公司整体财务关键指标变化 - 2023年前9个月公司净亏损7260万美元，2022年同期净利润为1.281亿美元，减少2.007亿美元[100] - 2023年前9个月运营亏损（未计利息和所得税）为5250万美元，2022年同期收入为3.233亿美元，减少3.758亿美元[101] - 2023年前9个月税前巨灾损失为6.324亿美元，2022年同期为2.13亿美元，增加4.194亿美元[102] - 2023年前9个月净有利的往年损失准备金发展为680万美元，2022年同期为1920万美元，减少1240万美元[102] - 2023年第三季度公司净利润为860万美元，2022年同期为50万美元，增加810万美元[111] - 2023年第三季度净保费收入为159640万美元，2022年同期为150540万美元，同比增加9100万美元[119][121] - 2023年前三季度净保费收入为446470万美元，2022年同期为415050万美元[119] - 2023年第三季度运营收入为152270万美元，2022年同期为141120万美元[119] - 2023年前三季度运营收入为449650万美元，2022年同期为412860万美元[119] - 2023年第三季度利息费用和所得税前运营收入为1370万美元，2022年同期为5390万美元，同比减少4020万美元[119][120] - 2023年前三季度利息费用和所得税前运营亏损为5250万美元，2022年同期为盈利32330万美元[119] - 2023年前九个月净保费收入较2022年同期增加3.142亿美元[141] - 2023年前九个月经营亏损（扣除利息费用和所得税前）为5250万美元，2022年同期为经营收入3.233亿美元，经营业绩减少3.758亿美元[140] - 2023年前九个月其他业务运营收入为120万美元，较2022年同期的130万美元减少10万美元[155] - 2023年前九个月净投资收入为2.505亿美元，较2022年同期的2.204亿美元增加3010万美元[145] - 2023年前九个月费用和其他收入为2320万美元，较2022年同期的1940万美元增加380万美元[145] - 2023年前九个月其他运营费用为2430万美元，较2022年同期的2120万美元增加310万美元[145] - 截至2023年9月30日，公司总损失和理赔费用准备金为73.298亿美元，较2022年12月31日的70.126亿美元有所增加[159] - 2023年前九个月，公司净有利损失和理赔费用发展（不包括巨灾）为680万美元，2022年同期为1920万美元[160][163][164] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，再保险应收款分别为19.922亿美元和19.645亿美元[170] - 2023年第三季度和前九个月净投资收入分别为8420万美元和2.505亿美元，高于2022年同期的7300万美元和2.204亿美元[171] - 2023年9月30日，固定到期投资的收益率为3.37%（三季度）和3.32%（前九个月），高于2022年同期的3.02%和2.98%[171] - 截至2023年9月30日，公司持有现金和投资资产总额为88.542亿美元，较2022年12月31日增加3940万美元，增幅0.4%[172][173] - 截至2023年9月30日，固定到期投资的账面价值为76.183亿美元，占总资产的86.1%，较2022年12月31日的74.818亿美元和84.9%有所增加[172] - 截至2023年9月30日，固定到期投资组合摊余成本为85.355亿美元，公允价值为76.183亿美元，净未实现损失为9.172亿美元[174] - 按评级类别划分，2023年9月30日Aaa/Aa/A评级的固定到期投资摊余成本为60.093亿美元，公允价值为53.403亿美元，占总公允价值的70.1%；2022年12月31日摊余成本为57.614亿美元，公允价值为51.924亿美元，占比69.4%[175] - 2023年9月30日固定到期投资组合加权平均久期为3.9年，2022年12月31日为4.3年[178] - 2023年前九个月公司确认净减值1650万美元，主要包括银行业固定到期投资出售损失1030万美元和抵押贷款估计信用损失540万美元；2022年第三季度和前九个月分别确认净减值1570万美元和1630万美元[183] - 2023年9月30日和2022年12月31日，抵押贷款的信用损失准备分别为850万美元和320万美元，可供出售债务证券的信用损失准备分别为250万美元和210万美元[184] - 2023年9月30日，处于非应计状态的固定到期证券账面价值为1480万美元，2022年12月31日和2022年9月30日无此类证券[185] - 2023年9月30日，固定到期投资的未实现损失总额为9.21亿美元，较2022年12月31日增加1.033亿美元，主要归因于利率上升[186] - 按到期期限划分，2023年9月30日，一年及以内到期的固定到期投资未实现损失为530万美元，1 - 5年到期的为1.554亿美元，5 - 10年到期的为3.991亿美元，10年以上到期的为4950万美元[189] - 2023年三季度净实现和未实现投资损失为610万美元，2022年同期为4490万美元；2023年前九个月为3180万美元，2022年同期为1.387亿美元[193][194] - 2023年三季度持续经营业务所得税拨备为收益910万美元，2022年同期为0.1万美元；2023年前九个月为收益3530万美元，2022年同期为费用3000万美元[196][198] - 2023年三季度经营业绩所得税拨备为收益160万美元，有效税率30.8%，2022年同期为费用970万美元，有效税率21.4%；2023年前九个月为收益2120万美元，有效税率27.1%，2022年同期为费用6050万美元，有效税率20.3%[197][199] - 2023年9月30日，保险公司法定资本和盈余为25.019亿美元，较2022年12月31日的26.904亿美元减少1.885亿美元[202] - 