财务数据关键指标变化 - 截至2021年10月1日和2020年10月2日，公司的设定受益养老金和退休后福利计划资金缺口分别为1.914亿美元和4.004亿美元[188] - 2021财年，公司约76%的收入来自成本补偿型合同，过去几年通胀对公司财务状况和经营成果的影响通常较小[197] - 截至2021年10月1日，公司在循环信贷安排和定期贷款安排下的未偿还借款总计24亿美元[366] - 循环信贷安排和定期贷款安排下的借款利率根据综合杠杆比率调整，欧元货币利率加0.875% - 1.625%的利差或基准利率加0 - 0.625%的利差；若综合杠杆比率超过一定金额，优先票据利率可能提高75个基点[366] - 公司签订了名义价值9.239亿美元的掉期协议，将相应债务的可变利率负债转换为固定利率负债，仍有15亿美元本金面临可变利率风险[366] - 2021年10月1日结束的年度，公司约14亿美元的加权平均浮动利率借款面临浮动利率风险；若浮动利率提高1.00%，该年度利息费用将增加约1430万美元[367] - 公司有时会签订外汇合约以限制外汇波动风险，2021年10月1日，公司有名义价值5.065亿美元的汇率敏感工具[368] 公司收购与投资情况 - 公司于2017年12月收购CH2M，2019年6月收购KeyW，2020年3月收购约翰伍德集团的核业务，2020年11月收购布法罗集团，并于2021年3月对PA咨询公司进行了战略投资[207] - 收购业务可能面临无法实现预期效益、整合困难、负债承担等风险，还可能需额外融资且不一定能获得有利条款[209] - 收购、战略投资和剥离交易存在不确定性，若条件未满足，交易可能无法完成或延迟，影响公司业务和股价[211] - 少数股权投资可能使公司缺乏控制权，面临财务、法律等风险，且投资可能在公司清算时处于劣后地位[213][215] 公司面临的风险因素 - 若公司市值大幅低于资产负债表上记录的净资产金额，可能表明公允价值下降，需进一步评估商誉是否受损[186] - 长期资产减值或重组活动可能使公司需对收益计提重大费用，新冠疫情增加了长期资产减值费用的风险[187] - 公司可能需为管理的退休和退休后福利计划的资金不足义务贡献额外现金，否则现金流可能受到重大不利影响[188] - 与工会的谈判和可能的罢工行动可能扰乱公司运营，增加劳动力成本和运营费用，降低净收入[190] - 公司服务需求呈周期性，客户所在行业受经济衰退、政府或私人支出减少以及政治不确定性影响[191] - 英国脱欧可能对公司与客户、供应商、员工和分包商的关系产生不利影响，增加合规复杂性[195] - 商品价格波动可能影响客户投资决策，导致项目取消、延迟或资金变化，对公司业务和财务状况产生重大不利影响[202] - 第三方保险覆盖不可用或取消会增加公司风险和运营成本，且现有保险不一定可续保或价格合理[217] - 第三方知识产权侵权指控可能导致公司产生重大成本，损害业务和财务状况[218] - 公司与美国政府机构的声誉和关系受损会减少业务量，对公司产生重大不利影响[220] - 拓展新业务领域存在创新、竞争、合规等风险，可能无法实现盈利回报[221] - 客户需求变化快，公司需跟上技术趋势，否则现有业务可能过时，影响合同获取和业绩[223] - 公司业务增长依赖协作文化和有效运营模式，若无法维持，会对业务和业绩产生重大不利影响[224][225] - 环境、健康和安全法规可能使公司承担额外成本和责任，法规变化也会对业务产生不可预测的影响[226][229] - 公司面临未能遵守政府要求的风险，违规可能使公司和员工面临民事或刑事处罚[232] - 公司可能受违反美国《反海外腐败法》及类似反贿赂法律的不利影响，违规会遭受处罚和声誉损失[233] - 气候变化相关事件可能对公司业务、财务状况和经营成果产生重大不利影响[234] - 公司依赖运营现金流和信贷额度为业务提供资金，信贷市场不稳定会影响借款成本和业务[240] - 公司客户、供应商和分包商依赖商业融资和资本市场，市场中断会影响公司业务[242] - 公司通常事后向客户开具服务账单，客户延迟或不付款会影响公司流动性和经营成果[243] - 公司现金和短期投资存于主要银行和金融机构，部分账户存款超过保险额度，存在无法取现风险[244] - 公司需维持足够的担保和信用证额度以投标和赢得合同，额度不足会影响业务[246] - 公司季度经营业绩可能大幅波动或低于分析师预期，影响普通股价格[247] - 减少或取消股息支付和/或股息计划可能对公司股价产生重大负面影响[248] - 发行股票进行收购可能稀释股权，发行额外股权证券会稀释每股收益和现有股东的所有权百分比[249] - 出售业务收到的股票价值会波动且可能受交易限制，若以非美元货币计价还会受汇率影响[250] - 特拉华州法律和公司章程中的反收购条款可能阻碍第三方收购公司，股东获取股份溢价的能力可能受限[251] 政策相关情况 - 拜登政府宣布美国在《巴黎协定》下的国家自主贡献目标，到2030年将美国排放量较2005年基线减少50 - 52%[236]