公司整体财务数据关键指标变化 - 2021年前三季度公司合并净销售额为18.156亿美元，发货量7.887亿磅，员工约3900人[134] - 2021年第三季度净销售额为7.506亿美元，2020年同期为2.557亿美元，发货量增加2.063亿磅（189%），平均每磅销售价格增加0.03美元（1%）[138] - 2021年前三季度净销售额为18.156亿美元，2020年同期为9.007亿美元，发货量增加4.056亿磅（106%），平均每磅销售价格下降0.05美元（2%）[139] - 2021年第三季度产品销售成本（不包括折旧、摊销和其他项目）为6.778亿美元，占净销售额的90%，2020年同期为2.084亿美元，占比82% [140] - 2021年前三季度产品销售成本（不包括折旧、摊销和其他项目）为16.136亿美元，占净销售额的89%，2020年同期为7.195亿美元，占比80% [142] - 2021年第三季度支付现金股息和股息等价物为每股0.72美元，共计1160万美元[140] - SG&A和研发费用在2021年第三季度为2810万美元，2020年同期为2130万美元；2021年前九个月为9080万美元，2020年同期为6790万美元[143] - 2021年第三季度其他运营费用（收入）净额为收入80万美元，2020年同期为费用30万美元；2020年前九个月为收入80万美元[145] - 利息费用在2021年第三季度为1250万美元，2020年同期为1210万美元；2021年前九个月为3720万美元，2020年同期为2870万美元[146] - 2021年第三季度净亏损230万美元，2020年同期净利润40万美元；2021年前九个月净亏损2020万美元，2020年同期净利润2290万美元[150] - 2021年第三季度调整后EBITDA为5040万美元，2020年同期为3150万美元；2021年前九个月为1.466亿美元，2020年同期为1.253亿美元[150] - 2021年第三季度调整后EBITDA比2020年同期高1890万美元，包含额外1500万美元的收入[151] - 2021年前九个月调整后EBITDA比2020年同期高2130万美元，包含额外1500万美元的收入[152] - 2021年第三季度折旧和摊销费用为2490万美元，2020年同期为1290万美元；2021年前九个月为6420万美元，2020年同期为3910万美元[150] - 2021年第三季度所得税费用为840万美元，2020年同期为收益70万美元；2021年前九个月为收益740万美元，2020年同期为费用1020万美元[150] - 2021年第三季度总非经常性项目为570万美元，2020年同期为630万美元；2021年前九个月为3460万美元，2020年同期为2360万美元[150] - 2021年第三季度总发货量3.152亿磅，净销售额7.506亿美元，VAR为3.054亿美元；2020年同期发货量1.089亿磅，净销售额2.557亿美元，VAR为1.544亿美元[154] - 2021年前九个月总发货量7.887亿磅，净销售额18.156亿美元，VAR为7.95亿美元；2020年同期发货量3.831亿磅，净销售额9.007亿美元，VAR为5.456亿美元[154] - 预计2021年第四季度VAR将较第三季度实现低个位数百分比增长，EBITDA利润率与第三季度相近[155] - 截至2021年9月30日，可用现金及现金等价物为2.957亿美元，循环信贷额度下借款可用额度为3.673亿美元，总流动性为6.63亿美元；截至2020年12月31日，对应数据分别为7.803亿美元、2.515亿美元和10.318亿美元[158] - 2021年前九个月经营活动提供现金3330万美元，投资活动使用现金6.395亿美元，融资活动提供现金1.214亿美元；2020年同期对应数据分别为1.507亿美元、4160万美元和2.932亿美元[161] - 2021年前九个月贸易及其他应收款增加1.107亿美元，应付账款增加1.058亿美元，存货增加5250万美元[161] - 2020年前九个月贸易及其他应收款减少4340万美元，应付账款减少2760万美元，合同资产减少1980万美元[162] 公司业务结构与销售渠道 - 截至2021年9月30日，约69%的货物直接销售给制造商或一级供应商，约31%销售给金属服务中心[135] 公司业务收购与投资 - 2021年3月31日公司完成对Alcoa Warrick LLC及相关资产的收购，重新进入北美铝制饮料和食品包装行业[136] - 2021年6月30日季度开始在沃里克包装厂投资1.5亿美元建设新辊涂生产线，预计2024年初增加产能[172] - 排除收购沃里克的现金支出，预计2021年资本支出约7000万 - 8000万美元[173] - 2021年3月31日起，公司承担沃里克5亿 - 5.5亿美元的合同义务和商业承诺，大部分支出将于2021年12月31日前完成[181] 各业务线发货量关键指标变化 - 2021年第三季度发货量增加中，包装业务增加1.736亿磅，通用工程产品增加2110万磅（39%），航空/高强度产品增加1480万磅（54%），汽车挤压产品减少510万磅（21%）[138] - 2021年前三季度发货量增加中，包装业务增加3.595亿磅，通用工程产品增加5140万磅（29%），汽车挤压产品增加1190万磅（20%），航空/高强度产品减少2290万磅（16%）[139] 公司流动性与资金来源 - 截至2021年10月18日，循环信贷额度下无借款[165] - 2021年第三季度基于客户的供应链融资计划涉及的应收账款约占净销售额的52%[167] - 公司认为可用现金及现金等价物、循环信贷额度下借款可用额度和经营活动产生的资金是主要流动性来源，预计未来12个月这些来源足以满足资金需求[164] 公司债务情况 - 4.50%优先票据本金和利息总计7.983亿美元，其中1年内到期支付1310万美元，1 - 3年到期支付4950万美元，3 - 5年到期支付4950万美元，5年以上到期支付6.862亿美元[169] 公司衍生品合约情况 - 2021年9月30日和2020年9月30日止九个月，衍生品合约结算分别对冲1.227亿磅和1.058亿磅有金属价格风险的发货销售[191] - 截至2021年9月30日，公司持有衍生品合约分别对冲2021年剩余时间、2022年和2023年5880万磅、3690万磅和130万磅有金属价格风险的销售[191] 公司衍生品价格风险假设 - 假设2021年9月30日和2020年12月31日伦敦金属交易所铝价每磅下降0.10美元，铝衍生品头寸未实现按市值计价损失分别为970万美元和670万美元[192] - 假设2021年9月30日和2020年12月31日铝中西部溢价每磅下降0.05美元，铝衍生品头寸未实现按市值计价损失分别为410万美元和330万美元[192] - 假设2021年9月30日和2020年12月31日锌伦敦金属交易所价格每磅下降0.10美元，合金金属对冲未实现按市值计价损失分别为50万美元和30万美元[193] - 假设2021年9月30日和2020年12月31日天然气价格每百万英热单位下降1.00美元，天然气衍生品头寸未实现按市值计价损失分别为520万美元和660万美元[195]