公司财务数据关键指标 - 截至2020年12月31日，公司总资产14亿美元，净贷款9.387亿美元，存款12亿美元，证券总额2.494亿美元，股东权益1.399亿美元[18] - 2020年12月31日，银行一级杠杆资本比率为10.04%，普通股一级风险资本比率为14.85%，一级风险资本比率为14.85%，总风险资本比率为15.85%[66] - 2020年12月31日，公司一级杠杆资本比率为10.24%，普通股一级风险资本比率为13.56%，一级风险资本比率为15.07%，总风险资本比率为16.07%[66] - 公司五大存款关系（包括回购协议下出售的证券）在2020年12月31日总计达1.22亿美元，占存款和回购协议下出售证券总额的9.78%；其中存款为1.089亿美元，占总存款的8.92%；回购协议下出售的证券为1310万美元，占回购协议下出售证券总额的49.86%[118] - 2015 - 2020年公司累计股东回报率分别为100.00、132.06、180.73、146.57、201.50、146.15[189] 公司员工情况 - 截至2020年12月31日，公司有290名全职员工和27名兼职员工，相当于307名全职等效员工[22] - 2020年12月31日，公司有290名全职员工和27名兼职员工，相当于307名全职等效员工[51] - 银行高层管理团队中前三位高管有两位在公司平均服务超过20年[150] 公司信托与赎回情况 - 2006年6月，公司成立PEBK Capital Trust II，发行2000万美元担保优先股权益，该信托购买公司2060万美元次级从属债券[24] - 2019年，公司赎回500万美元未偿还信托优先股[24] 银行存款占比情况 - 基于2020年6月30日的比较数据，银行在卡托巴县的存款占比为20.32%，在林肯县为16.20%，在亚历山大县为14.01%[29] 银行信贷权限与政策 - 银行首席信贷官/执行副总裁的个人担保/无担保贷款权限设定为400万美元[35] - 董事会每年审查和批准银行的信用承销政策和程序[40] - 董事会每年审查由独立贷款审查公司编制的100万美元及以上借款关系的年度独立贷款审查结果[40] - 董事会每年接收管理部门提供的所有超过300万美元的新承诺借款关系的详细信息[40] 银行投资政策 - 董事会每年或更频繁地审查和批准银行的投资政策[47] - 投资组合内单笔交易不超800万美元，投资官可自行决策；超800万美元且低于美国公认会计原则定义资本的20%，需资产负债管理委员会多数批准；超20%则需董事会批准[48] - 出售证券收益超50万美元或税前损失超25万美元或当年预计净收入的2.5%，需董事会批准[48] 金融法规影响 - 《多德 - 弗兰克法案》2010年7月21日生效，对金融服务业产生广泛影响，包括增强对问题银行的监管、提高资本和流动性要求等[62] - 《经济增长法案》2018年5月颁布，修改或取消部分金融改革规则，为资产低于100亿美元的小储蓄机构和资产超500亿美元的大银行调整监管框架[63] - 联邦监管机构提议社区银行杠杆率为9%，公司目前不打算采用该比率，继续使用巴塞尔III标准[64] - 2015年1月1日起，新的最低监管资本比率和风险加权资产计算方法生效，最低普通股一级风险资本比率为4.5%，一级风险资本比率从4.0%提高到6.0%[67] - 2019年1月1日起，银行需维持最低普通股一级风险资本比率7.0%，一级风险资本比率8.5%，总风险资本比率10.5%[67] - 公司回购普通股超过其净资产10%需获美联储批准，除非满足特定条件[72] - 州际银行法规定收购公司控制目标所在州30%以上或全国10%以上存款的收购受限，州可放弃30%存款上限[86] - FDIC规定“资本充足”“资本适当”“资本不足”的存款机构接受、续存或展期高息存款有不同限制[87] - FASB采用新的信用损失准备金会计标准CECL，预计会更早确认信用损失[88] 公司保险与成员情况 - 公司存款由FDIC保险，基本保险额度为25万美元，2020 - 2018年FDIC保险费用分别约为26.3万、11.9万和32.8万美元，2019年获约27.2万美元抵免额度[74][76] - 银行作为FHLB成员，需持有至少相当于年末总资产0.20%加未偿还贷款4.25%的FHLB亚特兰大分行资本股票[78] 银行评级与合规情况 - 银行在2020年1月CRA检查中获“满意”评级[79] - 银行已建立反洗钱计划以遵守《银行保密法》要求[91] - 公司遵守萨班斯 - 奥克斯利法案及其相关法规，认为合规加强了公司治理结构，且未对经营成果和财务状况产生重大影响[93] 公司业务影响因素 - 公司业务受COVID - 19疫情影响，疫情导致经济和金融市场不稳定，美联储降低联邦基金利率可能影响公司利息收入[102][103] - 公司业务受经济条件波动影响，市场主要集中在北卡罗来纳州卡托巴谷地区，不利经济条件可能影响公司财务状况和现金流[105] 公司信贷风险情况 - 公司面临信贷风险，若贷款无法偿还可能产生损失，虽有特定承销做法但仍可能出现超准备金的损失[106] - 