公司整体财务数据关键指标变化 - 公司2020年全年亏损3612.7万港元，去年亏损2.28121亿港元；经调整除息稅折攤前盈利3588.7万港元，去年盈利3938.1万港元[18] - 公司2020年净亏损由2019年的2.28121亿港元降至3612.7万港元，按年减少1.91994亿港元[29] - 2020年公司收益由2019年的3.74435亿港元减少12.9%至3.26253亿港元，新西兰分部及苏利南分部分别贡献2.93291亿港元（2019年：3.46937亿港元）及3296.2万港元（2019年：2749.8万港元）[30] - 2020年公司毛利为902.1万港元，较去年减少3512.4万港元，毛利率为2.8%，去年为11.8% [33] - 2019年物业、厂房及设备以及森林特许经营权及砍伐权减值亏损1.87323亿港元，2020年无此亏损 [37] - 2020年使用权资产减值拨回28.9万港元（2019年：141.9万港元） [37] - 2020年销售及分销成本大幅减少3796.6万港元或45.8% [40] - 行政开支从2019年的6156.7万港元减少18.9%至4993.3万港元，雇员总数从218人减少35人至183人[42] - 融资成本本年度减少685万港元，主要因银行借贷利息减少及偿还最终控股公司贷款[43] - 除息税折摊前盈利从2019年的负1.12963亿港元转为正1.04212亿港元，新西兰和苏里南分部分别录得盈利1.30401亿港元和亏损1869.9万港元[46] - 公司拥有人应占亏损从2019年的1.43814亿港元大幅减少至本年度的1.7237亿港元[47] - 2020年12月31日，集团流动资产2.4163亿港元，流动负债1.14387亿港元，现金及银行结余1.67684亿港元[52] - 2020年12月31日，集团未偿还借贷包括直接控股公司贷款1.819亿港元、银行借贷2.20203亿港元、租赁负债2414.9万港元，资本负债比率为44.7%[52] - 2020年12月31日，公司已发行普通股为18.54991056亿股[53] - 本年度集团投资物业、厂房及设备资本开支约855.4万港元（2019年：1268.6万港元）[65] - 2020年集团无重大业务收购或出售[66] - 2020年12月31日，集团无重大或然负债（2019年：无）[67] - 2020年12月31日，集团总雇员人数为183人（2019年：218人），本年度雇员成本约4214.8万港元（2019年：4595.6万港元）[69] - 2020年收益为326,253千港元，2019年为374,435千港元[169] - 2020年年度亏损为36,127千港元，2019年为228,121千港元[169] - 2020年资产总值为1,209,343千港元，2019年为1,222,134千港元[169] - 2020年负债总额为633,579千港元，2019年为628,964千港元[169] - 2020年非控股权益为378,506千港元，2019年为359,616千港元[169] - 2020年公司并无可供分派之储备，但股份溢价账中有2,091,657,000港元可作缴足红股分派，2019年同为此金额[175] - 本年度公司来自五大客户之销售额占扣除出口税前收益总额之85.7%，最大客户占76.5%[184] - 本年度公司向五大供应商购货额占总购货额57.4%，最大供应商占18.9%[184] - 董事不建议就2020年度派付任何股息，2019年亦无派息[164] 新西兰分部业务线数据关键指标变化 - 新西兰A级原木价格于2020年5月从每立方米88.7美元回升至约118.6美元，年底维持在约114.0美元[19] - 公司新西兰分部2020年总收益从2019年的3.07042亿港元降至2.93291亿港元，平均出口离岸售价下跌近10.3%[19] - 公司新西兰分部2020年人工林资产公允价值收益6108.9万港元，2019年为2672.9万港元[19] - 