各业务线概况 - Brand Tripadvisor提供超10亿条用户生成的评级和评论，涉及超800万项体验、住宿、餐厅、航空公司和游轮[101] - Viator的在线市场连接数百万旅行者与超35万项体验，这些体验来自超5.5万家运营商[101] - TheFork在11个国家约5.5万家餐厅提供在线预订服务，拥有约2000万条餐厅评论[101] 税务相关 - 2024年第一季度，公司因税务和解记录额外所得税费用4600万美元，同时获得所得税利益400万美元，净增所得税费用4200万美元[110] - 公司预计因税务和解导致2024年第二季度净运营现金流出1.1亿 - 1.2亿美元[110] - 公司预计接受MAP解决协议将在2024年第二季度产生1.1 - 1.2亿美元净运营现金流出；若英国税务海关总署胜诉，2012 - 2016年税务调整将使所得税费用增加2500 - 3500万美元[170] - OECD“双支柱”项目的支柱二要求企业最低所得税税率为15%，2024年起多国开始实施，目前对公司影响预计不大[181] - 2024年和2023年第一季度，公司分别记录300万美元和200万美元数字服务税至一般及行政费用[182] 人员分布 - 截至2024年3月31日，公司约有2829名员工，其中约59%位于欧洲，35%位于美国，6%位于其他地区[112] 财务季节性特征 - 公司财务业绩通常在每年第二和第三季度达到季节性高峰，第一和第四季度为低谷[113] - 上半年体验预订量通常超过完成体验量，带来较高营运资金现金流，下半年尤其是第三季度则相反[113] 会计政策变化 - 与2023年年报相比，公司关键会计政策和估计无重大变化[116] - 与2023年年报相比，自2023年12月31日以来，公司重大会计政策或新会计声明无重大变化[117] 公司整体财务数据关键指标变化 - 2024年第一季度公司总营收3.95亿美元，较2023年同期的3.71亿美元增长6%[118][119] - 2024年第一季度调整后EBITDA为4700万美元，较2023年同期的3300万美元增长42%[118][119] - 2024年第一季度成本和费用总计4.1亿美元，较2023年同期的3.85亿美元增长6%[118] - 2024年第一季度运营亏损1500万美元，较2023年同期的亏损1400万美元扩大7%[118] - 2024年第一季度净亏损5900万美元，较2023年同期的亏损7300万美元收窄19%[118] - 2024年第一季度调整后EBITDA为4700万美元，2023年同期为3300万美元[159] - 2024年第一季度经营活动提供净现金1.39亿美元，投资活动使用1600万美元，融资活动使用1200万美元；2023年同期分别为1.35亿美元、1600万美元和1100万美元[173] - 2024年第一季度经营活动净现金较2023年同期增加400万美元，主要因净亏损改善1400万美元和非现金项目增加1300万美元，部分被营运资金减少2300万美元抵消[175] 各业务线数据关键指标变化 - 品牌Tripadvisor业务2024年第一季度营收2.4亿美元，较2023年同期的2.44亿美元下降2%；调整后EBITDA为7800万美元，较2023年同期的7200万美元增长8%[119][123] - Viator业务2024年第一季度营收1.41亿美元，较2023年同期的1.15亿美元增长23%；调整后EBITDA亏损2700万美元，较2023年同期的亏损3000万美元改善10%[119] - TheFork业务2024年第一季度营收4100万美元，较2023年同期的3500万美元增长17%；调整后EBITDA亏损400万美元，较2023年同期的亏损900万美元改善56%[119] - 2024年第一季度品牌Tripadvisor酒店业务营收1.59亿美元，较2023年同期的1.68亿美元下降5%[123] - 2024年第一季度媒体和广告业务营收3300万美元，较2023年同期的3000万美元增长10%[123] 成本费用变化 - 2024年第一季度直接销售和营销成本较2023年同期增加400万美元，占综合收入的比例从44%降至43%[136] - 2024年第一季度人员和间接费用较2023年同期减少200万美元，主要因品牌Tripadvisor部门裁员[137] - 2024年第一季度技术和内容成本较2023年同期增加800万美元，主要因人员和间接费用增加[139] - 2024年第一季度一般和行政成本较2023年同期增加800万美元，专业服务费用和其他成本增加900万美元，人员和间接费用减少100万美元[141] - 2024年第一季度折旧和摊销较2023年同期增加100万美元，主要因前期资本化网站开发成本增加[143] 利息及其他费用变化 - 2024年第一季度利息费用与2023年同期相比无重大变化，主要与2025年高级票据有关[145] - 2024年第一季度利息收入较2023年同期增加200万美元，主要因平均现金投资额和银行存款利率增加[147] - 2024年第一季度其他费用净额较2023年同期增加200万美元，主要因外汇波动产生的净外汇损益[149] 所得税拨备 - 2024年第一季度所得税拨备为4300万美元，有效税率与美国联邦法定税率不同，主要因一项离散项目[151] 净亏损改善原因 - 2024年第一季度净亏损较2023年同期改善1400万美元，主要因收入增加和所得税费用减少，但被多项成本增加部分抵消[153] 股权结构及关联交易 - 截至2024年3月31日，LTRIP约持有公司57%有表决权股份，且2024年和2023年第一季度公司与LTRIP无关联方交易[160] 股票单位发行 - 2024年第一季度公司发行约490万份服务型受限股票单位，加权平均授予日公允价值为26.84美元[161] 现金及债务情况 - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司现金及现金等价物分别约为12亿美元和11亿美元，信贷安排可用借款额度为4.97亿美元[162] - 截至2024年3月31日，公司长期债务本金总额为8.45亿美元，其中2025年高级票据为5亿美元，利率7.0%；2026年高级票据为3.45亿美元，利率0.25%[166][167] 股票回购计划 - 2023年9月7日公司董事会授权2.5亿美元股票回购计划，截至2024年3月31日，剩余可回购金额为2.25亿美元[169] 累计未分配外国收益 - 截至2024年3月31日，公司4.69亿美元累计未分配外国收益不再被视为无限期再投资[183] 市场风险状况 - 2024年第一季度公司市场风险状况自2023年12月31日以来无重大变化[184] - 公司面临股票价格、利率和外汇汇率不利变化带来的市场风险[185] - 公司预计将继续扩大国际业务，外汇汇率波动风险会增加[186]