市场表现 - 上半年美股三大指数上升12.5%至14.4%，美汇指数总结上半年上升2.8%[6] - Markit iBoxx亚洲中资美元债券指数上半年表现基本持平，J.P. Morgan新兴市场债券指数由三月底回升4.3%[7] - 内地2021年第一季GDP按年升18.3%，按季升0.6%；上证指总结上半年累计升3.4%；CNY及CNH总结上半年分别升1.1%及0.5%[8] - 香港2021年第一季GDP按年增长7.9%，三至五月失业率为6.0%较二至四月下跌0.4个百分点，就业不足率下降0.5个百分点至2.8%[10] - 港股上半年恒生指数较2020年底升5.8%，国企指数微跌0.7%，恒生科技指数跌3.2%；首六个月平均每日成交金额为1882亿港元，同比增长60%[11] - 2021年上半年中资美元债发行量约为1180.67亿美元，发行净增量为538亿美元，较2019年同期下滑29%[12] 公司财务状况 - 2021年上半年公司总收入1.3746亿港元，较去年同期下跌3%，营业收益为1.124亿港元，与去年同期相若，其他收益及收入为2506万港元，较去年同期下跌9%[14] - 公司应占联营公司及一家合资企业的溢利为3586万港元，较去年同期上升超三倍，上半年税前溢利为5979万港元，权益持有人应占税后溢利为5332万港元，比去年同期大幅上升101%[15] - 2021年上半年资产管理分部营业收益为4165万港元，同比上升15%，管理资产规模比去年底上升14%，溢利减少11%至3858万港元[16] - 2021年上半年企业融资业务营业收益为2094万港元，比去年同期下跌52%，分部亏损246万港元，股权类业务成功保荐及承销一家公司IPO，集资约2亿港元，债权类业务完成三个中资离岸美元债券发行项目，总计发行规模为25.1亿美元，同比增长9%[19] - 2021年上半年销售及交易业务营业收益从3324万港元上升至5001万港元，上升了50%，分部溢利1352万港元，大幅增长约六倍[20] - 公司财务费用较去年同期下跌21%，主要原因是整体借款规模、市场利率皆下跌，以及把部分银行贷款以低成本的回购协议取代[14] - 2021年上半年公司收益为11.2396亿港元，2020年同期为11.3573亿港元[74] - 2021年上半年公司员工成本为6.0963亿港元，2020年同期为5.1702亿港元[74] - 2021年上半年公司除税前溢利为5.9786亿港元，2020年同期为3.3011亿港元[74] - 2021年上半年公司本期溢利为5.3321亿港元，2020年同期为2.7512亿港元[74] - 2021年上半年公司权益持有人应占每股基本及摊薄盈利为8.32港仙，2020年同期为4.14港仙[74] - 2021年上半年透过其他全面收入以公平价值入账的债务工具公平价值变动为 - 6443万港元，2020年同期为4884万港元[77] - 2021年上半年全面收入总额为4.102亿千港元，2020年为3.3831亿千港元[78] - 2021年6月30日非流动资产为52.1059亿千港元，2020年12月31日为50.3738亿千港元[80] - 2021年6月30日流动资产为22.1877亿千港元，2020年12月31日为20.4803亿千港元[80] - 2021年6月30日流动负债为11.55708亿千港元，2020年12月31日为9.82998亿千港元[80] - 2021年6月30日总权益为10.10885亿千港元，2020年12月31日为9.89101亿千港元[82] - 2021年6月30日非流动负债为5.73236亿千港元，2020年12月31日为5.79669亿千港元[82] - 截至2021年6月30日止六个月除税前溢利为5.9786亿千港元，2020年为3.3011亿千港元[94] - 截至2021年6月30日止六个月经营活动现金流出净额为4.91939亿千港元，2020年为流入8937.4万千港元[94] - 2021年上半年投资重估储备变动净额为 - 1.5884亿千港元，2020年为1.0587亿千港元[78] - 2021年上半年汇兑差额变动净额为3371万千港元，2020年为 - 4268万千港元[78] - 2021年上半年投资活动现金流入净额为1.60126亿港元，2020年同期现金流出净额为2.78767亿港元[96] - 2021年上半年融资活动现金流入净额为2.58522亿港元，2020年同期为1.91281亿港元[96] - 2021年上半年现金及现金等价物减少净额为7329.1万港元，2020年同期增加净额为188.8万港元[96] - 2021年上半年末现金及现金等价物为7.3325亿港元，2020年末为5.78611亿港元[96] - 2021年上半年自客户合约产生的总收益为9.93亿港元，2020年同期为10.08亿港元[103][105][109][110][112] - 2021年上半年资产管理收益4.15亿港元，销售及交易业务收益3.69亿港元，企业融资收益2.09亿港元[105] - 2020年上半年资产管理收益3.62亿港元，销售及交易业务收益2.07亿港元，企业融资收益4.40亿港元[109][110][112] - 2021年上半年香港市场自客户合约产生的总收益为7.55亿港元，中国大陆市场为2.38亿港元[105] - 2020年上半年香港市场自客户合约产生的总收益为8.38亿港元，中国大陆市场为1.71亿港元[110] - 2021年上半年于报告期初计入递延收益的企业融资服务已确认收入为1.04亿港元，2020年同期为1.92亿港元[114] - 2021年上半年其他收入为2529万港元，2020年同期为2857万港元[114] - 2021年上半年其他亏损净额为22.7万港元，2020年同期为112万港元[114] - 2021年上半年汇兑收益净额为262.8万港元，2020年同期为亏损277.7万港元[114] - 2021年上半年可呈报分部收益为1.12594亿港元，2020年同期为1.13486亿港元[120][123][128] - 