财务数据关键指标变化 - 2024年第一季度净销售额为2.071亿美元，较2023年同期减少860万美元，降幅4.0%，主要因销量/组合减少2450万美元和定价降低340万美元，收购Signature带来1930万美元增量销售部分抵消了下降[87] - 2024年第一季度毛利润为6426.9万美元，较2023年同期减少679.6万美元，降幅9.6%，毛利率从32.9%降至31.0%[90] - 2024年第一季度销售、一般和行政费用为5350万美元，较2023年同期增加140万美元，增幅2.6%，主要因收购Signature带来460万美元增量费用等[91] - 2024年第一季度净利息费用为610万美元，较2023年同期增加440万美元，增幅269.3%，因平均未偿借款增加和加权平均借款利率提高[93] - 2024年第一季度有效税率为27.0%，较2023年同期的25.0%有所上升，主要因不可抵扣费用增加[94] - 2024年第一季度经营活动提供的净现金为2030万美元，较2023年同期的2580万美元减少，主要因当期净收入降低[96] - 2024年第一季度投资活动使用的净现金为3.545亿美元，较2023年同期的920万美元大幅增加，主要因支付3.489亿美元收购Signature[97] - 2024年第一季度融资活动提供的现金为3.369亿美元，较2023年同期使用的1150万美元有显著变化，主要因获得4亿美元新定期贷款融资[98] 各条业务线数据关键指标变化 - 物料搬运部门净销售额减少30万美元，降幅0.2%，因销量/组合减少1580万美元和定价降低380万美元，收购Signature带来1930万美元增量销售部分抵消了下降[88] - 分销部门净销售额减少830万美元，降幅13.1%，主要因销量/组合减少870万美元，定价提高40万美元部分抵消了下降[89] 贷款协议修订案相关情况 - 2024年2月8日公司签订贷款协议修订案1号，获得4亿美元5年期定期贷款A[101] - 定期贷款A从2024年6月30日起分八期每季度还款500万美元，之后每季度还款1000万美元[101] - 修订案未改变现有2.5亿美元循环信贷额度的到期日和借款上限，产生递延融资费用920万美元[102] - 修订案修改最大杠杆比率，收购完成后首季度及随后三个季度净杠杆比率不超4:1，之后不超3.25:1[103] - 修订案将贷款适用利差调整为基于不同参考利率在1.775% - 2.35%之间，基准利率贷款在0.775% - 1.35%之间[103] - 截至2024年3月31日，修订后贷款协议下可用额度为2.354亿美元，已开具信用证560万美元[104] 债务相关指标及利率协议情况 - 截至2024年3月31日，公司利息覆盖率实际为13.67（要求最低3:1），净杠杆比率实际为2.62（要求最高4:1）[105] - 2024年5月2日公司签订利率互换协议，名义价值2亿美元，最终到期日为2029年1月31日，固定利率4.606%加适用利差[105] - 基于2024年3月31日债务水平，市场利率上升1%，公司年度可变利息费用将增加约410万美元[107] - 若市场利率升降1%，利率互换协议公允价值将变化约720万美元[108]