宏观经济环境 - 二零一九年上半年，中国经济增长放缓，第二季度同比增长6.2%，低于第一季度的6.4%[27] - 2019年下半年宏观经济环境充满挑战，贸易谈判进展是主要的不确定因素，中国政府可能推出政策宽松措施以维持经济稳定增长[67][69] 香港股市表现 - 香港股市每日平均成交额为979亿港元，较二零一八年同期的1,266亿港元下降23%[33] - 恒生指数在二零一九年上半年录得约10.4%的升幅，市值在六月三十日为32,727亿港元[33] 香港IPO市场 - 香港首次公开募股（IPO）筹资总额达到695亿港元，位居亚洲第一[34] - 二零一九年上半年香港主板新上市公司数量为70家，而GEM IPO数量从去年同期的50家大幅下降至6家[34] - 香港首次公开发售集资总额达695亿港元，冠绝亚洲，新上市公司总数为76间，其中70间在主板上市[36] - GEM首次公开发售数目由2018年同期的50间急跌至仅有6间，主要由于2018年实施的改革计划所致[36] - 香港预计在2019年保持全球最大IPO市场之一的地位，上市改革仍在进行中，科技板等措施将支持上海和深圳的IPO情绪[68] 滙盈控股有限公司的投资与业务扩展 - 滙盈控股有限公司计划通过配售可换股债券筹集最多8.5亿港元，用于投资中国合营公司及扩展现有业务[44] - 滙盈控股有限公司在广西北部湾成立合营证券公司，计划出资4.45亿人民币，占股44.5%[43] - 滙盈控股有限公司与独立第三方签订备忘录，计划成立合资公司作为有限合伙基金的发起人，初始成本上限为750万港元[51] - 截至2019年6月30日，滙盈控股有限公司已支付500万港元用于合资公司的组织费用[51] - 滙盈控股有限公司尚未获得中国证监会批准成立中国合营公司[50] - 滙盈控股有限公司的配售协议于2019年5月21日失效，未能进一步延长配售期间[45] - 公司与独立第三方签订谅解备忘录，计划成立合营企业以出任基建项目有限合伙基金的保荐人，公司有权收购合营公司至少5%的股本，初步出资上限为750万港元，已支付500万港元[53][55] - 公司间接全资附属公司灝益（香港）有限公司同意以现金1500万元人民币认购北京顺通泰达航空地面服务有限公司的注册资本增资，完成后将间接持有目标公司15%的股权[57][59] - 由于业务计划调整，投资协议的订约方自愿终止协议，各方免除并解除彼此在投资协议下的法律责任[62][63] - 公司全资附属公司滙盈金融集团有限公司以约230万港元现金代价收购保险经纪公司Experts Management Limited的全部股权[64] - 公司于2019年4月3日完成收购保险经纪公司Experts Management Limited的全部股权，成为其间接全资子公司[110][112] 公司财务表现 - 公司截至2019年6月30日止六个月的合并收益为2150万港元，较2018年同期的2670万港元减少约20%[74] - 公司截至2019年6月30日止六个月的股东应占合并亏损为6830万港元，较2018年同期的3.203亿港元大幅减少约79%[74] - 公司2019年上半年收益为21,485千港元，较2018年同期的26,709千港元下降19.6%[197] - 公司2019年上半年净亏损为68,329千港元，较2018年同期的320,285千港元大幅减少78.7%[197] - 公司2019年上半年每股基本亏损为5.55港仙，较2018年同期的37.98港仙显著改善[197] 公司业务细分表现 - 公司经纪及融资业务在2019年上半年录得总收益1612.3万港元，较2018年同期的2074.8万港元减少约22%，占集团总收益的75%[81][87] - 公司经纪佣金及其他相关费用在2019年上半年为620.3万港元，较2018年同期的1157.7万港元减少约46%[81] - 公司来自经纪业务客户的利息收入在2019年上半年为606.4万港元，较2018年同期的431.9万港元增加约40%[81] - 公司来自放债业务客户的利息收入在2019年上半年为329.6万港元，较2018年同期的485.2万港元减少约32%[81] - 公司企业融资及其他顾问服务业务在2019年上半年录得收益536.2万港元，较2018年同期的596.1万港元减少约10%[81] - 公司自营买卖业务在2019年上半年录得亏损3167.7万港元，较2018年同期的6675.2万港元亏损大幅减少[84] - 公司按公平值列账及在损益账处理的财务资产之公平值变动产生的亏损在2019年上半年为1039.7万港元，较2018年同期的1.2489亿港元大幅减少[84] - 公司未分配行政成本在2019年上半年为3285.5万港元，较2018年同期的7816万港元大幅减少[84] - 经纪佣金及相关费用从去年同期的约1160万港元下降至约620万港元，降幅达46%，占集团总收入的29%[88][90] - 融资业务利息收入从去年同期的约920万港元增长2%至约940万港元，占集团总收入的43%[89][91] - 经纪业务客户的平均贷款组合同比增长39%，导致经纪业务客户利息收入增长40%至约610万港元[89][91] - 放债业务利息收入从去年同期的约490万港元下降32%至约330万港元，主要由于平均贷款组合减少20%[94][96] - 经纪及融资业务在2019年上半年录得约880万港元的税后经营利润，而去年同期为亏损约290万港元[100][104] - 