公司收购与股份转换 - 2021年7月9日公司完成对MSG Networks Inc.的收购，发行7476股A类普通股和2337股B类普通股给原股东[238][239] - 原股东持有的MSGN A类和B类普通股按0.172的比例转换为公司对应股票[239] 疫情对公司业务的影响 - 2020年3月中旬起公司所有表演场馆因疫情关闭，2020年12月和2021年1月麦迪逊花园广场分别恢复尼克斯队和游骑兵队无观众主场比赛[242] - 2021年2月中旬至5月中旬麦迪逊花园广场以10%座位容量开放，5月中旬起纽约表演场馆可满负荷接待客人，6月起芝加哥剧院无限制举办活动[242] - 2021年8月17日起纽约市室内餐饮、健身和娱乐场所工作人员和顾客需出示至少一针疫苗接种证明，8月20日起芝加哥室内公共场所包括公司场馆需戴口罩[242] - 2021财年公司大部分票务活动推迟或取消，预计2021年全年预订仍受影响[243] - 2020年3月中旬起，Tao Group Hospitality几乎所有场馆关闭约三个月，三家场馆永久关闭[248] - 2021财年公司运营受新冠疫情严重影响，娱乐业务多数时间暂停，MSG网络转播减少，Tao Group Hospitality运营受限[304] 公司业务部门划分 - 2020年4月17日前公司作为一个可报告部门运营和报告财务信息，之后分为娱乐、Tao Group Hospitality和MSG Networks三个部门[233] 公司业务范围与项目建设 - 公司业务包括标志性场馆、娱乐品牌、体育和娱乐网络、餐饮和夜生活业务以及音乐节等[237] - 公司正在拉斯维加斯建造首个MSG Sphere场馆[237] - MSG Networks为多个平台制作、开发和获取内容，包括公司场馆的内容[237] - 2023年公司预计开放拉斯维加斯的MSG Sphere场馆[254] - 威尼斯人MSG Sphere预计2023年开业，成本估算约186.5万美元，截至2021年9月30日实际发生成本约97.6万美元[318][319] 公司业务活动安排 - 2021年圣诞盛典计划演出160场，2019年为199场[244] 场地许可费用 - 2021财年6月30日结束的首个完整合同年，尼克斯队和游骑兵队的场地许可费分别约为22,500美元和16,700美元，后续每年许可费为前一年的103%[245] MSG Networks业务情况 - 2021财年，MSG Networks的NBA和NHL转播大幅减少，收入下降，广告收入显著减少，相关费用也有所降低[247] - 2021年第三季度MSG网络业务调整后营业利润为5.5793亿美元，较去年同期的7.4391亿美元减少1.8598亿美元，降幅25%[283] - 2021年第三季度MSG网络业务收入为14.1473亿美元，较去年同期的15.7363亿美元减少1.589亿美元，降幅10%[283] - 2021年第三季度MSG网络业务直接运营费用为6.8423亿美元，较去年同期的6.5072亿美元增加3351万美元，增幅5%[283] - 2021年第三季度MSG网络业务销售、一般和行政费用为4.7975亿美元，较去年同期的2.2527亿美元增加2.5448亿美元，增幅113%[283] - 自2021年10月1日起，康卡斯特不再转播MSG网络，导致其用户减少约10%，预计在协议未续签期间，收入也将减少相当比例[288] - 2021年第三季度直接运营费用增加3351美元，即5%，达到68423美元，主要因版权费和其他节目制作成本增加[289] - 2021年第三季度销售、一般和行政费用增加25448美元，即113%，达到47975美元，主要因合并相关成本[290] - 2021年第三季度营业收入减少44658美元，即65.7%，降至23278美元，因销售、一般和行政费用增加、收入降低和直接运营费用增加[291] - 2021年第三季度调整后营业收入减少18598美元，即25%，降至55793美元，降幅低于营业收入主要因收购相关成本和股份支付增加[292] 公司贷款与财务契约 - 2021财年，公司全资子公司MSG National Properties签订了650,000美元的五年期高级有担保定期贷款安排[251] - 2020年8月，Tao Group Hospitality修订高级信贷协议，暂停部分财务契约至2021年12月31日，并提高最低流动性要求[252] 公司财务数据关键指标变化 - 2021年第三季度与2020年同期相比，收入从170,546美元增至294,510美元，增幅73%；净亏损从40,606美元增至84,276美元，增幅108%[261] - 2021年第三季度与上一年同期相比，权益法投资损失减少489美元，降幅29%至1,207美元[265] - 2021年第三季度与上一年同期相比，净利息费用从4,856美元增至17,799美元，增加12,943美元[266] - 2021年第三季度调整后营业利润为1.0257亿美元，较去年同期的6738万美元增加3519万美元，增幅52%[269] - 