业务净亏损90万美元，而2020年同期为1990万美元[162] - 2021年11月30日止九个月终止经营业务税后净收入为320万美元，去年同期为税后净亏损2960万美元[185] - 2021年3月14日公司与Spireon达成协议出售LoJack北美业务部分资产和转移部分负债，购买价800万美元，交易于3月15日完成，净收益约660万美元，11月9日购买价因营运资金调整减少90万美元[198] 收入确认与成本处理政策 - 公司产品销售在产品控制权转移给客户时确认收入，SaaS业务在规定服务期内确认收入[29][31] - 公司将定制设备相关成本记为资产负债表上的递延成本，递延收入和递延成本在设备预计平均使用寿命（一般为四到五年）内直线摊销至应用程序订阅及其他服务收入和收入成本[33] - 公司在某些车队管理合同中提供设备但保留控制权，设备成本资本化作为财产和设备，并在三到五年的预计使用寿命内折旧[33] 业务影响因素 - 疫情在2021财年对公司收入产生负面影响，2022财年全球供应失衡导致供应短缺影响业务[21] - 公司考虑了截至2021年11月30日的所有已知信息进行会计判断和披露，若疫情导致长期业务关闭和经济衰退，未来可能确认额外资产减值和坏账费用[22] - 新冠疫情对公司业务产生负面影响，导致客户推迟资本支出、全球供应失衡和供应链中断，未来影响程度难以预测[139] 各业务线数据关键指标变化 - 2021年11月，远程信息处理设备及配件收入4037.6万美元，租赁收入及其他服务收入324.8万美元，经常性应用程序订阅收入2515.3万美元；2020年11月，对应收入分别为5012.9万美元、566.9万美元、2271.4万美元[38] - 2021年11月，某一时点确认的收入为4078.5万美元，一段时间内确认的收入为2799.2万美元；2020年11月，对应收入分别为5544.6万美元、2306.6万美元[39] - 2021年3个月和9个月，软件与订阅服务收入分别为3660.2万美元和1.13079亿美元，远程信息处理产品收入分别为3217.5万美元和1.14383亿美元[118] - 2021年11月30日止三个月，软件与订阅服务收入3660.2万美元，占比53.2%，同比增长7.5%；远程信息处理产品收入3217.5万美元，占比46.8%，同比下降27.6%；总收入6877.7万美元，同比下降12.4%[144] - 截至2021年11月30日，剩余合同履约义务约为1.499亿美元，较2020年11月30日的1.352亿美元有所增长[148] - 2021年11月30日止三个月，软件与订阅服务毛利润1812.8万美元，占比49.5%，同比增长5.2%；远程信息处理产品毛利润989.2万美元，占比30.7%，同比下降29.4%；总毛利润2802万美元，同比下降10.3%[151] - 2021年11月30日止三个月，研发费用717.9万美元，占收入10.4%，同比增长11.9%；销售与营销费用1323.9万美元，占收入19.2%，同比增长11.9%；一般与行政费用1277.5万美元，占收入18.6%，同比增长6.8%；无形资产摊销138.6万美元，占收入2.0%，同比增长15.4%；重组费用为0[154] - 2021年11月30日止三个月，投资收入从2020年同期的60万美元降至20万美元；利息费用从2020年同期的390万美元降至380万美元；其他非经营费用约为10万美元，与2020年同期持平[160][161] - 2021年11月30日止三个月，软件与订阅服务调整后EBITDA为669.9万美元，同比下降25.6%；远程信息处理产品调整后EBITDA为 - 280.8万美元，同比下降423.1%；公司费用为 - 90万美元，同比增长10.9%；总调整后EBITDA为299.1万美元，同比下降66.3%[165] - 2021年11月30日止九个月软件与订阅服务收入为1.13079