业务部门收入占比 - 公司运营分为航空和车队两个可报告经营部门，2023年、2022年和2021年，航空部门分别占合并收入的63%、61%和51%[22][23] - 2023年、2022年和2021年，车队部门分别占合并收入的37%、39%和49%[24] 业务出售与收购 - 2023年5月公司决定出售联邦和国防部门，2024年2月达成出售该部门大部分资产的协议[26][28] - 2023年2月公司完成对Precision Fuel的收购，7月完成对Desser Aerospace的收购，9月与霍尼韦尔达成资产购买和许可协议[111][112] - 2024年2月公司签署协议出售联邦和国防业务板块资产，并签署收购Turbine Controls, Inc.的协议[109][110] 员工与办公地点 - 截至2023年12月31日，公司约有1200名员工[32] - 截至2023年12月31日，公司拥有或租赁24个地点的建筑空间，总面积为162.7万平方英尺，其中自有36.2万平方英尺，租赁126.5万平方英尺[90] 运营风险 - 公司面临健康疫情、供应链延迟和中断、地缘政治不确定性等运营风险[49][51] - 美国邮政管理局的管理库存计划占公司收入和利润的很大一部分，其车队更换计划可能影响公司未来收入和利润[52] - 公司业务战略包括通过收购实现增长，但面临合适收购对象、资本、整合等风险[53] - 公司可能剥离某些业务，这可能导致资产减值、处置损失等，影响经营和财务状况[55] - 航空和车辆零部件行业竞争激烈，可能损害公司业务[59] - 公司业务依赖航空售后市场，其需求受多种因素影响，可能导致销售下降和信用风险增加[60] - 全球经济和政治因素可能对公司收入产生不利影响[62] - 通货膨胀可能增加公司成本，降低利润率[63] - 公司运营面临多种风险，如运营中断、法律诉讼、环境和污染风险等[65] - 公司依赖第三方包裹快递公司，其服务中断可能影响公司运营和财务状况[67] 监管与竞争 - 公司业务受美国联邦航空管理局、美国邮政管理局和国防部等监管[41] - 公司在高度竞争的行业中运营，主要竞争因素包括客户知识、产品可用性等[44][45] 资产与负债情况 - 截至2023年12月31日，商誉和无形资产（扣除摊销后）分别占公司总资产（不包括待售资产）的28%和9%[57] - 截至2023年12月31日，公司未偿还债务总额（扣除未摊销债务发行成本）为4.29亿美元[80] - 2023年总资产为13.50338亿美元，较2022年的9.99789亿美元增长35.06%[177] - 2023年总负债为7.33613亿美元，较2022年的5.50263亿美元增长33.32%[177] - 2023年股东权益为6.16725亿美元，较2022年的4.49526亿美元增长37.20%[177] 股息情况 - 公司无法保证未来继续按当前水平支付股息[79] - 公司普通股每股面值0.05美元，在纳斯达克全球精选市场交易，2023年和2022年每股股息均为0.40美元[95] - 2023年公司支付现金股息约540万美元，每股0.40美元[140] - 2023年宣布每股股息0.40美元，股息总额为572.9万美元[183] 股权相关 - 截至2024年2月1日，公司普通股约有199名登记股东[96] - 2023财年第四季度，参与者自愿放弃25,854股普通股以支付个人税款[98] - 截至2023年12月31日，经股东批准的股权补偿计划授权发行266,125份证券，加权平均行使价格为43.25美元，剩余可发行数量为768,489份[100] - 2023年7月，公司公开发行2,846,250股普通股，净收益1.291亿美元用于偿还借款和一般公司用途[114] - 2023年发行普通股284.6万股，新增额外实收资本1.28968亿美元[183] 业务板块数据变化 - 2023年航空业务板块年收入增长33%，达到5.44亿美元，分销收入增长29%，维修收入增长46%[117] - 2023年车队业务板块商业客户收入增长45%，商业收入占比从2022年的40%提升至48%，美国邮政服务收入增长8%[119] - 2023年公司航空业务板块营收5.44亿美元，较2022年的4.081亿美元增加1.359亿美元，增幅33%；营业利润7116.8万美元，较2022年的3641.6万美元增加3475.2万美元，增幅95%[128] - 2023年公司车队业务板块营收3.165亿美元，较2022年的2.613亿美元增加5513.2万美元，增幅21%；营业利润3125.7万美元，较2022年的2391.1万美元增加734.6万美元，增幅31%[133] 财务数据关键指标变化 - 