财务数据关键指标变化 - 2019年全年公司总收益为2.704亿港元，2018年为4.332亿港元[15][17] - 2019年毛利总额为3050万港元，较2018年的2890万港元增加5.5%，毛利率从6.7%提升至11.3%[20][25] - 2019年公司总运营开支为1.249亿港元，较2018年（重列）的1.891亿港元减少约34.0%，其中分销及销售开支下降约59.0%，研究费用减少25.8%[21][25] - 2019年其他所得主要来自分租使用权资产/出租物业，为1180万港元，2018年为1080万港元[22][26] - 2019年其他亏损净额为770万港元，2018年为1150万港元，减少主要因汇兑收益净额及预付供应商款项减值亏损增加[22][26] - 2019年拨回应收账款亏损拨备为770万港元，2018年为减值1030万港元[23][26] - 2019年全年亏损为8310万港元，2018年为2.156亿港元[24][26] - 2019年公司销售收入下降至1.628亿港元，毛利为3050万港元，毛利率从6.7%提升至11.3%，净亏损收窄至8310万港元[66] - 公司通过重塑客户群和重新协商商业条款，改善现金流管理，应收账款周转天数减少32.3%至44天，应收账款金额下降21.3%至2880万港元[68] - 公司精简SKU数量，有效管理库存，使库存水平降至1680万港元[68] - 2019年集团销售收入减至1.628亿港元，毛利达3050万港元，毛利率由6.7%增至11.3%，亏损净额减至8310万港元[71] - 应收账款周转天数减少32.3%至44天，应收账款金额减少21.3%至2880万港元[71] - 2019年12月31日存货结余为1680万港元，较2018年12月31日的7480万港元下降77.5%，存货周转天数减至70日（2018年：93日）[85][89] - 2019年12月31日应收账款结余为2880万港元，较2018年12月31日的3660万港元下降21.3%，应收账款周转天数减至44日（2018年：65日）[85][89] - 2019年12月31日，集团银行结余及现金包括短期银行存款为1800万港元（2018年12月31日：2230万港元）[86][90] - 截至2019年12月31日止年度，物业、厂房及设备资本开支为100万港元（2018年：1450万港元），资金来源于内部资源及股东贷款[92] - 公司不建议派发2019年度股息，2018年度亦无股息派发[94][98] - 2019年度物业、机器及设备资本开支为100万港元，2018年度为1450万港元[97] 各条业务线表现 - 公司2019年与欧洲强大分销伙伴合作，2020年将在零售网络销售点扩张方面取得成效[36][41] - OS业务将推出一系列新的智能教育与学习产品，配备更强互动AR技术[29][33] - 智能家居产品将继续缩减SKU数量，集中于关键领域，并成立营销团队[30][33] - VMS业务主要产品类别为运动、健身体育及健康，占比将超过2019年[37][42] - VMS业务和客户聚焦数字健康产品，与合作伙伴分析利用数据开发产品[38][42] - 公司将外包部分低价值产品，专注能带来丰厚合理利润的战略VMS客户[39][42] - 公司将持续提高产品开发及制造业务效能，与VMS客户创新合作[40][42] - 公司确定聚焦智能教育与沉浸式技术（SLIT）和运动、健身与健康（SFH）两类产品[67] - 2019年增值制造服务（VMS）业务销售收入为1.811亿港元（2018财年为2.717亿港元），占集团总收入的67.0%[69] - 运动、健康与健身产品是VMS业务的关键，占VMS销售收入的47.8%，智能家居产品占19.8%[69] - 公司重塑VMS客户群并重新协商商业条款，提高毛利率并加速应收账款回收[70] - 2019年VMS销售收入为1.811亿港元（2018年：2.717亿港元），占集团收益总额的67.0%，运动、健体及健康产品占VMS销售收入47.8%，智能家居占19.8%[72] - 2019年OS业务销售收入总计8930万港元（2018年：1.615亿港元），较去年减少44.7%，占集团总销售收入的33.0%[75][80] 各地区表现 - 公司将继续大力开拓中国市场，定制产品开发重点为运动、健身体育及智能教学产品[28][32] - 集团与中国江苏省主要医院及睡眠科学研究所合作开展改善睡眠及追踪健康项目，对运动、健体及健康类别尤其是中国市场有重要影响[74][79] 管理层讨论和指引 - 徐志明于2019年6月26日退任执行董事和执行委员会成员，2020年3月31日退任授权代表[4][6][7] - 宋荣荣于2020年2月28日辞任非执行董事和薪酬委员会成员[4][5][7] - 吴清于2020年3月31日获委任为非执行董事和薪酬委员会成员[4][5][7] - 执行总裁朱永宁51岁，有超25年金融专业工作经验[48][50] - 非执行董事吴清43岁，是南京大学经济学博士、副教授、硕士生导师[49][51] - 2019年1月1日至6月26日，董事会由6名董事组成，含2名执行董事、1名非执行董事和3名独立非执行董事[108][111] - 2019年6月26日至8月30日，董事会由4名董事组成，含1名执行董事、1名非执行董事和2名独立非执行董事，期间有一次未达最低人数规定[108][111] - 2019年8月30日至12月31日，董事会由5名董事组成，含1名执行董事、1名非执行董事和3名独立非执行董事[108][111] - 