第一太平的投资组合 - 第一太平在Indofood、PLDT、MPIC、FPM Power、Philex及PXP的经济权益分别为50.1%、25.6%、46.3%、68.8%、31.2%及35.7%[3] - 第一太平的投资组合聚焦于消费性食品、电讯、基建及天然资源行业[2] - 第一太平的股份通过美国预托证券方式在美国进行买卖[3] 第一太平的使命与目标 - 第一太平的使命是为股东带来股息/分派回报，并提升公司股价/价值[2] 2023年财务表现 - 2023年公司营业额为10510.7百万美元，同比增长2%[5] - 2023年年内溢利为1341.4百万美元，同比增长27.8%[5] - 2023年母公司拥有人应占溢利为501.2百万美元，同比增长28%[5] - 2023年来自营运之贡献为701.5百万美元，同比增长18.2%[5] - 2023年经常性溢利为603.8百万美元，同比增长18.7%[5] - 2023年普通股分派/股息为124.8百万美元，同比增长4.8%[5] - 2023年毛利率为32.11%，同比提升2.45个百分点[5] - 2023年平均资产净值经常性回报率为13.95%，同比提升2.05个百分点[5] - 2023年分派/派息比率为20.67%，同比下降2.73个百分点[5] - 2023年流动比率为1.32倍，同比提升0.06倍[5] - 公司2023年营业总额为105亿美元，同比增长2%[8] - 2023年经常性溢利为37亿美元，同比增长19%[8] - 2023年呈报溢利为17亿美元，同比增长28%[8] - 2023年母公司拥有人应占权益为36.88亿美元，同比增长12%[6][8] - 2023年资产总额为273.575亿美元，同比增长7%[6][8] - 2023年市值为16.915亿美元，同比增长34%[6][8] - 2023年来自经营活动的现金流量净额为17.301亿美元，同比增长21.5%[6] - 2023年资本开支为12.035亿美元，同比增长10.1%[6] - 2023年总公司债务净额为13.959亿美元，同比增长2.5%[6] - 2023年公司股价为3.11港元，同比增长33.5%[6] - 第一太平2023年营业总额达到105.107亿美元，同比增长2%[18] - 第一太平2023年经常性溢利为6.038亿美元，同比增长19%[18] - 公司营业额从103亿美元上升2%至105亿美元，主要由于售电量及销售燃气收入上升[20] - 经常性溢利从5.088亿美元上升19%至6.038亿美元，反映来自MPIC、PLP、Indofood及PLDT的较高溢利贡献[20] - 非经常性亏损从1.97千万美元上升520%至1.221亿美元，主要由于减值拨备及PLDT和Meralco的撇减资产[20] - 呈报溢利从3.916亿美元上升28%至5.012亿美元，主要由于经常性溢利上升及汇兑及衍生工具收益净额[20] - 公司2023年录得汇兑及衍生工具收益净额1.95千万美元，而2022年为亏损9.75百万美元[22] - 公司末期分派每股12.5港仙（1.60美仙），分派总额从2022年每股22.0港仙（2.82美仙）上升5%至2023年每股23.0港仙（2.95美仙）[24] - 公司总债务总额维持约15亿美元，平均到期年期3.2年，其中49%为定息借款[26] - 公司2023年扣除利息开支及税项前的营运现金流入较2022年上升48%至3.064亿美元，反映首次获得来自PLP的股息[27] - 公司2023年现金利息开支净额从5.17千万美元上升36%至7.03千万美元，反映平均利率上升[27] 第一太平的子公司表现 - Indofood 2023年营业总额为73.384亿美元，核心溢利贡献为2.851亿美元，同比增长7%[18] - PLDT 2023年核心溢利贡献为1.432亿美元，同比增长7%[18] - MPIC 2023年营业总额为11.038亿美元，核心溢利贡献为1.598亿美元，同比增长53%[18] - FPM Power 