整体财务数据关键指标变化 - 2022年第一季度净销售额为49.2亿美元，2021年同期为53.58亿美元，同比下降8.17%[18] - 2022年第一季度净利润为3.16亿美元，2021年同期为4.4亿美元，同比下降28.18%[18] - 截至2022年3月31日，现金及现金等价物为21.14亿美元，较2021年12月31日的30.44亿美元减少30.55%[21] - 2022年第一季度经营活动使用现金3.28亿美元，2021年同期提供现金1.82亿美元[22] - 2022年第一季度投资活动使用现金0.12亿美元，2021年同期使用现金0.6亿美元[22] - 2022年第一季度融资活动使用现金6.31亿美元，2021年同期使用现金2.34亿美元[22] - 2022年第一季度，主要产品类别净销售额为45.92亿美元，2021年同期为49.58亿美元；总净销售额为49.2亿美元，2021年同期为53.58亿美元[54] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，现金及现金等价物分别为21.14亿美元和24.47亿美元[57] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，存货分别为31.36亿美元和27.17亿美元[58] - 2022年第一季度，处置土地、建筑物、机器和设备净账面价值为1700万美元，2021年同期为600万美元，净收益为5700万美元[59] - 2022年和2021年第一季度，美国养老金福利的利息成本分别为2000万美元和1900万美元[96] - 2022年3月31日和2021年12月31日，短期投资的总成本基础分别为13.39亿美元和19.05亿美元[111] - 2022年3月31日和2021年12月31日，长期债务（包括当期到期部分）的公允价值分别为52.5亿美元和57.6亿美元[112] - 2022年3月31日和2021年12月31日，股东权益总额分别为47.45亿美元和50.13亿美元[113] - 2022年和2021年第一季度，其他综合收益（损失）分别为5800万美元和1.24亿美元[114] - 2022年第一季度，从累计其他综合收益（损失）中重分类调整计入净收益的金额为500万美元[115] - 2022年和2021年第一季度，惠而浦普通股摊薄后每股净收益的分子（净收益）分别为3.13亿美元和4.33亿美元[116] - 2022年第一季度，公司GAAP归属惠而浦的净利润为3.13亿美元，净利润率6.4%，每股收益5.33美元；2021年同期分别为4.33亿美元、8.1%、6.81美元[137] - 2022年第一季度，公司经营活动产生（使用）的现金为 - 3.28亿美元，2021年为1.82亿美元；自由现金流（非GAAP）为 - 4.15亿美元，2021年为1.09亿美元[137] - 2022年第一季度，公司持续经营（非GAAP）每股收益为5.31美元，持续经营EBIT利润率为9.4%；2021年同期分别为7.20美元、12.4%[137] - 2022年3月31日止三个月，公司综合净销售额为49.2亿美元，较2021年同期的53.58亿美元下降8.2%，排除外汇影响后下降6.9%[140] - 2022年3月31日止三个月，公司综合毛利率为17.3%，较2021年同期的21.4%下降4.1%[141] - 2022年第一季度所得税费用为1.06亿美元，2021年同期为1.59亿美元，主要因整体盈利水平降低[123] - 2022年3月31日，公司重组负债总计4800万美元，较2021年12月31日的5700万美元有所变化[122] - 2022年第一季度，各运营部门重组费用总计500万美元，2021年同期为2000万美元[122] - 2022年3月31日，公司各运营部门总EBIT为4.63亿美元，2021年同期为6.44亿美元[130] - 2022年第一季度，公司销售、一般和行政费用为3.76亿美元，占净销售额的7.6%，低于2021年同期的4.93亿美元和9.2%[158] - 2022年第一季度，公司重组费用为500万美元，低于2021年同期的2000万美元，预计2022年全年重组费用低于5000万美元[160] - 2022年第一季度，公司所得税费用为1.06亿美元，低于2021年同期的1.59亿美元[163] - 2022年第一季度净收益利润率约为6.4%，2021年同期为8.1%；持续息税前利润率约为9.4%，2021年同期为12.4%[196] - 2022年第一季度摊薄后每股收益为5.33美元，2021年同期为6.81美元；持续摊薄后每股收益为5.31美元，2021年同期为7.20美元[197] - 2022年第一季度自由现金流为 - 4.15亿美元，2021年同期为1.09亿美元[198] 各条业务线数据关键指标变化 - 俄罗斯业务2022年第一季度净销售额占EMEA运营部门净销售额的6%，2021年同期为7%[29] - 截至2022年3月31日，俄罗斯净资产约为2.09亿美元，2021年12月31日约为2.12亿美元[29] - 2022年第一季度，北美净销售额同比下降8.3%，EBIT利润率从2021年同期的19.9%降至16.3%[147][148] - 2022年第一季度，EMEA净销售额同比下降7.4%，EBIT利润率从2021年同期的1.8%降至 - 2.5%[150][151] - 2022年第一季度，拉丁美洲净销售额同比增长3.8%，EBIT利润率从2021年同期的8.5%降至7.1%[153][154] - 2022年第一季度，亚洲净销售额同比下降30.7%，EBIT利润率从2021年同期的5.1%降至4.8%[156][157] 资产与负债相关数据 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，合成租赁安排的残值担保分别高达约2.63亿美元和2.64亿美元[36] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，约14亿美元已发放给参与供应链融资安排的金融机构[42] - 公司持有惠而浦（中国）有限公司20%股权，2022年第一季度从其采购1.02亿美元，截至2022年3月31日和2021年12月31日，应付账款分别为1亿美元和1.37亿美元[44] - 