公司业务结构 - 公司业务分为四个运营部门，合并为三个可报告部门：北美、欧洲和专业[152] - 公司收入分为零部件和服务以及其他两类，其他收入随商品价格和销售材料数量波动[156] - 公司有三个可报告业务板块：北美、欧洲和专业板块[206] 公司发展策略 - 公司自1998年成立以来通过有机增长和收购实现增长，近年来转向高协同效应的小规模收购[154] - 2021年第四季度起，公司扩大资本分配策略，包括支付股息，季度现金股息为每股0.25美元，预计支出7300万美元[237] 公司健康安全措施 - 公司采取多种措施确保员工、客户和社区健康安全，包括限制设施访问、鼓励员工接种疫苗等[163] 财务数据关键指标变化 - 2021年9月30日止的九个月公司获得政府援助1600万美元，2020年获得5200万美元[165] - 2020年底公司流动性较3月提升约10亿美元[167] - 2021年三季度与2020年同期相比，零部件及服务收入增长6.1%，其他收入增长45.3%，总收入增长8.2%[175] - 2021年三季度商品销售成本占收入比例从2020年同期的60.7%降至59.2%[177] - 2021年三季度销售、一般和行政费用占收入比例从2020年同期的26.7%升至27.2%[179] - 2021年三季度重组和收购相关费用为252.5万美元，较2020年同期的2049.5万美元减少1797万美元[180] - 2021年三季度折旧和摊销费用为6399.5万美元，较2020年同期的6865.5万美元减少466万美元[182] - 2021年三季度其他费用净额为1253.9万美元，较2020年同期的2767.4万美元减少1513.5万美元[184] - 2021年三季度有效所得税税率为24.4%，低于2020年同期的29.3%[184] - 2021年三季度未合并子公司的权益收益增加400万美元[185] - 2021年前三季度总营收9902511000美元，较2020年的8674942000美元增长14.2%，其中零部件及服务营收9171345000美元，增长11.8%，其他营收731166000美元，增长54.5%[189] - 2021年前三季度商品销售成本占营收比例从2020年的60.5%降至59.1%，销售、一般和行政费用占营收比例从28.3%降至26.7%[191][192] - 2021年前三季度重组和收购相关费用为15479000美元，较2020年的52415000美元减少36936000美元[193] - 2021年前三季度折旧和摊销总额为194692000美元，较2020年的199897000美元减少5205000美元[196] - 2021年前三季度其他费用净额为65930000美元，较2020年的80176000美元减少14246000美元[197] - 2021年前三季度有效所得税税率为25.7%，低于2020年的28.3%[202] - 2021年前三季度未合并子公司的权益收益增加15000000美元[203] - 与2020年前三季度相比，2021年捷克克朗、英镑、加元和欧元兑美元汇率分别上涨9.2%、9.0%、8.1%和6.3%，对摊薄每股收益产生0.02美元的积极影响[204] - 2021年前三季度持续经营非控股权益的净收入较2020年略有下降，终止经营非控股权益的净收入在2020年前三季度微不足道[205] - 2021年前三季度总第三方收入为99.02511亿美元，2020年同期为86.74942亿美元[209] - 截至2021年9月30日，公司现金及现金等价物为4.03亿美元，总债务为23.99亿美元，较2020年12月31日和2020年9月30日均有所下降[233] - 截至2021年9月30日，公司信贷额度为31.50亿美元，可用额度为16.38亿美元，总流动性为20.40亿美元[233] - 截至2021年9月30日，公司可用流动性约为20亿美元，较2020年12月31日减少8.18亿美元[236] - 截至2021年9月30日，公司总流动性20亿美元，当前到期债务3700万美元，流动资产超过流动负债[238] - 截至2021年9月30日，公司净杠杆比率为1.1，最低利息覆盖率为24.4，均符合信贷协议要求[239] - 2021年9月30日和2020年12月31日，公司信贷协议借款分别为14亿美元和9.67亿美元，前者无当前到期债务，后者有1800万美元[249] - 截至2021年9月30日，公司长期债务到期安排为：2021年12月31日到期2350.8万美元，2022年到期1765.7万美元，2023年到期1065.8万美元，2024年到期20.30283亿美元，2025年到期966.3万美元，之后到期3.06733亿美元，总计23.98502亿美元[251] - 截至2021年9月30日，公司现金及现金等价物为4.03亿美元，其中3.32亿美元由外国子公司持有[252] - 2021年第三季度和前九个月，公司售后和制造库存采购分别为15.901亿美元和47.642亿美元，较2020年同期分别增加1.269亿美元和8.336亿美元[254] - 2021年前九个月，公司现金利息支付为5300万美元，包括欧洲票据利息及结算2026年欧洲票据的利息[248] - 2021年前三季度经营活动提供的净现金为13.62亿美元，较2020年的11.35亿美元增加，主要因经营收入增加4.76亿美元、现金支付利息增加4500万美元等[259] - 2021年前三季度应收账款净流出较2020年多1.05亿美元，主要因2021年前三季度收入显著增加，其中北美和欧洲分别多流出4900万美元和5700万美元[259] - 2021年前三季度存货现金流出较2020年增加5.88亿美元，主要因2020年减少采购及2021年重建库存水平[260] - 