公司整体财务数据关键指标变化 - 2019年公司实现营业收入64.15亿元，税前利润3.03亿元，净资产收益率达3.4%，资产负债率为65.80%[7] - 2019年度，集团收入为64.146亿元，较去年减少25.3%[13] - 2019年度，集团毛利为10.8亿元，较去年减少20.0%；毛利率为16.8%，较去年上升1.1个百分点[13] - 2019年度，母公司拥有人应占综合收益总额为2.197亿元，较去年减少71.4%[13] - 2019年末，集团流动资产总额为124.59102亿元，资产总额为211.70759亿元[16] - 2019年末，集团流动负债总额为105.74779亿元，负债及权益总额为211.70759亿元[16] - 2019年度，经营活动现金流量净额为 - 1.83225亿元，投资活动现金流量净额为 - 10.45933亿元，融资活动现金流量净额为11.33442亿元[17] - 2019年公司收入从2018年的85.881亿元减少25.3%至64.146亿元，利润从7.832亿元减少5.378亿元至2.454亿元，母公司拥有人应占利润为2.189亿元[37] - 2019年公司现金及现金等价物从2018年末的16.777亿元减少5.8%至15.804亿元，总资产从2018年末的204.6亿元增加3.5%至211.708亿元，总负债从2018年末的131.407亿元增加6.1%至139.369亿元[37] - 2019年公司总资产回报率为1.2%，2018年为4.1%[37] - 公司收入从2018年的85.8807亿元减少25.3%至2019年的64.14621亿元[38][50] - 销售成本从2018年的72.381亿元减少26.3%至2019年的53.347亿元[39] - 销售及分销开支从2018年的4220万元减少12.6%至2019年的3690万元[40] - 行政开支从2018年的2.794亿元增加96.7%至2019年的5.497亿元[41] - 财务支出从2018年的2.005亿元增加26.1%至2019年的2.528亿元[43] - 税前利润从2018年的9.374亿元减少67.7%至2019年的3.031亿元[44] - 所得税开支从2018年的1.542亿元减少62.5%至2019年的5780万元[45] - 年内利润从2018年的7.832亿元减少5.378亿元至2019年的2.454亿元，占总收入比例从9.1%降至3.8%[46] - 归属母公司拥有人的利润从2018年的7.667亿元减少5.478亿元至2019年的2.189亿元[47] - 归属非控股权益的利润从2018年的1650万元增加60.0%至2019年的2640万元[48] - 2019年总毛利为10.79965亿元，毛利率16.8%，较2018年分别下降20.0%和减少0.1个百分点[52] - 2019年现金及现金等价物为15.804亿元，较2018年减少5.8%[54] - 2019年流动资产净额为18.843亿元，较2018年减少4.7%[55] - 2019年借款为70.459亿元，较2018年增加42.9%[56] - 2019年资本开支为8.84亿元，较2018年减少5.7%[57] - 2019年流动比率为117.8%，速动比率为116.2%，负债资产比率为65.8%，杠杆比率为75.6%[58] - 2019年总资产回报率为1.2%，股本回报率为3.4%，较2018年分别下降2.9和7.6个百分点[59] - 2019年向中国大唐集团销售货物及服务价值59.1696亿元，占总收入约92.24%；购买货物及接受服务价值14.8728亿元，占总成本约27.88%[64] - 2019年经营现金流量为 - 1.8323亿元，可用银行授信额度为186.59亿元[65] 环保设施特许经营业务数据关键指标变化 - 2019年公司特许运营脱硫装机容量为3793万千瓦，脱硝装机容量3180万千瓦，全部达标排放，减少排放二氧化硫123.73万吨、氮氧化物14.01万吨[8] - 2019年公司环保设施特许经营业务在大唐集团系统外环保设施运营市场取得四个项目[23] - 