营收情况 - 2023年第四季度营收为5.27274亿美元，较2022年同期的5.07927亿美元增长3.81%[9] - 2023年12月31日结束的三个月，公司营收为5.273亿美元，较2022年同期的5.079亿美元增长1940万美元，增幅3.8%[119] - 营收增长主要源于可比门店销售额增加1920万美元（4%），收购带来净增长20万美元，制造收入有所下降[119] - 2023财年，新Brunswick船销售约占公司收入24%，新Sea Ray和Boston Whaler船销售分别约占11% [23] - 2023财年，新Azimut游艇销售约占公司收入11% [24] - 2023财年，非美元为功能货币的净收入约占公司总收入的3%[140] - 公司报告分部包括零售运营和产品制造，2023年12月31日结束的三个月，零售运营收入为5.24085亿美元，产品制造收入为4612.8万美元[103] 利润情况 - 2023年第四季度净利润为84.5万美元，较2022年同期的1998.7万美元下降95.77%[9] - 2023年第四季度基本每股收益为0.04美元，较2022年同期的0.91美元下降95.60%[9] - 2023年第四季度净利润为845美元，2022年同期为19,987美元[20] - 2023年第四季度综合收益为378.5万美元，较2022年同期的2500.4万美元下降84.86%[12] - 2023年第四季度其他综合收益为294万美元，较2022年同期的501.7万美元下降41.40%[12] - 2023年12月31日结束的三个月，公司运营收入为1899.9万美元，较2022年同期的3650万美元有所下降[103] - 2023年第四季度毛利润为1.755亿美元，较2022年同期的1.869亿美元减少1140万美元，降幅6.1%；毛利率从36.8%降至33.3%[120] - 2023年第四季度销售、一般和行政费用为1.565亿美元，较2022年同期的1.504亿美元增加610万美元，增幅4.1%[121] - 2023年第四季度利息费用为1840万美元，较2022年同期的950万美元增加890万美元[122] - 2023年第四季度所得税为收益20万美元，较2022年同期的费用700万美元减少720万美元；2022年和2023年第四季度离散项目前的有效所得税税率分别为26.3%和26.4%[123] - 2022年和2023年第四季度，公司分别确认所得税费用700万美元和所得税收益20万美元，有效所得税税率分别为26.3%和26.4%[72] 资产负债情况 - 截至2023年12月31日，公司总资产为25.26507亿美元，较2023年9月30日的24.21305亿美元增长4.34%[15] - 截至2023年12月31日，公司总负债为15.91936亿美元，较2023年9月30日的15.02888亿美元增长5.92%[15] - 截至2023年12月31日，公司股东权益为9.34571亿美元，较2023年9月30日的9.18417亿美元增长1.76%[15] - 截至2023年12月31日和9月30日，利率互换合同资产分别为1030千美元和1409千美元，或有对价负债分别为84641千美元和86059千美元[39] - 截至2023年9月30日和12月31日，或有对价负债分别约为8070万美元和8220万美元，预计盈利增长为23% - 25%，折现率为11.0%[42] - 2023年第四季度，或有对价负债期初余额86059千美元，新增613千美元，结算2250千美元，公允价值和净现值变动219千美元，期末余额84641千美元[43] - 截至2023年9月30日和12月31日，合同资产分别约为5300万美元和6500万美元[47] - 截至2023年12月31日，租赁负债现值为1.35922亿美元，未来最低租赁收款额总计2.3765亿美元[59][62] - 截至2023年9月30日和12月31日，存货分别为8.1283亿美元和8.76233亿美元[64] - 截至2023年9月30日和12月31日，商誉和其他无形资产分别为5.995亿美元和6.148亿美元[69] - 截至2023年12月31日，公司长期债务总计4.16548亿美元，较2023年9月30日的4.24899亿美元有所减少[84] - 截至2023年12月31日，短期借款和长期债务分别约为6.649亿美元和3.81亿美元[134] - 截至2023年12月31日，公司与库存和营运资金融资相关的短期借款约为6.649亿美元，2022年12月31日约为3.412亿美元[77] - 截至2022年和2023年12月31日，未偿还短期借款利率分别约为7.6%和8.8%[78] 现金流量情况 - 2023年第四季度经营活动产生的现金流量为[文档未提及具体数据] [无引用] - 2023年第四季度投资活动产生的现金流量为[文档未提及具体数据] [无引用] - 2023年第四季度经营活动净现金使用量为89,095美元，2022年同期为156,294美元[20] - 2023年第四季度投资活动净现金使用量为17,300美元，2022年同期为498,483美元[20] - 