2023年公司营收8.605亿美元，较2022年的6.694亿美元增加1.91亿美元，增幅29%，主要源于航空和车队业务板块增长[120] - 2023年公司成本和运营费用7.725亿美元，较2022年的6.158亿美元增加1.566亿美元，增幅25%[120][121] - 2023年公司营业利润8799.6万美元，较2022年的5360.4万美元增加3439.2万美元，增幅64%[120][124] - 2023年公司利息支出3108.3万美元，较2022年的1789.3万美元增加1319万美元，增幅74%[120][125] - 2023年公司持续经营业务所得税拨备1376.1万美元，较2022年的905.2万美元增加470.9万美元，增幅52%，有效税率从2022年的25.3%降至24.2%[120][126] - 2023年公司经营活动使用现金2182.9万美元，2022年提供现金805.1万美元；投资活动使用现金2.357亿美元，较2022年增加2.333亿美元；融资活动提供现金2.65亿美元，2022年使用现金571.4万美元[137][138][139] - 2023年总营收为8.60488亿美元，较2022年的6.69448亿美元增长28.54%[178] - 2023年净利润为3913.4万美元，较2022年的2805.9万美元增长39.47%[178] - 2023年基本每股收益为2.77美元，较2022年的2.20美元增长25.91%[178] - 2023年综合收益为3629.8万美元，较2022年的3320.3万美元增长9.32%[180] - 2023年利息利率互换协议公允价值变动净损失为283.6万美元[180] - 2023年、2022年、2021年净收入分别为3913.4万美元、2805.9万美元、796.6万美元[185] - 2023年、2022年、2021年经营活动提供（使用）的净现金分别为-2182.9万美元、805.1万美元、-1760.2万美元[185] - 2023年、2022年、2021年投资活动使用的净现金分别为-23569万美元、-237.7万美元、-6163.2万美元[185] - 2023年、2022年、2021年融资活动提供（使用）的净现金分别为26497.1万美元、-571.4万美元、7937.4万美元[185] - 2023年、2022年、2021年现金及现金等价物净增加（减少）额分别为745.2万美元、-4万美元、14万美元[185] - 2023年、2022年、2021年利息现金支付分别为3503.9万美元、1642.3万美元、1214.6万美元[187] - 2023年、2022年、2021年所得税现金支付分别为1394.4万美元、1033.2万美元、753.6万美元[187] - 2023年、2022年、2021年计算基本和摊薄每股收益所用的加权平均流通股数：基本分别为14130334股、12780117股、12551459股；摊薄分别为14184729股、12827894股、12632874股[197] 财务核算方法 - 公司按ASC 606核算收入，多数合同有单一履约义务，履约义务随工作进展或在某一时点满足[151] - 航空部门飞机零部件销售在控制权转移时确认收入，MRO服务按成本投入法随服务转移确认收入[152] - 车队部门车辆零部件销售在控制权转移时确认收入，销售退回和折让不显著[153] - 存货按先进先出法以成本与可变现净值孰低计量，公司定期评估存货账面价值[155] - 业务合并采用收购法核算，购买价格分配至可辨认资产和负债，超额部分计入商誉[156] - 每年第四季度首日至少对商誉进行一次减值测试，2023年第四季度各报告单元公允价值远超账面价值[157] - 有限寿命无形资产按反映经济利益利用方式摊销，出现减值迹象时进行评估[158] - 所得税采用资产负债法核算，递延所得税资产和负债按预期税率计量[159] 审计意见 - 审计机构认为公司财务报表在所有重大方面公允反映财务状况、经营成果和现金流[167] 其他财务相关 - 公司预计2024 - 2026年债务利息支付分别约为3210万美元、2870万美元和2300万美元[146] - 假设利率提高1%，利息费用将增加约400万美元，净收入和经营现金流将相应减少[163] - 截至2023年12月31日，公司在外国银行账户持有约600万美元现金[199] - 2021年公司在成本和运营费用中记录了2440万美元的存货准备金，主要与航空部门支持2019年前签订的某些国际区域分销计划的滞销和过量库存有关[214] - 2023年、2022年和2021年公司分别确认DSC计划费用40万美元、30万美元和40万美元[215] - 2023年和2022年公司分别记录投资净收益60万美元和2.2万美元，2021年记录投资净损失60万美元[216]