2023年营业总额为20.292亿美元，核心溢利贡献为1.188亿美元，同比增长44%[18] - Meralco 2023年投资发展3500兆瓦太阳能发电量和2500兆瓦液化天然气发电量，合计占菲律宾整体发电量的五分之一[17] - PLP 2023年债务净额削减70%，并向第一太平分派1.17亿美元股息[16] - 第一太平2023年股息收入创历史新高，主要得益于MPIC的现金股息[16] - 第一太平2023年利率覆盖率为4.4倍，显示在利率高企环境下利息开支仍远低于股息收入[17] - 公司通过私有化MPIC及额外投资，MPHI在MPIC的股权从46.1%上升至48.2%[23] - PLP 2023年对集团的溢利贡献上升44%至1.188亿美元，已售发电量上升2%至5,719千兆瓦时[74] - PLP 2023年核心溢利净额上升37%至3.949亿新加坡元（2.943亿美元），收入上升13%至27亿新加坡元（20亿美元）[75] - PLP 2023年完成2.5亿新加坡元（1.894亿美元）长期债务再融资，到期日延长至2028年6月[76] - PLP 2023年向股东分派股息总额为3.8亿新加坡元（2.832亿美元）[77] - PLP与印尼财团合作，计划从印尼布兰岛进口最多600兆瓦太阳能，预计每年抵消超过830,000公吨碳排放[78] - Philex 2023年对集团的溢利贡献下降43%至7.6百万美元，黄金产量下降22%至37,784盎司，铜产量下降15%至2.13千万磅[81] - 核心溢利淨額由17億披索下降44%至9.63億披索[82] - 收入（扣除熔煉開支後）由93億披索下降17%至77億披索[82] - 碾磨每公噸礦產的營運成本由1,036披索上升2%至1,061披索[82] - 資本開支（包括勘探成本）由18億披索上升28%至23億披索[82] - Philex的借款為91億披索，平均利息成本約6.2%[83] - Silangan項目初步資本開支的資金需求已於2024年2月完成[86] - Silangan項目計劃於2025年首季開始商業運作[87] - 來自Galoc油田14C-1號服務合約的石油收入下降15%至6.3千萬披索[88] - PXP的核心虧損淨額由2.2千萬披索擴大至4.3千萬披索[88] - Philex將積極於Padcal礦場的周邊進行勘探活動[90] 公司治理与董事会 - 公司企业管治委员会由大部分独立非执行董事组成，并由一名独立非执行董事担任主席[113] - 公司未按薪酬等级披露高级管理人员的酬金详情，原因是许多高级行政人员受聘于无需披露的司法权区[113] - 公司未设立内部审计部门，但设立了由一名执行董事及六名高级行政人员组成的风险评估委员会[113] - 公司制定了举报政策，2023年未接获任何根据举报政策作出的披露或报告[117] - 公司董事会由十名董事组成，其中五名为独立非执行董事，超出上市规则要求[119] - 董事会每年最少举行五次会议，审议营运表现及财务计划[121] - 董事会及董事委员会会议的整体出席率约为96%[124] - 2023年董事会评核结果显示，董事会的运作具成效[124] - 独立非执行董事于2023年6月与主席进行会议，执行董事、非执行董事及管理层不在场[122] - 董事会评核问卷于2023年更新，以反映最新的企业管治趋势[122] - 董事会在2023年举行了五次定期会议[124] - 独立非执行董事于2023年前往菲律宾进行实地尽职考察[121] - 董事会评核结果显示，董事会对公司文化、内部监控及风险管理系统的评价积极[123] - 董事会及董事委员会会议的议程及文件主要通过电子平台传发[121] - 董事会评核结果显示，董事会对目前董事会的组成及会议安排的评价积极[123] - 董事会成员中女性占比20%，男性占比80%[127] - 2023年12月31日，公司员工性别比例为女性50%，男性50%[129] - 董事会每年检讨董事会成员多元化政策[127] - 公司承诺在董事会层面各性别的最低代表比例为20%[127] - 董事会半数为独立非执行董事，拥有广泛技能和经验[131] - 