股息政策 - 公司从未支付过现金股息，目前打算保留未来收益用于业务发展，贷款和担保协议禁止支付股息[429] IPO相关 - 2021年6月30日公司IPO注册声明生效，共出售11499998股普通股，每股16美元[431] - 2021年7月6日完成9999999股普通股交易，7月8日完成1499999股交易，IPO净收益1.686亿美元[431] 资产负债表数据 - 2023年和2022年12月31日资产负债表数据分别为3.10125亿美元和1.96587亿美元[498] 费用与亏损数据 - 2023年研发费用4.2318亿美元，2022年为3.2361亿美元[500] - 2023年和2022年总运营费用分别为6.1138亿美元和4.5237亿美元[500] - 2023年和2022年运营亏损分别为6.1138亿美元和4.5237亿美元[500] - 2023年和2022年净亏损分别为5.2371亿美元和4.2856亿美元[500] - 2023年和2022年综合亏损分别为5.1308亿美元和4.3376亿美元[500] - 2023年和2022年基本和摊薄后每股净亏损分别为1.08美元和1.06美元[500] - 2023年和2022年末公司累计亏损分别为2.228亿美元和1.704亿美元，营运资金分别为2.336亿美元和1.725亿美元[510] - 2023年和2022年净亏损分别为5237.1万美元和4285.6万美元[506] 现金流量数据 - 2023年和2022年经营活动净现金使用量分别为4306.4万美元和3515.3万美元[506] - 2023年和2022年投资活动净现金使用量分别为1.71671亿美元和提供3918.5万美元[506] - 2023年和2022年融资活动净现金提供量分别为1.51753亿美元和3907万美元[506] - 2023年和2022年末现金及现金等价物和受限现金分别为6711.9万美元和1.30101亿美元[506] 公开发行与贷款收益 - 2023年公司通过公开发行普通股净收益1.219亿美元，通过定期贷款获得净收益2950万美元[509][510] - 2023年7月公司公开发行1677.4193万股普通股，每股价格7.75美元[509] - 2023年7月21日公司公开发行16,774,193股普通股，每股7.75美元，净收益1.219亿美元[585] - 2024年1月公司通过ATM发行2068246股普通股，净收益790万美元，每股3.84美元[616] 临床试验进展 - 2023年公司完成sabirnetug的1期临床试验，预计2024年上半年启动2期临床试验[512][513] 公司盈利预期 - 公司自成立以来一直亏损，预计未来仍会有重大经营亏损，可能无法盈利[510] 现金等价物数据 - 截至2023年12月31日和2022年12月31日，公司现金等价物分别为6620万美元和1.291亿美元[519] - 现金、现金等价物和受限现金在2023年12月为6711.9万美元，2022年12月为1.30101亿美元[522] 可供出售证券情况 - 公司在2023年12月31日和2022年12月31日无需为可供出售证券计提信用损失准备，且无相关核销或收回情况[525] - 2023年12月31日可供出售证券的摊销成本为238,879千美元，未实现收益为522千美元，未实现损失为212千美元，公允价值为239,189千美元；2022年12月31日对应数据分别为64,092千美元、0千美元、751千美元和63,341千美元[554][556] - 截至2023年12月31日，可供出售证券中短期证券在一年或更短时间内到期，长期证券在两年内到期，虽部分处于未实现亏损状态超12个月，但公司不打算出售且不太可能在成本基础恢复前出售，2023年和2022年均未确认信用损失，2023年记录了一笔非重大已实现收益，2022年无已实现损益[557] 金融资产与负债会计处理 - 公司金融资产和负债按ASC 820进行会计处理，2023年和2022年均无公允价值层次的转移[527][529] 长期债务情况 - 公司长期债务账面价值近似公允价值，定期贷款某些特征为嵌入式衍生品需单独计量[530] 财产设备计价与折旧 - 公司财产设备按成本计价，计算机相关资产折旧年限为3年，家具为5年[531] 租赁处理方式 - 公司租赁按ASC 842处理，对房地产租赁选择合并租赁和非租赁组件，对短期租赁按直线法确认租赁付款[532][533][535] 债务折扣摊销 - 公司债务折扣包括债务发行成本等，按实际利率法在债务合同期限内摊销至利息费用[536] 研发费用确认 - 公司研发费用主要包括顾问和材料等，临床试验成本是重要组成部分，按工作完成情况确认费用[539][540] 股份支付费用确认 - 公司对员工等的股份支付费用按授予日公允价值和实际没收情况在服务期内确认，费用计入研发或管理费用[541][543] 潜在普通股情况 - 2023年12月31日潜在普通股包括股票期权、受限股票单位、可转换债务和购买普通股的认股权证；2022年12月31日潜在普通股仅包括股票期权[546] 潜在摊薄证券情况 - 