2021年前三季度应付账款现金流入较2020年增加4.84亿美元，主要因北美、专业和欧洲地区应付账款余额增加[261] - 2021年前三季度投资活动使用的净现金为2.01亿美元，2020年为1.06亿美元；2021年前三季度购置物业、厂房及设备为1.33亿美元，2020年为1.1亿美元；2021年前三季度业务收购投资为6700万美元，2020年为700万美元[261] - 2021年前三季度自由现金流为12.29323亿美元，2020年为10.24692亿美元[262] - 2021年前三季度融资活动使用的净现金为11亿美元，2020年为12亿美元；2021年前三季度借款净还款为3.7亿美元，2020年为10亿美元；2021年前三季度回购普通股为5.75亿美元，2020年为8800万美元[262] - 2021年前三季度公司海外业务收入占比49.2%，2020年为50.5%；美元兑外币汇率变动10%，将导致2021年前三季度合并收入变动4.9%，经营收入变动3.4%[264] - 2021年9月30日，公司约14亿美元浮动利率债务未进行套期保值，利率变动100个基点，未来12个月利息费用将变动1400万美元[271] 各条业务线数据关键指标变化 - 2019年意大利业务占欧洲业务收入约10%，2020年二、三、四季度有机零部件和服务收入分别同比下降16.8%、4.5%和5.2%，2021年一、二、三季度分别增长2.2%、21.1%和4.0%[162] - 2020年4月有机零部件和服务收入（按每日计算）同比下降30.3%，5月和6月分别下降13.2%和7.3%[162] - 2021年第三季度北美第三方收入为1.30631亿美元，2020年同期为1.164031亿美元，同比增长12.2%[209][210] - 2021年第三季度欧洲第三方收入为1.525274亿美元，2020年同期为1.484099亿美元，同比增长2.8%[209][214] - 2021年第三季度专业第三方收入为4650.27万美元，2020年同期为3995.54万美元，同比增长16.4%[209][217] - 2021年第三季度北美Segment EBITDA为2255.82万美元，占比17.3%，2020年同期为2049.57万美元，占比17.6%[209] - 2021年第三季度欧洲Segment EBITDA为1750.93万美元，占比11.5%，2020年同期为1361.65万美元，占比9.2%[209] - 2021年第三季度专业Segment EBITDA为516.44万美元，占比11.1%，2020年同期为483.4万美元，占比12.1%[209] - 2021年第三季度北美Segment EBITDA同比增加210万美元，增幅10.1%[212] - 2021年第三季度欧洲Segment EBITDA同比增加3900万美元，增幅28.6%[215] - 2021年第三季度专业Segment EBITDA同比增加30万美元，增幅6.8%[218] - 北美地区2021年前三季度第三方总收入为38.83亿美元，较2020年的34.65亿美元增长12.1%，其中零部件及服务收入增长5.5%，其他收入增长55.2%[222] - 欧洲地区2021年前三季度第三方总收入为45.65亿美元，较2020年的40.59亿美元增长12.5%，其中零部件及服务收入增长12.4%，其他收入增长34.0%[226] - 专业领域2021年前三季度第三方总收入为14.54亿美元，较2020年的11.51亿美元增长26.4%，仅零部件及服务有收入[231] - 北美地区2021年前三季度EBITDA增加1.85亿美元，增幅32.7%，占收入比例从16.3%提升至19.3%[223][225] - 欧洲地区2021年前三季度EBITDA增加1.80亿美元，增幅59.4%，占收入比例从7.5%提升至10.6%[229][230] - 专业领域2021年前三季度EBITDA增加6000万美元，增幅45.0%，占收入比例从11.5%提升至13.2%[232] - 2021年前三季度，零部件及服务有机收入在北美增长4.7%（按每日计算为5.3%），在欧洲增长6.3%，在专业领域增长24.6%（按每日计算为25.3%）[223][228][231] - 其他收入在北美同比有机增长2.52亿美元，主要源于废钢、贵金属等价格上涨[223] - 2021年前三季度，北美批发打捞汽车和卡车数量为17.4万辆，较2020年的16.5万辆增长5.5%；欧洲为1.9万辆，较2020年的1.8万辆增长5.6%；自助服务和“仅粉碎”汽车为41.4万辆，较2020年的43.4万辆下降4.6%[257] 成本相关数据 - LKQ Europe计划在2021年9月30日止的三个月和九个月分别产生成本600万美元和2600万美元，预计2021年成本在3000万至4000万美元之间，2022年至2024年预计额外成本1亿至1.3亿美元[161] - 2020年二季度成本行动使季度销售、一般和行政费用较一季度运行率降低约18%，估计在商品销售成本上节省1000万美元[164] - 2020年二季度成本行动滞后于收入影响，三季度成本行动与收入变化一致，2021年二季度盈利能力创历史新高[164][166] 盈利能力相关数据 - 2020年二、三、四季度盈利能力超一季度预测[168] 汇率影响数据 - 与2020年前三季度相比，2021年捷克克朗、英镑、加元和欧元兑美元汇率分别上涨9.2%、9.0%、8.1%和6.3%，对摊薄每股收益产生0.02美元的积极影响[204] 债务相关数据 - 公司高级担保信贷安排包括2024年1月到期的31.5亿美元循环信贷（2021年9月30日已使用14亿美元）、2024年4月到期的5.79亿美元欧洲票据（利率3.875%）和2028年4月到期的2.9亿美元欧洲票据（利率4.125%）[241]