公司使用房地产评估决定是否放贷，但评估不能确保抵押物价值，可能导致无法收回足额欠款[110] - 公司贷款损失准备金可能不足，若准备金不足以吸收未来损失或监管要求增加准备金，将对银行收益和资本产生重大不利影响[111] 银行贷款组合结构 - 截至2020年12月31日，商业房地产贷款约占银行总贷款组合的35%[109] - 截至2020年12月31日，商业贷款约占银行总贷款组合的17%，其中包括7580万美元的小企业管理局薪资保护计划贷款[109] - 截至2020年12月31日，建筑和土地开发贷款约占银行总贷款组合的10%[109] - 截至2020年12月31日，单户住宅贷款约占银行总贷款组合的32%，其中非传统单户住宅贷款约占3%[109] 公司信用减值模型 - 公司预计于2023年1月1日起实施新的信用减值模型CECL，该模型要求金融机构在贷款发放时就对整个贷款期限的信用损失进行估计和计提准备[112] 公司其他风险情况 - 非 performing资产增加会使公司收益受损，因不记录非应计贷款或房地产的利息收入、需计提可能损失、承担法律和持有成本、分散管理层精力等[115] - 利率变化会影响公司盈利能力和资产，利率上升会使金融资产价值下降、贷款发放量减少，若管理不善会影响财务状况和经营成果[116] - FDIC保险费增加可能对公司净收入和盈利能力产生不利影响，若银行或金融机构倒闭超预期，公司可能需支付更高保费[119] - 网络安全事件可能扰乱公司业务运营、导致关键和机密信息丢失、损害声誉和经营成果，虽目前未造成重大影响，但潜在后果严重[120] - 公司依赖通信和信息系统开展业务，系统故障、中断或安全漏洞可能导致财务记录不准确，影响业务运营和财务状况[122] - 公司面临运营风险，包括欺诈、未经授权的交易、交易处理和系统错误等，虽有内部控制系统但不能保证未来无损失[127] - 公司面临违反反洗钱法规的风险，若政策、程序和系统被认为不足，将面临责任，包括罚款和监管行动，还会有声誉后果[134] - 消费者可能选择非银行方式完成金融交易，“去中介化”可能导致公司手续费收入、客户存款及相关收入损失，影响财务状况和经营成果[136] 利率相关事件 - 2017年英国金融行为监管局宣布2021年后不再强制银行提交计算伦敦银行间同业拆借利率（LIBOR）所需的利率[141] 政府法案相关 - 2020年3月27日特朗普签署《CARES法案》，其中包括通过美国小企业管理局（SBA）管理的薪资保护计划（PPP），该计划于4月3日开放[164] 税务调整情况 - 北卡罗来纳州税务局对银行2014年1月1日至2016年12月31日的所得税申报提出约140万美元的调整，银行已支付120万美元并进行抗辩，预计风险敞口约12.5万美元[179] 公司股东与股价情况 - 截至2021年3月5日，公司有675名在册股东，当日公司普通股收盘价为26.69美元[184] 公司股票交易情况 - 2020年公司在公开市场为递延补偿计划购买10150股，平均价格20.46美元，员工参与计划出资[191] - 2020年银行在公开市场购买2088股普通股，平均价格24.88美元，奖励给员工[193] - 2020年5月7日，公司根据2020年综合股票所有权和长期激励计划授予员工7635个限制性股票单位[194] - 2020年2月18日，公司根据2009年综合股票所有权和长期激励计划向员工发行2004股普通股[194] - 2020年12月23日，银行根据服务认可计划向员工授予2088股普通股[194] - 2020年1 - 12月公司股票回购计划中各月购买股份数量、平均价格及剩余可购买金额有详细数据[191] 公司机构分布情况 - 截至2020年12月31日，公司和银行在北卡罗来纳州有1个总部和18个分支机构及2个贷款生产办公室[176] 公司财务报告内部控制情况 - 截至2020年12月31日的季度内，公司财务报告内部控制无重大变化[201] - 公司管理层认为截至2020年12月31日，公司维持了有效的财务报告内部控制[205] 公司股权薪酬计划情况 - 经股东批准的股权薪酬计划下，剩余可发行证券数量为25,868股[213] - 经股东批准的股权薪酬计划下，行使未行使期权、认股权证和权利时将发行的证券数量为292,365股[213] - 2016年2月18日授予的5,104个受限股票单位于2020年2月18日归属（已考虑2017年12月15日10%的股票股息调整）[213] - 2017年3月1日授予的4,114个受限股票单位将于2021年3月1日归属（已考虑2017年12月15日10%的股票股息调整）[214] - 2018年1月24日授予的3,725个受限股票单位将于2022年1月24日归属[214] - 2019年2月21日授予的5,290个受限股票单位将于2023年2月21日归属[215] - 2020年5月7日授予的7,635个受限股票单位将于2024年5月7日归属[215] - 2009年和2020年综合及长期激励计划下授予的受限股票单位无行使价格[216]