配售及包销佣金在2019年上半年录得约56万港元，去年同期为零[99][104] - 企业融资及其他顾问服务业务在2019年上半年录得约540万港元收入，税后经营亏损约150万港元，与去年同期表现相近[103][105] - 资产管理业务在2019年上半年录得约80万港元的税后经营亏损，与去年同期持平[108] - 截至2019年6月30日，资产管理业务录得税后经营亏损约80万港元，与去年同期持平[111] - 自收购日至2019年6月30日，保险经纪业务录得税后经营亏损约10万港元，主要包括员工成本等一般经营开支[116][119] - 截至2019年6月30日，自营买卖业务录得净亏损约2950万港元，包括已变现亏损约1420万港元及未变现亏损约1530万港元[117][120] - 公司持有的香港上市股本证券市值约为1.748亿港元，占公司总资产的16%[118] - 2019年上半年，证券投资净出售额约为5010万港元[118] - 公司持有的金融资产中，消费品及服务行业未变现亏损最大，约为1128.3万港元[140] - 公司持有的中国富强可换股债券及认沽期权的公平值分别约为1.881亿港元及1.056亿港元[149][151] - 2019年上半年，公司未分配行政费用约为3290万港元，较去年同期减少约4530万港元[150] - 未分配行政成本大幅减少至32,900,000港元，同比下降约45,300,000港元，主要由于购股权开支、可换股债券利息及业务发展开支的减少[152] - 所得税开支为600,000港元，去年同期为税项抵免1,200,000港元，包括香港利得税及中国企业所得税的即期税项开支净额800,000港元[155][157] - 融资成本大幅减少至2,000,000港元，去年同期为13,700,000港元，主要由于可换股债券的逐步转换导致推定利息减少[156][158] - 员工总数减少至66人，去年同期为81人，薪金及员工福利成本减少至20,500,000港元，同比下降约33,200,000港元[161][164] - 公司主要通过内部资源及经营业务产生的现金收益为业务运作及投资提供资金[163][165] 公司财务状况 - 公司截至2019年6月30日的银行结余及现金为1.133亿港元，较2018年12月31日的1.38亿港元减少约18%[168] - 公司截至2019年6月30日的流动资产净值为7.671亿港元，较2018年12月31日的5.369亿港元增加约43%[168] - 公司截至2019年6月30日的股东资金为9.709亿港元，较2018年12月31日的10.393亿港元减少约7%[168] - 公司截至2019年6月30日的流动比率为16.9倍，较2018年12月31日的8.5倍显著提升[168] - 公司截至2019年6月30日的资产负债比率为0.03倍，较2018年12月31日的0.06倍有所下降[181] - 公司截至2019年6月30日无任何借款，且所有银行结余及现金均以港元定值[168] - 公司截至2019年6月30日无任何抵押资产，而2018年12月31日有4000万港元银行存款作为抵押[177] - 公司截至2019年6月30日无任何重大或然负债，而2018年12月31日有1亿港元的财务担保[179] - 公司截至2019年6月30日的已发行普通股总数为1,230,951,598股，与2018年12月31日持平[171] - 公司未来一年无重大投资或资本资产的已知计划，但将根据内部资源及融资方式为未来项目提供资金[181] - 公司截至2019年6月30日未有任何重大物业及设备购置的未拨备承诺[185][188] - 公司于2019年7月1日与Macarthur Court Acquisition Corp.签订认购协议，初步认购股份220,000,000股，认购金额为99,000,000港元，占公司现有已发行股本的17.87%[186][187][189] - 认购人可选择在初步股份认购完成后一年内进一步认购80,000,000股股份及本金总额为99,000,000港元的可换股债券[186][189] - 初步认购股份的认购价格为每股0.45港元[187][189] - 可换股债券及进一步认购股份若悉数转换，将占公司现有已发行股本的24.37%[192][193] - 截至报告日期，初步股份认购尚未完成[194] 公司资产与负债 - 非流动资产中，商誉从2018年的0港元增加至2019年的2,016千港元[200] - 物业及设备从2018年的2,844千港元增加至2019年的7,272千港元[200] - 使用权资产在2019年新增14,109千港元，2018年无此项资产[200] - 按公平值列账及在损益账处理之财务资产从2018年的304,081千港元减少至2019年的0港元[200] - 应收账款从2018年的167,927千港元增加至2019年的217,454千港元[200] - 预付款项、按金及其他应收款项从2018年的22,429千港元减少至2019年的16,267千港元[200] - 按公平值列账及在损益账处理之财务资产从2018年的240,282千港元增加至2019年的468,505千港元[200] - 已抵押银行存款从2018年的40,000千港元减少至2019年的0港元[200] - 银行结余及现金从2018年的138,032千港元减少至2019年的113,298千港元[200]