公司整体财务数据关键指标变化 - 2023年公司净销售额为18.939亿美元，较2022年的20.309亿美元下降1.37亿美元，降幅6.7%[190][201][202][203] - 2023年公司销售体积为93.21万公吨，较2022年的96.29万公吨减少3.08万公吨，降幅3.2%[201] - 2023年公司净利润为1.035亿美元，较2022年的1.062亿美元下降0.027亿美元，降幅2.5%[190][192][201][202] - 2023年公司调整后息税折旧摊销前利润（Adjusted EBITDA）为3.323亿美元，较2022年的3.123亿美元增加0.2亿美元，增幅6.4%[190][192][201][209] - 2023年公司毛利润为4.51亿美元，较2022年的4.488亿美元增加0.022亿美元，增幅0.5%；每公吨毛利润为483.9美元，较2022年增加17.8美元，增幅3.8%[201][202][205] - 2023年公司销售、一般和行政费用为2.219亿美元，较2022年的2.271亿美元下降0.052亿美元，降幅2.3%[202][206] - 2023年公司所得税费用为0.603亿美元，2022年为0.515亿美元；2023年有效所得税率为36.9%，2022年为32.7%[207][208] - 2023年公司综合收入为0.761亿美元，较2022年的1.422亿美元下降0.661亿美元[211] - 2023年经营活动提供净现金3.459亿美元，2022年为8100万美元；投资活动使用净现金1.728亿美元，2022年为2.328亿美元；融资活动使用净现金1.971亿美元，2022年提供净现金1.493亿美元[221] - 2023年净营运资金降至3.444亿美元，2022年为4.616亿美元，主要因付款条款改善和部分应收账款保理[231][232] - 截至2023年12月31日，公司总债务余额为8.182亿美元，较2022年12月31日减少1.015亿美元，2024年将用手头现金和经营活动现金偿还440万美元长期债务[234] - 2023、2022、2021年净销售额分别为18.939亿美元、20.309亿美元、15.468亿美元[277] - 2023、2022、2021年净利润分别为1.035亿美元、1.062亿美元、1.347亿美元[277] - 2023、2022、2021年综合收入分别为7610万美元、1.422亿美元、1.349亿美元[280] - 2023年末总资产为18.334亿美元，较2022年末的18.887亿美元下降2.93%[283] - 2023年净现金由经营活动提供3.459亿美元，2022年为0.81亿美元，2021年为1.452亿美元[286] - 2023年投资活动净现金使用1.728亿美元，2022年为2.328亿美元，2021年为2.147亿美元[286] - 2023年融资活动净现金使用1.971亿美元，2022年为提供1.493亿美元，2021年为提供0.733亿美元[286] - 2023年末现金及现金等价物为3.75亿美元，较2022年末的6.08亿美元下降38.32%[283][286] - 2023年末股东权益为4.785亿美元，较2022年末的4.594亿美元增长4.16%[283] - 2023年支付利息净额为3890万美元，2022年为3350万美元，2021年为2280万美元[286] - 2023年支付所得税为5610万美元，2022年为2390万美元，2021年为3760万美元[286] - 2023年末租赁负债为3000万美元，2022年为2580万美元，2021年为1160万美元[286] 各业务线数据关键指标变化 - 2023年特种炭黑业务调整后EBITDA为1.107亿美元，利润率为18.1%，占总营收32.2%、总调整后EBITDA 33.3%、总体积23.8%[196] - 2023年橡胶炭黑业务调整后EBITDA为2.216亿美元，利润率为17.3%，占总营收67.8%、总调整后EBITDA 66.7%、总体积76.2%[196] - 特种炭黑业务2023年净销售额为6.106亿美元，较2022年的6.754亿美元下降6480万美元，降幅9.6%[213][214] - 橡胶炭黑业务2023年净销售额为12.833亿美元，较2022年的13.555亿美元下降7220万美元，降幅5.3%[213][217] - 特种炭黑业务2023年销量为22.14万吨，较2022年的22.43万吨下降2900吨，降幅1.3%[213][214] - 橡胶炭黑业务2023年销量为71.07万吨，较2022年的73.86万吨下降2.79万吨，降幅3.8%[213][218] - 特种炭黑业务2023年调整后息税折旧及摊销前利润（EBITDA）为1.107亿美元，较2022年的1.439亿美元下降3320万美元，降幅23.1%[213][216] - 橡胶炭黑业务2023年调整后EBITDA为2.216亿美元，较2022年的1.684亿美元增加5320万美元，增幅31.6%[213][219] 风险因素相关指标变化 - 利率变动50个基点（0.50%），利息费用减少430万美元，税前综合总收入增加430万美元；利率下降0.50%，利息费用增加440万美元，税前综合总收入减少440万美元[251][252] - 欧元/美元汇率波动10%，美元相对欧元升值10%时外汇收益为8800美元，贬值10%时外汇损失为1.07万美元[254] - 2023、2022、2021年，无央行或其他货币限制的基础货币相对美元波动10%，对收益的额外影响分别约为280万美元、1100万美元、830万美元[257] - 