财务表现 - 公司2019年净负债率为8.5%[10] - 公司财务表现强劲，能够应对市场波动[10] - 公司2018/19财年收益为305.1百万港元，较2017/18财年的287.8百万港元增加17.3百万港元[15] - 公司2018/19财年毛利为30.6百万港元，较2017/18财年的36.4百万港元减少5.8百万港元[15] - 公司2018/19财年毛利率为10.0%，较2017/18财年的12.7%下降2.7个百分点[15] - 公司2018/19财年税前利润为12.4百万港元，较2017/18财年的27.6百万港元减少15.2百万港元或55.1%[25] - 公司截至2019年3月31日的现金及银行结余为4560万港元，其中3680万港元为受限制银行结余[37] - 公司资本结构包括244.9百万港元的权益及20.7百万港元的债务[37] - 公司拥有150.0百万港元的银行融资额度，其中109.4百万港元尚未动用且无限制[37] - 公司截至2019年3月31日的可供分派储备约为1.206亿港元[74] - 公司2018/19财年未宣派末期股息[65][70] - 公司及其附属公司在2018/19财年未购买、出售或赎回任何上市证券[74] - 公司2019年3月31日的财务业绩详见综合损益及其他全面收益表第60页[64][70] - 公司2018/19财年股本变动详情载于财务报表附注19(c)[74] - 公司2019年3月31日的厂房及设备变动详情载于财务报表附注11[74] - 公司截至2019年3月31日止年度支付给毕马威的审计服务和非审计服务费用分别为1,165,000港元和500,000港元[153] - 公司董事会已按持续经营基准编制截至2019年3月31日止年度的财务报表[154] - 公司董事会确认其责任为根据法定要求和适用会计准则编制集团财务报表，并确保及时发布[154] 合同与项目 - 2019年公司获得3项新合同，总金额为5.581亿港元[11] - 2018年公司获得6项新合同，总金额为3.452亿港元[11] - 公司2018/19财年获得三个地基项目，合同总价值为558.1百万港元[20] - 截至2019年3月31日，公司有六个在建地基项目，未完工合同金额为595.6百万港元[20] - 公司2018/19财年十大项目贡献收益305.1百万港元，其中最大项目占总收益的37.1%[25] - 公司业务依赖于成功中标地基工程及相关工程合约，合约数量可能逐年变化[26] - 公司手头有若干份合约，但外部因素可能影响中长期私营市场新建筑项目的数量[29][32] - 公司主要客户为私营物业开发商，未来增长依赖香港物业市场和建筑业的持续繁荣[28][31] - 公司在香港建筑行业拥有丰富经验，已完成多个公共和私营部门的项目[200] 市场竞争与策略 - 市场竞争导致公开招标数量减少及合约价格下跌[10] - 公司通过分包工程模式保持市场灵活性[11] - 公司通过项目管理和客户关系保持市场竞争力[9] - 公司预计香港特别行政区政府增加土地供应及基建投资将带动建筑业的长期复苏[45] - 公司计划通过扩大产能、增强地基设计能力及项目管理技能来保持竞争力[46] 公司治理与董事会 - 公司管理团队稳定，包括三名执行董事和首席财务官[35] - 刘伯文先生为公司主席、行政总裁、执行董事及总经理，负责整体策略发展、项目管理和客户管理[48] - 郑荣昌先生为公司执行董事及建筑总监，负责监督投标程序、地基设计、项目预算及质量控制[48] - 关洁心女士为公司执行董事及营运总监，负责项目管理、协调及日常运营[50][51] - 梁梓坚先生为公司独立非执行董事，拥有超过40年的审计、会计、税务及财务管理经验[52][53] - 林志雄先生为公司独立非执行董事，拥有超过45年的工程经验，并担任多家建筑技术公司的董事总经理[54][55] - 公司董事的任期为三年，之后可继续留任，直至一方提前三个月书面通知终止[78] - 公司为董事提供保险，以应对可能的法律诉讼相关的负债及成本[80] - 公司未发现任何董事在集团业务中拥有重大权益的交易、安排或合约[81] - 公司董事薪酬详情载于财务报表附注8[89] - 公司董事及主要行政人员持有的股份总数为337,520,000股，占已发行股本的40.67%[97] - 郑荣昌先生通过Wealth Celebration