财务数据关键指标变化 - 截至2021年9月30日，公司总资产为1213.0705万美元，较2020年12月31日的185.4013万美元增长约554.29%[18] - 截至2021年9月30日，公司总负债为734.1801万美元，较2020年12月31日的299.5868万美元增长约145.06%[18] - 2021年前三季度，公司实现营收7.5067万美元，成本为117.6691万美元，毛利润为 - 110.1624万美元[20] - 2021年前三季度，公司总运营费用为2416.7363万美元，较2020年同期的37.6657万美元增长约6316.29%[20] - 2021年前三季度，公司运营亏损为2526.8987万美元，较2020年同期的37.6657万美元增长约6608.86%[20] - 2021年前三季度，公司净亏损为2534.584万美元，较2020年同期的37.6657万美元增长约6629.24%[20] - 截至2021年9月30日，公司普通股加权平均流通股数为212.1129万股，较2020年同期的5.152万股增长约4017.09%[20] - 2021年前九个月净亏损2534.584万美元，2020年同期净亏损37.6657万美元[25] - 2021年前九个月经营活动净现金使用量为1328.6816万美元，2020年同期为21.2608万美元[25] - 2021年前九个月投资活动净现金使用量为70.7678万美元，2020年同期为1.7438万美元[25] - 2021年前九个月融资活动净现金提供量为1611.5791万美元，2020年同期为161.4547万美元[25] - 2021年前九个月现金净增加212.1297万美元，期初现金为53.6082万美元，期末现金为265.7379万美元；2020年现金净增加138.4501万美元，期初现金为0，期末现金为138.4501万美元[25] - 2021年前九个月现金支付利息9209美元，2020年无[26] - 2021年9月30日，公司财产和设备总值870,780美元，累计折旧109,738美元，总财产、厂房和设备为761,042美元；2020年12月31日对应数值分别为307,309美元、2,038美元和305,271美元[59] - 2021年9月30日止三个月和九个月，折旧费用分别为57,448美元和124,726美元；2020年2月21日（成立）至9月30日无折旧费用[59] - 2020年公司以17,438美元收购域名，2021年9月30日止三个月和九个月，摊销费用分别为3,741美元和9,831美元；2020年9月30日止三个月及2020年2月21日（成立）至9月30日摊销费用为194美元[60] - 截至2021年9月30日，应付票据未来总付款109,294美元，利息18,638美元，应付票据总额90,656美元，流动部分17,438美元，长期应付票据73,218美元[63] - 2021年9月30日，基本和摊薄后每股净亏损分别为$(2.55)和$(11.95) [89] - 截至2021年9月30日，递延所得税资产为6,089,825美元，估值备抵为(5,607,482)美元，净递延所得税资产为(482,343)美元[92] - 2021年第三和九个月，经营租赁成本分别为121,932美元和252,951美元，短期租赁成本分别为61,226美元和132,697美元[95] - 截至2021年9月30日，经营租赁使用权资产为2,296,872美元，使用权负债为2,293,116美元[95] - 2021年第三和九个月，公司收入7.5067万美元，销售11辆Grunt摩托车；商品销售成本117.6691万美元；净亏损分别为587.8554万美元和2534.584万美元[112][113] - 2021年第三和九个月，销售和营销费用分别为112.3206万美元和193.7745万美元；一般和行政费用分别为58.6492万美元和1463.4037万美元；产品开发费用分别为302.1207万美元和759.5581万美元[112] - 2021年9月30日，公司现金270万美元，营运资金300万美元；2021年前九个月，经营活动使用现金1330万美元，投资活动使用现金70万美元，融资活动提供现金1610万美元[127][128][129][130] - 截至2021年9月30日，公司累计亏损2670万美元，营收不足10万美元，现金不足以支持一年以上运营[135] 融资相关数据 - 2021年前三季度，公司通过WeFunder募资净额为220.544万美元[24] - 2021年发行A类优先股，扣除发行成本后所得净额为246.4508万美元[24] - 2021年发行B类优先股，扣除发行成本后所得净额为961.5331万美元[24] - 2021年10月8日，公司首次公开募股出售3,025,000股普通股，净收益约1500万美元；10月29日，额外出售226,875股，净收益110万美元[70] - 2020年，公司与投资者签订SAFE协议获200万美元投资，2021年1月转换为424,269股A类优先股；2021年1月WeFunder SAFE投资转换为351,832股A类优先股[71][72] - 2021年，公司完成A类优先股和B类优先股发行，分别获毛收入2,669,978美元和10,505,357美元，支付费用205,470美元和890,026美元[74][75] - 2021年1月，公司完成WeFunder SAFE融资，获得毛收入225.894万美元，支付费用5.35万美元[131] - 2021年2月，公司完成A类优先股发行，获得毛收入266.9978万美元，发行41.5287万股A类优先股，支付佣金和费用20.547万美元[132] - 2021年4月至9月，公司出售1105827股B系列优先股，每股9.50美元，总收益1050万美元，支付佣金和费用890026美元[133] - 