整体财务数据关键指标变化 - 2022年第一季度净销售额为16.44568亿美元，2021年同期为10.00258亿美元[9][97][98][118] - 2022年第一季度净利润为1.96181亿美元，2021年同期为7412万美元[9][118] - 2022年3月31日总资产为36.40723亿美元，2021年12月31日为32.88094亿美元[15] - 2022年3月31日总负债为23.81471亿美元，2021年12月31日为21.95219亿美元[15] - 2022年第一季度经营活动产生的净现金流为1.34926亿美元，2021年同期为484.7万美元[17][131][133] - 2022年第一季度投资活动使用的净现金流为9234.5万美元，2021年同期为2434.1万美元[17][136] - 2022年第一季度融资活动使用的净现金流为4931.6万美元，2021年同期为3398.7万美元[17][139][140] - 2022年第一季度基本每股收益为7.75美元，2021年同期为2.94美元[9] - 2022年第一季度稀释每股收益为7.71美元，2021年同期为2.93美元[9][118] - 2022年第一季度支付现金股息2287万美元，2021年同期为1893.9万美元[17] - 2022年第一季度公司合并净销售额为16亿美元，较2021年同期的10亿美元增长64%，收购贡献约7900万美元[118] - 2022年第一季度合并营业利润为2.697亿美元，营业利润率为16.4%，2021年同期分别为1.014亿美元和10.1%[118] - 2022年3月31日和2021年12月31日，养老金计划资产分别为5.1215亿美元和5.2296亿美元，或有对价负债分别为496.7万美元和691.1万美元[89] - 2022年3月31日止三个月和2021年同期的有效税率分别为25.5%和24.9%[127] 各业务线数据关键指标变化 - 2022年和2021年第一季度，OEM部门分别占合并净销售额的85%和82%，售后市场部门分别占15%和18%[94][95] - 2022年第一季度，OEM部门净销售额中约68%来自旅行拖车和第五轮房车组件[94] - 2022年3月31日止十二个月，OEM部门净销售额约65%来自旅行拖车和第五轮房车组件[103] - 2022年第一季度OEM部门净销售额增加5.803亿美元，旅行拖车和第五轮、房车、相邻行业OEM的净销售额分别增长90%、39%、42%，总净销售额增长71%[120] - 2022年第一季度旅行拖车和第五轮、房车的行业批发单位出货量分别为152200辆和15800辆，较2021年同期增长16%和10%[120] - 2022年第一季度公司每辆旅行拖车和第五轮、房车的平均产品内容分别为4854美元和3144美元，较2021年同期增长40%和25%[120] - 2022年第一季度售后市场部门净销售额增长35%，即6400万美元[123] - 2022年第一季度售后市场部门营业利润为2430万美元，营业利润率为9.8%，2021年同期分别为2210万美元和12.0%[124] 公司设施情况 - 截至2022年3月31日，公司运营着超120个制造和分销设施，分布在北美和欧洲[22][102] 股权及相关交易情况 - 2022年第一季度，基本每股收益加权平均流通股数为25,329千股，2021年同期为25,193千股；摊薄每股收益加权平均流通股数为25,461千股，2021年同期为25,325千股[30] - 2021年5月发行的1.125%可转换优先票据，因2022年第一季度公司普通股平均收盘价低于转换价格165.65美元，相关股份均为反摊薄[30] - 公司出售认股权证可购买280万股公司普通股，行权价格为每股259.84美元，因2022年第一季度平均股价低于行权价格，280万股被视为反摊薄[31] - 公司为可转换票据进行套期保值交易支付1亿美元，涉及约280万股公司普通股，行权价格约为165.65美元[32][33] - 2021年5月13日公司发行4.6亿美元可转换优先票据，票面利率为1.125%，2022年3月31日转换率为每1000美元本金兑换6.0629股公司普通股[63][64] - 2022年3月31日公司普通股授权数量为7.5万股，发行数量为2.8499万股，库存股为3087股，流通股为2.5412万股[81] - 公司为可转换票据套期交易向交易对手支付总计1.001亿美元，覆盖约280万股公司普通股，行权价格约为165.65美元[85] - 可转换票据套期交易产生2440万美元递延所得税资产通过权益确认[87] - 公司出售认股权证，可购买280万股普通股，初始行权价为每股259.84美元，较2021年5月10日收盘价约高100%，获收益4850万美元[88] 公司收购情况 - 