2023、2022、2021年，综合运营报表中利息和其他财务费用净额反映的净汇率外汇损失分别为400万美元、350万美元、640万美元[258] 财务报表审计相关 - 审计机构认为公司合并财务报表在所有重大方面公允反映了财务状况、经营成果和现金流量[265] 销售定价机制 - 约65%的销量按原材料成本变化的公式驱动价格调整机制销售[260] 金融工具相关 - 截至2023年12月31日，公司金融工具公允价值为3590万美元，其中与交叉货币互换相关的金融工具为3130万美元[271] 会计政策相关 - 应收账款信用损失准备按各风险类别历史损失率并结合前瞻性估计计量，对应费用计入销售、一般和行政费用[299] - 公司按成本与可变现净值孰低法以平均成本法对存货进行估值，存货因滞销或陈旧已计提跌价准备[300] - 建筑物、厂房和机器设备、家具、固定装置和办公设备的折旧年限分别为5 - 50年、3 - 25年和3 - 25年[304] - 2023年、2022年和2021年无重大资产核销[306] - 2023年和2022年对报告单元进行定性减值评估，表明其公允价值很可能大于含商誉的账面价值，无需进行定量商誉减值测试，未确认商誉减值[309] - 无形资产包括商标、客户关系、开发技术和软件成本，按直线法在3 - 15年或相关协议期限内摊销[310] - 采用权益法核算股权投资，重大影响通常指拥有20% - 50%的表决权[312] - 产品销售付款期限通常为30 - 90天，控制权转移与客户付款间隔一年及以内，不认为合同有重大融资成分[329] - 多数租赁为经营租赁，按直线法在租赁期内确认租赁费用，初始期限12个月及以内的租赁在租赁期内直线法确认[334] - 为管理商品价格、汇率和利率波动的市场风险，可能进行衍生品交易，衍生品按公允价值计入资产负债表[335] 资产负债表项目数据变化 - 2023年12月31日，应收账款为24220万美元，预期信用损失为120万美元，应收账款净额为24100万美元；2022年对应数据分别为37040万美元、260万美元和36780万美元[354] - 2023年12月31日，存货储备约为2540万美元；2022年约为2140万美元[356] - 2023年12月31日，预付费用和其他流动资产总计7440万美元；2022年为6680万美元[357] - 2023年12月31日，其他资产总计3990万美元；2022年为5880万美元[359] - 2023年12月31日，物业、厂房及设备总值16.633亿美元，累计折旧7.632亿美元，净值9.001亿美元；2022年总值14.883亿美元，累计折旧6.698亿美元，净值8.185亿美元[360] - 2023年、2022年和2021年折旧费用分别为9240万美元、8900万美元和8650万美元[360] - 2023年、2022年和2021年租赁成本分别为2330万美元、1880万美元和1780万美元[361] - 2023年12月31日，使用权资产总计1.106亿美元；2022年为9760万美元[363] - 2023年12月31日，租赁负债总计1.129亿美元；2022年为9830万美元[363] - 融资和经营租赁的加权剩余平均最短租赁期分别为17.2年和5.2年[363] - 租赁负债加权平均折现率为4.79%，租赁负债（流动和非流动）总计1.129亿美元[364] - 2023年末商誉总计7.61亿美元，较2022年末的7.34亿美元有所增加[365] - 2023年末无形资产总计2.182亿美元，累计摊销1.927亿美元，净值2550万美元[367] - 2023年末、2022年末和2021年末无形资产摊销费用分别为610万美元、660万美元和780万美元[367] - 2023年末和2022年末流动应计负债分别为4170万美元和4470万美元[369] - 2023年末和2022年末其他流动负债分别为4370万美元和3440万美元[369] - 2023年末和2022年末其他长期负债分别为1.106亿美元和9950万美元[371] - 2023年末和2022年末债务和其他义务总计分别为8.143亿美元和9.153亿美元[372] - 2023年末欧元和美元计价的定期贷款利率分别为5.60%和7.41%，2022年分别为2.80%和4.11%[378] - 2023年末和2022年末其他短期债务和义务分别为1.347亿美元和2.56亿美元[380] 信贷协议相关 - 2023年10月公司修订信贷协议，将循环信贷额度（RCF）借款能力从3.5亿欧元降至3亿欧元，到期日延长至2028年9月[383] - 利息按欧元银行间同业拆借利率加1.65% - 3.30%的利差计算（取决于杠杆率）[383] - 2024 - 2028年，信贷利差将根据两个关键绩效指标最多调整5个基点[385] - 截至2023年12月31日，承诺费为利息利差的35%或0.8% [386] - 截至2023年12月31日，RCF无借款；截至2022年12月31日，先前RCF借款为5330万美元[386] - 截至2023年和2022年12月31日，RCF加权平均利率分别为6.2%和4.8% [387] - 2023年摊销交易成本为190万美元，其中包括从先前RCF释放的50万美元[387] - 截至2023年和2022年12月31日，合并资产负债表中未摊销交易成本分别约为360万美元和220万美元[388] - 截至2023年12月31日，公司净杠杆率为2.63倍，对应美元和欧元借款的利息利差均为2.30 [388]