公司整体财务数据关键指标变化 - 2018年公司收入为人民币8.983亿元，较去年减少2.2%；归属母公司股权持有人应占溢利增长9.7%至约人民币6020万元[5] - 公司2018年总收入为8.983亿人民币，较2017年的9.183亿人民币减少2000万人民币，降幅约2.2%[17][19] - 2018年母公司股权持有人应占溢利为6020万人民币，较2017年的5490万人民币增加9.7%[17] - 公司2018年销售成本为2.16亿人民币，较2017年的2.919亿人民币减少7590万人民币，降幅约26.0%[27] - 公司2018年毛利为6.823亿人民币，较2017年的6.264亿人民币增加5590万人民币，增幅约8.9%，整体毛利率由2017年的68.2%上升7.8个百分点至2018年的76.0%[28] - 公司2018年其他收入及收益为4710万人民币，较2017年的2570万人民币增加2140万人民币，增幅约83.3%[29] - 公司2018年销售及分销开支为4.957亿人民币，较2017年的4.772亿人民币增加1850万人民币，增幅约3.9%[30] - 行政开支从2017年的5960万元增至2018年的6360万元，增幅约6.7%[33] - 金融资产减值损失净额从2017年的80万元增至2018年的440万元[34] - 财务收入从2017年的2870万元减至2018年的2070万元，降幅为27.9%[36] - 除税前溢利从2017年的9320万元增至2018年的1.08亿元，增幅约为15.9%[38] - 所得税开支从2017年的3740万元增至2018年的4710万元，增幅约为25.9%[41] - 年内溢利从2017年的5580万元增至2018年的6080万元，增幅约为9.0%，2018年净利润率为6.8%[42] - 存货周转天数从2017年的269天增至2018年的330天，增加61天[44] - 2018年12月31日，流动资产净值约为9.904亿元，2017年12月31日为9.026亿元，流动比率均为3.9倍[46] - 经营活动所得现金流净额从2017年的7130万元减至2018年的5210万元，降幅约为26.9%[50] - 2018年12月31日，集团拥有资本承担约4770万元，2017年12月31日为6990万元[54] 各业务线数据关键指标变化 - 公司O2O软件系统销售额由2017年的人民币7490万元增加人民币670万元至2018年的人民币8160万元，增幅约为8.9%[10] - 自营零售点2018年收入为6.849亿人民币，较2017年减少310万人民币，降幅0.5%，占收入总额约76.2%（2017年：74.9%），同店销售减少5.3%[20] - 第三方零售商2018年销售收入为1.522亿人民币，较2017年减少2290万人民币，降幅13.1%，占收入总额约16.9%（2017年：19.1%）[20] - 线上渠道2018年销售收入为6120万人民币，较2017年增加600万人民币，增幅10.9%，占收入总额约6.9%（2017年：6.0%）[22] - 自有品牌2018年收入为1.005亿人民币，较2017年增加620万人民币，增幅约6.6%，占总收入的百分比由2017年的10.3%增加至2018年的11.2%[23] - 自行开发的O2O系统销售额从2017年的人民币7490万元增加至2018年的人民币8160万元，增幅约8.9%[76] 宏观经济数据 - 2018年中国GDP增长率为6.6%，为自1990年起28年以来最低增速[5] - 2018年消费品零售总额增长率由2017年的10.2%减少1.2个百分点至9.0%[5] - 2018年百家重点大型零售企业零售额增长率由2017年的2.8%减少2.1个百分点至0.7%[5] - 2018年百家重点大型零售企业服装商品零售额同比增长1.0%，增长率较上年减少3.3个百分点[5] 募资使用情况 - 2018年用4350万港元（相当于人民币3780万元）收购MCS业务剩余50%股权[59] - 首次公开发售所得款项净额8.039亿港元，截至2018年12月31日已动用6.182亿港元，未动用1.857亿港元[59] - 