财务数据关键指标变化 - 2022年11月30日存货为1523.6496万美元，较2022年8月31日的1634.1729万美元有所下降[29] - 2022年11月30日固定资产净值为1214.5152万美元，2022年8月31日为1217.0493万美元[30] - 2022年11月30日无形资产净值为653.0512万美元，2022年8月31日为663.3878万美元[31] - 2022年11 - 30日止三个月无形资产摊销费用为14.7811万美元，2021年同期为11.9894万美元[31] - 截至2022年11月30日，公司德国合资企业EXCOR及其他合资企业总资产为5423.2523万美元，2022年8月31日为5585.4457万美元[34] - 2022年11 - 30日止三个月合资企业净销售额为2473.0289万美元，2021年同期为2702.2995万美元[34][35] - 截至2022年11月30日和8月31日，循环信贷额度下未偿还借款分别为545万美元和590万美元[37] - 2022年11 - 30日止三个月和2021年同期平均利率分别为5.80%和2.57%[37] - 2022年11月30日止三个月基本每股净收益为0.05美元，2021年同期为0.49美元；摊薄每股净收益2022年为0.05美元，2021年为0.46美元[43] - 2022年和2021年11月30日止三个月授予期权的加权平均每股公允价值分别为4.85美元和7.29美元[44] - 2022年和2021年11月30日止三个月公司分别确认补偿费用329,522美元和232,883美元，截至2022年11月30日，有1,999,892美元未确认补偿费用，预计2.7年确认[46] - 2022年11月30日止三个月总净销售额为19,952,766美元，2021年同期为18,193,413美元[48] - 2022年ZERUST®产品直接销售成本占比59.7%，Natur - Tec®产品占比77.9%；2021年ZERUST®产品占比60.4%，Natur - Tec®产品占比77.5%[48] - 2022年11月30日，泰国和日本两家合资企业占公司贸易合资企业应收账款的47.4%；2021年11月30日，韩国和日本两家合资企业占比42.4%[55] - 2022年11月30日止三个月现金支付利息91,331美元，2021年同期为2,891美元[60] - 2022年11月30日止三个月所得税费用为110,733美元，2021年同期为504,380美元[61] - 截至2022年11月30日的三个月，公司合并净销售额同比增长9.7%至1995.2766万美元[80][83][84] - 截至2022年11月30日的三个月，商品销售成本占净销售额的比例降至68.2%，上年同期为68.7%[81][83] - 截至2022年11月30日的三个月，公司来自合资企业的收入权益降至118.9404万美元，同比下降13.5%[81][83] - 截至2022年11月30日的三个月，公司总运营费用增至789.4757万美元，同比增长11.7%[81] - 2022年11月30日止三个月，商品销售成本较2021年同期增长8.9%，占净销售额的比例从68.7%降至68.2%[88] - 2022年11月30日止三个月，公司来自合资企业的权益收入为118.9404万美元，较2021年同期的137.4749万美元下降13.5%[89] - 2022年11月30日止三个月，公司为合资企业提供服务的费用收入为118.1805万美元，较2021年同期的125.8858万美元下降6.1%；合资企业总净销售额为2473.0289万美元，较2021年同期下降8.5%[90] - 2022年11月30日止三个月，销售费用较2021年同期增长8.3%，占净销售额的比例从17.8%降至17.6%；一般及行政费用增长20.6%，占比从14.3%升至15.7%；研发费用增长1.7%[92][93][94] - 2022年11月30日止三个月，利息收入降至6168美元，较2021年同期的10943美元减少；利息费用增至91331美元，较2021年同期的2891美元增加[94][95] - 2022年11月30日止三个月，公司所得税前收入为74.4413万美元，较2021年同期的522.6213万美元减少；所得税费用为11.0733万美元，较2021年同期的50.438万美元减少[97][98] - 2022年11月30日止三个月，归属于公司的净收入降至50.2242万美元，或每股摊薄收益0.05美元，较2021年同期的449.3759万美元，或每股摊薄收益0.46美元减少[101] - 