截至2019年12月31日，公司脱硫特许经营累计投运装机容量37,930兆瓦，在建项目装机容量10,680兆瓦[24] - 截至2019年12月31日，公司脱硝特许经营累计投运装机容量31,800兆瓦，在建项目装机容量9,360兆瓦[24] - 公司脱硫委托经营项目装机容量1,960兆瓦[24] - 2019年末公司在建脱硫、脱硝特许经营项目装机容量分别为广东雷州2000兆瓦、河南巩义1320兆瓦等多个项目[26] 脱硝催化剂业务数据关键指标变化 - 2019年公司累计生产脱硝催化剂3.61万立方米[8] - 2019年公司脱硝催化剂业务按交付量计算的平均销售单价较2018年上涨6.1%，产量36074立方米、销量35509立方米、交付量40596立方米[28] - 2019年公司向大唐集团以外客户销售催化剂15940立方米，签订合同108个，海外市场签订15个累计销售4738立方米，非电行业签订69个累计销售4367立方米，完成3878立方米废旧催化剂处置[28] 环保设施工程业务数据关键指标变化 - 2019年公司在非电行业签订2个环保设施工程建设项目，总计合同金额3033万元[29] 水务业务数据关键指标变化 - 2019年公司签订水务工程项目11个，总金额730万元，其中集团系统外签订项目9个，总金额570万元[31] 可再生能源工程业务数据关键指标变化 - 2019年公司新签可再生能源工程项目2个，均为光伏工程项目，装机容量64兆瓦，年末风电累计投运装机容量1614兆瓦，光伏累计投运装机容量951兆瓦[33] 公司技术研发情况 - 2019年公司拥有1个院士专家工作站，3个博士后科研工作站，2个省级企业技术中心和1个催化剂检测中心[9] - 2019年公司取得专利授权148项，其中发明专利25项[9] - 2019年公司独立主导编制的ISO国际标准“火电厂节能量评估技术导则”正式发布[9] - 2019年公司3项科技成果达国际领先或先进水平，10项成果获省部、地市和行业级奖励[9] 公司项目签约情况 - 2019年公司特许运营系统外签4个运维检修项目，水务板块签2个项目，海外签2个脱硫总包项目，催化剂制造非电行业签47个项目、海外签12个项目[10] - 2019年公司累计签订海外项目2个，合同金额9.22亿元，年末海外在执行项目5个[32] 公司股权结构情况 - 截至2019年12月31日，公司已发行股份总数为29.67542亿股，控股股东中国大唐直接及间接共持有约78.96%的股份[12] - 2019年12月31日，公司注册股本总数为人民币29.67542亿元，分为6.242962亿股H股及23.432458亿股内资股[85] - 2019年12月31日，中国大唐持有内资股2343245800股，占相关类别股本100%，占股本总数78.96%[114] - 2019年12月31日，安邦投资控股等公司持有H股120540000股，占相关类别股本19.31%，占股本总数4.06%[114] - 2019年12月31日，China Chengtong Investment等公司持有H股61557000股，占相关类别股本9.86%，占股本总数2.07%[114] - 2019年12月31日，国家电网国际发展等公司持有H股61467000股，占相关类别股本9.85%，占股本总数2.07%[114] - 2019年12月31日，三峡资本控股等公司持有H股59506000股，占相关类别股本9.53%，占股本总数2.01%[114] - 2019年12月31日，中国华能集团香港等公司持有H股49002000股，占相关类别股本7.85%，占股本总数1.65%[115] - 2019年12月31日，中国华电香港等公司持有H股48628000股，占相关类别股本7.79%，占股本总数1.64%[115] - 2019年12月31日，太平财产保险等公司持有H股41038000股，占相关类别股本6.57%，占股本总数1.38%[115] - 2019年12月31日，中国人寿富兰克林等公司持有H股41038000股，占相关类别股本6.57%，占股本总数1.38%[115] - 