财务数据关键指标变化 - 2018年营业收入233,192万元，2017年为247,147万元；2018年主营业务收入229,074万元，2017年为236,340万元；2018年主营业务毛利率9.81%，2017年为11.00%[5] - 2018年净利润8,679万元，2017年为10,028万元；2018年归属母公司股东的净利润8,130万元，2017年为9,001万元[5] - 2018年12月31日流动资产183,095万元，2017年12月31日为195,404万元；2018年12月31日非流动资产303,983万元，2017年12月31日为264,257万元[7] - 2018年12月31日资产负债率95.61%，2017年12月31日为94.74%；2018年12月31日流动比率0.46，2017年12月31日为0.51[8] - 2018年应收账款周转期98天，2017年为78天；2018年存货周转期33天，2017年为27天[8] - 公司2018年实现营业收入23.3192亿元，同比降低1.3955亿元，降幅5.65%[30] - 公司2018年实现利润总额8696万元，同比降低1920万元，降幅18.09%[30] - 2018年营业收入233,192万元，同比减少13,955万元，降幅5.65%[46] - 2018年主营业务收入229,074万元，同比减少7,267万元，降幅3.07%[47] - 2018年利润总额8,696万元，同比减少1,920万元，降幅18.09%[47] - 2018年管理费用12,097万元，同比降低1,133万元，降幅8.57%[50] - 2018年财务费用9,127万元，同比增加2,330万元，增幅34.28%[51] - 2018年末现金及银行结余26,055万元，同比减少23,096万元，降幅46.99%[52] - 2018年末负债总额465,699万元，2017年末为435,502万元[55] - 2018年末所有者权益总额21,378万元，2017年末为24,159万元[55] - 2018年末资产负债率为95.61%，2017年末为94.74%[56] - 2018年末资本开支承担为47,160万元，2017年末为115,258万元[58] - 2018年12月31日，银行借款及其他借款约为人民币9.1102亿元，抵押物价值约为人民币9.1269亿元；2017年12月31日，银行借款及其他借款约为人民币2.783亿元，抵押物价值约为人民币4.094亿元[60] - 报告期内公司实现营业收入23.3192亿元，同比下降5.65%；利润总额8696万元，同比下降18.09%[113] 公司战略与业务发展 - 公司调增发新H股融资计划至23亿元，加快推进募集资金项目建设投产[13] - 公司转让珠海彩珠公司51%股权提高资产利用率[13] - 公司力争2020年实现光伏玻璃产能全球前三，光伏组件及电池片规模2吉瓦以上，光伏电站500兆瓦以上[17] - 公司将围绕平板显示与集成电路产业，在正性光刻胶等产品方面拓展市场[21] - 江苏彩虹永能新能源有限公司筹建年产2吉瓦高效光伏组件项目[35] - 公司引进德国Merck KGaA先进技术，正性光刻胶项目取得批量订单[39] - 公司建设完成NCM811生产线，掌握高镍三元生产线关键技术并按设计产能兼容满产运行[39] 行业市场数据 - 2018年国内太阳能光伏新增装机容量44吉瓦，全球新增约103吉瓦，同比增长3%[25] - 预计2019年全球太阳能光伏电站装机量约112吉瓦，国内约50吉瓦[26] - 锂电池正极材料需求将由2018年的26万吨增长至40万吨[29] - 2018年电视面板出货量有望达1亿片以上，年均增长15.4%，正光阻用量将超1万吨/年[29] - 预计2022年正银浆料需求将由2018年的2300吨左右增长至3089吨，年平均增长率约12.6%[29] 公司治理与人员变动 - 2017年7月24日，董事会批准建议H股发行，拟发行不超20亿股新H股，募集资金总额不超人民币20亿元[67] - 2018年2月1日，董事会批准调整建议H股发行，新H股数目调整为不超23亿股，募集资金总额预计不超人民币23亿元，资金用于彩虹永能2GW光伏组件项目[69] - 2017年7月24日，中电彩虹和延安鼎源分别以人民币9亿元和3亿元认购不超9亿和3亿股新H股；2017年10月16日，张家港投资以人民币5亿元认购不超5亿股新H股；2018年4月18日，合肥鑫城以人民币2亿元认购不超2亿股新H股[70] - 2019年1月23日，建议H股发行及中电彩虹拟认购事项获相关股东大会批准[70] - 2017年11月6日，董事会批准自2018年1月1日将公司境外财务报告编制准则由香港财务报告准则变更为中国企业会计准则[74] - 2017年12月22日，公司章程修订获临时股东大会批准，涉及变更会计准则相关条款自2018年1月1日起生效[74] - 2018年5月25日，经股东大会批准，大信梁学濂（香港）会计师事务所有限公司不再担任公司2018年度境外核数师，大信会计师事务所（特殊普通合伙）担任唯一核数师[75] - 2019年2月13日，邹昌福辞任执行董事，陈晓宁调任为执行董事；2018年10月26日，陈晓宁获委任为非执行董事，黄明岩、陈长青辞任非执行董事[78] - 司云聪54岁，2013年5月加入集团，现任公司董事长、执行董事[79] - 邹昌福59岁，1981年8月加入集团，现任公司执行董事、总经理[79] - 陈晓宁43岁，1996年7月加入集团，现任公司执行董事、总经理[82] - 黄明岩53岁，2013年5月加入集团，任公司非执行董事[83] - 陈长青45岁，2009年12月 - 2010年12月任彩虹集团资本运营部副部长等职，现任公司非执行董事[83] - 樊来盈47岁，2016年5月起任彩虹集团副总经济师等职，任公司非执行董事[85] - 冯兵52岁，自2002年始任中国并购公会常务理事等职，任公司独立非执行董事[85] - 王家路57岁，完成北大及德国大学课程，任公司独立非执行董事[86] - 