外汇与利率风险评估 - 公司使用VaR模型评估外汇汇率风险，在95%置信水平下，2022年11月30日和2021年11月30日估计的公允价值最大潜在一日损失分别约为740万美元和380万美元[148][149] - 截至2022年11月30日，公司有大约14亿美元的未偿还定期贷款债务受可变利率影响，子公司有大约1.923亿美元的债务融资受可变利率影响[151] - 截至2022年11月30日和2021年11月30日，公司签订的利率互换合约名义总额分别为10亿美元和15亿美元，将部分浮动利率债务转换为固定利率[151] - 基于2022年11月30日公司未对冲的可变利率债务，平均利率变动1个百分点（100个基点）将对年度利息费用产生620万美元的影响[152] 财务报告内部控制评价 - 公司管理层认为截至2022年11月30日，公司的财务报告内部控制在合理保证水平上是有效的[156] - 独立注册会计师事务所KPMG LLP认为，公司合并财务报表在所有重大方面公允反映了公司财务状况、经营成果和现金流，且截至2022年11月30日，公司在所有重大方面维持了有效的财务报告内部控制[158] 财务关键指标变化 - 2022财年公司报告收入为623.4381亿美元[164] - 截至2022年11月30日，公司现金及现金等价物为5.22604亿美元，2021年为9.93973亿美元[173] - 截至2022年11月30日，公司应收账款净额为94.20999亿美元，2021年为83.10032亿美元[173] - 2022财年公司毛利润为39.00199亿美元，2021财年为18.89534亿美元[174] - 2022财年公司净利润为6.51307亿美元，2021财年为3.95069亿美元[174] - 2022财年基本每股收益中持续经营业务为6.79美元，2021财年为6.28美元[174] - 2022财年综合收益为2.67791亿美元，2021财年为2.49633亿美元[175] - 截至2022年11月30日，公司股东权益总额为80.25506亿美元，2021年为79.05975亿美元[173] - 2022年净收入为651307000美元，2021年为395069000美元，2020年为529160000美元[177] - 2022年经营活动提供的净现金为 - 49604000美元，2021年为809787000美元，2020年为1834366000美元[177] - 2022年投资活动使用的净现金为 - 115508000美元，2021年为 - 952348000美元，2020年为 - 209495000美元[177] - 2022年融资活动使用的净现金为 - 275591000美元，2021年为 - 392620000美元，2020年为 - 291696000美元[177] - 2022年现金、现金等价物和受限现金年末余额为522856000美元，2021年为994913000美元，2020年为1568870000美元[177] - 2022财年基本每股收益持续经营业务为6.79美元，2021年为6.28美元，2020年为6.50美元；稀释每股收益持续经营业务2022年为6.77美元，2021年为6.24美元，2020年为6.46美元[230] - 2022财年公司美洲、欧洲、APJ地区收入分别为3.8791102亿美元、2.0289211亿美元、3263.497万美元，总计6.234381亿美元；2021财年分别为2.3317274亿美元、6201.302万美元、2095.593万美元，总计3.1614169亿美元；2020财年分别为1.7844621亿美元、700.27万美元、1432.259万美元，总计1.997715亿美元[231] - 2022财年美国收入为3.4104786亿美元，占比约54.7%；2021财年为1.9923466亿美元，占比约63.0%；2020财年为1.5267536亿美元，占比约76.4%[231] - 2022、2021和2020财年，持续经营业务的税前收入分别为827130美元、466485美元和436146美元[236] - 2022、2021和2020财年，公司所得税总拨备分别为175823美元、71416美元和101609美元[236] - 2022、2021和2020财年，公司有效所得税税率分别为21.3%、15.3%和23.3%[238] 商誉与无形资产相关 - 2022年9月1日年度商誉减值测试显示，欧洲报告单元的估计公允价值超过其账面价值约6%[167] - 截至2022年11月30日，分配给欧洲报告单元的商誉是12.77226亿美元[167] - 公司财产和设备按成本减累计折旧和摊销列示，不同类别估计使用寿命不同，如设备和家具为3 - 10年[184] - 有限寿命无形资产中客户关系使用年限为4 - 15年，供应商名单为10年，其他无形资产为1 - 10年[185] - 商誉和无形资产每年9月1日进行减值测试，若有迹象表明可能减值则更频繁测试[185] - 2022年公司更新收购资产和承担负债的公允价值，其中商誉增加4370万美元，递延所得税负债增加3830万美元，净供应商应收账款减少2100万美元，存货增加940万美元[196] - 截至2022年11月30日，商誉总额为38.0385亿美元，较年初减少1.13426亿美元[214] - 2022、2021和2020财年无形资产摊销费用分别为2.992亿美元、1.053亿美元和4010万美元[214] - 公司预计无形资产未来摊销费用总计341.8902万美元，其中2023 - 2027财年分别为28.823万美元、28.3421万美元、27.9994万美元、27.7216万美元和27.4152万美元[215] 业务分拆与收购 - 2020年12月1日公司完成客户体验服务业务分拆，向股东分配51602股Concentrix普通股[178] - 2021年9月1日公司以16亿美元现金和4400万股SYNNEX普通股（估值约56亿美元）收购Tech Data[178] - 2021年9月1日公司以72亿美元收购Tech