2021年上半年可呈报分部溢利（除利息及税前盈利）为4963.7万港元，2020年同期为6809.5万港元[120][123][128] - 2021年上半年综合收益为1.12396亿港元，2020年同期为1.13573亿港元[128] - 2021年上半年本期溢利为5332.1万港元，2020年同期为2751.2万港元[128] - 2021年6月30日综合总资产为2.739829亿港元，2020年12月31日为2.551768亿港元[130] - 2021年6月30日综合总负债为1.728944亿港元，2020年12月31日为1.562667亿港元[130] - 2021年上半年从香港外部客户取得收益为8841.8万港元，从中国内地外部客户取得收益为2397.8万港元[133] - 2021年6月30日香港特定非流动资产为2099.87万港元，中国内地为2968.79万港元[133] - 2021年上半年薪金及津贴为5967.8万港元，界定供款计划为128.5万港元[134] - 2020年上半年薪金及津贴为5091.8万港元，界定供款计划为78.4万港元[134] - 2021年上半年其他营运开支为2469.7万港元，2020年同期为3344.1万港元[136] - 2021年上半年融资成本为1159.9万港元，2020年同期为1476.1万港元[138] - 2021年上半年即期税项和递延税项总计646.5万港元，2020年同期为549.9万港元[140] - 董事不建议就2021年上半年派發中期股息，2020年同期亦为零[142] - 2021年7月9日，已全额缴付2020年末期股息1923.6万港元[143] - 2021年上半年每股基本盈利根据公司权益持有人应占溢利5332.1万港元及64120.56万股普通股计算，2020年同期分别为2654.4万港元和64120.56万股[144] - 由于无潜在摊薄效应普通股，未呈列2021年和过往期间每股摊薄盈利[145] 公司业务发展 - 公司资产管理分部拓展了一只境外中资美元债券特殊机遇投资基金及一些境内问题资产基金[16] - 公司销售及交易业务扩大IPO融资规模以减少传统孖展融资收入下跌的影响，加强与母公司协同，积极开发机构及高净值客户[20] - 2021年下半年香港股市有望随疫苗接种率提升而回稳，中概股回流香港上市有望增加港股交投量[22] - 香港经济前景正面，公司可把握粤港澳大湾区发展及“一带一路”倡议带来的机遇[22] - 公司将加强与信达证券业务整合，打通境内外一体化金融服务，拓展跨境一体化投行服务[26] - 公司推动销售及交易、资产管理、企业融资三大业务板块发展，期望下半年提升业绩[27] 公司资金使用情况 - 截至2021年6月30日，公司可动用银行定期贷款额度5.49亿港元已全部动用，循环贷款及透支额度14.04亿港元，已动用1.45亿港元[28] - 截至2021年6月30日，公司动用IPO融资贷款4.1亿港元，偿还1000万港元固定利率中期债券，未偿还本金4200万港元[28] 公司汇率及资产负债计值 - 公司大部分资产及负债以港元及美元计值，部分以人民币计值，认为年内人民币汇率走势正面，未作对冲[30] 公司人员情况 - 截至2021年6月30日，公司共有126名员工，其中男性59名，女性67名，全职124名，兼职2名[31] - 公司重视人才培育，给予员工基本薪酬及酌情奖金，设立激励机制和员工薪酬委员会[31] 公司管理层变动 - 祝瑞敏女士于2021年4月26日获委任为公司主席[34] - 张毅先生于2021年4月26日由非执行董事调任为执行董事及获委任为行政总裁[35] - 于帆先生于2021年4月26日辞任[37] 公司股份情况 - 信达证券持有公司4.039602亿股股份，占已发行股本63%；中国信达透过受控制法团持有相同数量股份，占比同样为63%[41] - 截至2021年6月30日止六个月，公司无赎回、购买或出售任何股份[42] 公司融资协议情况 - 融资协议I最终到期日延至2021年9月30日，截至2021年6月30日无未偿还贷款金额[43][44] - 融资协议II截至2021年6月30日已提取6000万港元[48] - 公司于2021年5月3日悉数偿还融资协议III款项[48] - 融资协议IV截至2021年6月30日已提取5000万港元[50] - 融资协议V截至2021年6月30日已提取2500万港元[52] - 融资协议VI贷款融资到期日为2023年6月14日，截至2021年6月30日已提取2400万美元（等值1.872亿港元）及1.116亿港元[54][55] - 2020年6月26日，公司与香港持牌银行订立2.5亿港元承诺定期贷款融资协议VII，最终到期日为2023年6月25日，2021年6月30日已提取该笔贷款[56][57] - 2020年9月24日，公司获香港持牌银行提供1.2亿港元（或等值美元）循环贷款融资协议VIII，最终到期日为2022年6月30日，2021年6月30日无未偿还贷款金额[58][59] 公司合规情况 - 2021年1月1日至6月30日，公司遵守上市规则附录14企业管治守则所有守则条文[62] - 全体董事截至2021年6月30日止六个月内遵守董事买卖股份行为守则规定标准[64] 公司财务准则应用 - 公司于本期财务资料首次采纳多项经修订香港财务报告准则[99] - 香港财务报告准则多项修订解决利率基准改革相关财务报告问题，若借款利率未来被无风险利率取代，符合条件公司将应用可行权宜方法[100][101] - 香港财务报告准则第16号修订延长租金宽减可行权宜处理方法期限，该修订未对公司财务状况及表现造成影响[101] 公司资产情况 - 截至2021年6月30日，联交所交易权、期交所交易权及会籍成本及账面价值总计143.9万港元，与2020年末持平[153][158] - 2021年上半年物业及设备成本总计4204.5万港元，累计折旧3378.9万港元，账面净值825.6万港元[161] - 截至2020年12月31日物业及设备账面净值为7453千港元[1