其他国际知名品牌的授权或收购占募资总额47%，金额3.807亿港元，已动用2.78亿港元，未动用1.027亿港元[59] - 扩充及提升现有物流系统占募资总额24%，金额1.931亿港元，已全部动用[59] - 支付股东贷款占募资总额19%，金额1.528亿港元，已动用1.471亿港元，未动用570万港元[59] - 一般营运资金占募资总额10%，金额7730万港元，未动用[59] 销售网络情况 - 截至2018年12月31日，销售网络由576个自营零售点和290个第三方零售商经营的零售点组成[60] - 2018年12月31日较2017年12月31日，第三方零售商经营的零售点从348个减少至290个，减少16.7%[67] - 2018年自营奥特莱斯店净增加21间，多品牌集合店净增加29间[63][66] 员工相关情况 - 2018年12月31日，集团约有2461名全职雇员，员工成本（含董事酬金）为1.36亿元，2017年为1.164亿元[81] - 截至2018年12月31日，根据购股计划授予103名参与者（含7名董事）的2.73亿份购股权仍未行使[81] 社会责任情况 - 2018年集团向动物保护和乡村教师培训项目捐款约40万元，向江西省上饶市信州区红十字会捐款20万元[82] - 2018年，集团作出合共人民币60万元的慈善捐款[196] 业务占比情况 - 授权品牌产品销售占集团总销售额约90%[93] 公司运营策略 - 公司使用RFID技术提升运营效率，加速仓储系统向B2C物流中心转变[78] - 2019年公司将与微盟合作开展社交网络商业及营销项目[84] - 2019年公司将鼓励销售人员和第三方零售商使用自行开发的O2O系统等功能[84] - 2019年公司将推出客户忠诚度计划[84] - 2019年公司将通过多种渠道增加往季存货销售[84] - 2019年公司将拓展自有品牌零售网络[84] 公司管理层信息 - 张永力59岁，2011年6月8日获委任为行政总裁及执行董事，2018年6月22日获委任为公司主席，于中国男装行业拥有逾15年经验[97] - 孙如暐53岁，2011年6月8日获委任为公司执行董事，主要负责品牌采购及交易管理[98] - 黄晓云47岁，2011年6月8日获委任为公司执行董事，2012年5月14日获委任为公司首席财务官，于会计及财务管理方面拥有逾15年经验[99] - 王玮36岁，2012年5月14日获委任为公司非执行董事，担任KKR之董事，专注于大中华区之私人股本交易[100] - 邝伟信53岁，2011年6月8日获委任为公司独立非执行董事，于亚洲的企业融资及资本市场方面拥有12年经验[103] - 崔义64岁，2011年6月8日获委任为公司独立非执行董事，为合力洋行（中国）有限公司创办人兼董事[104] - 杨志伟58岁，2011年6月8日获委任为公司独立非执行董事，自1991年起在公司为执业会计师[106] 公司金融风险 - 集团面临的主要金融风险为外币风险、信贷风险及流动资金风险，相关详细讨论及分析等载于财务报表附注43[95] 公司治理结构 - 董事会由7名成员组成，包括3名执行董事、1名非执行董事及3名独立非执行董事[117] - 路嘉星于2018年6月22日辞任主席兼执行董事，张永力同日获委任为公司主席[119][122] - 公司主席及行政总裁职务均由张永力担任，偏离企业管治守则第A.2.1条[122] - 截至2018年12月31日止年度，公司遵守企业管治守则除第A.2.1条外的所有守则条文[114] - 公司制定的董事及雇员证券交易行为守则条款不逊于标准守则，董事和雇员均遵守规定[115][116] - 董事会于所有时间遵守上市规则有关委任独立非执行董事的规定，且认为所有独立非执行董事均为独立人士[123] - 非执行董事须按指定任期获委任并接受重选，每位董事须至少每三年轮值退任一次[124] - 各董事均按三年指定任期获委任，并须每三年轮值退任一次[125] - 董事会负责领导及监控公司，重大事项决策由董事会决定，日常运营管理职责转授予管理层[127] - 