Limited持有270,000,000股，占已发行股本的32.53%[100] - 关洁心女士通过Kinetic Kingdom Limited持有60,000,000股，占已发行股本的7.23%[101] - 公司董事会由相同数目的独立非执行董事及执行董事组成，提升了董事会的独立性[116] - 公司审计委员会仅由独立非执行董事组成，可自由及直接联络公司的外部核数师及独立专业顾问[116] - 公司自上市后一直采用、应用及遵守上市规则附錄十四的企業管治守則，惟偏離守則條文A.2.1條者除外[115] - 公司致力于通过更有效的企业管治程序带领集团取得更好业绩及提升公司形象[117] - 董事会由六名董事组成，包括三名独立非执行董事，占比50%，高于上市规则要求的33%[119] - 董事会负责监督公司所有主要事务，包括制定政策、整体策略、内部监控及风险管理[119] - 公司为董事及高级管理人员购买责任保险，保障其在履行职责时可能引起的法律责任[119] - 管理层由执行董事及其他高级行政人员组成，负责执行董事会采纳的策略及处理日常运营[120] - 独立非执行董事在董事会中发挥重要作用，提供独立判断和专业意见，保障公司及股东利益[120] - 公司董事会定期召开会议，讨论并制定集团的整体策略、运营及财务表现，董事可通过亲自出席或电子通讯方式参与会议[123][124] - 公司董事会于2019年度共召开四次定期会议，所有执行董事和独立非执行董事均全勤出席[125] - 公司秘书定期向董事提供上市规则的最新发展及变动信息，以及履行董事职责所需的法律和监管要求更新[128] - 公司鼓励所有董事参与持续专业发展，以更新其知识和技能，并持续关注法规和业务环境的变化[129] - 董事需每年向公司提交其参与的培训详情，公司为每位董事存置培训记录[130] - 截至2019年3月31日，所有董事均参加了研討会/会议/工作坊/论坛，并阅读了与经济、环保、业务或董事职责相关的报章、期刊及最新资料[132] - 公司董事会负责履行企业管治职责，包括发展及审阅公司企业管治政策及常规、监督董事及高级管理人员的培训及持续专业发展、审查公司合规政策及监督内部操守准则[133] - 公司设立了三个董事会委员会：审计委员会、薪酬委员会和提名委员会，分别负责财务报告监督、薪酬政策建议及董事任命管理[133] - 审计委员会由三名独立非执行董事组成，主席梁梓坚先生具备适当的专业及会计资历，委员会在2019年举行了三次会议，所有成员均全勤出席[136][137][139] - 薪酬委员会由三名成员组成，主席为丘子敏先生，委员会在2019年举行了一次会议，所有成员均全勤出席[142][144] - 提名委员会由三名成员组成，主席为林志雄先生，委员会在2019年举行了一次会议，所有成员均全勤出席[147][148] - 公司董事会负责集团内部监控及审查其有效性，并确保遵守适用法律、规则和法规[157] - 公司未设立内部审计职能，但聘请了外部顾问评估2018年1月1日至2018年12月31日期间集团风险管理和内部监控的有效性[158] - 公司秘书王倩仪女士在回顾年度内参加了不少于15小时的相关专业培训[159] - 股东可根据公司章程细则第64条要求召开特别股东大会，需持有公司实缴股本不少于十分之一并有权在股东大会上投票[163] - 股东可按照公司章程细则、上市规则及适用法律法规，在股东大会上提出决议案[163] 环境保护与可持续发展 - 公司持有ISO 14001:2004环保管理系统认证，有效期至2020年9月3日[35] - 公司强调项目中的环境保护，并在投标时考虑潜在客户的环保要求和相关法规[35] - 公司温室气体排放总量为2,313吨二氧化碳当量，其中直接排放（Scope 1）为2,138吨，能源间接排放（Scope 2）为175吨[175] - 公司年内的无害固体废弃物总量为163吨[175] - 公司去年温室气体排放总量为1,764吨二氧化碳当量，其中直接排放（Scope 1）为1,607吨，能源间接排放（Scope 2）为157吨[176] - 公司去年的无害固体废弃物总量为307吨[176] - 公司年内的电力消耗为246,172千瓦时，柴油消耗为817,858升，水消耗为14,714立方米[178] - 公司秉持“避免污染、物尽其用、废物利用及循环再用”的废物管理原则，通过积极监控和管理资源使用，旨在减少经营成本以及碳足迹[173] - 