2022年3月，公司收购Girard，总对价约7000万美元，其中5000万美元现金已支付，2000万美元将于2022年7月1日支付[34] - 2021年10月，公司收购Exertis，对价3970万美元，收购前双方有2480万美元的预付资产和递延收入负债相互抵销[37][39] - 2021年9月，公司100%收购Furrion，总对价约1.467亿美元，收购时公司有3500万美元应收款与Furrion应付款抵销[41][42] - 2021年4月，公司100%收购Schaudt，购买价格约2940万美元[45] 财务报表估计与判断 - 公司编制财务报表需进行估计和判断，涉及产品退货、销售和采购回扣等多方面，实际结果可能与管理层估计有重大差异[26] 资产与负债项目变化 - 2022年3月31日商誉净额为5.62038亿美元，较2021年12月31日的5.4318亿美元增加1885.8万美元[48] - 2022年3月31日其他无形资产净额为5.39004亿美元，较2021年12月31日的5.19957亿美元增加1904.7万美元[49][51] - 2022年3月31日存货净额为11.3623亿美元，较2021年12月31日的10.95907亿美元增加4032.3万美元[52] - 2022年3月31日固定资产净额为4.50095亿美元，较2021年12月31日的4.26455亿美元增加2364万美元[53] - 2022年3月31日应计费用和其他流动负债为3.45486亿美元，较2021年12月31日的2.43438亿美元增加1.02048亿美元[55] - 2022年3月31日应计保修的流动部分为3825.5万美元，较2021年同期的2378万美元增加1447.5万美元[56] - 2022年第一季度末应计保修费用余额为5878.5万美元，较期初的5211.4万美元增加了667.1万美元[56] - 2022年第一季度保修费用拨备为1544.1万美元，高于2021年同期的697.7万美元[56] - 2022年第一季度支付的保修成本为877万美元，高于2021年同期的828.8万美元[56] - 2022年3月31日长期债务为12.65379亿美元，较2021年12月31日的12.31959亿美元增加3342万美元[58] - 2022年3月31日可转换票据公允价值为4.221亿美元[69] - 2022年3月31日或有对价负债余额为496.7万美元，长期部分为188.3万美元，预计剩余未折现付款为640万美元[77] - 截至2022年3月31日，公司记录了500万美元的或有对价负债[141] 信贷与借款情况 - 信贷协议规定的循环信贷额度为6亿美元，其中5000万美元可用于开具信用证，4亿美元可用于批准的外币借款，到期日为2026年12月7日[59] - 借款由公司部分子公司的资本股票或其他股权权益提供第一优先留置权担保，包括某些“受控外国公司”高达65%的股权权益[71] - 2022年3月31日循环信贷安排下可用额度为1.298亿美元[73] - 截至2022年3月31日，公司有5540万美元现金及现金等价物，循环信贷额度下可用额度为1.298亿美元，2022年3月还清了5000万美元货架贷款余额[128] 成本与费用情况 - 2022年第一季度荷兰养老金计划的净定期养老金成本为124.7万美元，较2021年同期的123.8万美元增加0.9万美元[57] - 2022年第一季度租赁成本为1546.5万美元，2021年同期为1067.6万美元[74] - 2022年前三个月折旧和摊销为3180万美元，预计2022全年约为1.3 - 1.4亿美元；非现金股票薪酬费用为650万美元，预计2022全年约为2500 - 3000万美元[135] 公司经营预测与政策 - 公司销售和利润通常在第二季度最高，第四季度最低，但受多种因素影响，当前和未来季节性趋势可能与往年不同[23] - 新冠疫情和俄乌战争导致供应链受限、材料和运费成本上升，公司将继续战略管理营运资金[105][107] - 预计2022全年资本支出为1.3 - 1.5亿美元，包括满足高需求的产能扩张[137] - 假设2022年3月31日借款加权平均利率假设性提高0.25%（约为15%的增幅），公司经营成果不会受到重大影响[155] - 公司预计营运资金的增减幅度分别相当于净销售额增减幅度的10% - 15%[134] - 公司资本支出的替换部分历史平均约占净销售额的1% - 2%，增长部分约占2% - 3%[137] - 公司自2016年起支付定期季度股息，未来普通股股息政策由董事会根据财务需求、收益等因素决定[144] - 未来六年，或有对价安排相关产品的长期销售增长预测年均约13%[90] 购买价格分配调整 - 2022年第一季度公司对2021年12月31日报告的初步购买价格分配进行了调整和最终确定，以反映净营运资金和固定资产余额的更新[47]