收入和利润（同比环比） - 收益减少2730万港元或21.7%至9820万港元[20] - 收益减少2730万港元或21.7%至9820万港元[27] - 净亏损减少1850万港元至640万港元[33] 成本和费用（同比环比） - 毛亏损率为4.0%而2018年同期为6.1%[20] - 毛亏率从6.1%改善至4.0%[28] - 毛亏减少380万港元至390万港元[28] - 行政开支减少350万港元或18.5%至1560万港元[29] - 融资成本增加20万港元或13.4%至170万港元[32] - 公司分包费用占2019年服务成本总额约31.4%，较2018年46.4%下降15个百分点[79] - 最大分包商占2019年总服务成本约11.1%，较2018年16.1%下降[79] - 五大分包商占2019年总服务成本约28.0%，较2018年40.9%下降12.9个百分点[79] 财务健康状况 - 流动比率从1.69倍改善至2.18倍[35] - 现金及现金等价物减少90万港元至1020万港元[36] - 资本负债比率从95%上升至139%[41] - 年末录得现金浮额状况[21] - 公司保持稳健财务状[21] - 五名主要客户占合约资产及贸易应收款项的84.9%[42] - 公司五大客户占2019年总收益约93.5%，最大客户占47.3%[75] - 公司2019年约54.6%收益来自8名新客户，较2018年29.7%（4名新客户）显著增长[75] - 公司最大及五大供应商占服务成本不超过30%[77] 管理层讨论和指引 - 地基行业持续疲弱且竞争激烈[20] - 建筑市场完全复苏时间仍未知[21] - 公营建筑地盘市场预计开始改善[21] - 政府公营基建支出856亿港元[21] - 公司拥有经验丰富管理团队及良好市场声誉[21] - 公司将继续推行适当业务策略应对艰难商业环境[21] 资本开支和资金使用 - 公司购置机器计划金额18,400千港元，实际使用13,726千港元，结余674千港元[59] - 公司加强人力资源计划金额4,400千港元，实际使用4,400千港元[59] - 公司一般营运资金计划金额1,500千港元，实际使用5,500千港元，超支4,000千港元[59] - 公司总筹资计划金额24,300千港元，实际使用23,626千港元，结余674千港元[59] 公司治理结构 - 董事会由6名董事组成包括3名执行董事和3名独立非执行董事[107] - 2018年8月31日独立非执行董事刘亦乐辞任导致独立董事人数低于GEM规定的最低要求[117] - 2018年9月14日李文洋获委任为独立非执行董事后董事会恢复符合GEM规则要求有3名独立董事[117] - 审核委员会由3名独立非执行董事组成主席为杨子达先生[126] - 张伟杰先生担任董事会主席段希明先生担任行政总裁实现权责分离[119] - 三分之一的董事应每届股东周年大会轮值退任最少每三年重选一次[118] - 2019年股东周年大会将重选张伟杰先生和黄展韬先生为执行董事及李文洋先生为独立非执行董事[118] - 董事会下设三个委员会包括薪酬委员会提名委员会和审核委员会均具有书面职权范围[125] - 公司董事会由6名董事组成，其中3名为独立非执行董事[136] 董事及高管背景 - 公司董事会主席及执行董事张伟杰先生29岁于2014年取得新泽西州立大学人力资源管理硕士学位[87] - 执行董事黄展报先生40岁于2019年获林肯大学授予荣誉管理博士头衔[88] - 执行董事兼行政总裁段希明先生36岁于2010年3月取得西南财经大学金融学硕士学位[89] - 独立非执行董事杨子连先生40岁为注册内部审计师和国际注册信息系统审计师[93] - 独立非执行董事李敌丽女士37岁于2006年5月取得英国卡迪夫大学理学硕士学位[93] - 独立非执行董事李文洋先生41岁于2000年8月获得澳洲TAFE的Holmesglen Institute工商管理文凭[94] - 总经理刘汉明先生51岁持有香港公开大学职业健康及安全毕业文凭和香港理工学院建筑科技管理高级文凭[98] - 公司秘书李安乐女士为香港会计师公会会员和特许公认会计师公会资深会员拥有超过13年财务管理经验[100] 委员会运作及会议出席 - 审核委员会2018年举行4次会议，成员杨子达和李欢丽出席率100%（4/4），李文洋出席率100%（2/2），刘亦乐出席率100%（2/2）[130] - 薪酬委员会2018年举行1次会议，成员李欢丽、刘亦乐、黄展韬和杨子逵出席率均为100%（1/1）[135] - 提名委员会2018年举行1次会议，成员李欢丽、黄展韬和刘亦乐出席率均为100%（1/1）[137] - 董事会2018年举行4次会议，执行董事张伟杰和黄展韬出席率100%（4/4），段希明出席率75%（3/4）[142] - 独立非执行董事杨子达和李欢丽董事会会议出席率100%（4/4）[142] - 李文洋于2018年9月14日获委任为独立非执行董事及审核委员会成员[130] - 刘亦乐于2018年8月31日辞任董事及委员会职务[130][135][137][142] 公司政策与合规 - 公司已采纳符合GEM上市规则第5.48至5.67条规定的董事证券交易操守准则[106] - 公司确认回顾年度内未发生任何违反董事证券交易规定标准的情况[106] - 公司秘书李安乐女士本年度遵守GEM上市规则第5.15条培训要求[124] - 全体董事通过阅读内部培训手册和参加讲座参与持续专业发展[123] - 审核委员会确认2018年综合财务报表符合适用会计准则和GEM上市规则[130] - 薪酬委员会认为董事及高级管理层薪酬待遇公平合理[131] - 董事会于2018年12月28日采纳董事会多元化政策[147] - 董事会多元化政策涵盖性别、年龄、经验、文化、教育背景、专业知识和技能等多个方面[148][149] - 提名委员会每年在报告中汇报董事会的多元化组成[153] - 董事会于2018年12月28日采纳提名政策[154] - 提名政策旨在确保董事会在技能、经验、知识和观点方面取得平衡[155] - 股息政策于2018年12月28日采纳，考虑因素包括财务表现、股东权益、债务权益比率和税务等[163][166] - 股息派发须遵守公司条例和组织章程大纲的规定[166] - 董事会拥有绝对酌情权更新或修改股息政策[166] - 公司委任企业管治专才有限公司进行风险识别及内部监控审阅[179] - 董事会确认截至2019年3月31日止年度风险管理制度有效且足够[184] - 审核委员会已就风险管理制度进行年度检讨并向董事会汇报[184] - 公司制定程序手册保障资产安全及确保财务记录合规[178] - 内部监控系统设有处理内幕消息的披露程序[180] - 公司通过GEM网站及公司网站发布年度报告和中期报告[186] - 股东特别大会可由持有不少于十分之一股本的股东请求召开[192] - 董事会确认综合财务报表按适用会计准则编制[193] - 核数师对2019年3月31日止年度财务报表发表声明[194] - 公司将于年报日期后三个月内发布独立环境社会及管治报告[188] 审计与费用 - 外部核数师法定审核服务费用为550千港元[167] - 外部核数师非审核服务费用为30千港元[167] 业务概述 - 公司主要业务为投资控股，附属公司业务详情见财务报表附注28[199] - 集团主要业务性质在本年度内无重大变动[199] - 业务讨论及分析参见年报第6至13页的管理层讨论及分析部分[199] - 集团按业务及地区划分的收益与经营亏损分析见综合财务报表附注6[200]