公司已安排董事及高级职员责任保险，每年续保[131] - 提名委员会每年接获独立非执行董事独立性的年度确认书[133] - 公司每年审阅继任规划进度，物色内外潜在人才[134] - 公司为董事及管理层安排了网络安全及人工智能的培训，费用由公司承担[135] - 非执行主席林逢生、常务董事兼行政总监彭泽仁等董事均出席了培训课程或研讨会[136] - 董事会设有六个委员会，包括审核及风险管理委员会、提名委员会等，以协助董事会履行其职责[137] - 审核及风险管理委员会由独立非执行董事出任主席，包括三名成员，全部均为独立非执行董事[140] - 审核及风险管理委员会每年会晤最少四次，并与独立核数师会晤最少两次[140] - 审核及风险管理委员会在2023年举行了四次会议，审阅了公司全年业绩及中期业绩[141] - 审核及风险管理委员会审阅了公司独立核数师的聘任、独立性及客观性，以及核数程序的成效[141] - 审核及风险管理委员会审阅了新订及经修订的会计准则及其对公司财务报表的影响[141] - 审核及风险管理委员会审阅了公司会计及财务汇报部门员工的资源、资历及经验是否足够[141] - 审核及风险管理委员会监查了公司主要投资公司的审核及/或风险管理委员会[141] - 薪酬委员会负责制定公司董事及高级管理人员的薪酬政策，并评估执行董事的表现[142] - 提名委员会检视董事会组成，并提名林逢生、杨格成、范仁鹤及李夙芯在2024年股东周年大会上重选连任董事[143] - 企业管治委员会审阅并批准2022年环境、社会及管治报告，并监督2023年环境、社会及管治汇报的计划[144] - 财务委员会审查公司2022年财务业绩，并定期监测2023年财务业绩及财务预测[145] - 财务委员会检讨及讨论公司2024年预算及现金流量预测[145] - 公司核数师2023年总酬金为480万美元，其中审核服务430万美元，非审核服务50万美元[151] - 公司实行渐进式分派政策，每年两次向股东支付分派，分别为中期分派和末期分派[148] - 公司2023年股东周年大会和股东特别大会所有决议案均以按股数投票方式表决通过[155] - 公司2023年8月24日召开股东特别大会，寻求独立股东批准参与收购要约[154] - 公司董事会每年检讨股东通讯政策，确保其实施及效用[156] - 公司对內幕消息之披露设有完善的政策，并定期检讨其架构及成效[147] - 公司管理层定期编制并向董事会发送具备充分资料及阐释的财务报告[149] - 公司董事须就各个财政年度编制财务报表，确保真实而公平地反映公司事务状况[150] - 公司秘书负责确保遵守董事会程序及适用规则，并促进董事与股东之间的沟通[152] - 公司股东可通过书面请求书要求召开股东特别大会，处理相关事宜[157] 收购与投资 - 公司参与收购要约以购买MPIC约36.7%的流通普通股，总代价最高为548亿披索（约9.86亿美元）[160] - MPHI在收购要约中获得约6.1亿股MPIC普通股，最终持股比例增至48.2%，投票权益增至60.7%[161] - MPIC于2023年10月9日自菲律宾证券交易所退市[161] - MPIC发行约28.73亿新股份，总认购价约149亿披索（约2.645亿美元）[162] - 认购协议完成后，MPHI、MIG、Mit-Pacific及GSIS在MPIC的经济权益百分比分别约为46.2%、7.1%、14.5%及11.5%[162] 持续关连交易 - Indofood集团与公司之间的持续关连交易在2023年、2024年及2025年的全年上限已修订并公布[163] - Indofood集团种植园业务在2023年的交易总额为1.78亿美元[166] - Indofood集团分销业务在2023年的交易总额为3.58亿美元[167] - SIMP向Shanghai