公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2024年3月31日，公司总资产为23.54039亿美元，较2023年12月31日的23.36452亿美元增长0.75%[7] - 2024年第一季度总营收为4868.4万美元，较2023年同期的9570万美元下降49.13%[8] - 2024年第一季度净收入为1648.9万美元，较2023年同期的3744.7万美元下降56%[8] - 2024年第一季度基本每股收益为0.09美元，2023年同期为0.21美元；摊薄后每股亏损0.08美元，2023年同期为0.20美元[8] - 2024年第一季度经营活动净现金使用为4112.6万美元，2023年同期为提供5549.1万美元[12] - 2024年第一季度投资活动净现金提供为4071.4万美元，2023年同期为46218.8万美元[12] - 2024年第一季度融资活动净现金提供为3292万美元，2023年同期为使用682.2万美元[12] - 截至2024年3月31日，现金、现金等价物和受限现金期末余额为2.97496亿美元，较期初的2.64988亿美元增长12.27%[12] - 2024年第一季度长期债务净额为9.35585亿美元，较2023年12月31日的6.8198亿美元增长37.18%[7] - 2024年3月31日，现金、现金等价物和短期投资公允价值为9.46767亿美元，2023年12月31日为9.97844亿美元[18] - 2024年第一季度，公司实现总毛收益2000美元、总毛损失6000美元，利息和投资收入1287万美元；2023年同期分别为50.5万美元、13.9万美元、1334.7万美元[18] - 2024年3月31日，公司存货总计1.2304亿美元，2023年12月31日为1.08532亿美元[19] - 2024年第一季度，公司对在产品和产成品存货计提成本与可变现净值孰低准备金600万美元，2023年同期无此准备金[20] - 2024年3月31日，公司物业、厂房和设备净值为11.96486亿美元，2023年12月31日为11.58054亿美元[21] - 2024年和2023年第一季度，公司物业、厂房和设备资本化支出分别为5660万美元和7430万美元[21] - 2024年第一季度折旧费用为1490万美元，2023年同期为524.5万美元；折耗费用为313.2万美元，2023年同期为280万美元[22] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司权益法投资余额分别为960万美元和970万美元，占VREX Holdco 49%股权[22] - 2024年第一季度无形资产摊销费用为30万美元，2023年同期无此项费用[23] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，资产退休义务的未来未折现现金流量估计均为5020万美元[24] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，环境义务的总估计未折现成本分别为2650万美元和2670万美元[25] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司财务担保要求分别为4550万美元和4540万美元[26] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司应计负债分别为7398.7万美元和7393.9万美元[27] - 截至2024年3月31日，公司长期债务未偿还本金为9.575亿美元，账面价值为9.35585亿美元；2023年12月31日未偿还本金为6.9亿美元，账面价值为6.8198亿美元[28] - 2024年和2023年第一季度有效税率（含离散项目）分别为30.2%和17.3%；2024年3月获5850万美元48C税收抵免[35] - 截至2024年3月31日，经营租赁使用权资产为970.5万美元，2023年12月31日为1006.5万美元；经营租赁负债总额2024年3月31日为754.7万美元，2023年12月31日为778.8万美元[35] - 截至2024年3月31日，融资租赁使用权资产为53.6万美元，2023年12月31日为59.1万美元；融资租赁负债总额2024年3月31日为52.4万美元，2023年12月31日为58.3万美元[35] - 2024年和2023年第一季度的股票薪酬费用分别为7467000美元和7013000美元，资本化至财产、厂房和设备的股票薪酬分别为336000美元和745000美元[42] - 2024年3月31日，现金及现金等价物、短期投资、受限现金的账面价值和公允价值均为296468000美元、650299000美元、1028000美元；2023年12月31日分别为263351000美元、734493000美元、1637000美元[50] - 2024年和2023年第一季度基本每股收益分别为0.09美元和0.21美元，摊薄每股收益分别为 - 0.08美元和0.20美元[51] - 2024年和2023年第一季度计算摊薄每股收益时，2026年票据假设转换股数分别为12234976股和15584409股[50] - 2024年第一季度未纳入摊薄每股收益计算的潜在稀释股份总数为36612579股，2023年为4245股[51] - 2024年第一季度现金支付利息为59.4万美元，2023年同期为10.5万美元；建筑应付款和应计建筑成本变化为474.4万美元，2023年同期为-13万美元[54] - 2024年第一季度稀土精矿收入4007.6万美元，较去年同期减少5559万美元，降幅58%；氧化钕镨及金属收入832.7万美元，去年同期无此项收入；其他稀土产品收入28.1万美元，较去年同期增加24.7万美元，增幅726%；总收入4868.4万美元，较去年同期减少4701.6万美元，降幅49%[73] - 2024年第一季度运营成本和费用总计8111.6万美元，较去年同期增加1837.8万美元，增幅29%；运营亏损3243.2万美元，去年同期运营收入3296.2万美元[73] - 