公司持有Elica PB India 87%控股权，该交易产生1亿美元商誉，分配至亚洲可报告分部[46] - 截至2022年3月31日，应收账款坏账准备为1亿美元，融资应收款坏账准备为1.3亿美元[56] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，应付票据账面价值均为1000万美元[71] - 与BEFIEX信贷相关的未偿还所得税和社会贡献税评估总额约为20亿巴西雷亚尔（2022年3月31日约合4.31亿美元）[77] - IPI税收抵免相关的税务评估为2.63亿巴西雷亚尔（2022年3月31日约合5600万美元）[78] - PIS/COFINS投入相关的未偿还税务评估总额约为3.11亿巴西雷亚尔（2022年3月31日约合6600万美元）[80] - 截至2022年3月31日，产品保修负债储备余额为2.78亿美元，2021年为3.01亿美元[90] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，巴西子公司的担保金额总计12亿巴西雷亚尔（2022年3月31日约合2.46亿美元、2021年12月31日约合2.12亿美元）[94] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，合并子公司可用的债务和信贷额度的最大合同金额分别约为32亿美元和33亿美元[95] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，未偿还的交叉货币利率互换协议的名义金额均为12.75亿美元[103] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，利率互换协议的未偿还名义金额均为3亿美元[105] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，指定为净投资对冲的外汇远期/期权的名义金额（美元）分别为3.62亿美元和3.52亿美元[106] - 2022年和2021年，商品互换/期权作为对冲工具的名义金额分别为3.83亿美元和2.97亿美元[107] - 2022年和2021年，外汇远期/期权作为对冲工具的名义金额分别为29.94亿美元和28.72亿美元[107] - 2022年和2021年，交叉货币互换作为对冲工具的名义金额均为12.75亿美元[107] - 2022年和2021年，利率衍生品作为对冲工具的名义金额均为3亿美元[107] - 2022年和2021年，不作为对冲工具的外汇远期/期权的名义金额分别为25.52亿美元和22.4亿美元[107] - 2022年3月31日止三个月，现金流量套期的税收影响为1900万美元，净投资套期的税收影响为300万美元；2021年同期分别为 - 1200万美元和 - 200万美元[108] - 截至2022年3月31日，公司有5.48亿美元长期债务将在未来12个月到期，现金及现金等价物约为21亿美元[169][171] 公司交易与安排 - 2022年第一季度，公司出售并租回一组非核心物业，净收益约为0.52亿美元[38] - 公司房产出售产生约4400万美元收益（税后3600万美元），同时记录约3200万美元使用权资产和租赁负债[40] - 2021年4月29日，公司完成3亿美元2.400% 2031年到期高级票据的可持续发展债券发行[61] - 公司修订后的长期信贷安排提供35亿美元的总借款额度，到期日为2024年8月6日[65] - 基于当前债务评级，修订后的长期信贷安排的利率和费用率分别为：欧元货币利率利差1.125%、优惠利率利差0.125%、未使用承诺费0.100%[66] - 截至2022年3月31日，公司在巴西和印度的承诺信贷安排可借款额度约为2.24亿美元，2021年12月31日为1.93亿美元[68] - 公司维持35亿美元的循环信贷安排，截至2022年3月31日，承诺信贷安排的总借款能力约为37亿美元[173][174] 公司历史事件与成本 - 2020年，公司支付5275万欧元（付款时约合5900万美元）的和解金以解决Alno AG破产相关潜在索赔[85] - 截至2022年3月31日，公司因2020年美国和全球裁员计划产生员工终止成本2.04亿美元，已支付现金结算1.83亿美元，剩余2600万美元预计在2022年和2023年支付[120] - 截至2022年3月31日，公司因2020年关闭意大利那不勒斯制造工厂产生总成本约1.43亿美元，已支付现金结算9600万美元，剩余名义金额将于2022年支付[121] - 2021年第四季度，公司就税务裁决记录了9800万美元的准备金，代表2009 - 2019年预计净所得税费用及利息的增加[127] 公司决策与预期 - 2022年2月14日，董事会授权在公司正在进行的股票回购计划下额外回购20亿美元股票；截至2022年3月31日，该计划下剩余授权资金约为29亿美元[117] - 2022年起仅排除超过5000万美元的重组行动；2022年第一季度计算持续每股收益使用25.0%的调整税率，预计全年有效税率在24.0% - 26.0%[200] - 预计2022年全年摊薄后每股收益在24.00 - 26.00美元[201] - 预计2022年各地区行业需求：北美约0%，EMEA为 - 5%至 - 3%，拉丁美洲为 - 4%至 - 2%，亚洲为5% - 6%[201] - 预计2022年全年经营活动产生的现金约为19.5亿美元，自由现金流约为12.5亿美元，包括约5000万美元的重组现金支出和约7亿美元的资本支出[201] - 2022年2月，公司董事会批准将普通股季度股息提高25%，从每股1.40美元提高到每股1.75美元[188] 公司面临的外部影响 - 2021年5月公司提交保障措施请愿书，2021年2月7日起，对前120万台进口大型家用洗衣机征收15%关税，部分部分征收35%关税，对超过11万台的洗衣机桶、滚筒和柜体进口征收35%关税[207] - 公司预计2022年将继续受到某些组件全球短缺、其他供应链限制和成本通胀的影响[208] - 公司披露俄乌冲突及相关制裁对其在乌克兰和俄罗斯的销售、制造和分销业务产生影响，包括供应链和物流中断、消费者和贸易需求下降下降等[215][216]