公司业务结构 - 公司业务分为美国消费者、霍桑和其他三个可报告部门，公司是北美领先的品牌消费草坪和园艺产品制造商和营销商[102][103] 净销售额占比情况 - 2023财年第二和第三财季的净销售额占比分别为43.2%和31.5%，2022财年分别为42.8%和30.2%，2021财年分别为37.1%和32.7%[104] 组织变革成本 - 公司自2022财年开始实施组织变革和举措，预计实现年化节约至少3亿美元，到2024财年末几乎全部实现，截至2023年12月30日已产生成本2.905亿美元[105] 特定时期净销售额变化 - 2023年12月30日止三个月净销售额为4.104亿美元，较2022年同期的5.266亿美元下降22.1%，主要因销量和组合下降19.2%、定价下降3.1%[108][109] - 2024财年第一季度美国消费者部门净销售额30.67亿美元，较2023财年同期的36.9亿美元下降16.9%[126][128] - 2024财年第一季度霍桑部门净销售额8.01亿美元，较2023财年同期的13.15亿美元下降39.1%[126][130] - 2024财年第一季度其他部门净销售额2.36亿美元，较2023财年同期的2.61亿美元下降9.6%[126][132] 特定时期销售成本变化 - 2023年12月30日止三个月销售成本为3.54亿美元，较2022年同期的4.206亿美元下降8270万美元，主要因销量、组合和其他因素减少8.04亿美元、材料成本变化增加900万美元等[110] 特定时期毛利率变化 - 2023年12月30日止三个月毛利率为15.2%，较2022年同期的18.2%下降3个百分点，主要因定价、材料成本等因素[113] 特定时期销售、一般和行政费用变化 - 2023年12月30日止三个月销售、一般和行政费用为1.148亿美元，较2022年同期的1.285亿美元下降10.7%，广告费用增加13.7%，股份支付费用减少28.7%，摊销费用减少50.7%，其他SG&A减少8.0%[114][116] 特定时期运营亏损情况 - 2023年12月30日止三个月运营亏损4730万美元，较2022年同期的4180万美元有所扩大[108] - 2023年第四季度运营亏损4.73亿美元，较2022年同期的4.18亿美元增加13.2%[119] 特定时期净亏损情况 - 2023年12月30日止三个月净亏损8050万美元，亏损率为19.6%，2022年同期净亏损6470万美元，亏损率为12.3%[108] - 2023年第四季度净亏损8.05亿美元，摊薄后每股亏损1.42美元，2022年同期净亏损6.47亿美元，摊薄后每股亏损1.17美元[123] - 2023年第四季度和全年，公司及担保人合并的净亏损分别为0.798亿美元和3.332亿美元[171] 霍桑部门财务状况 - 霍桑部门因大麻供应过剩、批发价格下降和种植减少，持续面临不利财务结果，且预计这种情况将持续[106] 特定时期利息费用变化 - 2023年第四季度利息费用4.28亿美元，较2022年同期的4.27亿美元增加0.2%[121] 特定时期有效税率情况 - 2023年和2022年第四季度有效税率分别为29.5%和31.4%[122] 特定时期公司费用变化 - 2024财年第一季度公司费用2.6亿美元，较2023财年同期的3.19亿美元下降18.5%[133] 特定时期现金使用情况 - 2023年第四季度经营活动使用现金34.32亿美元，较2022年同期的43.16亿美元减少8.84亿美元[134][135] - 2023年第四季度投资活动使用现金5.32亿美元，较2022年同期的3.6亿美元增加1.72亿美元[134][136] 应收账款出售情况 - 公司可出售高达6亿美元指定客户应收账款，2023年12月30日净应收账款1.401亿美元被终止确认，该季度出售应收账款所得为1.996亿美元[138] 供应商融资计划情况 - 截至2023年12月30日、2022年12月31日和2023年9月30日，供应商融资计划未偿还付款义务分别为3080万美元、2040万美元和1830万美元，对应三个月相关付款分别为6980万美元和5050万美元[140] 现金及现金等价物余额情况 - 截至2023年12月30日、2022年12月31日和2023年9月30日，现金及现金等价物余额分别为1040万美元、2560万美元和3190万美元，其中受控外国公司持有分别为400万美元、1160万美元和2660万美元[141] 信贷协议情况 - 2022年4月8日公司签订第六次修订信贷协议，提供总计25亿美元高级担保贷款，包括15亿美元循环信贷和1亿美元定期贷款，2027年4月8日到期，可发行最高1亿美元信用证[142] - 2023年7月31日修订协议减少循环贷款承诺2.5亿美元，增加特定时期最大允许杠杆比率等多项条款[145] - 截至2023年12月30日，未偿还信用证总额7800万美元，信贷协议下借款可用性为6.607亿美元，该季度信贷工具平均借款加权平均利率为9.1%，2022年同期为6.6%[146][147] 公司杠杆比率和固定费用覆盖率情况 - 截至2023年12月30日，公司杠杆比率为7.20，固定费用覆盖率为1.08，预计未来十二个月遵守信贷协议财务契约[148][149] 高级票据及利息覆盖率情况 - 公司发行多笔高级票据，包括2.5亿美元5.250% 2026年到期、4.5亿美元4.500% 2029年到期等，2023年12月30日止十二个月利息覆盖率为2.49[151][152][153][154][156] 应收账款融资工具情况 - 应收账款融资工具可出售最高4亿美元应收账款，2023年特定季节承诺金额为1.6亿美元，该工具于2023年8月18日到期[157] 利率互换协议情况 - 截至2023年12月30日、2022年12月31日和2023年9月30日，利率互换协议最大美元等值名义金额分别为7亿美元、8亿美元和6亿美元[159] 高级票据发行情况 - 公司于2016年12月15日、2019年10月22日、2021年3月17日和2021年8月13日分别发行利率为5.250%、4.500%、4.000%和4.375%的高级票据[162] 公司及担保人合并资产负债情况 - 截至2023年12月30日和9月30日，公司及担保人合并的流动资产分别为15.093亿美元和12.12亿美元[170] - 截至2023年12月30日和9月30日，公司及担保人合并的非流动资产分别为19.011亿美元和19.112亿美元[170] - 截至2023年12月30日和9月30日，公司及担保人合并的流动负债分别为6.9亿美元和6.839亿美元[170] - 截至2023年12月30日和9月30日，公司及担保人合并的非流动负债分别为32.345亿美元和28.333亿美元[170] 公司及担保人合并净销售额、毛利润情况 - 2023年第四季度和全年，公司及担保人合并的净销售额分别为3.666亿美元和32.033亿美元[171] - 2023年第四季度和全年，公司及担保人合并的毛利润分别为0.56亿美元和6.427亿美元[171] 法律诉讼情况 - 公司参与多起与政府机构有关环境问题的法律诉讼，虽预计最终责任不会对财务状况产生重大影响，但无法保证[173] 关键会计政策和市场风险情况 - 公司关键会计政策和市场风险与2023年年报披露相比无重大变化[174][175]