公司整体财务数据关键指标变化 - 2024年第一季度总营收2.415亿美元，同比增长28.1%；GAAP净利润1210万美元，同比增长49.0%；GAAP摊薄后每股收益0.76美元，同比增长20.6%；调整后EBITDA为3230万美元，同比增长36.7%；调整后净利润1390万美元，同比增长50.2%；调整后摊薄后每股收益0.87美元，同比增长22.5%[4] - 2024年第一季度总营收为241,539千美元，2023年同期为188,587千美元[34] - 2024年第一季度运营收入为24,174千美元，2023年同期为16,778千美元[34] - 2024年第一季度净亏损6,611千美元，2023年同期净利润为9,117千美元[34] - 2024年第一季度基本每股收益（持续经营业务）为0.77美元，2023年同期为0.63美元[34] - 2024年第一季度净亏损661.1万美元，2023年同期净利润911.7万美元[35] - 2024年第一季度折旧和摊销为594.5万美元，2023年同期为624.7万美元[35] - 2024年第一季度经营活动净现金使用量为7906万美元，2023年同期为4867.4万美元[35] - 2024年第一季度投资活动净现金提供量为3340.8万美元，2023年同期净现金使用量为1459.4万美元[35] - 2024年第一季度融资活动净现金提供量为4829.1万美元，2023年同期为6332.2万美元[35] - 2024年第一季度现金及现金等价物净增加263.9万美元，2023年同期为5.4万美元[35] - 2024年第一季度初现金及现金等价物为793万美元，2023年同期为47.8万美元[35] - 2024年第一季度末现金及现金等价物为1056.9万美元，2023年同期为53.2万美元[35] - 2024年第一季度业务部门出售所得款项为4113.7万美元，2023年同期无[35] - 2024年第一季度银行信贷安排借款为2.11082亿美元，2023年同期为1.76751亿美元[35] 公司资产负债关键指标变化 - 截至2024年3月31日，公司现金及循环信贷额度下未使用承诺额度为1.75亿美元，总净债务为4.71亿美元，第一季度末预估净杠杆率约为EBITDA的3.7倍[9] - 2024年3月31日净债务为471,053千美元，2023年12月31日为421,576千美元[21] - 2024年3月31日净杠杆率为3.8倍，2023年12月31日为3.7倍；预估净杠杆率2024年3月31日为3.7倍，2023年12月31日为3.4倍[22] - 2024年3月31日应收账款（净额）为145,427千美元，2023年12月31日为127,958千美元[33] - 2024年3月31日存货为521,247千美元，2023年12月31日为500,864千美元[33] - 2024年3月31日总资产为1,336,924千美元，2023年12月31日为1,350,338千美元[33] - 2024年3月31日总负债为724,186千美元，2023年12月31日为733,613千美元[33] 公司收购与出售资产情况 - 2024年4月24日，公司以约1.2亿美元收购Turbine Controls, Inc.，其中1.1亿美元现金，1000万美元公司普通股[5] - 2024年2月，公司以4400万美元现金出售联邦和国防部门大部分运营资产，第一季度确认与该部门分离的税后净亏损1870万美元，预计还将产生1500 - 1800万美元重组费用[11] 收购对净杠杆率的影响 - 收购TCI后，公司预估净杠杆率预计约为4.1倍，预计年底前降至4倍以下[10] 航空业务线数据关键指标变化 - 航空业务第一季度收入同比增长43%至1.624亿美元，有机收入同比增长约20%；运营收入2230万美元，上年同期为1570万美元；调整后EBITDA增长46%至2770万美元，调整后EBITDA利润率为17.0%[7] - 第一季度，VSE Aviation扩大并续签一份为期10年的OEM发动机配件分销协议，价值约1.75亿美元[11] - 航空业务2024年全年收入增长指引从24% - 28%上调至34% - 38%，调整后EBITDA利润率指引从15% - 16%上调至15.5% - 16.5%[12] 车队业务线数据关键指标变化 - 车队业务第一季度收入同比增长5%至7920万美元；商业客户收入同比增长37%，占车队业务总收入的56%；美国邮政服务收入同比下降约19%；运营收入660万美元，上年同期为590万美元；调整后EBITDA同比下降7%至750万美元，调整后EBITDA利润率降至9.5%[8] - 车队业务2024年全年收入增长指引从13% - 17%下调至0% - 5%，调整后EBITDA利润率指引为6% - 8%[12]