公司业务结构与战略 - 公司四个报告分部中，建筑框架系统、建筑玻璃、建筑服务和大型光学（LSO）在2024财年净销售额占比分别约为42%、24%、27%和7%[15] - 公司企业战略基于成为目标市场经济领导者、积极管理投资组合以提高利润率和回报、加强核心能力三个关键要素[16] - 公司设定三个合并企业财务目标，调整后投资资本回报率（ROIC）大于12%，调整后营业利润率大于10%，收入增长超过非住宅建筑市场整体的1.2倍[17] - 公司在2024财年继续推进Apogee管理系统部署，投资有机增长计划，增加对差异化产品和服务的关注[19] - 公司建筑业务产品和服务需求受北美非住宅建筑行业变化影响，该行业具有周期性[27] - 公司建筑产品和服务主要用于商业、机构、交通和多户住宅建筑[28] - 公司各业务板块通过提供高质量产品、强大能力、定制解决方案和可靠服务等参与市场竞争[33][35][36][37] 公司产品与服务相关 - 公司标准质保期方面，幕墙、窗户系统和建筑玻璃产品一般为2至12年，其他产品和服务一般为2年或更短[38] 公司原材料与法规 - 公司大部分原材料可从国内外多种渠道轻松获取[39] - 公司受美国和其他运营所在国家的环境、职业安全与健康法律法规约束，认为目前基本符合所有相关法律法规[43] 公司环境与员工数据 - 2024财年公司计算并公开披露范围1和范围2温室气体排放基线及全企业能源消耗数据[47] - 2024年3月2日公司约有4400名员工，较2023年2月25日的4900名有所下降，其中男性占78%，女性占22%[48] - 截至2024年3月2日，约367名（约8%）员工受集体谈判协议覆盖[48] - 美国员工中，白人占66%，西班牙裔/拉丁裔占19%，黑人/非裔美国人占8%，亚裔占5%，多族裔、美洲原住民、夏威夷原住民和太平洋岛民占2%[49] 公司风险管理 - 若未来12个月利率上升或下降200个基点，净收益将受约100万美元影响[187] - 公司在加拿大和巴西有业务，主要以当地货币交易，合并财务结果以美元报告，汇率变化会影响财务结果[189] - 公司主要通过固定/浮动利率互换和远期购买协议管理铝行业市场波动风险[191] - 公司无法准确计算铝和/或木材商品成本1%的变化对2024财年经营业绩的税前影响[192] 公司员工健康与安全及福利 - 公司采用企业范围的健康和安全计划，目标是实现事故率为零[50] - 公司提供全面的员工健康和福利计划，并每年进行员工敬业度调查[52] 公司财务报告审计情况 - 公司管理层认为截至2024年3月2日，公司财务报告内部控制有效[195] - 审计机构认为公司财务报表在所有重大方面，公允反映了公司截至2024年3月2日和2023年2月25日的财务状况，以及2024年3月2日止三年各年的经营成果和现金流量[199] - 审计机构对公司截至2024年3月2日的财务报告内部控制发表了无保留意见[200] - 审计机构自2003财年起担任公司审计师[206] - 审计机构认为公司截至2024年3月2日，在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制[209] - 审计机构对公司2024年3月2日止年度的合并财务报表发表了无保留意见[209] 各业务线数据关键指标 - 建筑服务部门长期固定价格合同净销售额约为3.784亿美元，占2024年3月2日止年度总净销售额的27%[203] 财务数据关键指标变化 - 截至2024年3月2日，公司总资产为884,064千美元，较2023年2月25日的915,365千美元有所下降[214] - 2024年3月2日现金及现金等价物为37,216千美元，较2023年2月25日的19,924千美元增长86.8%[214] - 2024财年（53周）净销售额为1,416,942千美元，较2023财年（52周）的1,440,696千美元下降1.6%[216] - 2024财年毛利润为367,128千美元，较2023财年的335,273千美元增长9.5%[216] - 2024财年营业利润为133,833千美元，较2023财年的125,788千美元增长6.4%[216] - 2024财年净利润为99,613千美元，较2023财年的104,107千美元下降4.3%[216] - 2024财年基本每股收益为4.55美元，较2023财年的4.73美元下降3.8%[216] - 2024财年综合收益总额为101,638千美元，较2023财年的98,791千美元增长2.9%[218] - 2024年3月2日长期债务为62,000千美元，较2023年2月25日的169,837千美元下降63.5%[214] - 2024年3月2日股东权益为471,025千美元，较2023年2月25日的396,408千美元增长18.8%[214] - 2024财年（53周）净利润为99,613千美元，2023财年（52周）为104,107千美元，2022财年（52周）为3,486千美元[220] - 2024财年经营活动提供的净现金为204,154千美元，2023财年为102,696千美元，2022财年为100,471千美元[220] - 2024财年投资活动使用的净现金为43,675千美元，2023财年为27,710千美元，2022财年提供净现金9,283千美元[220] - 2024财年融资活动使用的净现金为144,607千美元，2023财年为91,023千美元，2022财年为120,572千美元[220] - 2024财年末现金及现金等价物为37,216千美元，2023财年末为21,473千美元，2022财年末为37,583千美元[220] - 2024年3月2日普通股数量为22,089千股，2023年2月25日为22,224千股，2022年2月26日为23,701千股[222] - 2024年3月2日股东权益总额为471,025千美元，2023年2月25日为396,408千美元，2022年2月26日为386,199千美元[222] - 