能源存储市场趋势 - 全球能源存储市场预计在2022 - 2030年间以30%的复合年增长率增长，预计总潜在市场为115GWh，每1%的市场份额价值2.5亿美元[194] - 锂离子电池目前在固定能源存储市场拥有超过95%的市场份额[196] 政策利好信息 - 《2022年降低通胀法案》允许新存储设施成本的30% - 50%可在设施投入使用当年申请投资税收抵免，基础税收抵免为30%，最高可达50%，特定项目甚至可达60%或70%[199] - 新泽西计划在三年内启动总计1.8亿美元的储能激励计划；密歇根提出到2040年部署4GW储能的目标；西北电力与保护委员会计划到2027年新增3.5GW可再生能源；加利福尼亚2022 - 2023年预算为长时储能提供3.8亿美元；纽约将储能目标从2030年的3GW提高到6GW[200] 公司业务合作与订单 - 公司与YA II PN, Ltd.签订备用股权购买协议，有权在两年内最多出售2亿美元普通股，目前已筹集1250万美元[205] - 2022年6月，Bridgelink Commodities将主供应协议增加至1GWh储能系统，新增订单价值1.81亿美元，还发出一份40MWh、价值1300万美元的单独订单[206] - 2022年6月，公司与一家东北太阳能开发商签署300MWh主供应协议，预计未来三年交付[207] 公司借款与融资 - 2022年7月，公司从高级担保定期贷款安排中借款，7月借款8510万美元，8月借款960万美元[209] - 2022年8月，公司与Cowen and Company签订销售协议，可通过其进行最高1亿美元的市价发行[210] - 2022年第三季度，公司通过定期贷款协议借款9470万美元，通过Trinity Capital融资420万美元，通过与Cowen的股权销售协议发行股票筹集3000万美元（扣除佣金后2910万美元）[249] - 2022年第二季度，公司与Yorkville签订SEPA协议，截至2022年9月30日已筹集1250万美元[251] - 公司自成立以来主要通过私募可转换票据、定期债务、设备融资及发行普通股和优先股融资，2020年11月、2021年7月和9月分别获得1.423亿美元、1亿美元和2500万美元资金[255][256][258] - 2022年第三季度定期贷款协议提供总计9470万美元的承诺资金，债务发行成本为1260万美元，支付给贷款人的费用为190万美元[260] - 2022年第三季度公司出售12067575股普通股，筹集净收益2910万美元[263] 公司生产情况 - 2022年9月，公司在宾夕法尼亚州Turtle Creek制造工厂生产出第200个储能系统[211] - 2022年9月公司受邀进入美国能源部可再生能源和高效能源贷款计划尽职调查阶段，该阶段涉及评估公司扩大生产至至少3GWh产能的项目[212] 公司收入情况 - 2022年第三季度收入为606.5万美元，较2021年同期的71.8万美元增长534.7万美元，增幅745%；前九个月收入为1525.8万美元，较2021年同期的149.4万美元增长1376.4万美元，增幅921%[215] 公司成本情况 - 2022年第三季度商品销售成本为5002.5万美元，较2021年同期的1290.4万美元增长3712.1万美元，增幅288%；前九个月为12246.8万美元，较2021年同期的2535.7万美元增长9711.1万美元，增幅383%[218] 公司费用情况 - 2022年第三季度研发费用为446.2万美元，较2021年同期的511.8万美元减少65.6万美元，降幅13%；前九个月为1488.9万美元，较2021年同期的1381.8万美元增长107.1万美元，增幅8%[221] - 2022年第三季度销售、一般和行政费用为1465.1万美元，较2021年同期的882.5万美元增长582.6万美元，增幅66%；前九个月为4804.5万美元，较2021年同期的2895.2万美元增长1909.3万美元，增幅66%[223] 公司损失与收益情况 - 2021年前九个月公司因终止与Holtec的合资协议产生3036.8万美元的既有协议损失[226] - 2022年第三季度和前九个月公司因设备更换和部分生产流程外包，分别产生49.6万美元和250.1万美元的财产、厂房和设备减记损失[228] - 2022年第三季度和前九个月净利息费用分别为276.6万美元和338.8万美元，较2021年同期分别增加260万美元和310万美元[230] - 2021年前九个月公司对HiPower的权益法投资因重新计量产生748万美元损失，2022年第三季度和前九个月无此项损失[233][234] - 2022年前三季度和前三季度末三个月，衍生品公允价值变动（损失）收益分别为1209.4万美元和 - 41.6万美元，2021年同期分别为1099.3万美元和1063.2万美元[235] - 2022年前三季度和前三季度末三个月，认股权证公允价值较2021年同期分别减少80万美元和30万美元[236] - 2021年前三季度，非合并合营企业权益收入为44万美元，2022年同期为0 [237] - 2021年前三季度和前三季度末三个月，债务豁免收益为127.3万美元，2022年同期为0；2022年前三季度和前三季度末三个月，债务清偿损失为94.2万美元，2021年同期为0 [238][239] - 2022年前三季度和前三季度末三个月，其他收入（费用）分别为 - 47.2万美元和4.1万美元，2021年同期分别为219.4万美元和0 [241] - 2022年前三季度和前三季度末三个月，所得税费用分别为4.5万美元和11万美元，2021年同期为0 [247] 公司财务状况 - 截至2022年9月30日，公司总资产1.385亿美元，现金及等价物和受限现金共5100万美元，总负债2.268亿美元，累计亏损5.897亿美元，2022年前三季度经营活动现金使用量为1.591亿美元[245] - 公司预计2022财年资本支出约为2000万至2500万美元[265] - 2022年前九个月经营活动净现金使用量为1.591亿美元，2021年同期为8060万美元[268] - 2022年前九个月投资活动净现金使用量为1903.9万美元，2021年同期为2023万美元[268] - 2022年前九个月融资活动净现金提供量为1.235亿美元，2021年同期为1.237亿美元[268] - 截至2022年9月30日，2021年可转换票据（含利息）未来支付总额预计为1.34261亿美元，定期贷款（含利息）为1.35491亿美元[278] - 截至2022年9月30日，公司经营和资本租赁未来支付总额预计为689.8万美元，设备融资（含利息）为1155.7万美元[278] 公司内部控制情况 - 截至2022年9月30日，公司披露控制和程序因缺乏正式内部控制框架等重大缺陷而无效[283] - 最近一个季度公司财务报告内部控制无重大变化[286] 公司法律调查与和解情况 - 公司因过去几年进口海外制造的电池及电池组件少缴关税，受到美国司法部调查[288] - 2022年7月7日，公司与美国司法部和Vincent Icolari达成和解协议以解决调查[288] - 调查源于2019年12月Relator提起的qui tam诉讼，指控公司违反《虚假索赔法》[288] - 根据和解协议，公司同意向美国支付100万美元，向Relator的律师支付10万美元[289] - 截至2022年9月30日，公司已全额结清该笔负债[289] - 2022年4月，公司收到美国证券交易委员会传票，要求提供多方面信息[290] - 2022年8月29日，美国证券交易委员会通知公司，相关调查结束，不建议对公司采取执法行动[290] 政策对公司业务影响 - 因《降低通胀法案》补贴政策，公司部分客户项目从2022年推迟至2023年及以后，公司正与客户积极协商[217]