截至2022年11月30日，公司营运资金为2540.892万美元，高于2022年8月31日的2316.948万美元；2023年1月6日，公司与摩根大通银行达成最高1000万美元的高级有担保循环信贷协议[104][105] - 截至2022年11月30日，公司与PNC银行的循环信贷额度为700万美元，较2022年5月20日的500万美元增加，未偿还借款为545万美元，较2021年11月30日的250万美元增加[107] - 2022年11月30日止三个月，经营活动提供的净现金为200.2543万美元，2021年同期为331.9024万美元[113] - 2022年11月30日止三个月，投资活动使用的净现金为45.3539万美元，2021年同期为542.959万美元[120] - 2022年11月30日止三个月，融资活动使用的净现金为73.0386万美元，2021年同期融资活动提供的净现金为183.4611万美元[121] - 截至2022年11月30日，公司股票回购计划下尚有264.0548万美元的普通股可供回购[122] - 2022年11月30日止三个月，公司资本支出为40.9094万美元，预计2023财年资本支出约为120 - 150万美元[124] - 2022年11月30日较8月31日，非合资企业贸易应收账款增加26.1255万美元，平均逾期天数增加1天至68天[115][116] - 2022年11月30日较8月31日，合资企业贸易应收账款减少10.426万美元，平均逾期天数减少4天至85天[117] - 2022年11月30日较8月31日，为合资企业提供服务的应收账款减少64.1639万美元，平均付款天数增加2天至87天[119] 各条业务线数据关键指标变化 - 截至2022年11月30日的三个月，ZERUST®产品和服务销售额占合并净销售额的77.0%，达1537.0001万美元，同比增长6.6%[81][84] - 截至2022年11月30日的三个月，油气行业客户销售额为162.1897万美元，同比增长66.9%[81] - 截至2022年11月30日的三个月，Natur - Tec®产品净销售额同比增长21.6%[80][81][84] - 2022年11月30日止三个月，ZERUST®产品总净销售额为1537.0001万美元，较2021年同期的1442.3785万美元增长6.6%，其中工业净销售增长4.0%、合资企业净销售下降24.6%、油气净销售增长66.9%[85] - 2022年11月30日止三个月，Natur - Tec®产品销售额占公司合并净销售额的23.0%，高于2021年同期的20.7%，销售额达458.2765万美元，较2021年同期增长21.6%[87] 公司业务相关信息 - 公司在超65个国家开发和销售产品及服务，主要业务是防腐蚀，近年拓展至油气行业[70] - 2023财年第一季度，公司在中国市场产品需求疲软，全球供应链中断问题仍存在[77][78] 公司信贷相关信息 - 截至2022年11月30日，公司有700万美元的循环信贷额度，到期日为2023年1月7日，年利率为每日彭博短期银行收益率指数加2.50%[36] - 2023年1月6日，公司与摩根大通银行达成最高1000万美元的高级有担保循环信贷协议，含500万美元备用信用证子限额[62] - 信贷协议要求公司维持至少1.25比1.00的固定费用覆盖率[64] 公司股息相关信息 - 2022年10月20日，公司董事会宣布每股0.07美元的现金股息，于2022年11月16日支付[40] - 2022年10月20日，公司董事会宣布每股0.07美元的现金股息，2021年同期也宣布了相同金额的股息[123] 公司股票期权相关信息 - 截至2022年11月30日，股票期权未行使数量为1,638,498份，加权平均行使价格为10.88美元[44] 公司面临的风险因素 - 供应问题、新冠疫情、经济形势等因素影响公司业务，可能持续至2023财年[136] - 俄乌战争及制裁致商品价格波动，降低公司及合资企业利润率和盈利能力，或持续至2023财年[136] - 公司面临外汇汇率、进口关税、税收和关税波动风险[136] - 公司主要汇率风险涉及欧元、日元、印度卢比、人民币、韩元、英镑兑美元[140] - 公司产品部分原材料受大宗商品价格变化影响，主要是各种塑料树脂[141] - 极端天气条件会影响公司经营业绩[142] - 公司依赖其管理信息系统[142] - 公司未对其外汇汇率风险进行套期保值[140] 公司信贷利率及借款信息 - 公司与PNC银行的循环信贷额度下未偿还预付款年利率基于每日BSBY加2.50%[141] - 截至2022年11月30日，公司在当时存在的信贷额度下借款545万美元[141]