2021年第三季度归属可赎回和不可赎回非控股股东的净亏损分别为2212万美元和365万美元，去年同期分别为3889万美元和630万美元[269] 娱乐业务数据关键指标变化 - 2021年第三季度娱乐业务调整后营业亏损为7.1392亿美元，较去年同期的5.8277亿美元增加1.3115亿美元，增幅23%[272] - 2021年第三季度娱乐业务收入为3.4239亿美元，较去年同期的7555万美元增加2.6684亿美元[272] - 2021年第三季度娱乐业务直接运营费用为3.6302亿美元，较去年同期的2.3615亿美元增加1.2687亿美元，增幅54%[272] - 2021年第三季度娱乐业务销售、一般和行政费用为9.2962亿美元，较去年同期的5.265亿美元增加4.0312亿美元，增幅77%[272] Tao Group Hospitality业务数据关键指标变化 - 2021年第三季度Tao Group Hospitality收入增加112243美元至119464美元，主要因收购Hakkasan、场馆恢复运营等[294][297] - 2021年第三季度Tao Group Hospitality直接运营费用增加51265美元至61093美元，主要因收购Hakkasan、恢复运营成本增加等[294][298] - 2021年第三季度Tao Group Hospitality运营收入从亏损11256美元转为盈利10081美元，改善21337美元，主要因收入增加[294][302] - 2021年第三季度Tao Group Hospitality调整后运营收入从亏损9114美元转为盈利26188美元，改善35302美元，增幅高于运营收入[294][303] 公司现金及等价物与回购计划 - 截至2021年9月30日，公司现金及现金等价物为133.145万美元，其中约28.3万美元为预售现金收入[313] - 2020年3月31日，公司董事会授权一项最高35万美元的A类普通股回购计划，目前尚未回购[314] 公司债务偿还与余额情况 - 截至2021年9月30日，MSGN信贷协议下已累计偿还本金6.4625万美元，MSGN定期贷款工具未偿还余额为103.5375万美元[326] - 截至2021年9月30日，国家房产定期贷款工具未偿还余额为64.5125万美元，利率为7%[328] - 截至2021年9月30日，Tao定期贷款工具未偿还余额为2.75万美元，Tao循环信贷工具已使用750美元用于开具信用证[330] - 截至2021年9月30日，Tao次级信贷协议未偿还余额为6.3万美元[332] - 截至2021年9月30日，公司未偿还信用证总额为7806美元[334] 公司合同义务与现金使用量 - 2021年7月9日与MSG网络合并后，公司新增约364.625万美元合同义务[335] - 2021年第三季度，公司经营活动净现金使用量为2338美元，投资活动净现金使用量为13.6976万美元，融资活动净现金使用量为4.4797万美元[337] 公司商誉与无形资产情况 - 截至2021年9月30日，公司合并资产负债表中商誉余额为500,181美元，其中娱乐业务为74,309美元，MSG网络为424,508美元，Tao集团酒店业务为1,364美元[346] - 2022财年第一季度，公司对商誉进行年度减值测试，未发现任何报告单元存在商誉减值，公司认为报告单元公允价值超过账面价值10%以上即实现足够安全边际[348] - 截至2021年9月30日，公司合并资产负债表中可辨认 indefinite - lived无形资产为63,801美元，其中商标为61,881美元，摄影相关权利为1,920美元[349] - 2022财年第一季度，公司对可辨认 indefinite - lived无形资产进行年度减值测试，未发现减值，公司认为该类资产公允价值超过账面价值10%以上即实现足够安全边际[350] 公司信贷安排利率情况 - 截至2021年9月30日，MSG网络高级有担保信贷安排的利率范围为1.58% - 1.65%，当日约为1.58%；Tao高级有担保信贷安排的利率范围为2.58% - 2.65%，当日为2.59%；国家房产定期贷款安排利率自设立以来一直为7.00%[355] - 假设2021年9月30日浮动利率上调100个基点并持续一整年，MSG网络高级有担保信贷安排、国家房产定期贷款安排和Tao高级有担保信贷安排的未偿余额利息费用将增加12,773美元[355] - MSG网络高级有担保信贷安排的利率为基础利率加0.25% - 1.25%或欧元美元利率加1.25% - 2.25%，具体取决于总净杠杆率[354] - 国家房产定期贷款安排和Tao高级有担保信贷安排的利率根据选择，基于LIBOR、美国联邦基金利率或美国优惠利率的浮动利率，Tao高级有担保信贷安排还可能有额外利差[353] 汇率波动影响 - 过去十二个月至2021年9月30日，GBP/USD汇率波动范围约为5%，从1.2896到1.4218，当日汇率为1.3477[356] - 假设2021年9月30日GBP/USD汇率统一波动5%，公司净资产价值将变化约9,000美元[356]