2023年第四季度融资活动净现金提供量为114,342美元，2022年同期为602,519美元[20] - 2023年和2022年第四季度，经营活动使用的现金分别约为8910万美元和1.563亿美元[127] - 2023年和2022年第四季度，投资活动使用的现金分别约为1730万美元和4.985亿美元[128] - 2023年和2022年第四季度，融资活动提供的现金分别约为1.143亿美元和6.025亿美元[129] 业务结构与分布 - 截至2023年12月31日，公司在全球拥有超130个地点，包括81个零售经销商地点[22] - 2021 - 2023财年，公司在佛罗里达产生的经销商收入分别约占50%、51%和53% [27] - 2021 - 2023财年，公司在佛罗里达的经销商收入分别约占总经销商收入的50%、51%和53%[109] - 2023年第四季度，零售业务和产品制造业务在某一时点转移的商品和服务收入占比分别为85.7%和100.0%，在一段时间内转移的分别为14.3%和0[51] - 2023年第四季度，新产品销售在零售和制造业务收入占比分别为66.3%和98.9%，二手船销售分别为7.9%和0[52] - 2023年第四季度，维护和修理服务、存储和包租租赁、金融和保险产品、零部件和配件、经纪销售在零售业务收入占比分别为5.9%、7.7%、2.4%、5.1%、4.7%[52] - 2023年第四季度，码头/存储地点和无码头/存储地点的维护、修理、存储、租赁、包租服务及零部件和配件收入分别为69590千美元和28414千美元[54] - 公司多数收入来自船只、发动机和拖车销售，在控制权转移给客户时确认收入[44] - 公司在服务提供时按直线法确认服务运营、泊位和存储租赁以及包租游艇租赁收入[51] - 零售运营业务涵盖81个零售点，提供多种游艇相关销售及服务，产品制造业务包括Cruisers Yachts和Intrepid Powerboats两家子公司[113][114] 收购情况 - 2022年10月完成收购IGY Marinas，2023年10月收购AGY控股权等多起收购[25] - 2023年公司进行多起收购，包括AGY、C&C Boat Works和Boatzon等，收购总价约4900万美元，确认商誉约2680万美元[66][67] - 2023财年公司完成4次收购，2024财年截至目前完成1次收购[108] 会计政策与准则 - 2024财年第一季度采用ASU 2022 - 04，对合并财务报表披露无影响[35] 租赁情况 - 截至2023年12月31日，公司租赁加权平均剩余期限约为21年，加权平均折现率约为6.5%[55][58] - 2022年和2023年第四季度，公司经营租赁费用分别约为700万美元和800万美元[55] 信贷安排 - 2023年7月，公司执行修订信贷安排，提供最高9.5亿美元的循环信贷额度和最高1亿美元的循环信贷安排等[73] - 截至2023年12月31日，延迟提取抵押贷款安排可用借款约1亿美元，循环信贷安排可用借款约8800万美元[73] - 修订信贷协议规定杠杆比率不得超过3.35:1，综合固定费用覆盖率须大于1.10:1，截至2023年12月31日公司遵守所有契约[75] 股份与期权情况 - 2022年和2023年第四季度，公司分别确认约480万美元和540万美元的股份支付费用[86] - 2022年和2023年第四季度，公司从期权行权获得的现金分别约为130万美元和140万美元[87] - 2023年2月，公司股东批准将2021计划可用股份总数增加130万股[88] - 2023年第四季度未授予期权，2022年第四季度授予5000份期权[90] - 截至2023年12月31日，公司根据员工股票购买计划已发行134.0054万股普通股[94] - 2022年和2023年第四季度，期权估值假设中无风险利率分别为3.9%和5.3%，波动率分别为48.1%和39.2%[94] - 截至2023年12月31日，公司非归属受限股奖励的未确认薪酬成本约为4120万美元，预计在2.3年的加权平均期间内确认[96] - 2022年和2023年12月31日结束的三个月，用于计算摊薄后每股净收益的加权平均普通股及普通股等价股份分别为2222.3173万股和2280.9017万股[97] 风险与优势 - 公司面临经济、利率、天气等风险，过去经济低迷时采取过减少收购、降库存等措施[109][110][111] - 公司认为自身核心优势和零售策略有助于抓住增长机会，提升盈利潜力[112] 法律诉讼 - 截至2023年12月31日，公司参与的日常业务法律诉讼结果无法确定，但预计不会对财务状况、经营成果或现金流产生重大不利影响[147] 证券交易 - 2023年第四季度，公司高管或董事未采用或终止任何符合规则10b5 - 1(c)肯定抗辩条件的证券买卖合同、指示或书面计划，也未涉及“非规则10b5 - 1交易安排”[152] 利率影响 - 假设利率分别提高100、200或300个基点，公司年度税前利息费用将分别增加约1040万美元、2070万美元或3110万美元[138]