2023年12月和2022年12月因反摊薄未计入稀释每股净亏损计算的潜在摊薄证券总数分别为9,571,358股和5,610,893股[548] 会计政策变更 - 公司于2023年1月1日采用ASC 326，对财务报表和披露无重大影响，但需对处于持续未实现亏损状态的可供出售债务证券提供额外披露[551] - 公司于2023年1月1日提前采用ASU 2020 - 06，对财务报表或经营成果无影响[552] 金融资产公允价值 - 2023年12月31日金融资产公允价值总计305,396千美元，其中货币市场证券66,207千美元，公司债务证券201,635千美元，美国国债37,554千美元；金融负债公允价值总计2,560千美元，为嵌入式衍生负债[559] - 2022年12月31日金融资产公允价值总计192,441千美元，其中货币市场证券129,100千美元，公司债务证券45,762千美元，资产支持证券2,904千美元，美国政府及机构证券14,675千美元[560] 公允价值确定方法 - 公司货币市场基金的公允价值根据活跃市场中相同资产的报价确定，可供出售有价证券的公允价值基于使用可直接或间接观察到的输入值（Level 2输入值）的估值模型确定[560][561] 运营部门管理 - 公司将业务视为一个运营部门进行管理[549] 嵌入式衍生工具情况 - 2023年嵌入式衍生工具公允价值年初为0，发行时为120万美元，公允价值变动为136万美元，年末为256万美元[563] - 截至2023年12月31日，嵌入式衍生工具预期权益波动率为106.7%，无风险利率为3.9%，缺乏市场性折扣为11.5%；2023年11月10日对应数据分别为102.5%、4.7%、9.5%[564] 预付费用和其他流动资产 - 2023年末预付费用和其他流动资产为309.3万美元，2022年末为272.4万美元[566] 定期贷款协议 - 2023年11月10日公司签订5000万美元定期贷款协议，首笔借款3000万美元，剩余2000万美元可申请[568] - 定期贷款年利率为9.65%或华尔街日报公布的优惠利率加1.15%，到期日为2027年11月1日，可延至2028年11月1日，还款时需支付160万美元最终付款费[568] 普通股认股权证情况 - 2023年公司发行730,769股普通股认股权证，初始分配公允价值为110万美元，贷款协议产生440万美元折扣，按实际利率法摊销[571] - 2023年11月10日，公司发行贷款认股权证，可按1.95美元的行使价购买730,769股普通股，分配公允价值为110万美元[588] 定期贷款实际利率 - 2023年定期贷款实际利率为14.3%[573] 租赁费用情况 - 2023年公司支付计算机设备租赁款80万美元，租赁初始记录非现金研发费用70万美元[578] - 2023年租金总费用为16万美元，2022年为12.4万美元[579] 股票期权与受限股票单位情况 - 截至2023年12月31日，2013年计划下有3,231,274份期权尚未行使，2021年计划下有11,773,198股授权发行，3,674,730股可供发行[590][591] - 2023年和2022年，公司记录的基于股票的薪酬费用分别为614.5万美元和306.1万美元[594] - 2023年和2022年授予的股票期权加权平均授予日公允价值分别为每股4.38美元和每股3.79美元[596] - 截至2023年12月31日，股票期权未行使数量为7,523,947份，行权和可行权数量为4,021,147份[598] - 2023年和2022年行使的股票期权内在价值分别约为50万美元和60万美元，截至2023年12月31日，未行使股票期权奖励的未确认薪酬成本约为1230万美元[600] - 截至2023年12月31日，受限股票单位未行使数量为328,500股，未确认薪酬成本约为140万美元[602] 员工股票购买计划 - 截至2023年12月31日，员工股票购买计划下有1,189,983股授权发行，尚未有股份购买[603] 所得税情况 - 2023年和2022年，公司联邦所得税的法定税率均为21%，所得税拨备均为0%[605] 净运营亏损与税收抵免结转 - 截至2023年12月31日，公司有6720万美元联邦净运营亏损结转、4690万美元州净运营亏损结转和140万美元研发税收抵免结转[609] - 税法规定所有权变更超50%可能限制净运营亏损（NOL）和研发税收抵免结转每年可使用金额[610] - 公司未完成382条款对递延税资产潜在影响分析，暂未调整递延税资产[610][612] 税务审查时效 - 联邦税务审查时效为三年，州税务审查时效为四年，2004年及以后税务年度因NOL和研发税收抵免结转可被审查[612] 法律诉讼情况 - 公司无重大法律诉讼，日常经营中可能面临各类法律程序和索赔[613] 合作协议情况 - 2023年11月公司与Halozyme签订协议，支付七位数前期许可费，后续有里程碑付款和个位数特许权使用费[614] - 2022年11月公司与Lonza签订协议，支付100万瑞士法郎前期费用，商业化后有不同情况的特许权使用费和年费[615] - 2024年1月公司支付Halozyme协议的七位数前期许可费[616]