公司人员情况 - 截至2023年3月31日，公司全职员工当量为3184人[59] - 2023年第一季度薪酬和员工服务费用为8240.3万美元，较2022年同期增加1130万美元，增幅15.9%，全职员工当量从2022年3月31日的3444人降至2023年的3184人[60][65] 公司整体财务关键指标 - 2023年第一季度，公司总投资组合购买额为2.302亿美元，现金收款总额为4.113亿美元，估计剩余收款额为57亿美元，现金效率比率为54.3%，摊薄后每股收益为 - 1.50美元[59] - 2023年第一季度总投资组合收入为1.88242亿美元，占总收入的121.1%；预期回收变化为 - 3691.2万美元，占比 - 23.8%；其他收入为414万美元，占比2.7%[60] - 2023年第一季度总运营费用为1.89114亿美元，占总收入的121.7%，较2022年同期增加2050万美元，增幅12.2%[60][64] - 2023年第一季度净亏损为5390.3万美元，占总收入的 - 34.7%；归属于PRA Group, Inc.的净亏损为5862.9万美元，占比 - 37.7%[60] - 2023年第一季度现金收款为4.113亿美元，较2022年同期减少6970万美元，降幅14.5%[61] - 2023年第一季度总收入为1.5547亿美元，较2022年同期减少8513.5万美元，降幅35.4%[62] - 2023年第一季度总投资组合收入为1.5133亿美元，较2022年同期减少8611.6万美元，降幅36.3%[62] - 2023年第一季度其他收入为414万美元，较2022年同期增加98.1万美元，增幅31.1%[62][63] - 2023年第一季度净利息支出为3830万美元，较2022年同期的3170万美元增加660万美元，增幅20.8%[69] - 2023年第一季度所得税为净税收优惠1870万美元，2022年同期为所得税费用460万美元；2023年第一季度有效税率为25.7%，2022年同期为11.7%[69] - 截至2023年3月31日的过去12个月，公司净收入为18,546,000美元，调整后EBITDA为1,015,451,000美元[90] - 2022年全年公司净收入为117,147,000美元，调整后EBITDA为1,106,987,000美元[90] - 截至2023年3月31日的过去12个月，债务与调整后EBITDA比率为2.89倍；假设偿还2023年票据后为2.55倍；2022年全年为2.25倍[90] - 截至2023年3月31日，公司现金及现金等价物总计1.165亿美元，受限现金及现金等价物为3.592亿美元[91] - 2023年3月31日，公司借款总额为2.937895亿美元，未来12个月估计利息、未使用费用和本金支付约为5.168亿美元，其中3.553亿美元为2023年到期的可转换优先票据本金[91][92] - 2023年2月6日，公司完成4亿美元8.375%的2028年到期优先票据私募发行，将3.45亿美元净收益存入受限现金账户用于偿还2023年可转换票据[91] - 截至2023年3月31日，公司有6.224亿美元不良贷款远期购买承诺，其中5.763亿美元将在未来12个月到期[91] - 2023年第一季度，公司经营活动净现金使用量为4750万美元，较2022年同期增加2480万美元[94][95] - 2023年第一季度，公司投资活动净现金提供量较2022年同期减少1.174亿美元，主要因金融应收款和投资购买增加[94][96] - 2023年第一季度，公司融资活动净现金提供量较2022年同期增加5.385亿美元，主要因2028年票据发行所得4亿美元[94][97] - 截至2023年3月31日，公司国际业务无限期再投资收益相关现金为8840万美元，2022年12月31日为7530万美元[98] - 截至2023年3月31日，公司新股票回购计划剩余6770万美元额度，2023年第一季度未回购股票[93] - 截至2023年3月31日，公司租赁负债为5790万美元，其中约1050万美元将在未来12个月到期；衍生负债为1010万美元，均将在未来12个月到期[93] - 截至2023年3月31日，公司可变利率信贷安排的借款约为16亿美元[106] - 假设利率降低50个基点，未来12个月利息费用预计减少430万美元；假设利率提高50个基点，未来12个月利息费用预计增加430万美元[106] - 截至2023年3月31日，公司在名义基础上的利率套期保值比例为68%[106] 各业务线预计数据 - 截至2023年3月31日，美洲和澳大利亚核心业务总预计购买价格为6398778千美元，预计总收款为15165234千美元[74] - 截至2023年3月31日，美洲破产业务总预计购买价格为2231762千美元，预计总收款为3816508千美元[74] - 截至2023年3月31日，欧洲核心业务总预计购买价格为3859465千美元，预计总收款为7430322千美元[74] - 截至2023年3月31日，欧洲破产业务总预计购买价格为441174千美元，预计总收款为618479千美元[74] 各业务线实际数据 - 截至2023年3月31日，美洲和澳大利亚核心业务现金购买总额为227,960千美元，投资组合收入为115,185千美元，回收额为 - 