Data，包括16亿美元现金（扣除5亿美元股权出资后为11亿美元）和4400万股SYNNEX普通股（价值约56亿美元）[196] - 2022年和2021财年Tech Data估计收入分别约为380亿美元和100亿美元[197] - 假设合并于2020财年初完成，2021财年和2020财年预计收入分别为60.62亿美元和55.97亿美元，持续经营业务归属于TD SYNNEX Corporation的收入分别为5196.88万美元和3493.56万美元[198] - 合并相关的收购、整合和重组成本2022财年为1.90796亿美元，2021财年为9828.3万美元[198] - GBO 2计划相关的收购、整合和重组成本2022财年为3152.4万美元，2021财年为1386.7万美元[199] - GBO 2计划2022财年和2021财年的重组成本分别为2187.2万美元和870.9万美元[199] - 2020财年公司因Concentrix分拆产生740万美元交易成本[199] 应收账款与供应链融资 - 截至2022年11月30日和2021年11月30日，供应链融资计划下出售给金融机构的应收账款分别为14亿美元和75990万美元[180] - 2022财年、2021财年和2020财年，应收账款出售的折扣费用分别为2620万美元、470万美元和320万美元[181] - 2022年11月30日，苹果公司产品采购收入占合并收入的11%，惠普公司为10%；2021年惠普公司为12%；2020年惠普公司为15%[186] - 一个客户在2022、2021和2020财年分别占公司总收入的10%、17%和23%[186] - 截至2022年和2021年11月30日，无单一客户占合并应收账款余额超过10%[186] 服务收入情况 - 服务收入在各报告期占总收入比例均低于10%[189] 保修服务规定 - 公司在欧盟销售某些IT产品需按指令提供长达两年的保修服务[191] 会计政策与准则 - 公司按资产和负债法核算所得税，对不太可能实现的递延所得税资产提供估值备抵[191] - 2021年10月FASB发布新指引，公司于2022财年采用该标准并将对未来收购前瞻性应用[193] - 2022年9月FASB发布会计标准更新，对公司自2024年2月29日结束的季度生效，滚动要求自2025年2月28日结束的季度生效[194] 终止经营业务情况 - 2020财年终止经营业务收入为471.9534亿美元，税后收入为19.4622亿美元[200] - 截至2020年12月1日，终止经营业务的流动资产为14.21065亿美元，非流动资产为37.5418亿美元[201] 股份支付相关 - 截至2022年11月30日，2020年TD SYNNEX计划有390万股普通股可供未来授予[202] - 2022、2021和2020财年的总股份支付费用分别为4550.8万美元、4136.7万美元和1763.1万美元[204] - 2022和2021财年授予的股票期权加权平均授予日公允价值分别为33.57美元和34.37美元[206] - 截至2022年11月30日，677份股票期权未行使，加权平均剩余合同期限为7.09年，加权平均行使价格为72.29美元/份[206] - 截至2022年11月30日，非归属限制性股票和限制性股票单位的未摊销股份支付费用为7410万美元，预计在2.06年的加权平均摊销期内确认[206] - 2022和2021财年，与Tech Data受限股相关的股份支付费用分别为4570万美元和1180万美元[208] - 截至2022年11月30日，Tech Data受限股的未摊销股份支付费用为3560万美元，将在0.75年的加权平均摊销期内确认[208] - 2022、2021和2020财年，公司确认的股份支付费用所得税利益分别为820万美元、1210万美元和440万美元[210] 股票回购与股息 - 2020年6月董事会授权4亿美元股票回购计划，2023年1月授权10亿美元新计划取代旧计划[211] - 2022、2021和2020财年公司分别宣布每股1.20美元、0.80美元和0.40美元的累计现金股息，2023年1月宣布每股0.35美元现金股息[211] 折旧与摊销费用 - 2022、2021和2020财年折旧和摊销费用分别为1.642亿美元、4420万美元和2490万美元，2022财年含6440万美元加速折旧和摊销费用[214] 累计其他综合收益 - 截至2022年11月30日，累计其他综合收益（损失）为 - 71.971万美元，较年初减少38.3516万美元[216] 衍生品与套期工具 - 公司在2021年12月终止名义价值4亿美元的利率互换合约，截至2022年11月30日，未到期净投资对冲合约名义价值总计52.375万美元[218][219] - 截至2022年11月30日，未指定为套期工具的外汇远期合约名义价值为185.3188万美元，指定为现金流量套期的利率互换名义价值为100万美元，指定为净投资套期的外汇远期合约名义价值为52.375万美元[220] - 2022、2021、2020财年衍生品工具税前总损益分别为27,856美元、11,323美元、1,201美元[221] - 预计未来十二个月内OCI中现有净收益将重新分类至收益的金额为960万美元[221] 借款与债务情况 - 2022年11月30日和2021年11月30日高级票据的估计公允价值分别约为21亿美元和24亿美元[223] - 2022年和2021年11月30日借款情况：流动借款分别为268,128美元和181,256美元，长期借款分别为3,835,665美元和3,955,176美元[224] - 美国应收账款证券化安排可借款最高达15亿美元，到期日为2024年12月，2022年11月30日相关应收账款约为29亿美元[224][225] - 美国信贷协议原承诺循环信贷额度6亿美元，定期贷款本金12亿美元，于2021年9月1日终止[226] - 美国定期贷款信贷协议原本金18亿美元，于2021年9月1日终止[227] - TD SYNNEX信贷协议循环信贷额度最高35亿美元，可增加5亿美元，定期贷款本金15亿美元，