公司已应用并遵守企业管治守则的所有原则及守则条文，惟偏离守则条文第A.2.1条及第A.6.7条除外[107][110] - 提名及企业管治委员会负责审查候选人资料，并就董事的委任、重选及退任向董事会提出建议[114] - 公司认为董事会成员的属性、技能和专业知识适合有效领导和控制集团，董事会规模利于有效讨论和决策，且独立董事比例适当[115] - 每届股东周年大会上，三分之一董事必须退任，退任董事为自上次获选或重选以来任期最长者[116][118] - 获董事会委任的新增董事或填补空缺的新董事留任至下届股东周年大会，并须在获委任后的股东周年大会上膺选连任，确定轮值告退董事人数时不计入新任董事[116][118] - 董事会采纳成员多元化政策，从多方面衡量多元化，提名及企业管治委员会每年检讨董事会组成并提建议，政策和指引定期检讨修订[120][123] - 截至2019年12月31日止年度，公司为董事提供相关阅读数据，鼓励其参与持续专业发展[122][124] - 2019年1月1日至12月31日，多位董事接受了包括公司内部活动、专业组织研讨会及阅读相关材料等培训[127] - 根据守则条文，主席与行政总裁角色应区分，由不同人士担任[128][130] - 2019年6月26日徐志明退任后，朱永宁兼任主席及行政总裁，公司将尽快招聘合适人选管理日常业务[129][130] - 董事会就领导及监控公司向股东负责，促进公司及其业务成功[132][134] - 董事会专注整体策略及政策，关注集团增长及财务表现[133][134] - 董事会委派执行董事及高级行政人员处理日常运营，保留批准重要事项权利，通过执行董事和会议记录传达决定[133][134] - 独立非执行董事任期为三年，须根据公司章程细则在公司股东周年大会上轮值告退并由股东重选连任[138][140] - 2019年6月26日至8月30日期间仅委任两名独立非执行董事，其余时间公司遵守上市规则第3.10(1)及3.10(2)条有关委任至少三名独立非执行董事的规定[141][144] - 公司遵守上市规则第3.10A条，董事会须有至少三分之一成员为独立非执行董事[142][144] - 每位董事需至少每三年依章告退，再委任服务公司逾九年的独立非执行董事须经公司股东以独立议案批准[141][144] - 董事会定期会议每年至少召开4次，必要时会召开额外会议[149] - 公司为定期董事会及委员会会议至少提前14天发出通知，其他会议会发出合理通知[151] - 董事会对须获其批准的事宜采纳指引，明确界定董事会及管理层职责[137][139] - 独立非执行董事职能包括参加董事会会议作独立判断、处理潜在利益冲突等[140] - 董事会成员间无财务、业务、家族及其他重要关系，决策过程不受个别或小组主导[143][145] - 若主要股东或董事存在重大利益冲突，相关事项将以董事会会议而非书面决议议决[148][152] - 董事会每年定期最少举行四次会议，每季举行全体成员列席会议[153][163] - 定期董事会及董事委员会会议通告最少提前十四天发出，议程文件最少提前三天传递[153][155][159] - 2019年徐志明出席董事会会议1/5、股东周年大会0/1；朱永宁出席董事会会议3/5、股东周年大会0/1等[164] - 董事会成立四个委员会，各委员会法定人数为两人[167][169] - 截至2019年12月31日，执行委员会由全体执行董事组成[168] - 执行委员会由全体执行董事组成，负责管理业务和投资等事务[170][171] - 提名及企业管治委员会在2019年不同时间段主席和成员有所变化，每年至少开会一次[173][175] - 2019年提名及企业管治委员会举行两次会议，徐锦文和周美林出席次数为2/2，周锐和徐志明为0/2[178][179] - 提名及企业管治委员会2019年主要工作包括检讨董事会结构和组成等[180] - 薪酬委员会在2019年不同时间段主席和成员有所变化，除宋荣荣外成员均为独立非执行董事[183][185] - 2019年薪酬委员会举行两次会议[185][186] - 周锐出席董事会议次数为1/2，宋荣荣为2/2，徐锦文为2/2[187] - 薪酬委员会于2019年履行的主要工作包括检讨董事及高管年度薪酬状况，向董事会建议新任命董事的薪酬[188][191] - 有关集团薪酬政策及长期奖励计划以及厘定各董事于2019年应收薪酬标准的概括说明载于年报第20至21页[189][191] - 2019年1月1日至6月26日，审核委员会由三位独立非执行董事组成；6月26日至8月30日，由两位组成；8月30日至12月31日，由三位组成[190][192] - 审核委员会主要职责包括考虑及建议委任、续聘及罢免外聘核数师等多项内容[193] - 审核委员会于递交董事会前先行审阅季度、中期及年度财务报表与年度及中期报告，关注会计政策等多项内容[195] - 审核委员会具有明确权力调查事宜及获取独立专业意见，获管理支持合作及合理资源[197][198] - 审核委员会应就内部监控调查结果及管理层回应进行研究[199] - 审核委员会需检讨内部审核规划，确保内外审计合作及内部审计功能有效[199] - 审核委员会要检讨外聘核数师函件及管理层回应，确保董事会及时回应问题[199] 其他没有覆盖的重要内容 - 间接全资附属公司税务纠纷或致最高缴纳税款（含罚金及利息）约360万巴西雷亚尔，相当于约730万港元，公司仍在评估是否拨备[95][99] - 截至2019年12月31日，集团有483名雇员[96][100]