2024财年支付现金股息21,133千美元，每股0.97美元；2023财年支付19,670千美元，每股0.9美元；2022财年支付20,266千美元，每股0.82美元[220][222] - 2024、2023和2022财年，公司未确认可供出售证券的信用损失[231] - 2024财年3月2日止年度，因重组计划，物业、厂房及设备和租赁资产减值620万美元；2022财年2月26日止年度，相关资产减值2150万美元[235] - 2022财年第三季度，公司少数股权投资减值300万美元[235] - 2022财年第四季度，建筑框架系统业务中有限寿命无形资产减值3670万美元[236] - 2024年3月2日，建筑框架系统业务中，窗户和墙体系统、店面和装饰解决方案的商誉余额分别为5360万美元和3570万美元[239] - 2024财年约42%的收入在产品从制造工厂发货时确认[253] - 2024财年约34%的收入来自长期固定价格合同，按投入法在一段时间内确认[254] - 2024财年约24%的收入按产出法基于生产单位在一段时间内确认[258] - 2024、2023和2022财年研发费用分别为3030万美元、2550万美元和1730万美元[262] - 2024财年广告费用为130万美元，2023和2022财年均为120万美元[263] - 截至2024年3月2日，与美国银行的供应商融资计划期初余额为0，新增义务3313.3万美元，结算义务2660.6万美元，期末余额652.7万美元[268] - 2024年（53周）、2023年（52周）和2022年（52周）总营收分别为14.16942亿美元、14.40696亿美元和13.13977亿美元[273] - 2024年和2023年总应收账款分别为1.7694亿美元和1.99063亿美元，扣除信贷损失准备后净额分别为1.73557亿美元和1.97267亿美元[275] - 2024年和2023年合同资产分别为4950.2万美元和5940.3万美元，合同负债分别为3475.5万美元和2801.1万美元[278] - 2024年和2023年存货净额分别为6924万美元和7844.1万美元[281] - 2024年和2023年其他流动负债分别为5910.8万美元和6453.2万美元[282] - 2024年和2023年其他非流动负债分别为4387.5万美元和4418.3万美元[283] - 2024年3月2日和2023年2月25日，可出售有价证券摊余成本分别为1132.7万美元和1064.7万美元，公允价值分别为1090.5万美元和994.5万美元[285] - 截至2024年3月2日，公司持有外汇期权合约和铝采购合约的美元名义价值分别为140万美元和930万美元[289] - 2024财年、2023财年和2022财年的折旧费用分别为3760万美元、3820万美元和4220万美元[297] - 2024年3月2日和2023年2月25日，公司不动产、厂房和设备净值分别为2.44216亿美元和2.48867亿美元[297] - 2024年3月2日和2023年2月25日，公司商誉总额分别为1.29182亿美元和1.29026亿美元[299] - 2022财年，Sotawall商标因公允价值为零，全额减值1270万美元[301] - 2022财年第四季度，公司对有限寿命无形资产确认了3670万美元的长期资产减值费用[302] - 2024财年、2023财年和2022财年，有限寿命无形资产的摊销费用分别为490万美元、420万美元和780万美元[303] - 截至2024年3月2日和2023年2月25日，公司美国循环信贷安排下的未偿还借款分别为5000万美元和1.56亿美元[304] - 公司维持与蒙特利尔银行总额为2500万美元的两项加拿大循环信贷安排，2024年3月2日无未偿还借款，2023年2月25日未偿还借款为180万美元[305] - 2024财年平均每日借款1.30939亿美元，加权平均利率6.03%；2023财年平均每日借款2.25773亿美元，加权平均利率3.54%；2024财年利息支出净额798.9万美元，2023财年为843.4万美元；2024、2023、2022财年利息支付分别为930万、820万、350万美元[309] - 截至2024年3月2日，公司有一项1370万美元已签署但未开始的未来经营租赁承诺；2024年经营租赁成本1431.2万美元，2023年为1233.6万美元；2024年租赁总成本1681.1万美元，2023年为1673.1万美元[310][312] - 2024年3月2日，经营租赁负债现金支付1465.6万美元，2023年为1408.6万美元；新增经营租赁资产1188.3万美元，2023年为1135.9万美元；加权平均剩余租赁期限4.0年，2023年为4.5年；加权平均折现率3.2%，2023年为3.1%[313] - 2024、2023、2022财年匹配贡献分别为960万、860万、770万美元[315] - 2024年3月2日和2023年2月25日，递延薪酬负债分别为590万和950万美元；公司持有850万美元公司拥有的人寿保险政策投资和30万美元货币市场基金，作为该计划长期资金来源[316] - 2024、2023、2022财年，公司向多雇主工会退休计划总缴款分别为460.6万、530.1万、403.7万美元；向设定提存计划多雇主计划缴款分别为220万、220万、160万美元[320][321] - 2024年预计未来福利支付分别为2025年82.6万美元、2026年79.5万美元、2027年79.3万美元、2028年78万美元、2029年76.7万美元、2030 - 2034年352.6万美元[329] - 2024年公司对计划的贡献为60万美元，2023年为70万美元[328] - 2024年净精算利得（税后）为90万美元，2023年为70万美元[324] - 2024年预计总净定期养老金福利成本约为50万美元[325] - 2024年福利义务加权平均假设中折现率为5.15%，2023年