公司去年总电力消耗为221,627千瓦时，每百万港元项目营业额付款的电力密度为770[179] - 公司去年柴油消耗为614,617升，每百万港元项目营业额付款的柴油密度为2,135[179] - 公司去年水消耗为6,287立方米，每百万港元项目营业额付款的水密度为22[179] 员工与人力资源 - 公司项目团队2019年员工流失率为5%，与2018年持平[35] - 公司截至2019年3月31日拥有49名全职员工，较2018年的43名有所增加[38] - 公司为员工提供年假、病假及产假，并设立公积金计划及加班津贴[188] - 公司每年参照市场标准，按表现检讨员工薪酬水平，并通过晋升及加薪激励员工[188] - 公司为员工及分包商提供特定的入职培训计划以提高安全意识，并委派安全主任确保合规[193] - 公司不雇佣未成年员工，也不从事强迫劳动，并期望分包商和供应商遵守相同标准[198] - 公司严格遵守所有相关健康及安全法规，2019年无违反健康及安全法律法规的事件[194] - 公司2019年无工作相关死亡事件，工伤损失工作日数为0[195] 客户与供应商 - 公司主要客户为私营物业开发商，未来增长依赖香港物业市场和建筑业的持续繁荣[28][31] - 公司与部分客户和工作伙伴建立了超过10年的长期合作关系[30][33] - 公司最大供应商占采购总额的8.5%，五大供应商合计占21.4%[106] - 公司最大客户占销售总额的42.1%，五大客户合计占85.2%[106] 风险管理与合规 - 公司面临建筑过程中可能对邻近建筑造成损害的风险，可能导致额外成本和项目延误[26] - 公司董事会负责集团内部监控及审查其有效性，并确保遵守适用法律、规则和法规[157] - 公司未设立内部审计职能，但聘请了外部顾问评估2018年1月1日至2018年12月31日期间集团风险管理和内部监控的有效性[158] - 公司在截至2019年3月31日的财政年度内未发生任何需要遵守上市规则第14A章的报告、公告或独立股东批准要求的关联交易[107] - 公司在截至2019年3月31日的财政年度内保持了上市规则要求的公众持股量[108] - 公司于2015年6月26日与香港持牌银行签订了一项8000万港元的一般银行及定期贷款融资协议，到期日为自提取日期起计三年[113] - 公司作为担保人承诺，刘伯文先生、郑荣昌先生及关洁心女士将维持实益股权总额不少于公司全部已发行股本的50%[113] 公司历史与背景 - 公司成立于1996年，专注于香港建筑及建造业[9] - 公司股份于2015年4月16日在联交所主板上市[102] - 公司主要业务为投资控股，附属公司从事地基工程及相关工程[63][69] - 公司2019年7月11日起更改香港股份过户登记分处地址至合和中心54楼[67][72] - 公司2019年9月2日至6日暂停办理股东名册登记[66][71] 股东与股权结构 - 公司董事刘伯文先生持有公司股份7,520,000股，占已发行股本的0.91%[96] - 刘伯文先生通过受控制公司持有270,000,000股，占已发行股本的32.53%[96] - 刘伯文先生的配偶持有60,000,000股，占已发行股本的7.23%[96] - 公司董事郑荣昌先生在Longo Piling Company拥有权益，可能与公司业务构成竞争[85] - 公司控股股东刘伯文先生、关洁心女士及其关联公司已遵守不竞争契约的承诺[86] - 独立非执行董事每年审查不竞争契约的遵守情况，未发现任何违规行为[87] - 公司董事及主要行政人员持有的股份总数为337,520,000股，占已发行股本的40.67%[97] - 郑荣昌先生通过Wealth Celebration Limited持有270,000,000股，占已发行股本的32.53%[100] - 关洁心女士通过Kinetic Kingdom Limited持有60,000,000股，占已发行股本的7.23%[101] 其他 - 公司无资本承诺、或然负债及重大资产抵押[40] - 公司上市所得款项净额中，29.9百万港元用于未来项目担保债券融资，实际使用29.9百万港元[44] - 公司于2018/2019财政年度并无参与任何其他退休金计划，仅参加香港法例第485章强制性公积金计划条例所规定的强制性公积金[111]