2021年9月10日，公司与贷款人签订200万美元6%的本票协议，发行266664股普通股，支付35000美元法律费用和6%佣金[134] - 2021年10月8日和29日，公司首次公开募股，分别出售3025000股和226875股普通股，每股5.50美元，净收益1660万美元，承销商佣金和费用170万美元[136] 股权相关数据 - 2021年7月27日，董事会批准每持有一股普通股发放1.5股普通股股息，视为股票拆分[35] - 截至2021年9月30日，普通股认股权证流通数量为11,578,642份，行使价格为1.03美元，内在价值为45,713,770美元[81] - 2021年计划预留3,000,000股普通股用于发行，截至2021年9月30日，可发行股份为703,243股[82] - 2020年10月起，公司同意授予637,500股受限股票单位，分三年等额归属，每股公允价值估计为1.88美元[83] - 2021年第三和九个月，受限股票单位分别确认（收益）费用为$(18,568)和$179,795，预计未来确认额外费用603,544美元[84] - 截至2021年9月30日，普通股期权流通数量为1,674,250份，行使价格为1.73美元，内在价值为5,503,000美元[86] - 2021年第三和九个月，股票薪酬总费用分别为849,725美元和14,256,318美元[87] - 首次公开募股完成后，A类和B类优先股转换为574.3175万股普通股，锁定期180天，分阶段解禁[99] - 公司董事和高管现有持股（假设行使认股权证）约占已发行普通股的54%[207] - 公司授权可发行最多1亿股普通股和500万股优先股[211] 业务运营计划 - 公司计划2022年第二季度开始交付Runt摩托车，2023年上半年推出Volcon Stag原型并上市销售，2024年上半年推出Beast UTV[104] - 公司预计2023年第一季度在德克萨斯州Liberty Hill的新制造工厂开始生产[105] - 公司将租赁位于德克萨斯州利伯蒂希尔53英亩的制造设施[206] - 公司预计2022年3月交付所有Grunts，2022年第二季度交付Runts[188] 业务订单情况 - 截至2021年9月30日，美国客户为277辆Grunt摩托车支付定金，总计190万美元；拉丁美洲进口商订购92辆Grunt摩托车，公司预计2022年3月交付所有订单[107][109] - 截至2021年9月30日，美国客户为277辆Grunts和5辆Runts支付定金，总定金达190万美元[188] - 截至2021年9月30日，公司收到拉丁美洲进口商92辆Grunts的订单[190] 公司财务政策 - 公司对车辆提供一年质保，对电池组提供两年质保，在车辆交付客户时计提质保准备金[43] - 公司采用“资产和负债”法确定递延税项，若递延税项资产很可能无法在可预见未来实现，则提供估值备抵[52] - 2020年12月，公司为车辆融资75,702美元，利率8.64%，每月还款1,211美元，为期72个月；2021年4月，为车辆融资30,942美元，利率7.64%，每月还款753美元，为期48个月[62] - 2021年9月10日，公司发行200万美元6%的本票，10月8日以首次公开募股所得2,007,333美元偿还[64] - 公司对车辆提供一年保修，电池组提供两年保修，按预计成本计提保修准备金[145] - 公司车辆提供1年质保，电池提供2年质保[200] 公司风险因素 - 公司自成立以来持续亏损且经营活动产生负现金流，对持续经营能力存疑，管理层计划未来十二个月通过贷款或出售股权为运营成本融资[31] - 公司运营亏损持续，现有资金不足以支持一年运营，可能影响业务和股价[159] - 公司审计师曾发现财务报告内部控制存在重大缺陷，虽已开始整改，但无法确保能及时有效解决[160][162] - 公司车辆生产面临设计、制造、推出和产能提升等方面的延迟或复杂情况，可能损害品牌、业务和财务状况[164] - 公司可能无法实现生产和交付计划，因生产良率低导致产量增加延迟，目前正开发改进生产流程但不一定成功[165] - 公司依赖单一来源供应商，供应商无法按时按要求交付零部件，会对财务状况和经营成果产生重大不利影响[166] - 新冠疫情对供应链产生不利影响，近期车辆用电脑芯片交付延迟，虽不影响初始车辆交付，但可能限制未来交付能力[169] - 公司若无法经济地大规模生产高质量车辆，或无法实现目标制造成本，将影响业务和财务状况[171][174] - 公司品牌建设不成功会影响产品的客户接受度，进而对业务、经营成果和财务状况产生重大不利影响[173] - 材料成本增加、供应中断或短缺会损害公司业务，如电池组面临成本上升、供应中断和关税等风险[176] - 产品责任索赔不利裁决会对公司业务、经营成果和财务状况产生重大不利影响，且可能难以获得足够的产品责任保险[179] - 公司所处市场处于起步阶段且竞争激烈，竞争对手资源更丰富，可能导致车辆销售下降、市场份额流失[180] - 公司可能面临知识产权侵权索赔，需承担高额成本，若商标申请不成功可能需更换商标[181][182] 公司其他事项 - 发生基础交易且总销售价格达1亿美元及以上时，咨询公司将获1%现金付款[210] - 公司作为新兴成长型公司，在满足特定条件前可享受某些披露要求豁免，如年总收入达10.7亿美元等[214] - 公司作为较小报告公司，无需审计师对管理层财务报告内部控制评估进行证明和报告等[216] - 截至2021年9月30日，公司无未合并实体或金融合作伙伴关系[149] - 公司披露控制和程序在2021年9月30日有效，该季度内部控制无重大变化[151][152] - 公司目前未涉及法律诉讼，但业务中可能面临不可预测的法律程序[156][157]