41,096千美元，收入为74,089千美元，预期总投资组合净金融应收款变化为1,278,118千美元[76] - 截至2023年3月31日，美洲破产业务现金购买总额为25,751千美元，投资组合收入为5,715千美元，回收额为99千美元，收入为5,814千美元，预期总投资组合净金融应收款变化为170,496千美元[76] - 截至2023年3月31日，美洲和澳大利亚业务总计现金购买为253,711千美元，投资组合收入为120,900千美元，回收额为 - 40,997千美元，收入为79,903千美元，预期总投资组合净金融应收款变化为1,448,614千美元[76] - 截至2023年3月31日，欧洲核心业务现金购买总额为134,005千美元，投资组合收入为62,662千美元，回收额为 - 30千美元，收入为62,632千美元，预期总投资组合净金融应收款变化为1,657,731千美元[76] - 截至2023年3月31日，欧洲破产业务现金购买总额为23,568千美元，投资组合收入为4,680千美元，回收额为4,115千美元，收入为8,795千美元，预期总投资组合净金融应收款变化为180,152千美元[76] - 截至2023年3月31日，欧洲业务总计现金购买为157,573千美元，投资组合收入为67,342千美元，回收额为4,085千美元，收入为71,427千美元，预期总投资组合净金融应收款变化为1,837,883千美元[76] - 截至2023年3月31日，公司总计现金购买为411,284千美元，投资组合收入为188,242千美元，回收额为 - 36,912千美元，收入为151,330千美元，预期总投资组合净金融应收款变化为3,286,497千美元[76] 各业务线现金收款情况 - 截至2023年3月31日，公司现金总收款为2.07366亿美元，其中美洲和澳大利亚地区为1.62676亿美元，欧洲地区为0.4469亿美元[78] - 美洲和澳大利亚核心业务1996 - 2012年购买期的现金收款为47.538亿美元[78] - 欧洲核心业务2014年购买期（含特定收购组合）的现金收款为17.384亿美元[78] - 2023年Q1总现金收款为411,284,000美元，2022年Q4为391,657,000美元，2021年Q1为480,980,000美元[83] - 2023年第一季度美国投资组合每个收款员每小时现金收款为207美元，2022年为261美元，2021年为279美元[84] 估计剩余收款（ERC）情况 - 截至2023年3月31日，公司估计剩余收款（ERC）为56.747亿美元[79] - 2024年按地区划分的ERC为14.25123亿美元，其中美洲和澳大利亚核心业务为7.67512亿美元，欧洲核心业务为4.91234亿美元[82] - 2025年按地区划分的ERC为10.72553亿美元[82] - 2026年按地区划分的ERC为7.66211亿美元[82] - 2027年按地区划分的ERC为5.64841亿美元[82] - 2028年按地区划分的ERC为4.28898亿美元[82] 投资组合收购情况 - 2023年Q1投资组合收购总额为230,225,000美元，2022年Q4为288,094,000美元，2021年Q1为147,450,000美元[88] - 2023年Q1美国投资组合收购中，主要信用卡占比12.1%，金额为13,234,000美元；私人标签信用卡占比60.9%，金额为66,652,000美元[88] - 2023年Q1美国投资组合收购中，新鲜账户占比74.8%，金额为70,053,000美元；初级账户占比4.1%，金额为3,863,000美元[88] - 自1996年成立以来，公司在美国已收购超过6000万个客户账户[88] 运营费用各项目情况 - 2023年第一季度法律催收费用为880万美元，较2022年同期的1090万美元减少210万美元，降幅19.3%[66] - 2023年第一季度法律催收成本为2390万美元，较2022年同期的1660万美元增加730万美元，增幅44.0%[66] - 2023年第一季度通信费用为1050万美元，较2022年同期的1260万美元减少210万美元，降幅16.7%[67] - 2023年第一季度外部费用和服务费用为2490万美元，较2022年同期的1940万美元增加550万美元，增幅28.4%[68] 现金效率比率情况 - 2023年第一季度现金效率比率为54.3%，2022年为65.1%，2021年为68.0%[85] 美洲地区现金收款季节性情况 - 美洲地区现金收款通常上半年较高，2021年受疫情影响偏离季节性模式，2023年Q1和2022年上半年季节性趋势不明显[82] 公司国际业务情况 - 2023年第一季度，公司来自美国以外业务的收入为9630万美元[107] - 公司使用12种功能性货币（不包括美元）进行国际业务交易[107] 公司金融风险及管理情况 - 公司面临市场、货币、利率、信用、流动性和现金流等多种金融风险[105] - 公司通过衍生金融工具管理金融风险，不用于交易或投机目的[105] - 公司与具有投资级信用评级的金融机构进行衍生工具交易，分散交易对手信用风险[105] 公司税务情况 - 公司在确定国内外所得税费用时需对复杂税法的应用作出判断[104] - 公司对未决税务事项的潜在风险进行估计，并记录相应的税务准备金[104]