公司合规与身份 - 公司需投资至少70%的资产在“合格资产”，每年至少分配90%的投资公司应税收入和净免税利息[262] - 公司将保持新兴成长公司身份至2026年10月25日后的财年最后一天，或满足特定条件，如年总收入达12.35亿美元等[263] 投资组合数量变化 - 截至2024年3月31日，公司投资53家投资组合公司；截至2023年12月31日，投资52家[266][267] 高级担保定期贷款情况 - 截至2024年3月31日，高级担保定期贷款公允价值9.55177亿美元，占比93.98%；截至2023年12月31日，公允价值9.64099亿美元，占比90.35%[268] 债务投资收益率变化 - 2024年第一季度，债务投资组合美元加权年化收益率为17.4%；2023年第一季度为15.2%[268] - 2024年第一季度，按公允价值计算，债务投资美元加权年化收益率为17.39%，2023年为15.24%[269] - 2024年第一季度，按成本计算，所有投资美元加权年化收益率为15.95%，2023年为14.45%[269] 债务投资期限与金额利率范围 - 截至2024年3月31日，债务投资美元加权平均初始期限为59个月，剩余期限为37个月[268] - 截至2024年3月31日，大部分债务投资初始承诺本金在600万美元至8500万美元之间，年利率在8.0%至14.8%之间[268] 投资组合资金流动 - 2024年第一季度，公司向一家新投资组合公司注资1970万美元，向一家现有投资组合公司注资500万美元，同时收到两家投资组合公司3440万美元的贷款提前还款和一家公司40万美元的预定本金还款[271] 投资组合价值变化 - 2024年3月31日和2023年3月31日结束的三个月，投资组合期初价值分别为10.67亿美元和11.26亿美元，期末价值分别为10.16亿美元和11.60亿美元[272] 债务投资评级与占比 - 截至2024年3月31日，评级为2的债务投资公允价值为6.05亿美元，占比59.57%；评级为3的为3.25亿美元，占比32.01%；评级为4的为3553.9万美元，占比3.50%；评级为5的为320.2万美元，占比0.32%[276] 非应计贷款情况 - 截至2024年3月31日，公司有两笔贷款处于非应计状态，分别是对Mingle Healthcare Solutions的500万美元（公允价值320万美元）和对Snagajob的4270万美元（公允价值3550万美元），占总投资组合的3.8%[276] 投资与非经常性收入变化 - 2024年和2023年第一季度投资收入分别为4000万美元和3930万美元，非经常性收入分别为370万美元和60万美元[282] 运营费用变化 - 2024年和2023年第一季度运营费用分别为2130万美元和2110万美元，每股分别为0.53美元和0.52美元[283][284] 管理费用情况 - 2024年和2023年第一季度管理费用均为400万美元[285] 激励费用变化 - 2024年和2023年第一季度激励费用分别为470万美元和460万美元，每股分别为0.12美元和0.11美元[286] 净投资收入变化 - 2024年和2023年第一季度净投资收入分别为1870万美元和1820万美元，每股分别为0.46美元和0.45美元[287] 运营导致净资产净增加情况 - 2024年和2023年第一季度运营导致的净资产净增加分别为1204.7万美元和1198.4万美元，每股均为0.30美元[278] - 2024年和2023年第一季度运营导致的净资产净增加均为1200万美元[288] 投资净实现收益（损失）变化 - 2024年第一季度投资净实现收益（损失）为0，2023年同期投资净实现损失为120万美元[288] 投资未实现损失净变化 - 2024年第一季度投资未实现损失净变化为660万美元，2023年同期为510万美元[288] 经营活动现金流量变化 - 2024年第一季度经营活动提供6860万美元现金及现金等价物，2023年同期使用1850万美元，增加8710万美元[291] 融资活动现金流量变化 - 2024年第一季度融资活动使用6470万美元现金，2023年同期提供1600万美元，增加8070万美元[292] 净资产与每股净资产值 - 截至2024年3月31日，净资产总计5.295亿美元，每股净资产值为13.36美元[293] 可用流动性情况 - 截至2024年3月31日，可用流动性为3.199亿美元，包括690万美元现金及现金等价物和3.13亿美元信贷额度[294] 资产覆盖率变化 - 截至2024年3月31日，资产覆盖率为209%，2023年12月31日为205%[295] 未偿还债务与递延激励费用 - 截至2024年3月31日，未偿还债务为4.843亿美元，递延激励费用为1020万美元[297] 优质债务投资组合计息情况 - 截至2024年3月31日，100%的优质债务投资组合按可变利率计息，约66%基于SOFR，34%基于Prime [315] 利率风险影响与管理 - 市场利率重大变化可能对公司净投资收益产生重大不利影响[318] - 利率上升时，若投资组合利息收入无相应增加，公司资金成本上升会降低净投资收益[318] - 公司定期衡量利率风险敞口，持续评估和管理利率风险[319] - 公司通过比较利率敏感资产和负债来管理利率风险敞口[319] - 公司可使用期货、期权和远期合约等标准套期保值工具对冲利率和汇率波动[319] - 套期保值活动可使公司免受利率不利变化影响，但可能限制公司从固定利率投资组合中受益[319] 汇率风险情况 - 公司以外币计价的投资将面临汇率变化相关风险[320] - 汇率风险包括外汇市场大幅波动、外汇管制实施或修改以及二级市场潜在流动性不足[320] - 汇率风险因涉及的货币而异，可能因当前经济状况及其对外国金融市场的影响而加剧[320]