公司新西兰分部2020年经调整除息稅折攤前盈利6934万港元，较2019年下跌2110.4万港元[21] - 公司新西兰分部贴现率由7.5%下调至7.25%[19] - 新西兰分部收益2020年下跌15.5%或5364.6万港元，按离岸价基准计算的平均出口售价下跌10.3%，销量增长3.1% [30] - 新西兰分部2020年毛利率为10.7%（2019年：24.7%）[33] - 2020年新西兰人工林资产公允价值收益为6108.9万港元（2019年：2672.9万港元），贴现率从7.5%降至7.25% [39] - 本年度新西兰分部递延税项开支553.2万港元[44] - 2020年中国占新西兰原木出口量80%以上，2020年中国GDP增长2.3%，预测增长6%[58] - 新西兰软木成本加运费价格从9月每立方米115美元升至12月每立方米131美元，2021年第二季升至每立方米149美元，预计2021年第三季前维持在每立方米155 - 157美元[58] 苏利南分部业务线数据关键指标变化 - 公司苏利南分部2020年负经调整除息稅折攤前盈利下跌44.9%至1699.8万港元[22] - 公司苏利南西部最大森林特许权产量回升，为2020年收益贡献近50%[22] - 苏利南分部收益增加19.9%至3296.2万港元[31] - 苏利南分部2020年毛损率67.8%（2019年：150.9%） [33] - 苏里南分部递延税项抵免354.1万港元[44] 公司治理与人员变动 - 郑志谦自2015年6月4日起出任公司非执行董事，2016年3月22日起出任董事会非执行主席；丁伟铨自2018年11月5日起出任公司执行董事兼行政总裁[72][73] - 曾安業49岁，自2015年6月4日起出任公司非执行董事，还在多家香港上市公司任职[76] - 马世民81岁，自2010年8月起出任公司非执行董事，创办私募股权基金管理公司，获司令勋衔等[76][77] - 程洋43岁，自2018年7月4日起出任公司非执行董事，在中国金融和银行业管理经验丰富[80] - 黄文宗56岁，自2015年7月2日起出任公司独立非执行董事，在审计等方面有超25年经验[80] - 黄文宗曾在毕马威工作6年，在香港中央结算有限公司工作2年，还在多家香港上市公司任职[81] - 张伯陶71岁，自2019年6月5日出任公司独立非执行董事，有丰富管理及行政经验[83] - 张伯陶曾在英国驻港部队服务21年，在香港证监会任职20年，在香港民众安全服务队服务30年[83] - 杜振伟65岁，自2020年7月30日起出任公司独立非执行董事，在多家香港上市公司任职[84] - 杜振伟自1974年起大部分职业生涯于香港警队服务，2011年退休前升至香港警务处助理处长[84] - 杜振伟2011 - 2012年间曾任香港大学公共行政科目兼职导师[84] - 董事会由8名董事组成，包括1名执行董事、4名非执行董事和3名独立非执行董事[90] - 曾因前独立非执行董事离世，公司多项治理规定不符合上市规则，后于2020年7月30日委任新董事后符合规定[90][91] - 2020年董事会共举行4次会议，2019年为5次[94] - 执行董事丁伟铨先生出席董事会会议4/4次、股东大会2/2次[96][98] - 执行董事林浩兵先生于2020年10月5日辞任，任期内出席董事会会议3/3次、股东大会2/2次[96][98] - 非执行董事郑志谦先生出席董事会会议4/4次、股东大会2/2次[98] - 非执行董事程洋先生出席董事会会议4/4次、股东大会0/2次[98] - 非执行董事马世民先生出席董事会会议1/4次、股东大会0/2次[98] - 非执行董事曾安业先生出席董事会会议4/4次、股东大会1/2次[98] - 独立非执行董事张伯陶先生出席董事会会议4/4次、股东大会2/2次[98] - 公司秘书谢雅凝女士本年度累积不少于15小时相关专业培训[112] - 提名委员会本年度召开2次会议，郑志谦先生、黄文宗先生出席率100%，阮云道先生出席率100%，杜振伟先生出席率0%[116][117][118][119][121] - 