每名新任董事获正式全面入职培训，公司鼓励董事参加培训，费用由公司支付[128] - 公司已成立审核、薪酬及提名委员会，各委员会均有书面职权范围[132] 公司委员会运作情况 - 审核委员会年内共举行三次会议，审阅2018年度中期及年度财务业绩及报告等重大事宜[134] - 审核委员会年内与外聘核数师在执行董事不在场情况下举行两次会议[135] - 薪酬委员会年内举行一次会议，审阅公司薪酬政策及架构等事项并向董事会提供推荐建议[137] - 提名委员会年内举行一次会议，检讨董事会架构、规模及组成等，认为董事会成员多元化保持适当平衡[142] 董事及高级管理层薪酬范围 - 零至人民币1,000,000元薪酬范围的董事及高级管理层人数为17人[141] - 人民币1,000,001元至人民币2,000,000元薪酬范围的董事及高级管理层人数为1人[141] - 人民币3,000,001元至人民币4,000,000元薪酬范围的董事及高级管理层人数为1人[141] 董事出席会议情况 - 路嘉星先生出席董事会会议3/3、提名委员会会议1/1、股东周年大会1/1，于2018年6月22日辞任[147] - 张永力先生出席董事会会议5/5、薪酬委员会会议1/1、股东周年大会1/1[147] - 孙如暐先生出席董事会会议5/5、股东周年大会1/1[147] - 黄晓云女士出席董事会会议5/5、提名委员会会议1/1、薪酬委员会会议1/1、审核委员会会议3/3、股东周年大会1/1[147] - 王玮先生出席董事会会议5/5、股东周年大会1/1[147] - 邝伟信先生出席董事会会议5/5、提名委员会会议1/1、薪酬委员会会议1/1、审核委员会会议3/3、股东周年大会1/1[147] - 崔义先生出席董事会会议5/5、薪酬委员会会议1/1、审核委员会会议3/3、股东周年大会1/1[147] - 杨志强先生出席董事会会议5/5、提名委员会会议1/1、审核委员会会议3/3、股东周年大会1/1[147] 风险管理及内部监控 - 董事会认为截至2018年12月31日止年度的风险管理及内部监控制度有效及足够[164] 股东会议通知及召开规定 - 股东于股东周年大会提呈普通决议案需至少21个完整日子书面通知，含20个完整营业日[168] - 股东于股东特别大会提呈特别决议案需至少21个完整日子书面通知，含10个完整营业日[170] - 股东于股东特别大会提呈普通决议案需至少14个完整日子书面通知，含10个完整营业日[170] - 两名或以上股东或一名认可结算所（或其代名人）提召开股东特别大会请求，须持有公司缴足股本不少于十分之一[171] - 董事会若在送交请求21日内未按程序召开将在其后21日内举行的大会，请求人可自行召开，但不得于送交请求日期起计三个月后召开[171] 公司财务报告及业务性质 - 公司截至2018年12月31日止年度经审核综合财务报表连同董事会报告一并提呈[177] - 公司主要业务为投资控股，该年度主要业务性质无重大变动[178] 股息分配情况 - 董事会不建议宣派截至2018年12月31日止年度末期股息[186] 公司过往业绩及资产概要 - 集团过去五个财政年度已刊业绩、资产等概要载于年报第152页[187] 公司股本变动情况 - 公司股本于截至2018年12月31日止年度内变动详情载于财务报表附注32[189] 雇员股份奖励计划 - 2018年，雇员股份奖励计划受托人于联交所购买137.2万股公司股份，总代价约29.2万港元（相当于人民币25万元）[193] 公司可供分派储备 - 2018年12月31日，公司可供分派储备约为人民币1.2072亿元[195] 公司客户及供应商情况 - 2018年，集团五大客户应占销售总额占集团销售总额约12.7%，最大客户应占销售额占集团销售总额约3.8%[197] - 2018年，集团五大供应商应占采购总额占集团采购总额约21.0%，最大供应商应占采购额占集团采购总额约4.4%[197] 董事会成员构成及连任情况 - 截至2018年12月31日及报告日期，执行董事包括张永力先生、孙如暐先生、黄晓云女士等[200] - 截至2018年12月31日及报告日期，非执行董事包括王玮先生、邝