王志成44岁，管理（会计）博士，任公司独立非执行董事[86] - 丁文惠57岁，任公司股东监事、监事会主席[88] - 赵乐飞49岁，任公司党委副书记等职[89] - 唐浩波58岁，任公司投资运营管理部总经理[89] - 武明利56岁，任公司技术质量部部长兼投资运营部部长[91] - 孙海鹰75岁，任公司独立监事[91] - 吴晓光61岁，任公司独立监事，2017年9月退休，2018年6月受聘于西安欧亚学院[92] - 洪渊58岁，1982年8月加入集团，任公司副总经理[93][95] - 马志斌53岁，1987年7月加入集团，任公司副总经理[93][95] - 袁官清48岁，2016年2月加入集团，任公司副总经理[93][96] - 吴文超53岁，1989年7月加入集团，任公司副总经理[93][100] - 谷强40岁，2015年11月加入集团，任公司财务总监[93][100] - 陈晓宁于2018年2月1日起任常务副总经理，10月26日起任非执行董事，2019年2月13日起任执行董事、总经理[103][122] - 吴文超于2018年2月1日起任副总经理[103][122] - 洪渊于2018年2月1日起不再担任副总经理[103][122] - 樊来盈于2018年10月26日起任非执行董事[103][122] - 黄明岩于2018年10月26日起不再担任非执行董事[103][122] - 邹昌福于2018年10月26日起任执行董事，2019年2月13日起不再担任[103][122] - 袁官清于2018年10月26日起任副总经理，2019年2月27日起不再担任[103][122] - 武明利于2019年4月1日起任职工监事[103][122] 公司人员薪酬与权益 - 2018年部分高级管理人员年度薪酬：邹昌福54.8万人民币、陈晓宁39.4万人民币、洪渊2万人民币、马志斌37.3万人民币、袁官清49.3万人民币、谷强39万人民币、倪华东39.2万人民币、吴文超38.6万人民币[127] - 截至2018年12月31日，中国电子在公司16.01468亿股内资股（相当于内资股股本100%）及3154.6万股H股中拥有权益，香港中央结算（代理人）有限公司在公司6.28884289亿股H股（相当于H股股本99.68%）中拥有权益[135] - 截至2018年12月31日，Baystar Capital II, L.P.在公司4955.4万股H股（约相当于公司已发行H股的7.85%）中拥有实益权益[136] - 截至2018年12月31日，J.P.Morgan Fleming Asset Management Holdings Inc.持有公司3374.2万股H股（相当于公司已发行H股的5.35%）[136] - 截至2018年12月31日，Pictet Asset Management Limited在公司2748.8万股H股（约相当于H股股本的4.36%）中直接拥有权益[137] - 截至2018年12月31日，集团共有2252名在岗职工，其中约10.8%为管理及行政人员、11.0%为技术人员、1.8%为财务及审计人员、1.6%为销售及市场推广人员、74.8%为生产员工[143] - 截至2018年12月31日，公司并无董事或监事放弃或同意放弃任何酬金之安排[126] - 截至2018年12月31日，公司各董事、监事或最高行政人员及彼等各自的联系人概无在公司及/或其任何相联法团的股份、相关股份及/或债券证中拥有需知会公司及联交所等规定的权益及淡仓[133] - 截至2018年12月31日，公司并无授予各董事、最高行政人员、监事、高级管理人员或其配偶及18岁以下子女任何认购公司或任何相联法团之股份或债券之权利[133] - 截至2018年12月31日，集团并无任何委托存款放于中国境内的金融机构，也没有定期存款已经到期而又未能取回的情况[142] 公司采购与销售协议 - 2018年彩虹集团采购总协议年度上限为331,683千元，发生额为104,950千元[146] - 2018年动能采购协议年度上限为83,864千元，发生额为1,177千元[146] - 2018年房屋租赁框架协议年度上限为28,168千元，发生额为10,177千元[146] - 2018年中电彩虹房屋租赁框架协议年度上限为4,628千元，发生额为0千元[146] - 2018年动能及产品销售协议年度上限为154,016千元，发生额为0千元[146] - 2018年中电熊猫销售总协议年度上限为60,000千元，发生额为68,031千元[146] - 2018年中电熊猫采购总协议年度上限为60,000千元，发生额为41,163千元[146] - 彩虹集团采购总协议中生产所需动能价格，若有政府定价，在比政府定价低5%范围内协定；若非政府定价，利润率一般不超5%[157] - 中电彩虹将面积不超206,192.86平方米厂房及办公室租给公司，月租金每平方米11.5元[169][170] - 公司向中电彩虹出租面积不超38,186平方米自有厂房及办公室，月租金每平方米10.1元[174][175] - 动能及产品销售协议期限为2016年1月1日至2018年12月31日，可提前终止[178][188] - 公司向中电彩虹供应氧气，氧气价格基于实际成本公平协议，无加成费率[178] - ITO靶材等价格根据市场价按特定顺序厘定[183] - 中电熊猫销售总协议期限为2016年1月1日至2018年12月31日，可提前终止[188] - 公司向中电熊猫销售新能源材料及产品，价格根据市场价按特定顺序厘定[189][190][191] - 中电熊猫销售总协议截至2018年12月31日止两年度现有年度上限分别为1332.375万元和1398.994万元，后经修订[193] - 中电熊猫销售总协议截至2018年12月31日止年度实际交易金额为6803.1万元，超过现有年度上限6000万元[196][198] - 中电熊猫销售总协议实际交易金额超上限原因是其附属公司对正性光刻胶产品需求大幅上涨[198] 公司客户与供应商情况 - 最大供应商占总采购额8%，五大供应商共占总采购额26%；最大客户占总销售额13%，五大客户共占总销售额3