薪酬委员会本年度召开1次会议，黄文宗先生、阮云道先生、曾安业先生出席率100%，杜振伟先生出席率0%[123] - 前独立非执行董事阮云道先生于2020年6月16日辞世[105] - 杜振伟先生于2020年7月30日获委任为独立非执行董事等多个职位[105] - 郑志谦先生于2020年7月30日获委任为提名委员会主席[106] - 林浩兵先生于2020年10月5日辞任公司执行董事[107] - 全体非执行董事特定委任年期为3年，至少每3年在股东周年大会上轮值退任及重选一次[109] - 公司委任至少三名独立非执行董事，占董事会成员人数超三分之一[111] - 董事会于2018年12月19日采纳提名委员会经修订职权范围[121] - 审核委员会现有三名成员，包括两名独立非执行董事及一名非执行董事，2020年7月30日后符合上市规则规定[126] - 2020年审核委员会召开两次会议，外聘核数师出席其中一次，各成员出席情况为黄文宗先生2/2、阮云道先生1/1、杜振伟先生1/1、曾安业先生2/2[126] - 2019年12月19日董事会采纳审核委员会经修订职权范围，可在公司及联交所网站查阅[128] - 全体董事确认2020年内遵守标准守则及行为守则[129] - 2020年杜振伟先生于7月30日获委任为独立非执行董事，阮云道先生于6月16日辞世，林浩兵先生于10月5日辞任[185] - 程洋先生及黄文宗先生将在应届股东周年大会上轮值告退并符合资格竞选连任[188] 公司法律与监管相关 - 2020年公司宪法文件无变动[138] - 公司细则第55条规定了股东请求召开股东特别大会的情况[142] - 持有不少于公司十分之一附有投票权之缴足股本的股东可请求召开股东特别大会[143] - 股东请求召开股东特别大会，书面请求需列明大会目的并由请求人签署，提交至公司注册办事处[143] - 若董事未在递交请求书日期起21日内召开股东特别大会，占半数总投票权的请求人可自行召开，但不得晚于递交请求书日期起3个月[143] - 若干股东可请求公司就拟于股东周年大会上动议的决议案发通告或传陈述书，所需股东数目为占全体有投票权股东总投票权二十分之一或不少于100名[146][147] - 请求公司发决议案通告需在会议前不少于6周提交请求书副本，其他请求需在会议前不少于1周提交[149] - 董事会注重集团遵守重要法律及监管规定，报告期内公司已遵守对业务及营运有重大影响的法律或规例[161] 公司业务与风险相关 - 公司主要业务为投资控股，附属公司业务包括砍伐原木、木材加工等，本年度业务性质无重大改变[157] - 集团面临利率、外币、信贷及流动资金等主要风险，业务受新西兰及苏里南政治、经济和社会发展影响[158] - 集团致力于环保经营，推行使用节能光管、鼓励使用再造纸等环保措施[159] - 股东可通过邮寄、传真、电邮向公司总办事处发出书面查询，也可在股东大会上向董事会查询[152] 绿森资源融资相关 - 公司拥有绿森资源60.39%的间接附属公司权益，Sino - Capital持有绿森资源已发行股本的39.61%[193] - 2008年5月14日，Silver Mount向绿森资源提供上限5000万港元的循环贷款融资[193] - 2010年11月22日，融资限额提高至2.15亿港元，提取期及偿还日期延长至2013年11月22日[194] - 2018年1月26日，融资限额增加至3.71亿港元，未偿还还款日期延长至2020年11月30日[196] - 2020年6月15日，融资限额增加至4亿港元，未偿还还款日期延长至2023年8月4日[197] - 2020年12月31日，绿森资源已自该融资提取合共3.508亿港元，本年度产生相关利息1770.7万港元[197] 公司审计与关联交易相关 - 2020年向德勤支付及应付的审核费用及非审核服务费用分别为235万港元及14.9万港元[130] - 德勤•关黄陈方会计师行就集团持续关连交易发出无保留意见函件[199] - 公司外聘核数师德勤•关黄陈方会计师行获委聘审计或审阅各项关连人士交易[200] - 除已披露及获豁免的持续关