截至2019年12月31日，公众人士持有公司已发行股份21.04%，符合联交所上市规则规定及其批准的公众持股量豁免[142] 公司股息分配情况 - 董事会建议派发2019年度末期股息每股0.0338元（税前）[13] - 董事会建议按照公司法及公司章程提取税后利润10%作为法定盈余公积金，不提取任意公积金[88] - 董事会建议派发现金股息，每股股份人民币0.0338元（税前），如获批准预计2020年8月10日左右派发给2020年7月2日名列公司股东名册的股东[89] - 公司2020年6月25日至7月2日暂停办理股东登记手续，股份过户文件需在6月24日下午4时30分前送达指定地点以收取2019年度末期股息[90] - 公司向非居民企业股东派发H股股息时，代扣代缴10%企业所得税[91] - 境内发行H股的非外商投资企业向境外居民个人股东派息，一般按10%税率缴纳个人所得税[93] - 董事会建议派发现金末期股息，每股0.0338元（税前），须待股东大会批准[150] 公司运营成本及费用情况 - 销售成本从2018年的72.381亿元减少26.3%至2019年的53.347亿元[39] - 销售及分销开支从2018年的4220万元减少12.6%至2019年的3690万元[40] - 行政开支从2018年的2.794亿元增加96.7%至2019年的5.497亿元[41] - 财务支出从2018年的2.005亿元增加26.1%至2019年的2.528亿元[43] 公司市场与客户情况 - 集团作为燃煤发电企业环保节能解决方案提供商，客户遍及中国30个省、自治区及直辖市，以及11个国家[18] - 2019年公司五大客户销售总额约占集团总收入21%，最大客户约占5%[97] - 2019年集团向中国大唐集团销售产品及服务价值约占总收入92%，不考虑特许经营收入约占41%[97] - 2019年集团五大供货商采购总额约占销售总成本15.4%，最大供货商约占4.6%[97] - 2019年集团向中国大唐集团采购产品及服务价值约占总成本28%[97] 公司面临的政策环境 - 2019年大气污染治理方面，二氧化硫、氮氧化物排放量下降3%，重点地区细颗粒物(PM2.5)浓度继续下降[19] - 2019年水污染治理方面，化学需氧量、氨氮排放量下降2%[19] - 到2020年底前，重点区域的钢铁生产企业60%左右产能要尽力完成超低排放改造[20] - 到2025年底前，重点区域的钢铁生产企业80%以上产能要完成超低排放改造[20] - 2019年中国环保政策密集出台，政策红利持续显现，环保产业进入全面政策深耕时代[22] 公司面临的风险与挑战 - 公司大部分业务集中于燃煤电厂环保节能，业务需求依赖中国燃煤发电量增长率，若增长放缓或对业务造成不利影响[66] - 公司积极开发海外业务，拓展“一带一路”沿线国家市场，但面临融资、管理、汇率等风险[67] - 2020年初新冠疫情蔓延，可能对公司业务运营造成多方面不利影响，公司已采取应对措施[68] - 2020年公司机遇与挑战并存，有利因素包括非电行业环保业务市场空间大、海外业务前景广、进入“双百行动”企业名单；不利因素包括电力产能过剩、烟气污染治理市场饱和[69] 公司未来发展战略 - 2020年公司将聚焦科技环保主业，以烟气治理为核心业务，向水、固废治理业务拓展[71] - 公司将把握“双百行动”改革契机，构建市场化体制机制，解决制约企业发展的问题[72] - 公司将加大科技创新力度，确保每年新增1 - 2项核心技术，开辟新业务增长点[73] - 公司将加快开拓外部市场，实施“引进、吸收、消化”＋合作战略，拓展产业链，加强海外业务发展[74] - 公司将防范化解重大风险，完善管理制度，防控行业、财务等风险，重点解决应收账款回收问题[75] 公司上市及资金使用情况 - 公司2016年11月15日起在联交所主板上市，首次公开发售所得款项净额约为20.323亿港元[83] - 截至2019年12月31日，扩充脱硫及脱硝特许经营业务规模、培育新增长点、偿还部分现有银行贷款、营运资金及其他一般公司用途的所得款项净额已全部使用，研发开支已使用1050万港元，未使用9110万港元，预计2020年1