Resources销售棕榈油及其衍生产品，2023年交易金额为7590万美元[165] - SIMP向IGER及其附属公司提供运营服务，2023年交易金额为4840万美元[165] - Indomobil向Indofood及其附属公司销售汽车及提供汽车服务，2023年交易金额为640万美元[165] - SIMP向NIC销售植物牛油，2023年交易金额为190万美元[165] - SIMP向Indomaret及其附属公司销售煮食油及植物牛油，2023年交易金额为4420万美元[166] - IAP向Indomaret及其附属公司销售多种消费品，2023年交易金额为3.273亿美元[167] - PDU向Indomaret及其附属公司销售多种消费品，2023年交易金额为1730万美元[167] - Indofood集团分销业务在2023年交易总额为5.8百万美元[168] - Indofood集团面粉业务在2023年交易总额为57.2百万美元[169] - Indofood集团面食业务在2023年交易总额为18.8百万美元[170] - Indofood集团保险协议在2023年交易总额为10.7百万美元[171] - Indofood集团饮料业务在2023年交易总额为2.2百万美元[172] - Indofood集团使用SDM提供的人力资源外包服务在2023年交易额为17.1百万美元[168] - Bogasari向NIC销售面粉在2023年交易额为16.5百万美元[169] - Indofood集团向Golden Coast销售及供应即食面材料在2023年交易额为7.1百万美元[170] - ACA向Indofood集团提供汽车及其他资产保险服务在2023年交易额为6.6百万美元[171] - AIBM使用SDM提供的人力资源外包服务在2023年交易额为16百万美元[172] - Indofood集团乳制品业务年度交易总额为7100万美元，其中Indolakto向Indomaret销售制成品交易额为3400万美元[173] - Indofood集团循环贷款融资年度交易总额为3990万美元，SIMP向IGER提供循环贷款融资[174] - Indofood集团客户关系管理年度交易总额为1300万美元，其中PT Data Arts Xperience提供数字媒体购买服务交易额为700万美元[175] - Indofood集团包装业务年度交易总额为2200万美元，其中Indomobil向Indofood销售汽车及零件交易额为1100万美元[176] - Indofood集团物业业务年度交易总额为1000万美元，其中Bank INA Perdana向AIM租用空间交易额为700万美元[177] - Indofood集团零食业务年度交易总额为1700万美元，Indomobil向Indofood销售汽车及零件[178] - Indofood集团酱料业务年度交易总额为800万美元，其中Indomobil向Indofood销售汽车及零件交易额为600万美元[179] - Indofood集团分销业务年度交易总额为3.111亿美元，其中ICBP向SBTC销售面食产品交易额为2.765亿美元[180] - Maynilad与DMCI续签框架协议，2024年至2026年全年上限分别为2.81亿美元、3.32亿美元和7.8千万美元[182] - 2023年Maynilad与DMCI的交易总额为68.7百万美元[183] - Maynilad的控股公司MWHC由公司持有51.3%权益，DMCI Holdings持有27.2%权益[182] - 2023年Maynilad与DMCI的多个工程项目交易金额分别为3.7百万美元、4.9百万美元、25.7百万美元、11.9百万美元、17.5百万美元和5.0百万美元[183] - 公司独立非执行董事确认持续关连交易按一般商務條款進行，符合股东整体利益[184] 风险管理 - 公司风险评估委员会由一名执行董事和六名高级行政人员组成，负责监督总公司的风险管理[185] - 公司董事会定期举行会议，讨论业务策略、运营议题及财务表现[185] - 投资公司在投资新业务前进行全面的尽职调查，包括运营、财务、监管及风险管理[186] - 投资公司管理层按时编制并提交每月管理报告及财务资料，供董事审阅[186] - 公司资本管理信息载于综合财务报表附注39[187] -