2024年第一季度净收入1648.9万美元，较去年同期减少2095.8万美元，降幅56%；调整后息税折旧摊销前利润为 - 123.3万美元，去年同期为5870万美元；调整后净亏损749.2万美元，去年同期调整后净收入5132.7万美元[73] - 2024年第一季度提前偿还债务收益4626.5万美元，是回购部分2026年票据产生的收益[73][78] - 截至2024年3月31日，公司有9.468亿美元现金、现金等价物和短期投资，长期债务本金为9.575亿美元[81] - 2024年公司预计资本成本支出在2亿至2.5亿美元之间[81] - 2024年第一季度经营活动净现金使用4112.6万美元，投资活动净现金为4071.4万美元，融资活动净现金为3292万美元[85] - 与2023年同期相比，2024年第一季度投资活动净现金减少4.21474亿美元，降幅91%[85] - 2024年第一季度经营活动净现金使用量为4110万美元，上年同期为提供5550万美元[86] - 2024年第一季度投资活动净现金提供量较上年同期减少4.215亿美元[86] - 2024年第一季度融资活动净现金提供量为3290万美元，上年同期为使用680万美元[86] - 2024年第一季度调整后EBITDA为 - 123.3万美元，2023年同期为5870万美元[89] - 2024年第一季度调整后净亏损为749.2万美元，2023年同期调整后净收入为5132.7万美元[92] - 2024年第一季度调整后摊薄每股亏损为 - 0.04美元，2023年同期为0.27美元[94] - 2024年第一季度自由现金流为 - 9286.8万美元，2023年同期为 - 1897.1万美元[96] - 2024年第一季度调整后有效税率为28.8%，2023年同期为20.1%[93][94] - 2024年3月回购2026年票据的总本金金额为4.8亿美元[90][93] - 2024年第一季度稀释加权平均流通股为1.86791826亿股，调整后为1.7455685亿股[94] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024年第一季度，公司总营收4868.4万美元，2023年同期为9570万美元；其中稀土精矿营收4007.6万美元，2023年同期为9566.6万美元；钕镨氧化物和金属营收832.7万美元，2023年同期为0 [37] - 2024年和2023年第一季度相关方稀土精矿收入分别为40076000美元和89054000美元，钕镨氧化物和金属收入分别为546000美元和0美元[53] - 2024年和2023年第一季度相关方销售成本（不包括折旧、损耗和摊销）分别为19232000美元和22709000美元[53] - 2024年和2023年第一季度从盛和购买材料和用品的总额分别为1100000美元和900000美元[53] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，应收账款中来自盛和的分别为13600000美元和9200000美元[53] - 2024年第一季度稀土精矿REO产量为11151公吨，同比增加480公吨，增幅4%；销售量为9332公吨，同比减少883公吨，降幅9%；每公吨REO实现价格为4294美元，同比减少5071美元，降幅54%[60] - 2024年第一季度分离钕镨产品产量为131公吨，销售量为134公吨，每千克钕镨实现价格为62美元，2023年同期无相关数据[60] - 2024财年第一季度稀土精矿REO产量为11,151公吨，销量为9,332公吨，每公吨实现价格为4,294美元[80] 公司业务合作与战略 - 公司与通用汽车有长期协议，为其十多款基于奥特能平台车型的电动马达供应美国采购和制造的稀土材料及成品磁体[14] - 2024年1月，公司与盛和资源签订新的承购协议，初始期限两年，可选择延长一年，新增钕镨金属作为非精矿稀土产品[57] - 公司是西半球最大的稀土材料生产商，拥有并运营帕斯山稀土矿和加工厂，正在得克萨斯州沃思堡建设稀土金属、合金和磁铁制造工厂[55] - 公司自2021年以来每年REO产量至少达到4万公吨，2023年设备正常运行时间约为92%[69] - 2023年11月，公司宣布“上游6万公吨”战略，计划未来四年通过投资进一步选矿将年REO产量提高到约6万公吨[69] - 截至2023年12月31日，公司矿石总探明和可能储量为2846万短吨，含186万短吨稀土氧化物，平均矿石品位6.20%，预计矿山寿命约33年[71][72] 公司融资与股权相关 - 2024年3月，公司发行7.475亿美元2030年到期可转换票据，初始转换价格约为每股21.74美元[29] - 2024年3月，公司就2030年票据发行与交易对手方签订上限看涨期权，涉及3440万股普通股，成本6530万美元，初始行权价约21.74美元/股，初始上限31.06美元/股[31][41] - 截至2024年3月31日，可转换票据三个月利息费用为282.7万美元，2023年同期为131.3万美元；2026年和2030年票据债务发行成本摊销的有效利率分别为0.51%和3.49%[32] - 截至2024年3月31日，设备票据当前部分为186.8万美元，非当前部分为212.1万美元；设备票据期限4 - 5年，利率0 - 4.5%[33] - 2020年11月获国防部960万美元资产型拨款，2024年第一季度收到最后一笔报销款10万美元；2022年2月获国防部3500万美元合同，暂无报销款[38] - 截至2024年3月31日，政府补助应收款非当前部分为200万美元，递延政府补助当前部分为180万美元；2023年12月31日，递延政府补助当前部分为170万美元[38] - 2024年3月，董事会批准最高3亿美元的股票回购计划，有效期至2025年3月1日；当月公司花费2.008亿美元回购1300万股普通股[40] - 截至2024年3月31日，2020激励计划下有5381452股可用于未来授予，2024年第一季度授予177766个基于市场的绩效股票单位，潜在收益为授予数量的0% - 200%[42] - 2024年3月，公司发行7.475亿美元本金的3.00%无担保可转换优先票据，2030年3月1日到期；同时与金融机构进行上限期权交易，涉及3440万股普通股[5