公司酒店资产与权益情况 - 公司酒店组合包括12家全服务酒店（3156间客房）及两家共管酒店权益（264间客房），共计3420间客房[203] - 截至文件提交日，公司拥有运营合伙企业约93.5%的权益[204] 公司财务状况整体趋势 - 2021年第二季度运营和财务结果较2020年同期显著改善，但仍远低于2019年同期[207] 公司成本控制措施 - 公司采取成本控制措施，包括削减运营费用、暂停资本支出项目、降低公司层面开支、暂停股息和签订贷款协议[209] 公司融资与证券发售 - 2021年7月27日，公司向美国证券交易委员会提交S - 11表格注册声明，发售运营合伙企业高级无担保票据，截至8月16日该声明未生效[210] - 2020年12月31日，公司完成与KW和MIG的交易，投资者购买2000万美元有担保票据，可选择在2021年11月16日前额外购买1000万美元，票据3年到期，利率6% [217] - 2020年12月31日，公司发行了总计2000万美元的两份担保票据，可在2021年12月31日前额外出售两份总计1000万美元的担保票据[273] - 若注册声明生效，公司拟用公开发行高级无担保票据所得净收益偿还2000万美元有担保债务及约950万美元应计利息等[278] 公司贷款相关情况 - 截至2021年6月30日，公司未满足费城机场希尔顿逸林酒店和白宫酒店抵押贷款的财务契约，已获相应豁免[211] - 截至2021年6月30日，公司未满足杰克逊维尔河滨希尔顿逸林酒店、好莱坞海滩希尔顿逸林度假村和乔治亚露台酒店抵押贷款的财务契约，触发“现金陷阱”[212] - 2021年4月30日，公司与希尔顿好莱坞海滩逸林度假村的抵押贷款人达成贷款修改和恢复协议，支付约400万美元，包括约250万美元的税费和保险准备金、约130万美元2021年1 - 3月欠款等[214] - 2020年4月和5月，公司借入约1070万美元的PPP贷款，并寻求贷款宽限和修改[272] - 2022年，公司有大约4404万美元的气球付款到期，与部分酒店的抵押贷款有关[275] - 截至2021年6月30日，公司未满足费城机场希尔顿逸林酒店和怀特霍尔酒店抵押贷款的财务契约，但已获得豁免[282] - 截至2021年6月30日，公司满足阿尔巴酒店抵押贷款修改后的财务契约，需向贷款方存入约190万美元现金抵押[283] 公司现金与资金情况 - 截至2021年6月30日，公司拥有约2180万美元无限制现金和约1170万美元受限现金，还有出售额外担保票据获得1000万美元额外收益的选择权[213] - 截至2021年6月30日，公司有2180万美元的无限制现金和1170万美元的受限现金，还可要求担保票据投资者额外购买1000万美元的担保票据[263] 公司运营指标对比（季度） - 2021年和2020年6月30日止三个月，实际投资组合入住率分别为58.6%和11.5%，ADR分别为142.79美元和117.60美元，RevPAR分别为83.73美元和13.53美元[221] - 2021年和2020年6月30日止三个月，综合投资组合入住率分别为59.0%和10.5%，ADR分别为161.00美元和122.51美元，RevPAR分别为94.93美元和12.91美元[221] 公司营收情况（季度） - 2021年6月30日止三个月总营收约3440万美元，较2020年同期约530万美元增加约2910万美元，增幅549.5% [222] - 2021年6月30日止三个月客房收入约2400万美元，较2020年同期约390万美元增加约2010万美元，增幅518.8% [223] - 2021年6月30日止三个月餐饮收入约350万美元，较2020年同期约20万美元增加约330万美元，增幅2156.5% [224] - 2021年6月30日止三个月其他运营部门收入约680万美元，较2020年同期约120万美元增加约560万美元，增幅445.6% [225] 公司费用情况（季度） - 2021年6月30日止三个月酒店运营费用约2470万美元，较2020年同期约1050万美元增加约1420万美元，增幅135.4% [226] - 2021年6月30日止三个月利息费用约550万美元，较2020年同期约470万美元增加约80万美元，增幅17.1% [232] 公司其他财务指标（季度） - 2021年第二季度利息收入降至36,308美元，较2020年同期减少35,693美元，降幅49.6%[233] - 2021年6月30日，利率上限公允价值为94美元，利率互换负债公允价值约230万美元；2021年第二季度套期活动未实现收益约30万美元，2020年同期未实现损失约20万美元[234] - 2021年第二季度资产非自愿转换收益较2020年同期增加约50万美元[235] - 2021年第二季度所得税拨备为6,972美元，较2020年同期的23,362美元减少；截至2021年6月30日，估值备抵增加至约1720万美元[236] - 2021年第二季度净亏损约160万美元，较2020年同期的约1630万美元减少[237] 公司营收情况（上半年） - 2021年上半年总收入增至约5700万美元，较2020年同期增加约1450万美元，增幅34.2%[238] - 2021年上半年客房收入增至约3950万美元，较2020年同期增加约1090万美元，增幅38.1%[239] - 2021年上半年食品和饮料收入降至约500万美元，较2020年同期减少约330万美元，降幅39.2%[240] - 2021年上半年其他运营部门收入增至约1240万美元，较2020年同期增加约690万美元，增幅123.1%[241] 公司费用情况（上半年） - 2021年上半年酒店运营费用增至约4320万美元，较2020年同期增加约50万美元，增幅1.2%[242] 公司净亏损与EBITDA情况 - 2021年和2020年Q2及H1归属于普通股股东净亏损分别为281.06万美元和1712.46万美元、1187.56万美元和3144.83万美元[260][262] - 2021年和2020年Q2及H1酒店EBITDA分别为966.05万美元和 - 520.87万美元、1386.12万美元和 - 14.92万美元[262] 公司现金流情况（上半年） - 2021年上半年经营活动提供的净现金流约为190万美元，主要来自酒店运营[264] - 2021年上半年投资活动使用的现金约为130万美元，其中180万美元用于家具、固定装置和设备的常规更换[265] - 2021年上半年公司和运营合伙企业偿还抵押贷款本金约240万美元[266] 公司资本支出预期 - 若2021年剩余时间旅行需求、入住率和每间可售房收入如预期增加，预计全年资本支出约为400万美元[269] 公司债务限制与股息情况 - 自2021年12月31日起，公司有担保票据规定应付账款总额不得超过500万美元，否则需发行1000万美元有担保票据以减少应付账款[285] - 公司自2020年3月17日起暂停普通股季度现金股息，B、C、D系列优先股股息已递延六个季度[287] 公司酒店物业减值情况 - 2021年上半年酒店物业无减值费用[296] 公司递延所得税资产估值备抵情况 - 截至2021年6月30日，公司将递延所得税资产估值备抵调至0[299] 公司债务结构与利率影响 - 截至2021年6月30日，公司有3.366亿美元固定利率债务，加权平均利率4.74%，5090万美元可变利率债务[304] - 假设可变利率债务余额维持在5090万美元，1个月伦敦银行同业拆借利率和优惠利率均上升1%，公司年利息支出和现金流影响约20万美元[304] - 截至2020年12月31日，公司有3.394亿美元固定利率债务，加权平均利率4.74%，5090万美元可变利率债务[305]