截至2023年9月30日，汉诺威保险的风险资本比率在行业规模为189%，监管规模为379%[203] - 2023年前九个月，汉诺威保险支付1亿美元股息给控股公司[204] - 2023年前九个月，经营活动提供净现金2.69亿美元，较2022年同期的5.238亿美元减少2.548亿美元[206] - 2023年前九个月，投资活动使用净现金1.864亿美元，2022年同期为4.762亿美元[207] - 2023年前九个月，融资活动使用净现金9310万美元，2022年同期为1.137亿美元；2023年前九个月支付三次季度股息，每股0.81美元，共计8690万美元[208][209] - 截至2023年9月30日，控股公司持有约3.443亿美元的固定收益证券和现金[210] - 2023年金融市场持续大幅波动，THG及其子公司持有的许多证券处于未实现亏损状态，但公司认为资产质量可实现投资组合的长期经济价值[212] - 公司预计保险子公司能产生足够运营现金满足所有短期和长期现金需求，无需出售证券，但不可预见的业务需求可能导致出售亏损证券并确认减值费用[212] - 截至2023年9月30日，公司遵守债务和信贷协议的契约[216] 各业务线数据关键指标变化 - 2023年第三季度TAP销售平台新业务提交量较2022年同期增长约21%[103] - 2023年前9个月核心商业净保费收入同比增长6.1%[104] - 2023年前9个月专业业务净保费收入同比增长5.8%[106] - 2023年前9个月个人业务净保费收入同比增长9.9%[108] - 约88%的有效保单签发给拥有多份保单或附加险的客户[107] - 2023年第三季度核心商业净保费收入为58940万美元，2022年同期为56590万美元，同比增加2350万美元[123][126] - 2023年第三季度核心商业、专业险和个人险的综合比率分别为98.7%、83.4%和120.8%，2022年同期分别为101.3%、89.2%和107.3%[123] - 2023年第三季度承保利润（亏损）为-6930万美元，2022年同期为-1840万美元[125] - 2023年第三季度核心商业承保利润为530万美元，2022年同期为承保亏损770万美元，承保业绩增加1300万美元[127] - 2023年第三季度巨灾损失为4460万美元，2022年同期为3270万美元，增加1190万美元[127] - 2023年第三季度专业险净保费收入为3.387亿美元，2022年同期为3.291亿美元，增加960万美元[130] - 2023年第三季度个人险净保费收入为6.683亿美元，2022年同期为6.104亿美元，增加5790万美元[134] - 2023年第三季度个人汽车险净保费收入为3.85亿美元，2022年同期为3.54亿美元，增加3100万美元，增幅8.8%；有效保单数量增加1.0%[135] - 2023年第三季度个人房屋险及其他险种净保费收入为2.833亿美元，2022年同期为2.564亿美元，增加2690万美元，增幅10.5%；有效保单数量增加1.7%[135] - 2023年第三季度个人险承保亏损为1.273亿美元，2022年同期为4270万美元，承保业绩减少8460万美元[136] - 2023年前九个月核心商业、专业险和个人险的综合比率分别为99.7%、87.2%和123.7%，2022年同期分别为95.8%、88.8%和102.6%[143] - 2023年前九个月核心商业净保费收入为16.415亿美元，较2022年同期的15.467亿美元增加9480万美元，主要因定价因素[146] - 2023年前九个月核心商业承保利润为100万美元，较2022年同期的5880万美元减少5780万美元，主要因巨灾损失和不利的准备金发展[147] - 2023年前九个月专业险净保费收入为9.884亿美元，较2022年同期的9.342亿美元增加5420万美元，主要因定价和新业务增长[149] - 2023年前九个月专业险承保利润为1.195亿美元，较2022年同期的9620万美元增加2330万美元，主要因有利的准备金发展和较低的当期事故年损失[150] - 2023年前九个月个人险净保费收入为18.348亿美元，较2022年同期的16.696亿美元增加1.652亿美元，主要因续保价格上涨，但被新业务减少部分抵消[152] - 2023年前九个月个人险承保亏损为4.224亿美元，较2022年同期的5030万美元增加3.721亿美元，主要因巨灾损失和不利的准备金发展[153] 再保险协议情况 - 公司通过与Commonwealth Re的两份再保险协议获得巨灾保护，相关巨灾债券发行本金总额为3亿美元[166] - 2023年协议提供高达1.5亿美元的保险，直至2026年6月30日，触发点为单次事件损失达13亿美元[167] - 2022年协议重置后，2023年7月1日至2025年6月30日，触发点同样为单次事件损失达13亿美元，保险金额1.5亿美元[168] 利率政策情况 - 2023年第三季度，美联储将联邦基金目标利率上调0.25%至5.25% - 5.50%，并表示可能继续加息以控制通胀[190] 投资计划情况 - 公司预计将新资金主要投资于投资级固定到期投资，但也会将部分资金投资于低于投资级的固定到期投资、有限合伙企业、普通股证券和其他投资资产[182] 股票回购计划情况 - 董事会授权最高13亿美元的股票回购计划，截至2023年9月30日已回购790万股，剩余约3.3亿美元可用于额外回购[213] 借款与信贷协议情况 - 截至2023年9月30日，公司在联邦住房贷款银行的借款能力为1.18亿美元，无未偿还借款[214] - 2023年7月21日，公司签订五年期最高1.5亿美元的无担保循环信贷协议，可增至3亿美元，同时终止了2亿美元的旧协议，目前无借款[215] 政策影响情况 - 为应对新冠疫情，公司运营所在州的监管机构发布了有关保费退还、支付宽限期、费率重新评估等方面的命令或指导，可能限制公司管理业务组合和应对潜在风险的能力[217] - 政策制定者仍在讨论政府资助的大流行保险计划或其他基于保险的大流行救济提案，目前难以估计对公司业务的潜在影响[218]