公司运营场所 - 公司拥有并运营内华达州里诺市的亚特兰蒂斯赌场度假村水疗中心和科罗拉多州黑鹰市的帝王赌场度假村水疗中心黑鹰店[93] 业务扩建情况 - 2022年第一季度，帝王赌场度假村水疗中心黑鹰店完成总体规划扩建，包括一座23层的酒店、水疗中心和泳池等设施[96] 运营管理指标 - 公司使用游戏收入、餐饮收入、酒店收入等关键绩效指标来管理运营和衡量绩效[97][99][100] - 公司管理层持续关注控制费用和节省成本，使用费用利润率、销售及一般管理费用利润率等指标衡量绩效[101] 业务受外部影响情况 - 2021年前几个月，公司运营受政府施加的容量限制和新冠安全协议影响，第二和第三季度，亚特兰蒂斯和黑鹰店收入受益于新冠相关的被压抑需求[104] - 亚特兰蒂斯的会议业务受州政府规定的集会限制不利影响，会议预订需求略有改善但仍低于关闭前水平[105] - 公司面临新冠疫情、诉讼、成本上升、劳动力短缺等风险因素[88][90] 业务线设施数量变化 - 2022年前九个月与2021年同期相比，帝王赌场度假村水疗中心黑鹰店平均每日老虎机数量增加约177台，平均每日桌游数量增加约19桌，平均每日可用房间增加约105间[106] 业务线收入影响因素 - 帝王赌场度假村水疗中心黑鹰店的桌游收入在当前时期受益于2021年5月起取消投注限制和增加桌游种类[107] 公司业务战略 - 公司业务战略是通过赌场、餐饮和酒店运营实现收入、运营收入和现金流最大化[95][96] 财务关键指标变化 - 净收入与每股收益 - 2022年第三季度净收入2750万美元，摊薄后每股收益1.41美元，较2021年同期分别增长23.2%和22.6%；前三季度净收入6500万美元，摊薄后每股收益3.33美元，较2021年同期分别增长33.8%和32.7%[108][118] 财务关键指标变化 - 总收入 - 2022年第三季度净收入1.337亿美元，较2021年同期增加2210万美元，增幅19.8%；前三季度净收入3.573亿美元，较2021年同期增加25.7%[108][118] 各业务线数据关键指标变化 - 赌场业务 - 2022年第三季度赌场收入增长20.3%，前三季度增长20.8%；第三季度赌场运营费用占比降至33.1%，前三季度升至34.9%[109][119] 各业务线数据关键指标变化 - 餐饮业务 - 2022年第三季度餐饮收入增长20.6%，前三季度增长33.5%；第三季度餐饮运营费用占比降至72.4%，前三季度降至76.1%[110][120] 各业务线数据关键指标变化 - 酒店业务 - 2022年第三季度酒店收入增长19.9%，前三季度增长35.9%；第三季度ADR增加23.63美元，前三季度增加40.11美元；第三季度入住率86.8%，前三季度81.7%；第三季度RevPAR为170.14美元，前三季度为159.08美元；第三季度酒店运营费用占比降至34.2%，前三季度降至35.3%[111][121] 财务关键指标变化 - 资本支出 - 2022年前三季度资本支出4050万美元，2021年同期为2170万美元[128] 财务关键指标变化 - 现金流量 - 2022年前三季度经营活动提供的净现金为1.062亿美元，2021年同期为9630万美元；投资活动使用的净现金分别为4050万美元和2170万美元；融资活动使用的净现金分别为6600万美元和6990万美元[133][134][135] 信贷安排情况 - 额度与构成 - 修订后的信贷安排总额增至2.7亿美元，包括2亿美元定期贷款和7000万美元循环信贷安排，可额外增加7500万美元循环信贷安排[137] 信贷安排情况 - 未偿还余额 - 截至2022年9月30日，定期贷款安排下未偿还本金余额为2700万美元，有60万美元信用证，循环信贷安排无借款，剩余6940万美元可借款[138] 信贷安排情况 - 杠杆率与覆盖率 - 截至2022年9月30日，公司总杠杆率和固定费用覆盖率分别为0.2:1和3.8:1，需维持总杠杆率不超过4.0:1，固定费用覆盖率至少1.15:1[142] 信贷安排情况 - 利率 - 截至2022年9月30日，修订信贷安排下的利率为伦敦银行同业拆借利率加1.00%至2.00%的利差，或基准利率加0.00%至1.00%的利差，或最优惠利率；定期贷款安排的利率为4.12%，即伦敦银行同业拆借利率加1.00%的利差[143] 信贷安排情况 - 额度调整规则 - 公司可在到期日前申请增加循环信贷安排额度，每次增加金额为1500万美元或超过100万美元的整数倍，增加总额不超过7500万美元[144] 信贷安排情况 - 提前还款情况 - 2022年前九个月，公司对定期贷款安排进行了4800万美元的可选提前还款和1500万美元的强制还款[145] 信贷安排情况 - 债务列报 - 截至2022年9月30日，经修订信贷安排下的2700万美元未偿贷款净额（扣除80万美元未摊销债务发行成本）2620万美元，在公司合并资产负债表的流动负债部分列为“长期债务的当期到期部分”[146] 信贷安排情况 - 可用额度与运营保障 - 截至2022年9月30日，公司经修订信贷安排下可用额度为6940万美元，预计运营现金流和该额度足以维持自提交2022年第三季度10 - Q表格后的十二个月运营并完成资本支出计划[147] 信贷安排情况 - 利率影响 - 截至2022年9月30日，经修订信贷安排下的未偿余额为2700万美元，假设利率提高1%，公司年度利息成本将增加约30万美元[152] 信贷安排情况 - 承诺费 - 承诺费等于每日平均未使用循环承诺乘以承诺费率，承诺费率根据公司杠杆比率在0.175%至0.325%之间[143] 信贷安排情况 - 提前还款规则 - 公司可对经修订信贷安排下的循环贷款进行提前还款（某些条件和费用适用），循环信贷安排额度一旦减少或取消，未经所有贷款人书面同意不得增加或恢复[145] 市场风险情况 - 公司当前主要市场风险敞口是经修订信贷安排下的利率风险[151] 衍生金融工具与现金等价物情况 - 截至2022年9月30日，公司没有用于交易或投机目的的衍生金融工具，也没有受市场风险影响的现金及现金等价物[153]